Осторожный инвестор
#инвестидея #облигации Размещение облигаций девелопера Брусника(Брус 2Р02) Заявка на участие в размещении подана. Итоговый купон 16,25%. Доходность к оферте более 17,2%. Это лучше, чем я ожидал. Недавно при размещении Самолета и Инарктики в процессе сбора…
#облигации #инвестидея
Облигации Брусника поступили на счёт и сразу ушли ниже номинала.
Пока обозначенная мной инвестидея не срабатывает. Удивительно, но кто-то сливает бумаги ниже номинала, причем на миллионы рублей.
Это очень странно, так как нет никакого смысла покупать бумаги за 1000 руб +комиссия и тут же продавать за 995. Это просто тупая потеря денег на пустом месте.🤷♂
Причем доходность почти 18% от эмитента с рейтингом А-.
Закрадывается мысль, что кто-то мог узнать нечто нехорошее про компанию. В интернете я ничего сильно негативного не нашел.
В общем я буду держать до апреля, посмотрю на динамику.
Быстрого апсайда, на котрый я рассчитывал, не получилось. Но считаю, что шанс продать выше номинала все же появится.
Докупать пока не буду, так как взял сразу на 4%, и не нравится странная ситуация со сливом в первые же часы.
UPD: нашел информацию, что эмитент после сбора заявок увеличил объём размещения. Есть версия, что сливают спекулянты, которые были уверены, что аллокация будет на много ниже, чем объём заявки. А в итоге набрали гораздо больше, чем планировали, и теперь понимая, что быстрого апсайда нет, начали все продавать, чтобы не платить за кредитное плечо.
Если это так, то можно бы и добрать на 1-2% от портфеля. Но я все же подожду.
Облигации Брусника поступили на счёт и сразу ушли ниже номинала.
Пока обозначенная мной инвестидея не срабатывает. Удивительно, но кто-то сливает бумаги ниже номинала, причем на миллионы рублей.
Это очень странно, так как нет никакого смысла покупать бумаги за 1000 руб +комиссия и тут же продавать за 995. Это просто тупая потеря денег на пустом месте.🤷♂
Причем доходность почти 18% от эмитента с рейтингом А-.
Закрадывается мысль, что кто-то мог узнать нечто нехорошее про компанию. В интернете я ничего сильно негативного не нашел.
В общем я буду держать до апреля, посмотрю на динамику.
Быстрого апсайда, на котрый я рассчитывал, не получилось. Но считаю, что шанс продать выше номинала все же появится.
Докупать пока не буду, так как взял сразу на 4%, и не нравится странная ситуация со сливом в первые же часы.
UPD: нашел информацию, что эмитент после сбора заявок увеличил объём размещения. Есть версия, что сливают спекулянты, которые были уверены, что аллокация будет на много ниже, чем объём заявки. А в итоге набрали гораздо больше, чем планировали, и теперь понимая, что быстрого апсайда нет, начали все продавать, чтобы не платить за кредитное плечо.
Если это так, то можно бы и добрать на 1-2% от портфеля. Но я все же подожду.
#инвестидея #фьючерсы #серебро #спрэды
Промежуточный результат по инвестидее со спрэдом во фьючерсах на серебро.
Напомню, что идея была открыта ровно неделю назад со средним спрэдом 0,70.
И вот наконец здравый смысл начал побеждать, спред между 3.24 и 6.24 уменьшается. Сегодня перед началом торгов он составлял 0,59 пунктов. Посмотрим продолжится ли эта приятная динамика.
До экспирации 3.24 еще 10 дней. Надеюсь на снижение контанго до 0,40 к началу следующей недели. При достижении этого уровня идею закрою.
...................................
Если вы недавно подписались на канал, и у вас есть вопросы, о чем в данном посте речь, напишите в комментариях😉
Промежуточный результат по инвестидее со спрэдом во фьючерсах на серебро.
Напомню, что идея была открыта ровно неделю назад со средним спрэдом 0,70.
И вот наконец здравый смысл начал побеждать, спред между 3.24 и 6.24 уменьшается. Сегодня перед началом торгов он составлял 0,59 пунктов. Посмотрим продолжится ли эта приятная динамика.
До экспирации 3.24 еще 10 дней. Надеюсь на снижение контанго до 0,40 к началу следующей недели. При достижении этого уровня идею закрою.
...................................
Если вы недавно подписались на канал, и у вас есть вопросы, о чем в данном посте речь, напишите в комментариях😉
#серебро #фьючерсы #спрэды
Спред во фьючерсах на серебро сократился с 0,70 до 0,47.
Мой плюс уже почти 100$. Примерно +3% от ГО.
Начинаю фиксировать позиции частями.
Думаю, что закрою треть сегодня, еще треть до в начале следующей недели, остальное подержу до экспирации silv-3.24.
Напомню, что идея была открыта ровно неделю назад со средним спрэдом 0,70.
Спред во фьючерсах на серебро сократился с 0,70 до 0,47.
Мой плюс уже почти 100$. Примерно +3% от ГО.
Начинаю фиксировать позиции частями.
Думаю, что закрою треть сегодня, еще треть до в начале следующей недели, остальное подержу до экспирации silv-3.24.
Напомню, что идея была открыта ровно неделю назад со средним спрэдом 0,70.
#результат #инвестидея #серебро #фьючерсы #спрэды
Полностью закрыл сделку по спрэдам во фьючерсах на серебро.
Сегодня спред в паре, которую я открыл, снова стал расти, так как фьючерс silv-3.24 потерял ликвидность перед экспирацией.
В итоге спрэд вырос до 0,70 и даже выше.
Большую часть позиции я закрыл еще на прошлой неделе и в понедельник со средним спредом 0,50, о чем писал тут. Сегодня закрыл оставшуюся треть позиции со спрэдом 0,70 (в ноль).
Результат инвестидеи.
Было открыто 50 пар, лонг silv-3.24 против шорт silv-6.24. Средний спрэд 0,70.
Средний спрэд при закрытии 0,55.
Таким образом прибыль составила 1,5$ с каждой пары, или 75$.
Это примерно +2,5% от задействованных средств (ГО).
Результат конечно не самый идеальный, но за 10 дней очень даже неплохо.
Полностью закрыл сделку по спрэдам во фьючерсах на серебро.
Сегодня спред в паре, которую я открыл, снова стал расти, так как фьючерс silv-3.24 потерял ликвидность перед экспирацией.
В итоге спрэд вырос до 0,70 и даже выше.
Большую часть позиции я закрыл еще на прошлой неделе и в понедельник со средним спредом 0,50, о чем писал тут. Сегодня закрыл оставшуюся треть позиции со спрэдом 0,70 (в ноль).
Результат инвестидеи.
Было открыто 50 пар, лонг silv-3.24 против шорт silv-6.24. Средний спрэд 0,70.
Средний спрэд при закрытии 0,55.
Таким образом прибыль составила 1,5$ с каждой пары, или 75$.
Это примерно +2,5% от задействованных средств (ГО).
Результат конечно не самый идеальный, но за 10 дней очень даже неплохо.
#инвестидея #ipo #акции #европлан
Принял решение поучаствовать в IPO компании Европлан.
В январе и феврале, когда появились новости о данном IPO я высказался о нем скептически. Но после нескольких дней размышлений все-таки решил принять участие и подать заявку сразу на 5% от портфеля.
Обоснование решения.
1⃣ Снизили цену размещения.
Первоначально компанию хотели оценить в 120 млрд рублей, а цена акции должна была быть выше 1000 руб. Это мне показалось дорого.
Но в итоге объявлен диапазон цен в коридоре ₽835–₽875 за акцию, что соответствует оценке бизнеса в ₽100–105 млрд. И при такой цене уже перспектива роста появляется.
2⃣ Заметен ажиотаж при сборе заявок.
Есть новости, что заявки на весь предложенный объём собрали уже в первый день. И это подтверждается и другими источниками.
Также признаком ажиотажа является то, что многие знакомые инвесторы и авторы популярных блогов пишут о своем участии в размещении.
В общем есть уверенность,1 что точно будет переподписка. Полагаю, что как минимум в 2 раза, может и боьше.
3⃣ Просадку из-за трагедии очень быстро выкупают. Жадность на рынке берет верх.
Общий рыночный настрой важный фактор успеха IPO, на общем позитиве вролне успешно размещались акции с сомнительным потенциалом, которые до сих пор в минусе. А тут вроде и с показателями и с перспективами достаточно неплохо.
Итого.
В IPO участвую.
Не на долгосрок, а спекулятивно, и при быстром апсайде буду фиксировать прибыль.
Подаю заявки сразу с 3 своих счетов, общим объёмом на 5-6% от портфеля.
С учетом переподписки ожидаю получить на 2-3% от портфеля.
Программа минимум, получить примерно 10-20% прибыли с вложенных средств. В идеале конечно хотелось бы больше 😁
❗️Не забывайте о рисках ❗️
Участие в IPO это рискованное мероприятие, может быть не только прибыль, но и убыток. Помните об этом, определяя для себя объём заявки, если решите участвовать.
Краткое описание компании Европлан и их бизнеса, дам чуть позже, отдельным постом. Не забывайте ставить 👍
Принял решение поучаствовать в IPO компании Европлан.
В январе и феврале, когда появились новости о данном IPO я высказался о нем скептически. Но после нескольких дней размышлений все-таки решил принять участие и подать заявку сразу на 5% от портфеля.
Обоснование решения.
1⃣ Снизили цену размещения.
Первоначально компанию хотели оценить в 120 млрд рублей, а цена акции должна была быть выше 1000 руб. Это мне показалось дорого.
Но в итоге объявлен диапазон цен в коридоре ₽835–₽875 за акцию, что соответствует оценке бизнеса в ₽100–105 млрд. И при такой цене уже перспектива роста появляется.
2⃣ Заметен ажиотаж при сборе заявок.
Есть новости, что заявки на весь предложенный объём собрали уже в первый день. И это подтверждается и другими источниками.
Также признаком ажиотажа является то, что многие знакомые инвесторы и авторы популярных блогов пишут о своем участии в размещении.
В общем есть уверенность,1 что точно будет переподписка. Полагаю, что как минимум в 2 раза, может и боьше.
3⃣ Просадку из-за трагедии очень быстро выкупают. Жадность на рынке берет верх.
Общий рыночный настрой важный фактор успеха IPO, на общем позитиве вролне успешно размещались акции с сомнительным потенциалом, которые до сих пор в минусе. А тут вроде и с показателями и с перспективами достаточно неплохо.
Итого.
В IPO участвую.
Не на долгосрок, а спекулятивно, и при быстром апсайде буду фиксировать прибыль.
Подаю заявки сразу с 3 своих счетов, общим объёмом на 5-6% от портфеля.
С учетом переподписки ожидаю получить на 2-3% от портфеля.
Программа минимум, получить примерно 10-20% прибыли с вложенных средств. В идеале конечно хотелось бы больше 😁
❗️Не забывайте о рисках ❗️
Участие в IPO это рискованное мероприятие, может быть не только прибыль, но и убыток. Помните об этом, определяя для себя объём заявки, если решите участвовать.
Краткое описание компании Европлан и их бизнеса, дам чуть позже, отдельным постом. Не забывайте ставить 👍
#акции #ipo #европлан
Компания Европлан.
Краткий обзор перед IPO
Бизнес компании "Европлан" это лизинг автомашин и предоставление сопутствующих услуг. Они давно известны на финансовом рынке, особенно любителям ВДО, так как имеют много выпусков облигаций с достаточно высоким купоном при хорошей надежности.
Таким образом компания привлекает деньги через выпуск облигаций, а зарабатывает на приобретении машин с оптовыми скидками, и предоставлении их в лизинг. Часть выручки приходит от дополнительных услуг: страхование, обслуживание автомобиля и автопарка, доставку транспорта и др.
В отличии от потребительских кредитов или микрофинанса проблема с невыплатой у компании стоит не так остро.
В случае, если клиент не платит, то автомобиль конфискуется и передается следующему в лизинг.
По отчетности за последние годы бизнес получается очень рентабельным, это связано с особенностями налогообложения при работе в лизинг. Рентабельность порядка 35%
Консолидированный отчет за 2023 год, где видно выручку и прибыль, выложу в комментариях.
В целом оценка выхода на IPO при цене 835-875 р за акцию выглядит адекватно. В этом слувае получается, что компария оценена в 2,3 своеоо капитала, а показатель P/E будет равен примерно 7-7,5. Это не так много. Скажем Диасофт имел при размещении P/E около 9 (и все равно вырос).
Бизнес и финансовое состояние компании выглядит стабильным. Но потенциал развития сильно ограричен из-за конкуренция со стороны других крупных компаний представляющих похожие услуги, в том числе на эту поляну пришли Сбербанк, Тинькофф, Газпромбанк и т.д. Сможет ли Европлан удерживать такие высокие финансовые показатели в условиях конкуренции, покажет лишь время.
На догосрок акции не рассматриваю. Но если апсайда сразу после размещения не будет, то на полгода - год вполне можно оставить в портфеле на небольшой процент, для диверсификации.
Кто согласен с оценкой, ставьте 👍👍.
Кто не согласен, напишите альтернативное мнение в комментариях.
Компания Европлан.
Краткий обзор перед IPO
Бизнес компании "Европлан" это лизинг автомашин и предоставление сопутствующих услуг. Они давно известны на финансовом рынке, особенно любителям ВДО, так как имеют много выпусков облигаций с достаточно высоким купоном при хорошей надежности.
Таким образом компания привлекает деньги через выпуск облигаций, а зарабатывает на приобретении машин с оптовыми скидками, и предоставлении их в лизинг. Часть выручки приходит от дополнительных услуг: страхование, обслуживание автомобиля и автопарка, доставку транспорта и др.
В отличии от потребительских кредитов или микрофинанса проблема с невыплатой у компании стоит не так остро.
В случае, если клиент не платит, то автомобиль конфискуется и передается следующему в лизинг.
По отчетности за последние годы бизнес получается очень рентабельным, это связано с особенностями налогообложения при работе в лизинг. Рентабельность порядка 35%
Консолидированный отчет за 2023 год, где видно выручку и прибыль, выложу в комментариях.
В целом оценка выхода на IPO при цене 835-875 р за акцию выглядит адекватно. В этом слувае получается, что компария оценена в 2,3 своеоо капитала, а показатель P/E будет равен примерно 7-7,5. Это не так много. Скажем Диасофт имел при размещении P/E около 9 (и все равно вырос).
Бизнес и финансовое состояние компании выглядит стабильным. Но потенциал развития сильно ограричен из-за конкуренция со стороны других крупных компаний представляющих похожие услуги, в том числе на эту поляну пришли Сбербанк, Тинькофф, Газпромбанк и т.д. Сможет ли Европлан удерживать такие высокие финансовые показатели в условиях конкуренции, покажет лишь время.
На догосрок акции не рассматриваю. Но если апсайда сразу после размещения не будет, то на полгода - год вполне можно оставить в портфеле на небольшой процент, для диверсификации.
Кто согласен с оценкой, ставьте 👍👍.
Кто не согласен, напишите альтернативное мнение в комментариях.
Приветствую вас, уважаемые подписчики!
На этом канале я публикую свой авторский взгляд на финансовые рынки, как российский, так и зарубежный (с 2022 крайне редко). Рассказываю о своих инвестициях, интересных сделках и результатах, а также о новостях, которые меня заинтересовали и кажутся мне важными.
В первую очередь все это будет интересно людям, которые уже инвестируют или планируют начать, которые не любят большой риск и готовы мириться с умеренным доходом в диапазоне 15-25% годовых. Поскольку именно это является целью и, так сказать, KPI моей инвестиционной стратегии.
В 2023 году удалось получить рекордную прибыль +44% в рублях.
Планы на 2024 год скромнее, но +20-25% должны быть получены практически гарантировано.
Интересные материалы:
👍Теория и методика по хештегам #теория #ликбез
👍Сделки по хештегу #сделки
📊Отчеты о результатах по хештегу #результаты
✅Инвест идеи и рекомендации: #инвестидея
🧰Состав портфеля: #портфель
О фьючерсах: #фьючерсы #спрэды
О дивидендах вообще: #дивиденды
О выплатах непосредственно в этом году: #дивиденды2024
Также новым читателям предлагаю познакомиться с несколькими интересными материалами, перечисленными ниже. Они помогут лучше понять специфику канала и стратегию автора.
1️⃣ Информация о целях моей инвестиционной стратегии и способе их достижения.
2️⃣ Актуальный состав моего инвестиционного портфеля на май 2024 года. И результаты за первый квартал 2024
3️⃣ Стратегия, которой я следовал в 2023 году:
Акцент на дивиденды и увеличение денежного потока от облигаций.
С учетом роста ставки эта стратегия исчерпала себя. И сейчас находится на пересмотре.
Временно перешел к постепенному сокращению доли акций и покупке валютных и квазивалютных активов. Аргументы тут, и еще вот более актуальная статья.
4️⃣ Прогноз курса Доллар-рубль на 2024 год. Следим за фактической реализацией.
5️⃣ ❗️Все мои инвестиционные идеи в облигациях за 2023 год
6️⃣
7️⃣ Список замещающих облигаций в долларах, которые можно купить на Мосбирже.
8️⃣ Результаты инвестиций за прошлые годы:
Итоги 2021 года (+10,5%)
Итоги 2020 года (+22%)
Итоги 2022 года (-10%)
Итоги 2023 года (+44%
9️⃣ Почему возможность падения рынка не так страшна для долгосрочного инвестора. Пример защитных качеств умеренно-консервативной стратегии осторожного78 инвестора. 2022-23 годы показали, что прогноз о защитных качествах портфеля подтвердился!
🔟 Может ли российский рынок акций полностью восстановиться?
Пост от весны 2022 года. Пока все происходит очень близко к тому, что я писал тогда.
1️⃣1️⃣ Чек-лист событий способных привести к развороту и существенному снижению российских акций после мощного роста. Написал еще весной 2023 года и он все еще актуален!!
1️⃣2️⃣ Возможен ли "иранский сценарий" на российском фондовом рынке, и что это такое.
1️⃣3️⃣ О методе хеджирования фьючерсами:
Часть 1.
https://yangx.top/prudent_invest/1053
Часть 2.
https://yangx.top/prudent_invest/1056
Часть 3
https://yangx.top/prudent_invest/1135
1️⃣4️⃣ О ситуативной спекуляции фьючерсами и хеджировании (страховке от рисков)
1️⃣5️⃣ Как вообще появились фьючерсы. Интересная история
1️⃣6️⃣ О психологии инвестора, об основных эмоциях, которые правят финансовым рынком. О страхе и жадности. Часть 1 и Часть 2.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#инвестидея #облигации #валюта
Покупка облигаций Русал 1Р7 в юанях.
Умеренно консервативная инвестиционная идея в духе остородных инвесторов.
Тут сразу комплекс преимуществ в текущей рыночной ситуации:
1. Надежность эмитента.
Русал одна из крупнейших компаний РФ. У них есть проблемы, это нельзя упускать из виду, поэтому доходность поввше, чем у других аналогов. Но вероятность банкротства и невыплаты по облигациям невысока.
2. Номинал в валюте (юани).
Лично я уже неоднократно писал свои ожидания, и продолжаю считать, что рубль слабеет к осени до 105-110 за доллар. Таким образом в рублях кроме купонной доходности можно будет еще заработать +10-15% за 4-5 месяцев.
3. Гарантированный доход
Облигация позволит получить доход при почти любых раскладах в экономике.
❗️Риски тоже есть ❗️
Перечислю 2 наиболее критичных
1. Риск дефолта эмитента.
Если компания не справится с долговой нагрузкой и не сможет выплачивать свои долги, то можно потерять свои вложения.
Но еще раз повторю, я оцениваю такой риск, как маловероятный. Тем более что цены на алюминий растут.
2. Валютный риск.
Тут два варианта, риском является либо укрепление рубля, либо девальвация в юане. В обоих случаях тело облигации в рублях станет дешевле и рулевая доходность снизится.
Риск такой есть, но опять же, я оцениваю такой расклад как маловероятный.
Мое мнение и планы:
Хорошие бумаги, стоит добавить их в свой портфель на несколько процентов.
Я планирую взять на 2-3% и держать до осени, в рамках своей стратегии перехода в валютные и квазивалютные активы.
Потенциальная доходность в рублях по моей оценке может составить от +10 до +20% за 4-5 месяцев.
К сожалению возможно снижение купона в процессе размещения, как уже было в феврале. Тогда я брать бумаги отказался, но в этот раз возьму в любом случае, так как основную доходность планирую получить не от купона, а от роста валюты.
Покупка облигаций Русал 1Р7 в юанях.
Умеренно консервативная инвестиционная идея в духе остородных инвесторов.
Тут сразу комплекс преимуществ в текущей рыночной ситуации:
1. Надежность эмитента.
Русал одна из крупнейших компаний РФ. У них есть проблемы, это нельзя упускать из виду, поэтому доходность поввше, чем у других аналогов. Но вероятность банкротства и невыплаты по облигациям невысока.
2. Номинал в валюте (юани).
Лично я уже неоднократно писал свои ожидания, и продолжаю считать, что рубль слабеет к осени до 105-110 за доллар. Таким образом в рублях кроме купонной доходности можно будет еще заработать +10-15% за 4-5 месяцев.
3. Гарантированный доход
Облигация позволит получить доход при почти любых раскладах в экономике.
❗️Риски тоже есть ❗️
Перечислю 2 наиболее критичных
1. Риск дефолта эмитента.
Если компания не справится с долговой нагрузкой и не сможет выплачивать свои долги, то можно потерять свои вложения.
Но еще раз повторю, я оцениваю такой риск, как маловероятный. Тем более что цены на алюминий растут.
2. Валютный риск.
Тут два варианта, риском является либо укрепление рубля, либо девальвация в юане. В обоих случаях тело облигации в рублях станет дешевле и рулевая доходность снизится.
Риск такой есть, но опять же, я оцениваю такой расклад как маловероятный.
Мое мнение и планы:
Хорошие бумаги, стоит добавить их в свой портфель на несколько процентов.
Я планирую взять на 2-3% и держать до осени, в рамках своей стратегии перехода в валютные и квазивалютные активы.
Потенциальная доходность в рублях по моей оценке может составить от +10 до +20% за 4-5 месяцев.
К сожалению возможно снижение купона в процессе размещения, как уже было в феврале. Тогда я брать бумаги отказался, но в этот раз возьму в любом случае, так как основную доходность планирую получить не от купона, а от роста валюты.
#инвестидея #облигации #валюта
Подал заявку на покупку Русал 1Р7 в юанях.
Как и планировал, участвую в размещении нового выпуска юаневых облигаций Русал. (см. скриншоты). В процессе сбора заявок ориентир купона снизили не сильно, с 8 до 7,9%.
В своей заявке указал не ниже 7,8%. Думаю, что ниже сделать уже не успеют, через полчаса сбор заявок прекращается.
В размещении рублевого выпуска Селектела, участвовать не стал. Так как оставляю резерв на случай участия в IPO Займера (решение пока не принял, но резерв пусть будет).
Подал заявку на покупку Русал 1Р7 в юанях.
Как и планировал, участвую в размещении нового выпуска юаневых облигаций Русал. (см. скриншоты). В процессе сбора заявок ориентир купона снизили не сильно, с 8 до 7,9%.
В своей заявке указал не ниже 7,8%. Думаю, что ниже сделать уже не успеют, через полчаса сбор заявок прекращается.
В размещении рублевого выпуска Селектела, участвовать не стал. Так как оставляю резерв на случай участия в IPO Займера (решение пока не принял, но резерв пусть будет).
#результат #инвестидея #облигации
Закрываю инвестидею по облигациям Брусника.
Продал все, что взял на размещении.
Напомню, что покупал чуть больше месяца назад в рамках размещения по 100%.
Причина закрытия идеи.
Я сразу говорил, что покупаю на ограниченный срок и потом продам с целью перейти в замещайки или иные активы, привязанные к курсу иностранной валюты. На мой взгляд пришло это время.
Кроме того, вижу, что ОФЗ опять снижаются, и полагаю, что пока там такая динамика корпоративные облигации также будут снижаться, решил зафиксировать результат и подождать более понятных сигналов от ЦБ по поводу ключевой ставки.
Результат инвестидеи
Покупка: по 100%.
Продажа: по 99,68%
За 35 дней удержания получен купон примерно 1,4%
Итоговая прибыль: +1% если округлить.
Не самая удачная инвестиция, но и не в минус, нормальная парковка средств на месяц. Высвобожденные финансы направлю в Фонд Ликвидность в юанях.
Закрываю инвестидею по облигациям Брусника.
Продал все, что взял на размещении.
Напомню, что покупал чуть больше месяца назад в рамках размещения по 100%.
Причина закрытия идеи.
Я сразу говорил, что покупаю на ограниченный срок и потом продам с целью перейти в замещайки или иные активы, привязанные к курсу иностранной валюты. На мой взгляд пришло это время.
Кроме того, вижу, что ОФЗ опять снижаются, и полагаю, что пока там такая динамика корпоративные облигации также будут снижаться, решил зафиксировать результат и подождать более понятных сигналов от ЦБ по поводу ключевой ставки.
Результат инвестидеи
Покупка: по 100%.
Продажа: по 99,68%
За 35 дней удержания получен купон примерно 1,4%
Итоговая прибыль: +1% если округлить.
Не самая удачная инвестиция, но и не в минус, нормальная парковка средств на месяц. Высвобожденные финансы направлю в Фонд Ликвидность в юанях.
#инвестидея #облигации #валюта
Новатэк 1Р2.
Размещение нового выпуска квазивалютных облигаций Новатэк.
Размещение пройдёт в ближайшие 2 недели. Точная дата пока не известна, нр ориентировочно 16-17 мая, то есть конец следующей недели.
Все рассчеты по данной облигации будут В РУБЛЯХ! Номинал равен 100$.
Но по факту и торги, и выплата купонов, будут в рублях с пересчетом суммы по курсу на конкретный день операции.
Поэтому я называю такие активы квазивалютными. То есть вроде бы жетская привязка к курсу валюты, но все операции в рублях, поэтому санкции никак не повлияют.
Планирую купить эти бумаги на размещении, так как у них сразу несколько плюсов.
1⃣ Привязка номинала к курсу доллара.
Обеспечивается защита от возможной девальвации рубля.
2⃣ Небольшой номинал. Всего 100$ (9300 руб при размещении)
Могут позволить себе даже инвесторы с небольшими портфелями. Да и тем, кто с крупными портфелями, это удобно.
3⃣ Сравнительно высокий купон.
Похожие облигации Лукойла или Норникеля или ММК имеют доходность ниже 5%.
10 летние бумаги Газпрома около 6%.
Таким образом 6,5% на 5 лет это очень хорошо. Главное чтобы купон не снизили при сборе заявок (в последнее время это частое явление🤦♂)
Вывод.
В плане курса доллара сейчас достаточно удачный момент для такой покупки.
А характеристики бумаги очень хороши на мой взгляд. Так что я буду брать однозначно. Пока планирую взять на 4-5% портфеля.
Но отмечу, что в данный объем войдет то, что этим выпуском заменю некоторые имеющиеся у меня замещайки с меньшим купоном.
..............................
Как вам новость и данный выпуск?
По-моему, всем хорош. 😁
А вы как считаете?
Новатэк 1Р2.
Размещение нового выпуска квазивалютных облигаций Новатэк.
Размещение пройдёт в ближайшие 2 недели. Точная дата пока не известна, нр ориентировочно 16-17 мая, то есть конец следующей недели.
Все рассчеты по данной облигации будут В РУБЛЯХ! Номинал равен 100$.
Но по факту и торги, и выплата купонов, будут в рублях с пересчетом суммы по курсу на конкретный день операции.
Поэтому я называю такие активы квазивалютными. То есть вроде бы жетская привязка к курсу валюты, но все операции в рублях, поэтому санкции никак не повлияют.
Планирую купить эти бумаги на размещении, так как у них сразу несколько плюсов.
1⃣ Привязка номинала к курсу доллара.
Обеспечивается защита от возможной девальвации рубля.
2⃣ Небольшой номинал. Всего 100$ (9300 руб при размещении)
Могут позволить себе даже инвесторы с небольшими портфелями. Да и тем, кто с крупными портфелями, это удобно.
3⃣ Сравнительно высокий купон.
Похожие облигации Лукойла или Норникеля или ММК имеют доходность ниже 5%.
10 летние бумаги Газпрома около 6%.
Таким образом 6,5% на 5 лет это очень хорошо. Главное чтобы купон не снизили при сборе заявок (в последнее время это частое явление🤦♂)
Вывод.
В плане курса доллара сейчас достаточно удачный момент для такой покупки.
А характеристики бумаги очень хороши на мой взгляд. Так что я буду брать однозначно. Пока планирую взять на 4-5% портфеля.
Но отмечу, что в данный объем войдет то, что этим выпуском заменю некоторые имеющиеся у меня замещайки с меньшим купоном.
..............................
Как вам новость и данный выпуск?
По-моему, всем хорош. 😁
А вы как считаете?
Приветствую вас, уважаемые подписчики!
На этом канале я публикую свой авторский взгляд на финансовые рынки, как российский, так и зарубежный (с 2022 крайне редко). Рассказываю о своих инвестициях, интересных сделках и результатах, а также о новостях, которые меня заинтересовали и кажутся мне важными.
В первую очередь все это будет интересно людям, которые уже инвестируют или планируют начать, которые не любят большой риск и готовы мириться с умеренным доходом в диапазоне 15-20% годовых. Поскольку именно это является целью и, так сказать, KPI моей инвестиционной стратегии.
В 2023 году удалось получить рекордную прибыль +44% в рублях.
Планы на 2024 год скромнее, около +20%. Правда с учетом последних событий прогноз более скромный, но +12-15% все еще возможны.
Интересные материалы:
👍Теория и методика по хештегам #теория #ликбез
👍Сделки по хештегу #сделки
📊Отчеты о результатах по хештегу #результаты
✅Инвест идеи и рекомендации: #инвестидея
🧰Состав портфеля: #портфель
О фьючерсах: #фьючерсы #спрэды
О дивидендах вообще: #дивиденды
О выплатах непосредственно в этом году: #дивиденды2024
Также новым читателям предлагаю познакомиться с несколькими интересными материалами, перечисленными ниже. Они помогут лучше понять специфику канала и стратегию автора.
1️⃣ Информация о целях моей инвестиционной стратегии и способе их достижения.
2️⃣ Актуальный состав моего инвестиционного портфеля на июнь 2024 года. И результаты за первый квартал 2024
3️⃣ Стратегия, которой я следовал в 2023 году:
Акцент на дивиденды и увеличение денежного потока от облигаций.
С учетом роста ставки эта стратегия исчерпала себя. И сейчас находится на пересмотре.
Временно перешел к постепенному сокращению доли акций и покупке валютных и квазивалютных активов. Аргументы тут, и еще вот более актуальная статья.
4️⃣ Прогноз курса Доллар-рубль на 2024 год. Следим за фактической реализацией.
5️⃣ Какой капитал необходим сегодня, чтобы получать доход на уровне средней ЗП в России?
Читайте статью из трех частей
6️⃣ ❗️Все мои инвестиционные идеи в облигациях за 2023 год
7️⃣ Список замещающих облигаций в долларах, которые можно купить на Мосбирже.
8️⃣ Результаты инвестиций за прошлые годы:
Итоги 2021 года (+10,5%)
Итоги 2020 года (+22%)
Итоги 2022 года (-10%)
Итоги 2023 года (+44%
9️⃣ Почему возможность падения рынка не так страшна для долгосрочного инвестора. Пример защитных качеств умеренно-консервативной стратегии осторожного78 инвестора. 2022-23 годы показали, что прогноз о защитных качествах портфеля подтвердился!
🔟 Может ли российский рынок акций полностью восстановиться?
Пост от весны 2022 года. Пока все происходит очень близко к тому, что я писал тогда.
1️⃣1️⃣ Чек-лист событий способных привести к развороту и существенному снижению российских акций после мощного роста. Написал еще весной 2023 года и он все еще актуален!!
1️⃣2️⃣ Возможен ли "иранский сценарий" на российском фондовом рынке, и что это такое.
1️⃣3️⃣ О методе хеджирования фьючерсами:
Часть 1.
https://yangx.top/prudent_invest/1053
Часть 2.
https://yangx.top/prudent_invest/1056
Часть 3
https://yangx.top/prudent_invest/1135
1️⃣4️⃣ О ситуативной спекуляции фьючерсами и хеджировании (страховке от рисков)
1️⃣5️⃣ Как вообще появились фьючерсы. Интересная история
1️⃣6️⃣ О психологии инвестора, об основных эмоциях, которые правят финансовым рынком. О страхе и жадности. Часть 1 и Часть 2.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#инвестидея #фьючерсы #сделка #валюта
Набрал позицию по вчерашней инвестидее.
2 шт. Si-9.24 успел взять сразу, как написал вчерашний пост. Другие заявки стояли чуть выше по цене и не сработали, так как началось резкое исполнение моего прогноза.
Сегодня небольшой отскок вверх и по доллару и по юаню, поэтому открыл на тот объем, который планировал.
Моя Спекулятивная сделка:
шорт 5 шт. Si-9.24 по 88500 в среднем.
Цель: 86000 к 26 июля.
Шорт 14 шт CNY-9.24 по цене 12.09.
Цель 11,7 к 26 июля.
Все показал на скришотах. 👆
Напомню, что для моего портфеля это сравнительно небольшие объёмы, чуть более 3%. Поэтому если решите повторить, соизмеряйте риски для своего размера портфеля!!
Больше чем на 3-4% не стоит влезать!
26-27 июля закрываем шорт в любом случае.
Набрал позицию по вчерашней инвестидее.
2 шт. Si-9.24 успел взять сразу, как написал вчерашний пост. Другие заявки стояли чуть выше по цене и не сработали, так как началось резкое исполнение моего прогноза.
Сегодня небольшой отскок вверх и по доллару и по юаню, поэтому открыл на тот объем, который планировал.
Моя Спекулятивная сделка:
шорт 5 шт. Si-9.24 по 88500 в среднем.
Цель: 86000 к 26 июля.
Шорт 14 шт CNY-9.24 по цене 12.09.
Цель 11,7 к 26 июля.
Все показал на скришотах. 👆
Напомню, что для моего портфеля это сравнительно небольшие объёмы, чуть более 3%. Поэтому если решите повторить, соизмеряйте риски для своего размера портфеля!!
Больше чем на 3-4% не стоит влезать!
26-27 июля закрываем шорт в любом случае.
#спреды #фьючерсы #золото #инвестидея
Спред во фьючерсах на золото сократился до 56$.
Идея, о которой я вчера писал, в плюсе и позиции можно закрывать!!
Здравый смысл все таки восторжествовал😁😅.
Данная сделка потрепала нервы немного, но на данный момент с учетом усреднения в неплохом плюсе.
С чем всех и поздравляю.
На данный момент плюс по позиции 40$.
Я закрываю 2 из четырех пар. Еще 2 оставлю до вечера и надеюсь закрыть при сокращении спреда до 51$.
Тем, кто окрывал сделки вчера при спреде выше 80$, мое почтение. Рекомендую фиксировать шикарную прибыль.
Ставим лайк, за очередную удачную идею? 😉🕺
Спред во фьючерсах на золото сократился до 56$.
Идея, о которой я вчера писал, в плюсе и позиции можно закрывать!!
Здравый смысл все таки восторжествовал😁😅.
Данная сделка потрепала нервы немного, но на данный момент с учетом усреднения в неплохом плюсе.
С чем всех и поздравляю.
На данный момент плюс по позиции 40$.
Я закрываю 2 из четырех пар. Еще 2 оставлю до вечера и надеюсь закрыть при сокращении спреда до 51$.
Тем, кто окрывал сделки вчера при спреде выше 80$, мое почтение. Рекомендую фиксировать шикарную прибыль.
Ставим лайк, за очередную удачную идею? 😉
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
#инвестидея #фьючерсы #валюта #доллар
Купил несколько валютных фьючерсов, как вчера и планировал.
К сожалению уже к середине дня цена фьючерсов догнала курс ЦБ на понедельник, поэтому взял немного: 2 шт. Si-12.24 (доллар) и 1 Eu-12.24 (евро/рубль).
На межбанке курс доллара и евро к концу дня взлетел более чем на 1% ($ прямо сейчас колеблется от 93,2 до 93,4). Поэтому вроде бы решение правильное, но все же на большие объёмы входить не стал.
Даже если идея не сработает, оставлю эти фьючерсы до ноября или даже декабря, а при снижении курса валюты, еще и докуплю.
Если же идея сработает и рост продолжится в ближайшие недели, то продавать буду частями выше 94 и 95 за $, 106-108 за €.
Купил несколько валютных фьючерсов, как вчера и планировал.
К сожалению уже к середине дня цена фьючерсов догнала курс ЦБ на понедельник, поэтому взял немного: 2 шт. Si-12.24 (доллар) и 1 Eu-12.24 (евро/рубль).
На межбанке курс доллара и евро к концу дня взлетел более чем на 1% ($ прямо сейчас колеблется от 93,2 до 93,4). Поэтому вроде бы решение правильное, но все же на большие объёмы входить не стал.
Даже если идея не сработает, оставлю эти фьючерсы до ноября или даже декабря, а при снижении курса валюты, еще и докуплю.
Если же идея сработает и рост продолжится в ближайшие недели, то продавать буду частями выше 94 и 95 за $, 106-108 за €.
#инвестидея #облигации #валюта #фьючерсы
Синтетическая валютная облигация из рублевых флоатеров и фьючерсов на валюту.
Итак, друзья, ранее я написал, что передумал увеличивать позиции в валютных замещайках, потому что нашел вариант, котрый мне показался интереснее.
Теперь подробнее о том, что же я планирую сделать.
Дело в том, что фьючерсы на доллар, и особенно на евро упали сильнее, чем номинал коротких облигаций ГАЗКЗ-24Е. Кроме того, сейчас ситуация уникальная, так как даже дальние фьбчерсы с погашением в июне 2025 года (Si-6.25) можно прямо сейчас купить дешевле официального курса доллара или евро!
То есть мы можем сейчас взять рублёвые флоатеры с доходностью 21-24% и небольшим риском, и защититься до самого июня 2025 года от девальвации, купив на тот же объем валютных фьючерсов.
Таким образом мы получим доходность за 8 месяцев порядка 15% в валюте!!!
Возможные сценарии:
1. Вариант с укреплением рубля ниже 95 в июне 2025 я даже не хочу рассматривать. Он почти не реален!! Но допустим доллар будет тогда 90. В таком случае мы получим за 8 месяцев в рублях меньше, примерно 9%, что тоже неплохо. Но в долларах все те же 15%.
2. Доллар остается в районе 95.
В таком случае получаем и в рублях и в долларах +15%. Самый шикарный вариант на мой вкус.
3. Доллар растет до 100 или 105 рублей.
В таком случае в долларах у нас также остаётся +15%, а в рублях +20-25%. Что тоже выглядит достаточно сказачно.
О рисках:
Честно говоря, почти никаких рисков я тут не вижу. Единственный риск в этой схеме один, и то условный. Он заключается в том, что рубль укрепится на 10-15%, до 85-80 руб за доллар.
В этом случае мы не получим доходность в рублях. Но ведь ничто не мешает нам в этом случае просто перейти в также подешевевшие замещайки, или в акции и затем заработать еще больше в долларах и дождаться возврата курса к 95 и выше.
Вот такая идея. Собственно я ее уже начал воплощать. Примерно на 12% портфеля флоатеров и фьючерсов уже взял. Думаю довести эту долю до 30-40%, в самое ближайшее время.
Что скажете? Может быть какте то риски я не вижу, упускаю из вида? Напишите в комментариях, давайте обсудим.
Также прошу ставить лайки. И переслать инвестидею вашим друзьям и знакомым инвесторам👍😉
Синтетическая валютная облигация из рублевых флоатеров и фьючерсов на валюту.
Итак, друзья, ранее я написал, что передумал увеличивать позиции в валютных замещайках, потому что нашел вариант, котрый мне показался интереснее.
Теперь подробнее о том, что же я планирую сделать.
Дело в том, что фьючерсы на доллар, и особенно на евро упали сильнее, чем номинал коротких облигаций ГАЗКЗ-24Е. Кроме того, сейчас ситуация уникальная, так как даже дальние фьбчерсы с погашением в июне 2025 года (Si-6.25) можно прямо сейчас купить дешевле официального курса доллара или евро!
То есть мы можем сейчас взять рублёвые флоатеры с доходностью 21-24% и небольшим риском, и защититься до самого июня 2025 года от девальвации, купив на тот же объем валютных фьючерсов.
Таким образом мы получим доходность за 8 месяцев порядка 15% в валюте!!!
Возможные сценарии:
1. Вариант с укреплением рубля ниже 95 в июне 2025 я даже не хочу рассматривать. Он почти не реален!! Но допустим доллар будет тогда 90. В таком случае мы получим за 8 месяцев в рублях меньше, примерно 9%, что тоже неплохо. Но в долларах все те же 15%.
2. Доллар остается в районе 95.
В таком случае получаем и в рублях и в долларах +15%. Самый шикарный вариант на мой вкус.
3. Доллар растет до 100 или 105 рублей.
В таком случае в долларах у нас также остаётся +15%, а в рублях +20-25%. Что тоже выглядит достаточно сказачно.
О рисках:
Честно говоря, почти никаких рисков я тут не вижу. Единственный риск в этой схеме один, и то условный. Он заключается в том, что рубль укрепится на 10-15%, до 85-80 руб за доллар.
В этом случае мы не получим доходность в рублях. Но ведь ничто не мешает нам в этом случае просто перейти в также подешевевшие замещайки, или в акции и затем заработать еще больше в долларах и дождаться возврата курса к 95 и выше.
Вот такая идея. Собственно я ее уже начал воплощать. Примерно на 12% портфеля флоатеров и фьючерсов уже взял. Думаю довести эту долю до 30-40%, в самое ближайшее время.
Что скажете? Может быть какте то риски я не вижу, упускаю из вида? Напишите в комментариях, давайте обсудим.
Также прошу ставить лайки. И переслать инвестидею вашим друзьям и знакомым инвесторам👍😉
Валюта на межбанке снова растет.
Резкий скачок в долларе.
Опять какая-то нездоровая ситуация на межбанке с валютой. Еще вчера продолжался закономерный откат цены, и доллар снижался до 95, но сегодня утро резко отскочил и на данный момент снова цена выше 97.
Поскольку ЦБ фиксирует курс валюты по данным межбанка на 15:00-15:30, можно с уверенностью утверждать, что курс на завтра будет в районе 97.
Скорее всего рост валюты связан с резким снижением цен на нефть после того, как власти Израиля пообещали не наносить удары по нефтяной инфраструктуре Ирана, а ограничиться военными объектами.
Вчерашняя идея, покупать фьючерс на доллар по 95 вместе с рублевыми облигациями, была хороша 🙂😉.
Вот только закупиться по полной программе я не успел (часть все-таки купил). Так что хотелось бы возврата цены к 93-94, на время.
Резкий скачок в долларе.
Опять какая-то нездоровая ситуация на межбанке с валютой. Еще вчера продолжался закономерный откат цены, и доллар снижался до 95, но сегодня утро резко отскочил и на данный момент снова цена выше 97.
Поскольку ЦБ фиксирует курс валюты по данным межбанка на 15:00-15:30, можно с уверенностью утверждать, что курс на завтра будет в районе 97.
Скорее всего рост валюты связан с резким снижением цен на нефть после того, как власти Израиля пообещали не наносить удары по нефтяной инфраструктуре Ирана, а ограничиться военными объектами.
Вчерашняя идея, покупать фьючерс на доллар по 95 вместе с рублевыми облигациями, была хороша 🙂😉.
Вот только закупиться по полной программе я не успел (часть все-таки купил). Так что хотелось бы возврата цены к 93-94, на время.
#инвестидея #валюта #хедж
Продолжаю увеличивать в портфеле позицию по валютным фьючерсам. В соответствиии вот с этой идеей.
Сейчас наиболее оптимальным для покупки и защиты рублевых активов от девальвации выглядит фьючерс на Евро, а именно Eu-12.24, а на среднесрок Eu-6.25 (был днем в моменте по 102700).
Фьючерс на евро/рубль снова ушел на 3% ниже курса ЦБ. Официальный курс евро на сегодня установлен на уровне 105,7 руб. В то же время фьючерс Eu-12.24 стоит 102 220 (за 1000 евро), а Eu-6.25 торгуется около 103000±200пт.
При этом экспирация фьючерса, что в декабре 2024, что в июне 2025 пройдёт именно по курсу ЦБ.
Отличная возможность захеджировать в валюте свои активы и доходность в 20% годовых!
Вот это пожалуй и будет основная идея моей стратегии на первую половину 2025 года.
Продолжаю увеличивать в портфеле позицию по валютным фьючерсам. В соответствиии вот с этой идеей.
Сейчас наиболее оптимальным для покупки и защиты рублевых активов от девальвации выглядит фьючерс на Евро, а именно Eu-12.24, а на среднесрок Eu-6.25 (был днем в моменте по 102700).
Фьючерс на евро/рубль снова ушел на 3% ниже курса ЦБ. Официальный курс евро на сегодня установлен на уровне 105,7 руб. В то же время фьючерс Eu-12.24 стоит 102 220 (за 1000 евро), а Eu-6.25 торгуется около 103000±200пт.
При этом экспирация фьючерса, что в декабре 2024, что в июне 2025 пройдёт именно по курсу ЦБ.
Отличная возможность захеджировать в валюте свои активы и доходность в 20% годовых!
Вот это пожалуй и будет основная идея моей стратегии на первую половину 2025 года.
Приветствую вас, уважаемые подписчики!
На этом канале я публикую свой авторский взгляд на финансовые рынки, как российский, так и зарубежный (с 2022 крайне редко). Рассказываю о своих инвестициях, интересных сделках и результатах, а также о новостях, которые меня заинтересовали и кажутся мне важными.
В первую очередь все это будет интересно людям, которые уже инвестируют или планируют начать, которые не любят большой риск и готовы мириться с умеренным доходом в диапазоне 15-25% годовых. Поскольку именно это является целью и, так сказать, KPI моей инвестиционной стратегии.
В 2023 году удалось получить рекордную прибыль +44% в рублях.
Планы на 2024 год скромнее, около +20%. Правда с учетом последних событий прогноз более скромный, но +12-15% все еще возможны.
Интересные материалы:
👍Теория и методика по хештегам #теория #ликбез
👍Сделки по хештегу #сделки
📊Отчеты о результатах по хештегу #результаты
✅Инвест идеи и рекомендации: #инвестидея
🧰Состав портфеля: #портфель
О фьючерсах: #фьючерсы #спрэды
О дивидендах вообще: #дивиденды
О выплатах непосредственно в этом году: #дивиденды2024
Также новым читателям предлагаю познакомиться с несколькими интересными материалами, перечисленными ниже. Они помогут лучше понять специфику канала и стратегию автора.
1️⃣ Информация о целях моей инвестиционной стратегии и способе их достижения.
2️⃣ Актуальный состав моего инвестиционного портфеля на октябрь 2024. И результаты за 11 месяцев 2024 года
3️⃣ О новой стратегии до конца 2024 года. В связи с удушением экономики высокой ключевой ставкой, и крайне шатким положением акций, пришлось сменить стратегию до конца года, для выполнения моих планов по прибыли за год.
Если интересно, то вот статьи о стратегии, которой я следовал в 2023 году:
Акцент на дивиденды и увеличение денежного потока от облигаций.
4️⃣ Прогноз курса Доллар-рубль на 2024 год. Следим за фактической реализацией. И на данный момент прогноз не оправдался.
5️⃣ Какой капитал необходим сегодня, чтобы получать доход на уровне средней ЗП в России?
Читайте статью из трех частей
6️⃣ Новая идея о том, как в 2025 году получить доход в 20-22% годовых с защитой от девальвации рубля
https://yangx.top/prudent_invest/3362?single
7️⃣ Список замещающих облигаций, которые можно купить на Мосбирже.
8️⃣ Результаты инвестиций за прошлые годы:
Итоги 2021 года (+10,5%)
Итоги 2020 года (+22%)
Итоги 2022 года (-10%)
Итоги 2023 года (+44%
9️⃣ Почему возможность падения рынка не так страшна для долгосрочного инвестора. Пример защитных качеств умеренно-консервативной стратегии осторожного78 инвестора. 2022-23 годы показали, что прогноз о защитных качествах портфеля подтвердился!
🔟 Может ли российский рынок акций полностью восстановиться?
Пост от весны 2022 года. Просто интересно увидеть мысли 2 летней давности. Так сказать из другой уже эпохи.
1️⃣1️⃣ Чек-лист событий способных привести к развороту и существенному снижению российских акций после мощного роста. Написал еще весной 2023 года и собственно все по нему и произошло.
1️⃣2️⃣ Возможен ли "иранский сценарий" на российском фондовом рынке, и что это такое.
1️⃣3️⃣ О методе хеджирования фьючерсами:
Часть 1.
https://yangx.top/prudent_invest/1053
Часть 2.
https://yangx.top/prudent_invest/1056
Часть 3
https://yangx.top/prudent_invest/1135
1️⃣4️⃣ О ситуативной спекуляции фьючерсами и хеджировании (страховке от рисков)
1️⃣5️⃣ Как вообще появились фьючерсы. Интересная история
1️⃣6️⃣ О психологии инвестора, об основных эмоциях, которые правят финансовым рынком. О страхе и жадности. Часть 1 и Часть 2.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Сегодня и завтра последние дни перед ежемесячной выплатой НДПИ.
Напомню тем, кто не следит за этой сферой. В России давным давно НДПИ (налог на добычу полезных ископаемых) платится ежемесяно. До 2022 года обороты валюты с участием иностранных игроков были так велики, что выплата НДПИ была почти не заметна. Однако в последние годы с учетом малого количества поставщиков валюты на рынке, когда львинную долю приносят именно экспортеры, этот период стал сильно выделяться.
Сроки выплаты меняются. С начала этого установлена такая схема:
Сама выплата, то есть зачисление на счета Казначества, происходит с 28 по 30 число каждого месяца. Соответственно зачисление в рублях и, чтобы получить рубли, экспортеры обычно продают часть валютной выручки за несколько дней до выплаты. Обычно это примерно с 20го числа и до 29 включительно.
По наблюдениям чаще всего с 25 по 29 числа продажи наиболее активны. И Соответственно в эти дни более заметно влияние на курс.
Ранее эта закономерность работала безотказно, каждый раз в 20х числах курс рубля укреплялся. То больше, то меньше, но почти всегда это было заметно, за некоторыми исключениями.
И вот мы подошли к сути вопроса.
В ноябре последний день выплаты НДПИ это пятница 29 число. То есть завтра и послезавтра последние дни для продажи валюты и получения денег.
Есть надежда на временное укрепление в валюте.
Если это случится, я предлагаю раньше времени не радоваться. А наоборот, воспользоваться для того чтобы немного нарастить позиции по валютным и квазивалютным активам.
Выбирать следует либо короткие замещайки. Либо короткие надежные флоатеры + фьючерсы вот по этой схеме. Даже если краткосрочно это не даст эффекта, то даже на горизонте до лета-осени 2025 точно даст свои плоды и доходность в районе 10-12% в долларах и до 20-30% в рублях.
Напомню тем, кто не следит за этой сферой. В России давным давно НДПИ (налог на добычу полезных ископаемых) платится ежемесяно. До 2022 года обороты валюты с участием иностранных игроков были так велики, что выплата НДПИ была почти не заметна. Однако в последние годы с учетом малого количества поставщиков валюты на рынке, когда львинную долю приносят именно экспортеры, этот период стал сильно выделяться.
Сроки выплаты меняются. С начала этого установлена такая схема:
Сама выплата, то есть зачисление на счета Казначества, происходит с 28 по 30 число каждого месяца. Соответственно зачисление в рублях и, чтобы получить рубли, экспортеры обычно продают часть валютной выручки за несколько дней до выплаты. Обычно это примерно с 20го числа и до 29 включительно.
По наблюдениям чаще всего с 25 по 29 числа продажи наиболее активны. И Соответственно в эти дни более заметно влияние на курс.
Ранее эта закономерность работала безотказно, каждый раз в 20х числах курс рубля укреплялся. То больше, то меньше, но почти всегда это было заметно, за некоторыми исключениями.
И вот мы подошли к сути вопроса.
В ноябре последний день выплаты НДПИ это пятница 29 число. То есть завтра и послезавтра последние дни для продажи валюты и получения денег.
Есть надежда на временное укрепление в валюте.
Если это случится, я предлагаю раньше времени не радоваться. А наоборот, воспользоваться для того чтобы немного нарастить позиции по валютным и квазивалютным активам.
Выбирать следует либо короткие замещайки. Либо короткие надежные флоатеры + фьючерсы вот по этой схеме. Даже если краткосрочно это не даст эффекта, то даже на горизонте до лета-осени 2025 точно даст свои плоды и доходность в районе 10-12% в долларах и до 20-30% в рублях.