⚡️ ЭКСКЛЮЗИВ! Market Power в гостях у Норникеля
Мосбиржа не так давно запустила торги палладием и платиной от Норникеля. И главный аналитик Market Power Роман Пантюхин решил, что это отличный повод еще раз встретиться с представителями компании.

Эсперты поговорили о потенциальном росте спроса на палладий и платину и о новых сферах применения металлов. А также о том, планирует ли «Норникель» выпускать новые продукты с металлами платиновой группы.

У МИКРОФОНА
- Михаил Боровиков, директор департамента Норникеля по работе с инвестиционным сообществом
- Денис Шарыпин, директор департамента маркетинга компании
- Роман Пантюхин, главный аналитик Market Power.

❓ Как торговать палладием и платиной и кому это нужно? Почему принято считать, что платина дороже золота, хотя все наоборот? Годятся ли эти металлы для инвестиций в долгосрок? Как их купить, и что будет с ценами?


👉 Смотреть на Ютубе
👉 Смотреть в ВК

@marketpowercomics

Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2574 пункта (+0,6%);
- РТС: 832 пункта (+0,1%);
- RGBI: 96,4 пункта (без изменений).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

🔹Автодилер Рольф сдвинул планы IPO на фоне роста ключевой ставки ЦБ, теперь рассматривает такую возможность не раньше 2026 года. Раньше речь шла о 2025-м.
👉Тем временем ставка ЦБ, вероятно, будет высокой еще долго

🔹Лента открыла первый склад-магазин в Петербурге, работающий на доставку онлайн-заказов.
👉Как отчитался ретейлер за 9 месяцев

🔹Выручка IVA за 9 месяцев выросла до ₽1,4 млрд (+52%). Число заказчиков за этот период достигло 562 клиентов (+32%).

🔹Совет директоров Европлана рекомендовал акционерам выплатить дивиденды за 9 месяцев в размере ₽50 на акцию. Собрание акционеров пройдет 4 декабря, дивотсечка – 15 декабря.

🔹Фестиваль отчетов по РСБУ за 9 месяцев продолжается.
- Новатэк: чистая прибыль сократилась до ₽242 млрд (-40%), выручка увеличилась до ₽663,5 млрд (+13%)
- Кристалл: чистая прибыль увеличилась до ₽67,6 млн (+10%), выручка выросла до ₽2,5 млрд (+9%)
- Артген Биотех: чистая прибыль выросла до ₽220,7 млн (рост в 3 раза), выручка увеличилась до ₽114,9 млн (рост в 2,5 раза)


#дайджест

@marketpowercomics

🧐Инвестиции в металлы. Как это сделать и зачем это нужно?
Компания Норникель эксклюзивно для подписчиков MP рассказала, как российскому инвестору вложиться в драгоценные и цветные металлы


🔷 Как купить металл?
Прямо сейчас есть три варианта инвестировать в металлы. Во всех этих способах не нужно получать товар физически, арендовать ячейку для его хранения, покупать сейф.

Фьючерсы. На Мосбирже можно купить бумаги на драгоценные металлы (золото, серебро, платина, палладий) и цветные (медь, алюминий, никель, цинк). Работают они так же, как и любые другие фьючерсы: позволяют заработать на колебаниях цен на металлы, не вкладывая полную стоимость контракта.

Паевые фонды. Этот инструмент можно купить через управляющую компанию или на бирже. Обычно в таком случае предлагают золото, так как оно традиционно считается лучшим защитным активом (а в 2024-м еще и одним из самых доходных). Одни фонды инвестируют в физическое золото, другие миксуют металл с акциями золотодобытчиков.

👉Все о золоте — в нашем интервью с руководителем Департамента драгоценных металлов Совкомбанка Еленой Магерой

Обезличенный металлический счет (ОМС). Пожалуй, самый известный способ, который в октябре 2024 года стал еще выгоднее.
ОМС и раньше можно было открыть в банках, вот только там спред между ценой покупки и продажи составляет до 15%, то есть придется подождать, пока цена на металл не вырастет настолько, чтобы при продаже вы остались в плюсе даже с учетом этой разницы.
После запуска торгов платиной и палладием на Мосбирже можно также купить металлы на ОМС со спредом всего 1,5%. Разница налицо!
Еще один плюс ОМС — покупка металла не облагается НДС.


🔷Как формируется цена?
Спрос и предложение на рынке металлов зависят от разных факторов: от развития промышленности и затрат на добычу и производство до запасов на складах.

Мировые центры торговли цветметом — Лондонская биржа металлов (LME), где торгуются и поставочные фьючерсы, по которым можно получить непосредственно металл. Эта площадка устанавливает мировые цены.

Основная же часть мировой торговли золотом и серебром ведется на внебиржевом рынке, а также на бирже Лондонской ассоциации рынка драгоценных металлов (LBMA).

С динамикой цен на российском рынке можно ознакомиться на сайте Мосбиржи:
- драгоценные металлы
- цветные металлы



🔷Зачем это нужно?
Как минимум по двум причинам, обе из которых в нынешнюю эпоху как нельзя более актуальны.

1. Диверсификация портфеля.
2. Возможность получать доход в валюте, так как металлы торгуются чаще всего в долларах.

⏯️ Подробно обо всех тонкостях инвестиций в металлы — в беседе Романа Пантюхина с Норникелем


@marketpowercomics

Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2594 пункта (+0,8%);
- РТС: 837 пунктов (+0,7%);
- RGBI: 96,5 пунктов (+0,2).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

🔹Объем торгов на Мосбирже в октябре вырос до ₽140 трлн (+3,4% к октябрю 2023 года и +17,5% – к прошлому месяцу).

🔹Акционеры Росбанка и Т-Банка (бывш. Тинькофф) приняли решение об объединении.
👉А еще Т-Банк планирует платить дивиденды

🔹Газпром приступил к отбору газа из подземных хранилищ на территории России. Оперативный резерв газа к зиме 2024/2025 года составляет 73 млрд кубометра.
👉Как дела у компании?

🔹ЦБ РФ утвердил перечень системно значимых банков, оставив его без измнений.
👉Недавно разбирали отчет Сбера

🔹Еще три компании отчитались по РСБУ за 9 месяцев.
- выручка Камаза составила ₽228,8 млрд (-7,5%), чистый убыток – ₽3,8 млрд (против прибыли в ₽15,8 млрд за 9мес23).
- выручка Татнефти достигла ₽1,2 трлн (+28%), чистая прибыль снизилась до ₽172,4 млрд (-17%).
- выручка Россетей выросла до ₽260 млрд (+10%), чистая прибыль упала до ₽2,4 млрд (-99,5%).

❗️На этой неделе мы
- разобрали отчеты ВТБ, Ленты, Яндекса, Сбера, Fix Price
- рассказали, что делать инвестору в период высоких ставок,
- подвели итоги IPO Ламбумиза
- собрали главное из выступления Эльвиры Набиуллины
- объяснили, что Новабеву и Кристаллу не стоит бояться роста продаж импортного алкоголя
- поговорили с Норникелем об инвестициях в металлы и объснили, почему это интересно

#дайджест

@marketpowercomics

🤴Выборы в США: как главное шоу года повлияет на рынки?
Настал тот день, который так ждали, кажется, вообще все в мире — американцы сегодня выбирают президента. Итоги мы узнаем не раньше чем через сутки, а сейчас расскажем, как эти выборы исторически отражаются на главном индексе США


🚀Рост неизбежен
Независимо от исхода выборов, S&P 500, как правило, растет в течение следующего года, поскольку рынок адаптируется к политическим изменениям. Если рассмотреть периоды трех последних выборов, средний подъем индекса составлял 27%.

В 2016 году индекс за месяц до президентских выборов снизился на 3,8%, но в течение месяца после выборов вырос на 1,6%.

В 2020 году наблюдалась схожая динамика: снижение на 2,8% за месяц до выборов и впечатляющий рост на 9,4% после. В этом году то же самое: снижение на 2% в последнюю неделю до выборов.

То есть можно проследить, что перед выборами S&P 500 обычно слегка падает из-за неопределенности, но после оглашения результатов и снижения напряжения стабильно растет.


🔥Партийный индекс
Лучше всего S&P 500 чувствует себя, когда президент - демократ, а Конгресс разделён. В такие периоды средний рост индекса в течение трех месяцев после выборов составляет около 3,85–3,93% (судя по статистике за последние 20 лет).

А вот хуже всего доходность исторически наблюдается, когда президент — республиканец, а Конгресс полностью контролируется демократами.
В этом случае средний прирост 1,19%.

Напомним, что сейчас Сенат контролируется демократами, а Палата представителей — республиканцами.

@marketpowercomics

📊Физики на Мосбирже. Что изменилось за год?
Мосбиржа опубликовала статистику по инвестициям физлиц за прошлый месяц. Мы сравнили ее с октябрем 2023 года


❗️Итоги:
- 34,2 млн физлиц с брокерскими счетами (28,5 млн в октябре 2023-го);
- 62 млн брокерских счетов (49,5 млн);
- 3,9 млн человек заключили сделки (3,6 млн);
- 5,9 млн ИИС (5,7 млн);
- ₽85,6 млрд вложено в облигации (₽68 млрд).

За октябрь частные инвесторы вложили в ценные бумаги на Мосбирже более ₽158,2 млрд, а вот за октябрь прошлого года такие данные не приводятся.

⚖️Доля частных инвесторов в объеме торгов:
- 73% в акциях (80% в октябре 2023-го);
- 37% в облигациях (32%);
- 7,5% на спот-рынке валюты (16%);
- 67% на срочном рынке (69%).


🚀 Российские инвесторы заметно меньше торгуют акциями, все сильнее налегая на долговой рынок. Вложения в бонды стали заметно больше, но это легко объясняется нынешним периодом высокой ставки, когда облигации предлагают высокую доходность.

С другой стороны, доля частных инвесторов в объеме торгов акциями снизилась не критично, так что говорить о полной потере интереса нельзя. Подписчиков же мы в очередной раз предостерегаем от спекуляций (воздержитесь хотя бы до конца этого года!) и напоминаем, что если и покупать акции, то только точечно, после тщательного анализа и в долгосрок (подробнее — тут).

В топе акций по-прежнему бумаги тех же компаний, за исключением двух. В октябре в топе был Магнит, однако сейчас совсем пропал. И не удивительно: в тот момент ретейлер обещал выплатить дивиденды, а сейчас у компании большой долг и слабые результаты.

Другой выбывшей из топа компанией стал Новатэк, но тут тоже все закономерно: год назад все надеялись на амбициозный Арктик СПГ-2, а сейчас все знают, что с ним произошло из-за санкций.

Зато в десятку лидеров ворвались Т-Банк, который и дивиденды заплатил, и Росбанк поглотил, а также золотодобытчик Полюс, который недавно приятно обрадовал инвесторов.

@marketpowercomics

Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2616 пунктов (+0,9%);
- РТС: 840 пунктов (+0,3%);
- RGBI: 96,5 пунктов (без измнений).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

❌ Издание "Говорит Москва" со ссылкой на директора Института социально-экономических исследований Алексея Зубца написало, что депозиты россиян могут заморозить, чтобы, когда ключевая ставка снизится, граждане массово не пошли тратить деньги, провоцируя инфляцию.
🚀🚀🚀Аналитики MP давно так не злились, читая новости. Само собой, это мнение абсолютно не соответствует действительности!
Во-первых, ЦБ никогда не пойдет на заморозку вкладов, потому что удар по доверию к банковской системе (которая в целом как раз на доверии и держится) будет значительно ощутимее, чем потенциальная выгода от пары десятков триллионов рублей.
Во-вторых, Эльвира Набиуллина на последней пресс-конференции заявляла, что ЦБ будет снижать ставку постепенно, соотнося возможности спроса и предложения, чтобы не провоцировать инфляцию. Так что ЦБ держит руку на пульсе!
В-третьих, в оригинале журналисты задали спикеру прямой вопрос: "Какие вы видите сценарии СТЕРИЛИЗАЦИИ ДЕНЕГ НА ДЕПОЗИТНЫХ СЧЕТАХ при понижении ставки?” (в переводе на человеческий язык: "Как можно заморозить деньги на депозитах?"), чем и спровоцировали такой ответ.
❗️Не поддавайтесь панике, читайте проверенные СМИ, прислушивайтесь к надежным экспертам и всегда проверяйте информацию сами!

🔹Выдача ипотеки в РФ в октябре упала на четверть по сравнению с сентябрем, до ₽280 млрд, оценил ВТБ.

🔹Лидеры крупнейших нефтегазовых компаний не согласны с прогнозом МЭА, предрекающим пик спроса на нефть в 2030 году.

🔹Совет директоров НКХП рекомендовал акционерам выплатить дивиденды за 9 месяцев в размере ₽17,12 на акцию. ВОСА состоится 5 декабря, дивотсечка — 16 декабря.

🔹Свой сокращенный отчет за 10 месяцев представил МГКЛ. Выручка увеличилась до ₽6,5 млрд (рост в 4,6 раза), компания объясняет это с развитием бизнеса на рынке ресейла.

🔹Еще две компании отчитались по РСБУ за 9 месяцев:
- выручка Софтлайна составила ₽20,3 млрд (-4,7%), чистая прибыль — ₽89,7 млн (рост в 2,6 раза);
- выручка ЮГК упала до ₽20,2 млрд (-19%), чистый убыток сократился до ₽3,2 млрд (против убытка в 10,7 млрд за 9мес23).

#дайджест

@marketpowercomics