Forwarded from bitkogan⚡️HOTLINE
Глава комитета Госдумы по фин. рынку Аксаков заявил, что в РФ может появиться возможность обменивать биткойны на цифровые рубли. Это создаст альтернативу p2p-площадкам на иностранных криптобиржах.
#крипта
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Вчера Госдума приняла сразу два законопроекта о цифровых активах (341257-8 и 37585-8)
Проще говоря, все останется как есть — людей не будут преследовать за покупку/продажу криптовалют через биржи и обменники, а также за хранение цифровых активов.
Новые правила включают следующие обязательства:
• Юрлица и ИП должны зарегистрироваться в специальном реестре. “Физики” смогут свободно майнить, если не превышают лимиты по потреблению энергии (их пока не установили).
• Майнеры обязаны отчитываться о добытой криптовалюте перед Росфинмониторингом и предоставлять адреса своих кошельков в ФНС, ФСБ и Росимущество.
• Правительство сможет запрещать майнинг на определенных территориях и в конкретных регионах. Нарушителей будут отключать от сети по решению суда.
Еще один важный момент — добытую криптовалюту можно продать только за пределами России. Другими словами, на зарубежных площадках (Binance, Bybit и т. д.)
Что еще?
С 1 сентября Банк России приступит к созданию платформы для международных криптовалютных расчетов. Российские компании смогут принять участие в тестовом режиме.
Резюмируем: какая-то определенность лучше, чем ее отсутствие, и это шаг в правильном направлении. Не запретили, и на том спасибо.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Текущая красная свеча в крипте вызвана геполитикой: Али Хаменеи (верховный лидер Ирана) приказал нанести прямой удар по Израилю в ответ на убийство главы политбюро ХАМАС Исмаила Хании в Тегеране.
Сразу же вспоминается весна, когда несчастная Solana на ударе Ирана по Израилю падала примерно с текущих уровней до $113. Вместе с тем, именно то событие показало, что большая война маловероятна даже в случае прямых дистанционных ударов двух стран друг по другу. Поэтому сейчас рынки хоть и учитывают слова Хаменеи, но не воспринимают их как нечто очень уж страшное.
Тем не менее, держать руку на пульсе стоит. Просто не поддавайтесь эмоциям и не забывайте, что СМИ очень любят педалировать тревожные темы, зачастую преувеличивая масштаб событий.
Сразу же вспоминается весна, когда несчастная Solana на ударе Ирана по Израилю падала примерно с текущих уровней до $113. Вместе с тем, именно то событие показало, что большая война маловероятна даже в случае прямых дистанционных ударов двух стран друг по другу. Поэтому сейчас рынки хоть и учитывают слова Хаменеи, но не воспринимают их как нечто очень уж страшное.
Тем не менее, держать руку на пульсе стоит. Просто не поддавайтесь эмоциям и не забывайте, что СМИ очень любят педалировать тревожные темы, зачастую преувеличивая масштаб событий.
Пропорция аккаунтов в лонговых позициях по многим альткоинам находится на крайне высоком уровне. На скриншоте приведен пример с бессрочными контрактами на SOL по состоянию на 14:00 МСК:
🟢 71.72% аккаунтов в лонге
🟠 28.28% аккаунтов в шорте
Стоит ли говорить, что бессрочные фьючерсы — это маржинальные позиции, причем, зачастую с очень большим плечом. Соответственно, это всё магнит ликвидности снизу в виде ликвидаций и стопов.
Снижение сейчас происходит на геополитике. Криптовалюты — это высокорисковые активы, их сбрасывают в первую очередь. И если Иран и Израиль дадут новый повод, импульс вниз окажется очень сильным, так как произойдет эффект домино. Именно так было в 13 апреля, когда огромное количество ликвидаций утащило ту же Солану на $113.
Стоит ли говорить, что бессрочные фьючерсы — это маржинальные позиции, причем, зачастую с очень большим плечом. Соответственно, это всё магнит ликвидности снизу в виде ликвидаций и стопов.
Снижение сейчас происходит на геополитике. Криптовалюты — это высокорисковые активы, их сбрасывают в первую очередь. И если Иран и Израиль дадут новый повод, импульс вниз окажется очень сильным, так как произойдет эффект домино. Именно так было в 13 апреля, когда огромное количество ликвидаций утащило ту же Солану на $113.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Не успел рынок отойти от геополитического давления (кстати, с Ираном всё ещё не закончилось), как возникла новая проблема: американский рынок труда. Последние данные демонстрируют серьезное замедление экономики и возможную рецессию. Мы неоднократно писали (например, здесь), что момент понижения ставок не всегда бывает позитивным для фондового рынка, так как часто это происходит, когда экономика уже начинает трещать по швам. И это становится видно в отчетах компаний. Что логично, ведь если не создаются рабочие места, это значит, что бизнес чувствует себя не очень хорошо. Правило “чем хуже макроэкономическая статистика, тем лучше для фондового рынка” перестает работать. Например, пузырь доткомов стал лопаться как раз перед началом понижения ставок.
Вчера после ОС, кстати, катастрофически плохо отчитался Intel. Сегодня на открытии торгов акции INTC упали на 26%. Отличная иллюстрация того, как экономика буксует. Да, есть несколько компаний, у которых всё хорошо, но они не могут тащить за собой всю страну. Всех в Apple не трудоустроишь 🙂
Очевидно, что крипта в таких условиях чувствует себя плохо. Вчерашние плечевые позиции по бессрочным фьючерсам сегодня массово ликвидировались или стопились, придавая падению дополнительный импульс. Как итог, SOL упала на 5% всего за час.
Причем, люди вновь набирают сейчас плечевые лонги, полагая, что “вот теперь точно дно”. За последний час пропорция аккаунтов в лонгах по Солане выросла до 3.35 (77% лонг, 23% шорт). Надо ли опять говорить, что это новый магнит ликвидности снизу? И это при не закончившейся истории с Ираном.
Отскок, конечно, может случиться в любой момент, однако рисковать с плечевыми позициями на фоне такого очевидного геополитического напряжения и плохой макроэкономической картины — не лучшая стратегия.
Вчера после ОС, кстати, катастрофически плохо отчитался Intel. Сегодня на открытии торгов акции INTC упали на 26%. Отличная иллюстрация того, как экономика буксует. Да, есть несколько компаний, у которых всё хорошо, но они не могут тащить за собой всю страну. Всех в Apple не трудоустроишь 🙂
Очевидно, что крипта в таких условиях чувствует себя плохо. Вчерашние плечевые позиции по бессрочным фьючерсам сегодня массово ликвидировались или стопились, придавая падению дополнительный импульс. Как итог, SOL упала на 5% всего за час.
Причем, люди вновь набирают сейчас плечевые лонги, полагая, что “вот теперь точно дно”. За последний час пропорция аккаунтов в лонгах по Солане выросла до 3.35 (77% лонг, 23% шорт). Надо ли опять говорить, что это новый магнит ликвидности снизу? И это при не закончившейся истории с Ираном.
Отскок, конечно, может случиться в любой момент, однако рисковать с плечевыми позициями на фоне такого очевидного геополитического напряжения и плохой макроэкономической картины — не лучшая стратегия.
В твиттере завирусился график загруженности доставки Domino's Pizza и низкой загруженности The Little Gay Pub в самом центре Вашингтона.
Считается, что в периоды наиболее важных событий сотрудники Пентагона засиживаются на работе и заказывают пиццу в офис. Соответственно, загруженность пиццерий с доставками в Вашингтоне резко увеличивается. Одновременно уменьшается вечерняя загруженность баров в центре города, куда чиновники ходят веселиться после работы.
Не будем комментировать предпочтения администрации в плане выбора баров 😁 Главное – твиттеряне изучили по гугл-картам сервисы доставок в районе Пентагона и пришли к выводу, что все они были более загружены, чем обычно, в то время как бары наоборот — опустели (и это в пятницу вечером). Отсюда вывод – американская администрация и военные готовятся к серьезной эскалации.
Это, конечно, не значит, что она будет. Во-первых, людям в том же Пентагоне просто по профессии нужно готовиться к худшему, им за это и платят. Во-вторых, Иран, как известно, очень любит “понтоваться” и регулярно становится иллюстрацией поговорки “гора родила мышь”. Руководству и силовому блоку Ирана важно отреагировать на убийство Хании, чтобы показать своему собственному населению, что “порох в пороховницах есть”. Иначе авторитет власти может быть подорван. Но для внутреннего пользователя эффективность ответа может быть “нарисована” с помощью своих СМИ. Как было в апреле — тогда в самом Иране отмечали победу на Израилем. При том, что ни одна ракета или дрон не нанесли какого-то существенного урона. Сейчас можно сделать всё то же самое.
Тем не менее, любой военный ответ является большим риском. И с точки зрения тех же котировок криптовалют существует вероятность кратковременного, но резкого закола вниз, который приведет к ликвидациям и стопам. Опять же — всё как было в апреле. Несмотря на символичность того ответа многие альткоины успели так сильно упасть, что обнулили счета тысяч людей по всему миру. Причиной резких колебаний являются огромные плечи, которые принято брать на криптовалютных биржах. Ликвидации таких маржинальных позиций вызывают эффект домино и продавливают цену ещё ниже.
➡️ Поэтому будьте аккуратнее, не торгуйте сейчас с плечами. В такие моменты лучше и вовсе побыть вне рынка. Или мониторить новости и принимать решение уже по факту события.
Считается, что в периоды наиболее важных событий сотрудники Пентагона засиживаются на работе и заказывают пиццу в офис. Соответственно, загруженность пиццерий с доставками в Вашингтоне резко увеличивается. Одновременно уменьшается вечерняя загруженность баров в центре города, куда чиновники ходят веселиться после работы.
Не будем комментировать предпочтения администрации в плане выбора баров 😁 Главное – твиттеряне изучили по гугл-картам сервисы доставок в районе Пентагона и пришли к выводу, что все они были более загружены, чем обычно, в то время как бары наоборот — опустели (и это в пятницу вечером). Отсюда вывод – американская администрация и военные готовятся к серьезной эскалации.
Это, конечно, не значит, что она будет. Во-первых, людям в том же Пентагоне просто по профессии нужно готовиться к худшему, им за это и платят. Во-вторых, Иран, как известно, очень любит “понтоваться” и регулярно становится иллюстрацией поговорки “гора родила мышь”. Руководству и силовому блоку Ирана важно отреагировать на убийство Хании, чтобы показать своему собственному населению, что “порох в пороховницах есть”. Иначе авторитет власти может быть подорван. Но для внутреннего пользователя эффективность ответа может быть “нарисована” с помощью своих СМИ. Как было в апреле — тогда в самом Иране отмечали победу на Израилем. При том, что ни одна ракета или дрон не нанесли какого-то существенного урона. Сейчас можно сделать всё то же самое.
Тем не менее, любой военный ответ является большим риском. И с точки зрения тех же котировок криптовалют существует вероятность кратковременного, но резкого закола вниз, который приведет к ликвидациям и стопам. Опять же — всё как было в апреле. Несмотря на символичность того ответа многие альткоины успели так сильно упасть, что обнулили счета тысяч людей по всему миру. Причиной резких колебаний являются огромные плечи, которые принято брать на криптовалютных биржах. Ликвидации таких маржинальных позиций вызывают эффект домино и продавливают цену ещё ниже.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Буквально за час с 3:00 по 4:00 в Ethereum ликвидировало $143.46 млн лонговых позиций. В Bitcoin "всего" $102.46 млн.
И это ещё ничего не было в плане военных действий. Только 🇯🇵 японский рынок (Nikkei 225) открылся на -6%. С 10 июля он упал уже на 21%↘️
Если вы рветесь набирать позицию, полагая, что это дно, то лучше дождитесь, чем закончится драма с Ираном. Не говоря уже о том, что и без этого американскому фондовому рынку в понедельник вряд ли будет хорошо (а, значит, велика вероятность, что и крипте). Сейчас очень легко словить падающие ножи. Помните, что рынок никуда не денется.
И это ещё ничего не было в плане военных действий. Только 🇯🇵 японский рынок (Nikkei 225) открылся на -6%. С 10 июля он упал уже на 21%
Если вы рветесь набирать позицию, полагая, что это дно, то лучше дождитесь, чем закончится драма с Ираном. Не говоря уже о том, что и без этого американскому фондовому рынку в понедельник вряд ли будет хорошо (а, значит, велика вероятность, что и крипте). Сейчас очень легко словить падающие ножи. Помните, что рынок никуда не денется.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🇯🇵 И ты, Брут Япония…
С 2007 года ставка рефинансирования в Японии была в диапазоне 0-0.1%. Это позволяло осуществлять так называемую carry trade, когда японские финансовые институты брали кредитные иены и закупались на них активами по всему миру. Больше всего, конечно, вливалось в американский фондовый рынок. Ведь долларовые ставки еще две недели назад были около 5%, а иеновые 0%. Берем иены, покупаем доллары, покупаем на них акции Nvidia… Больше всего, конечно, покупались стабильные активы типа трежерис, а не волатильные акции. Тем не менее, такая опция существовала.
Точно такая же логика использовалась и для покупки криптовалют.
Соответственно, как только Банк Японии повысил ставку, начал интервенции и укрепил иену, а ФРС США наоборот, намекнула на скорое снижение ставок, вся эффективность carry trade посыпалась. Представьте, что у вас доходность в долларах, а доллар падает относительно иены. В какой-то момент получится, что даже за большее количество долларов вы не сможете откупить тот объем иен, который был взят в кредит. Поэтому происходит эффект лавины — все закрывают позиции в долларах (и крипте), покупают иену, ее курс растет ещё больше, что провоцирует новые закрытия позиций. Этот процесс стал дополнительным фактором падения не только самого японского фондового рынка (Nikkei 225 -12.5% 🔻 только сегодня), но и всех мировых рынков.
С 2007 года ставка рефинансирования в Японии была в диапазоне 0-0.1%. Это позволяло осуществлять так называемую carry trade, когда японские финансовые институты брали кредитные иены и закупались на них активами по всему миру. Больше всего, конечно, вливалось в американский фондовый рынок. Ведь долларовые ставки еще две недели назад были около 5%, а иеновые 0%. Берем иены, покупаем доллары, покупаем на них акции Nvidia… Больше всего, конечно, покупались стабильные активы типа трежерис, а не волатильные акции. Тем не менее, такая опция существовала.
Точно такая же логика использовалась и для покупки криптовалют.
Соответственно, как только Банк Японии повысил ставку, начал интервенции и укрепил иену, а ФРС США наоборот, намекнула на скорое снижение ставок, вся эффективность carry trade посыпалась. Представьте, что у вас доходность в долларах, а доллар падает относительно иены. В какой-то момент получится, что даже за большее количество долларов вы не сможете откупить тот объем иен, который был взят в кредит. Поэтому происходит эффект лавины — все закрывают позиции в долларах (и крипте), покупают иену, ее курс растет ещё больше, что провоцирует новые закрытия позиций. Этот процесс стал дополнительным фактором падения не только самого японского фондового рынка (Nikkei 225 -12.5% 🔻 только сегодня), но и всех мировых рынков.
Американские фондовые рынки открылись в плюсе. Все решили, что самое худшее позади.
Криптовалюты чувствуют себя также оптимистично и отыгрывают назад “кровавый японский понедельник”. Solana прибавляет 11%, Ethereum 5%, Bitcoin 4%.
Все решили, что Иран не стал себе изменять и традиционно ограничился угрозами в Твиттере. Как он это делал раньше. Несмотря на то, что новостные СМИ, следуя логике “тревожных новостей”, продолжают выжимать из повестки максимум и ещё постят сообщения о “закрытом небе”, “третьей мировой” и т.п., никто уже не верит в какую-то серьезную эскалацию.
Отсюда и стремительный рост.
Тем не менее, не стоит забывать, что макроэкономические проблемы никуда не делись. Даже если Иран действительно остался верен своим традициям чисто информационных ответов, помним о том, что падать мы начали на данных о рынке труда. Так что, эйфория по принципу “всё худшее позади” может оказаться короткоживущей.
Криптовалюты чувствуют себя также оптимистично и отыгрывают назад “кровавый японский понедельник”. Solana прибавляет 11%, Ethereum 5%, Bitcoin 4%.
Все решили, что Иран не стал себе изменять и традиционно ограничился угрозами в Твиттере. Как он это делал раньше. Несмотря на то, что новостные СМИ, следуя логике “тревожных новостей”, продолжают выжимать из повестки максимум и ещё постят сообщения о “закрытом небе”, “третьей мировой” и т.п., никто уже не верит в какую-то серьезную эскалацию.
Отсюда и стремительный рост.
Тем не менее, не стоит забывать, что макроэкономические проблемы никуда не делись. Даже если Иран действительно остался верен своим традициям чисто информационных ответов, помним о том, что падать мы начали на данных о рынке труда. Так что, эйфория по принципу “всё худшее позади” может оказаться короткоживущей.
📈Мем-токен DJT обвалился почти на 90%
Ну, казалось бы, обвалился и обвалился — с мем-токенами такое постоянно происходит. Никто бы и не обратил внимания, если бы DJT не был связан с именем Дональда Трампа🗣 , который в последнее время сильно полюбил криптовалюты (чего только не сделаешь ради голосов на выборах).
Что случилось?
Резкое падение DJT произошло после того, как кошелек, удерживавший около 20% от общего предложения токенов (вероятно, принадлежащий инсайдеру), внезапно продал все свои активы. В результате за считанные секунды капитализация мем-токена рухнула с $55 млн до $3 млн.
➡️ Вывод простой. Если хочется поставить на победу Трампа, то лучше воспользоваться монетой MAGA. Хотя и это не стоит воспринимать как призыв к действию — сначала почитайте, чем опасны вложения в мем-токены.
Ну, казалось бы, обвалился и обвалился — с мем-токенами такое постоянно происходит. Никто бы и не обратил внимания, если бы DJT не был связан с именем Дональда Трампа
Что случилось?
Резкое падение DJT произошло после того, как кошелек, удерживавший около 20% от общего предложения токенов (вероятно, принадлежащий инсайдеру), внезапно продал все свои активы. В результате за считанные секунды капитализация мем-токена рухнула с $55 млн до $3 млн.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Многие читатели возмущаются, когда мы скептически высказываемся о долгосрочных покупках крипты во время бычьего цикла. Последний раз подобные комментарии были как раз в конце июля. Можете почитать тут. Биткоин тогда стоил более 65к.
Для нас большой загадкой является то, что некоторые люди не хотят смотреть на график котировок самого BTC за несколько лет. Ведь даже поверхностный взгляд даст понять, что это высокорисковый актив, который может сильно падать. Стратегия buy and hold является в его случае не самой эффективной на сегодняшний день. Это тоже говорим не мы, а график. Хаи 2024 года на ~7% выше хаёв ноября 2021 года. С учетом инфляции это потеря денег. Тот же индекс S&P 500 с ноября 2021 вырос на ~23% относительно своих же хаев 2024, а NASDAQ 100 и вовсе на ~28%. Грубо говоря, покупка ETF на индекс принесла бы холдеру больше денег, к тому же, сохранила бы нервы, так как вероятность падения таких ETF на 80% в современных условиях почти исключена. Более того, индексные ETF ещё и платят дивиденды (например, QQQ платит раз в 3 месяца).
В целом, покупка активов только на какой-то вере или хайпе — дело опасное. Просадка, которая случилась в конце июля-начале августа, является хорошим тому примером. Ещё 29 июля отовсюду раздавались крики о скором выходе на ATH🤑 , а уже 5 августа, то есть, спустя всего неделю, биткоин пробивает $49к (это -30% в минимуме 😡 ). Такое движение уничтожило очень много денег. Помните, мы уже как-то упоминали трейдеров с Байбита (тут и тут)? Самый крупный из них, который, как раз, торговал на основе веры в крипту, на этом падении был ликвидирован (другой, кстати, тоже, но ещё в начале июля). На скриншоте его принудительно закрытые позиции (те, что влезли на экран — их там несколько страниц). Из около $2,6 млн своих средств у него не осталось ничего. Также были ликвидированы $3 млн средств его подписчиков.
➡️ Заработок в крипте происходит на волатильности, которая на этом рынке просто огромна (поэтому он и считается высокорисковым). Абстрактному маркетмейкеру все равно, куда пойдет цена. Он циничен, рассказы про “биткоинов всего 21 млн”, “резервную криптовалюту” и т.п. — это для тех, чьи депозиты он сбривает на падении. Но если относиться к рынку рационально, то можно зарабатывать на движениях и вверх, и вниз. Хотя с шортами следует быть особо аккуратным, так как падения обычно происходят быстрее и завершаются стремительным разворотом. Поэтому мы никогда не советуем шортить, советуем на падениях оставаться вне рынка, если вы не опытный трейдер.
✔️ Резюмируя: в нашем канале мы пытаемся определить вектор движения на текущей фазе волатильности, которая и является источником основного заработка на этом рынке.
❗️ Вместе с тем, покупка топовых криптовалют на холд рациональна на излете медвежьих циклов (мы всё ещё в бычьем). Логика простая — крипта при переходе в бычью фазу стреляет гораздо быстрее индексов. Тот же S&P 500 от лоёв 2022 года к хаям 2024 дал 61%↗️ , а BTC ~372%↗️ . И это мы даже не берём Solana (~2500%↗️ ) или какие-то мелкие токены, где очень высоки риски. Не забывайте только, что прежде, чем дать такие проценты, нужно упасть. Та же Solana, например, так и не вышла пока на свой ATH в этом году (был в 2021 на 260$).
Для нас большой загадкой является то, что некоторые люди не хотят смотреть на график котировок самого BTC за несколько лет. Ведь даже поверхностный взгляд даст понять, что это высокорисковый актив, который может сильно падать. Стратегия buy and hold является в его случае не самой эффективной на сегодняшний день. Это тоже говорим не мы, а график. Хаи 2024 года на ~7% выше хаёв ноября 2021 года. С учетом инфляции это потеря денег. Тот же индекс S&P 500 с ноября 2021 вырос на ~23% относительно своих же хаев 2024, а NASDAQ 100 и вовсе на ~28%. Грубо говоря, покупка ETF на индекс принесла бы холдеру больше денег, к тому же, сохранила бы нервы, так как вероятность падения таких ETF на 80% в современных условиях почти исключена. Более того, индексные ETF ещё и платят дивиденды (например, QQQ платит раз в 3 месяца).
В целом, покупка активов только на какой-то вере или хайпе — дело опасное. Просадка, которая случилась в конце июля-начале августа, является хорошим тому примером. Ещё 29 июля отовсюду раздавались крики о скором выходе на ATH
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Крупнейший майнер перейдет на HODL?
Мы как-то писали о происхождении термина HODL, рекомендуем почитать. Так вот, если вы не знали, ходлить могут не только “хомяки” и крипто-энтузиасты. Например, в конце июля CEO Marathon Digital объявил о том, что приобрела BTC на сумму $100 млн и планирует перейти на полный HODL. Это означает, что компания продолжить майнить BTC, но больше не будет его продавать, хотя неоднократно делала это в прошлом.
С одной стороны, это позитив для BTC: готовность Marathon Digital держать биткоины “до победного” несмотря на снижение вознаграждения за майнинг после халвинга и нынешнюю коррекцию может вселять уверенность в криптоинвесторов. Это вам не абстрактные заявления Артура Хейса, как-никак на балансе Marathon почти 21 000 BTC.
С другой стороны, нет никаких гарантий того, что компания не изменит свою стратегию в будущем. Если скорректировать чистую прибыль по последним отчетам на убыток/прибыль от переоценки Bitcoin на балансе, то, получается, что Marathon Digital все еще убыточна. Сейчас ситуацию спасает массовая допэмиссия и размытие акционерного капитала. Только за последние полгода компания выпустила акций на $834 млн, увеличив их число в обращении со 168 млн до 278 млн штук. На скриншоте представлен недельный график с котировками акций Marathon Digital. На нем хорошо видно, что даже выход биткоина на ATH в 2024 году не очень помог компании. Допэмиссии постоянно тянут MARA вниз. И далеко не факт, что этот порочный круг не вынудит компанию в какой-то момент сделать крупную продажу своих биткоинов, чтобы компенсировать убытки.
Мы как-то писали о происхождении термина HODL, рекомендуем почитать. Так вот, если вы не знали, ходлить могут не только “хомяки” и крипто-энтузиасты. Например, в конце июля CEO Marathon Digital объявил о том, что приобрела BTC на сумму $100 млн и планирует перейти на полный HODL. Это означает, что компания продолжить майнить BTC, но больше не будет его продавать, хотя неоднократно делала это в прошлом.
С одной стороны, это позитив для BTC: готовность Marathon Digital держать биткоины “до победного” несмотря на снижение вознаграждения за майнинг после халвинга и нынешнюю коррекцию может вселять уверенность в криптоинвесторов. Это вам не абстрактные заявления Артура Хейса, как-никак на балансе Marathon почти 21 000 BTC.
С другой стороны, нет никаких гарантий того, что компания не изменит свою стратегию в будущем. Если скорректировать чистую прибыль по последним отчетам на убыток/прибыль от переоценки Bitcoin на балансе, то, получается, что Marathon Digital все еще убыточна. Сейчас ситуацию спасает массовая допэмиссия и размытие акционерного капитала. Только за последние полгода компания выпустила акций на $834 млн, увеличив их число в обращении со 168 млн до 278 млн штук. На скриншоте представлен недельный график с котировками акций Marathon Digital. На нем хорошо видно, что даже выход биткоина на ATH в 2024 году не очень помог компании. Допэмиссии постоянно тянут MARA вниз. И далеко не факт, что этот порочный круг не вынудит компанию в какой-то момент сделать крупную продажу своих биткоинов, чтобы компенсировать убытки.
Вчера мы написали, что эйфория по принципу “всё худшее позади” может оказаться недолговечной. Сегодняшний день на американском фондовом рынке подтвердил эти опасения. Несмотря на позитивное открытие, индексы стали стремительно падать уже в середине торгового дня, потянув за собой и криптовалюты. В итоге NASDAQ 100 закрылся -1.16% ↘️
Ничего принципиально нового не происходит. Мы по-прежнему находимся в фазе коррекции американского фондового рынка из-за сдувающегося ИИ-пузыря. Для её завершения нужна хорошая макроэкономическая статистика из США или внеочередное заседание ФРС, на котором примут решение понизить ставку прямо сейчас, не дожидаясь сентября.
Кстати, если NASDAQ еще пару раз упадет так, как в понедельник, такое заседание точно состоится.
Пока же игра от лонгов выглядит более рискованной, чем от шортов. Причем, в криптовалюте есть риск попасть в bull trap ночью, когда на неё не давят продажи через спотовые ETF, и котировки начинают демонстрировать ничем необоснованный оптимизм.
Отдельно стоит отметить силу Solana и XRR. Первой пророчат место Ethereum. А у Ripple завершилось многолетнее судебное разбирательство с SEC — компания отделалась штрафом в $125 млн.
Ничего принципиально нового не происходит. Мы по-прежнему находимся в фазе коррекции американского фондового рынка из-за сдувающегося ИИ-пузыря. Для её завершения нужна хорошая макроэкономическая статистика из США или внеочередное заседание ФРС, на котором примут решение понизить ставку прямо сейчас, не дожидаясь сентября.
Кстати, если NASDAQ еще пару раз упадет так, как в понедельник, такое заседание точно состоится.
Пока же игра от лонгов выглядит более рискованной, чем от шортов. Причем, в криптовалюте есть риск попасть в bull trap ночью, когда на неё не давят продажи через спотовые ETF, и котировки начинают демонстрировать ничем необоснованный оптимизм.
Отдельно стоит отметить силу Solana и XRR. Первой пророчат место Ethereum. А у Ripple завершилось многолетнее судебное разбирательство с SEC — компания отделалась штрафом в $125 млн.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🤮 Этот парень знает будущее и делится точками входа в своём канале!
Знакомый "панч-лайн" из рекламы, не правда ли? А давайте представим, что есть некий оракул, который действительно видит цены в будущем и зачем-то создает канал, где делится точками входа и выхода.
➡️ Будет ли это работать? Ответ: нет. Почему нет? Из-за эффекта бабочки (научный термин, предложенный Эдвардом Лоренцом в рамках теории хаоса).
Очевидно, что цены двигаются не просто так, а в результате покупок и продаж. Теперь представьте, что наш оракул вырастил свои соцсети до очень большого числа подписчиков и видит в шаре 🔮, что BTC, который стоит сейчас, допустим, 60к, через 10 дней будет стоить 85к. Он даёт сигнал "покупаем по текущим". И миллионы долларов его подписчиков начинают залетать в рынок. Все, само собой, берут 100х плечи. Объем покупок становится настолько большим, что цена взлетает за день до 70к только на его подписчиках. Но изначально оракул видел то будущее, которое подразумевало поход цены наверх за счёт крупных фондов. В новых условиях ход истории меняется, и фонды решают не заходить по такой высокой цене, а наоборот — продать те биткоины, которые у них были в портфеле, зафиксировав прибыль. И вместо роста до 85к мы имеем обвал до 50к. Есть, конечно, и альтернативная версия, в которой цена пойдет ещё выше до 100к, так как к деньгам подписчиков прибавятся и деньги фондов. Но суть не меняется — будущее не будет тем, которое увидел оракул изначально. И обязательно будет момент, когда оракул своим прогнозом "разрушит" рост и спровоцирует более раннюю фиксацию прибыли, тем самым уничтожив депозиты своих подписчиков, на которых и произойдет заработок тех, кто им продаст свои активы на хаях. Любой рынок существует по принципу "кто-то зарабатывает, кто-то теряет". Все заработать не могут априори.
◾️ Вывод: никто на рынке не знает, что будет с ценой в будущем. Любой профессионал это понимает. Если он даёт однозначный прогноз, то делается это потому, что публика ждёт только одной точки зрения. Хотя профи сам всегда осознает, что он оперирует только вероятностями. Поэтому, кстати, у профессионалов всегда есть стоп-лосс и параметры риска.
P.S. Про эффект бабочки есть популярный одноименный фильм 2004 года с Эштоном Кутчером (кстати, именно Кутчером, а не Катчером, как часто говорят). Он, конечно, далек от чисто научной интерпретации, тем не менее, хорошо передаёт суть описанной в статье идеи.
Знакомый "панч-лайн" из рекламы, не правда ли? А давайте представим, что есть некий оракул, который действительно видит цены в будущем и зачем-то создает канал, где делится точками входа и выхода.
Очевидно, что цены двигаются не просто так, а в результате покупок и продаж. Теперь представьте, что наш оракул вырастил свои соцсети до очень большого числа подписчиков и видит в шаре 🔮, что BTC, который стоит сейчас, допустим, 60к, через 10 дней будет стоить 85к. Он даёт сигнал "покупаем по текущим". И миллионы долларов его подписчиков начинают залетать в рынок. Все, само собой, берут 100х плечи. Объем покупок становится настолько большим, что цена взлетает за день до 70к только на его подписчиках. Но изначально оракул видел то будущее, которое подразумевало поход цены наверх за счёт крупных фондов. В новых условиях ход истории меняется, и фонды решают не заходить по такой высокой цене, а наоборот — продать те биткоины, которые у них были в портфеле, зафиксировав прибыль. И вместо роста до 85к мы имеем обвал до 50к. Есть, конечно, и альтернативная версия, в которой цена пойдет ещё выше до 100к, так как к деньгам подписчиков прибавятся и деньги фондов. Но суть не меняется — будущее не будет тем, которое увидел оракул изначально. И обязательно будет момент, когда оракул своим прогнозом "разрушит" рост и спровоцирует более раннюю фиксацию прибыли, тем самым уничтожив депозиты своих подписчиков, на которых и произойдет заработок тех, кто им продаст свои активы на хаях. Любой рынок существует по принципу "кто-то зарабатывает, кто-то теряет". Все заработать не могут априори.
P.S. Про эффект бабочки есть популярный одноименный фильм 2004 года с Эштоном Кутчером (кстати, именно Кутчером, а не Катчером, как часто говорят). Он, конечно, далек от чисто научной интерпретации, тем не менее, хорошо передаёт суть описанной в статье идеи.
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Американский фондовый рынок торгуется в боковике после открытия. Крипта немного снижается, однако с учетом вчерашнего невероятного пампа такая передышка вполне ожидаема. В целом, какого-то негатива на горизонте пока не видно, поэтому логично было бы продолжить рост на следующей неделе после консолидации. Однако для этого должны выйти хорошие показатели инфляции PPI (вторник 15:30) и CPI (среда 15:30).
Также интересно, что компания Berkshire Hathaway всё ещё сидит на куче денег после продажи акций Apple ($227 млрд). Учитывая, что это не их кэш, а клиентов, долго так продолжаться не может. Пока они купили на них краткосрочные казначейские векселя (bills), но это явно не то, чего ждут инвесторы. Это чтобы переждать. Видимо, Баффет хочет получить больше свидетельств того, что экономика достаточно сильна. И полагает, что риски упасть ниже ещё высоки. Кстати, представляете, какое это напряжение, когда вам надо инвестировать $227 млрд? Причем, все ждут от вас очень высоких результатов, так как планка для Berkshire Hathaway всегда завышена.
А на скриноше у нас вчерашний комментарий анонимного пользователя (поэтому ник не закрашиваем), который был недоволен тем, что мы написали пост о росте крипты, а роста по его мнению не было 🙂. BTC при этом показал лучший день с февраля 2024 года (+12%↗️ ).
Также интересно, что компания Berkshire Hathaway всё ещё сидит на куче денег после продажи акций Apple ($227 млрд). Учитывая, что это не их кэш, а клиентов, долго так продолжаться не может. Пока они купили на них краткосрочные казначейские векселя (bills), но это явно не то, чего ждут инвесторы. Это чтобы переждать. Видимо, Баффет хочет получить больше свидетельств того, что экономика достаточно сильна. И полагает, что риски упасть ниже ещё высоки. Кстати, представляете, какое это напряжение, когда вам надо инвестировать $227 млрд? Причем, все ждут от вас очень высоких результатов, так как планка для Berkshire Hathaway всегда завышена.
А на скриноше у нас вчерашний комментарий анонимного пользователя (поэтому ник не закрашиваем), который был недоволен тем, что мы написали пост о росте крипты, а роста по его мнению не было 🙂. BTC при этом показал лучший день с февраля 2024 года (+12%
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Перед началом новой недели многие решили зафиксировать свои позиции и остаться в кэше.
Еще 8 дней назад Sky News Arabia, ссылаясь на некие источники в спецслужбах, сообщали, что ответ Ирана планируется именно на 12 августа, когда в Израиле будет национальный день траура Тиш’а бе-ав (Девятое ава).
Не добавляют оптимизма и события в Курской области, а также пожар на ЗАЭС (слово “Zaporizhzhia” сейчас набирает популярность в трендах англоязычного Твиттера).
Ну и конечно же данные по американской инфляции (вторник-среда) — это всегда лотерея.
Сидеть в такие моменты в кэше — разумное решение. Понедельник покажет, куда смотрит фондовый рынок.
Еще 8 дней назад Sky News Arabia, ссылаясь на некие источники в спецслужбах, сообщали, что ответ Ирана планируется именно на 12 августа, когда в Израиле будет национальный день траура Тиш’а бе-ав (Девятое ава).
Не добавляют оптимизма и события в Курской области, а также пожар на ЗАЭС (слово “Zaporizhzhia” сейчас набирает популярность в трендах англоязычного Твиттера).
Ну и конечно же данные по американской инфляции (вторник-среда) — это всегда лотерея.
Сидеть в такие моменты в кэше — разумное решение. Понедельник покажет, куда смотрит фондовый рынок.
Американский фондовый рынок открылся без какого-либо намека на тревогу. Утренние заголовки финансовых СМИ насыщены позитивной повесткой. Это значит, что вышедшие на работу аналитики посмотрели новости, почесали голову, решили, что всё хорошо, и стали писать, что всё будет расти. Весь негатив воскресенья улетучился, торги проходят с небольшим восходящим трендом.
Вместе с тем, это не значит, что негатива не будет. Просто редакторы пришли к выводу, что пока вероятность роста больше. Очень часто бывает так, что, например, на главной странице Yahoo Finance ещё висит новость о “ралли в акциях”, а все тикеры под публикацией уже красные.
Кстати, отдельно стоит упомянуть, что X (бывший Твиттер) становится всё менее достоверным с точки зрения информации, попадающей в тренды. СМИ и социальные сети всегда использовались как средство манипуляции широкими массами, причем, чаще в пользу “леваков”. Цукерберг, например, на днях забанил ученого Ричарда Докинза (один из самых известных биологов мира) за то, что тот назвал небезызвестных трансгендерных боксеров, избивавших женщин на ОИ 2024, мужчинами, сославшись на то, что у них есть Y-хромосома. Свободы слова в классическом её варианте теперь нет не только в странах с авторитарными режимами, но и в западных демократиях. X после прихода Маска был хорошей альтернативой, однако за последнее время сильно деградировал и превратился в настоящую помойку. Его главная проблема — попадание в тренды всякого информационного мусора или дезинформации. Например, вчера в тренды вылезло словосочетание Iron Dome, в рамках которого форсилась ложная информация об обстреле Израиля. Якобы “железный купол” не справился и множество ракет упало на города. Твиты снабжались видеорядом, на котором ракеты действительно падали на городскую застройку. Однако эти видео на самом деле были старыми и даже не из Израиля. Тем не менее, читатели X не сразу в этом разобрались, поэтому какое-то время могли паниковать, полагая, что теперь начнется большая война. Воскресные продажи крипты во многом вызваны и этими манипуляциями.
Сейчас биткоин и альты пытаются наверстать упущенное и реагируют мощными импульсами вверх на любое позитивное движение NASDAQ (на скрине представлен через QQQ).
Вместе с тем, это не значит, что негатива не будет. Просто редакторы пришли к выводу, что пока вероятность роста больше. Очень часто бывает так, что, например, на главной странице Yahoo Finance ещё висит новость о “ралли в акциях”, а все тикеры под публикацией уже красные.
Кстати, отдельно стоит упомянуть, что X (бывший Твиттер) становится всё менее достоверным с точки зрения информации, попадающей в тренды. СМИ и социальные сети всегда использовались как средство манипуляции широкими массами, причем, чаще в пользу “леваков”. Цукерберг, например, на днях забанил ученого Ричарда Докинза (один из самых известных биологов мира) за то, что тот назвал небезызвестных трансгендерных боксеров, избивавших женщин на ОИ 2024, мужчинами, сославшись на то, что у них есть Y-хромосома. Свободы слова в классическом её варианте теперь нет не только в странах с авторитарными режимами, но и в западных демократиях. X после прихода Маска был хорошей альтернативой, однако за последнее время сильно деградировал и превратился в настоящую помойку. Его главная проблема — попадание в тренды всякого информационного мусора или дезинформации. Например, вчера в тренды вылезло словосочетание Iron Dome, в рамках которого форсилась ложная информация об обстреле Израиля. Якобы “железный купол” не справился и множество ракет упало на города. Твиты снабжались видеорядом, на котором ракеты действительно падали на городскую застройку. Однако эти видео на самом деле были старыми и даже не из Израиля. Тем не менее, читатели X не сразу в этом разобрались, поэтому какое-то время могли паниковать, полагая, что теперь начнется большая война. Воскресные продажи крипты во многом вызваны и этими манипуляциями.
Сейчас биткоин и альты пытаются наверстать упущенное и реагируют мощными импульсами вверх на любое позитивное движение NASDAQ (на скрине представлен через QQQ).