🍏 Разбор компании ИКС 5 #FIVE #X5
Сектор: Розничная торговля продуктами питания и потребительскими товарами

В последнем обзоре ИКС 5, который делал 12 декабря, тогда я не делал никаких выводов по графику, а только говорил про отчет компании, так как торгов не было 9 месяцев и там было всё слишком мутно. Тем не менее я говорил, что это лучшая компания в своем секторе. Давайте посмотрим, стало ли всё понятней сейчас?

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 7,71B$
▪️ P/E — 7.32
▪️ P/S — 0.21
▪️P/B — 2.56
▪️EPS — 396.14 р.
▪️EBITDA — 400.5B р.
ℹ️ По метрикам акции ИКС 5 стали чуть-чуть дороже. По сравнению с оценками в другие периоды, плюс-минус как обычно за последние 3 года, но дешевле чем 4 года назад и дальше.

🗞 Новостной фон
▪️Ритейлер сообщил, что «ИКС 5» не будет выкупать акции на Мосбирже в ближайшее время.
▪️ИКС 5 планирует в ближайшие месяцы принять новую дивидендную политику — директор по корп финансам и работе с инвесторами X5 Group Полина Угрюмова
▪️Инвесторы, покупавшие бумаги X5 под идею редомициляции, заплатят повышенный НДФЛ с прибыли от их продажи. Ассоциация розничных инвесторов (АРИ) пожаловалась на это в Минфин

💰 Финансовое здоровье, прибыль, выручка%
Отчета за весь 2024 год еще нет, за 9М2024 я разбирал в прошлом обзоре. Кратко про 9М2024ТТМ: собственный капитал +41% (🔥), чистый долг +3%, выручка +18%, чистая прибыль +38% (🔥)

🔮 Будущее, оценки
▪️ Две свежих оценки. 8 января Т-Инвестиции — 3850 р. 9 января ФИНАМ — 3500 р.

🆚 Сравнение с конкурентами
В своем секторе ИКС 5 — крупнейшая компания по капитализации. По метрикам компания оценивается немного дешевле рынка. По долговой нагрузке компания выглядит лучше рынка. По метрикам рентабельности компания выглядит лучше рынка. По темпам роста за последние 5 лет компания работает примерно в среднем по рынку.

🤑 Дивиденды
Не платит с 2021 года. Сейчас все ждут, что скоро начнет опять платить. Вероятно информация появится в ближайшие месяцы.

📈 Технический анализ
Со старта торгов акции выросли примерно на 4%, Скорее этого не так уж и много. Но и не мало — так как акции компании удачно пересидели остановку, пока рынки падали. Индикаторы на дневном ТФ за коррекцию.
Если долгосрочно, то акции Х5 июня 2022 года находятся в восходящем канале. Скорее всего мы там и продолжим находится. И сейчас индикаторы за коррекцию, можем сходить к середине или нижней границе этого канала (падение возможно вплоть до 2500), а от туда уйдем выше текущих. Все движение, что ожидаю, отобразил на графике.

🧠 Выводы
Это лучшая компания из сектора, недавно я разбирал все магазины и интернет-магазины в России и ИКС5 там занял 1 место. Поэтому, если вы хотите взять 1 компанию из сектора — берите ИКС5. Единственный важный минус сейчас — отсутствие дивидендов. Надеюсь в ближайшие месяцы дивиденды вновь появятся. По технике жду коррекцию. После коррекции, которая возможна вплоть до 2500 р., я ожидаю продолжения роста, выше текущих значений.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

✈️ Навигация — тут более 120 разборов компаний России
😁 Про канал — как работает канал, пост для новеньких

🍏 Разбор компании ИКС 5 #X5 #обзор
Сектор: Розничная торговля продуктами питания и потребительскими товарами

Последний обзор по ИКС 5 делал 20 января, тогда акции стоили 2898 и я делал вывод, что акции уйдут к 3210, а затем пойдут к 3800. По факту акции росли до 3677 в моменте, первую цель закрыли, вторую — чуть не доросли. Давайте посмотрим, чего стоит ждать дальше.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 10.07B$
▪️ P/E — 8.57
▪️ P/S — 0.25
▪️P/B — 3
▪️EPS — 396.14 р.
▪️EBITDA — 400.5B р.
▪️EV/EBITDA — 2.79
ℹ️ По метрикам акции ИКС 5 стали немного дороже, чем в прошлом обзоре. Свежего отчета за весь 2024 год еще не было. Акции стоят еще дешевле, чем в среднем за последние 10 лет. Потенциал для роста остается.

🗞 Новостной фон
▪️X5 стала лидером онлайн-продаж. Клиентам были доставлены 37,3 млн онлайн-заказов, что на 50% больше, чем в 4 квартале прошлого года.
▪️ВЫРУЧКА X5 В IV КВАРТАЛЕ УВЕЛИЧИЛАСЬ НА 22,3%, ДО 1,08 ТРЛН РУБ. Новые магазины +2543 шт.
▪️Сервис 5Post, принадлежащий X5 Group, запускает трансграничную доставку из Китая

💰 Финансовое здоровье, прибыль, выручка
Отчета за весь 2024 год еще нет, за 9М2024 я разбирал в позапрошлом обзоре. Кратко про 9М2024ТТМ: собственный капитал +41% (🔥), чистый долг +3%, выручка +18%, чистая прибыль +38% (🔥)

🔮 Будущее, оценки
▪️ Появился свежий тартет от Финам за 11 февраля — 3700. 6 старых таргетов: от 3769 до 4819.

🤵‍♂️ Основные акционеры
47,9% — CTF Holdings S.A.
11.4% — Intertrust Trustees Ltd

🆚 Сравнение с конкурентами
Крупнейшая по капитализации компания в секторе. По метрикам оценивается дешевле рынка. По уровню долговой нагрузки лучше рынка. По метрикам рентабельности лучше рынка. По росту выручки — в среднем по рынку. В моем рейтинге лучших компаний в секторе магазинов и интернет-магазинов, ИКС 5 занял первое место.

🤑 Дивиденды
Не платит с 2021 года. Сейчас ждут, что скоро начнет опять платить. Вероятно информация появится в ближайшие месяцы.

📈 Технический анализ
На дневном ТФ индикаторы дают противоположные сигналы. Сначала было падение, потом резкий отскок. Обычно в таких местах прогнозирование становится более субъективно и больше ошибок. Все же предположу, что коррекция здесь более вероятна, чем рост. Сейчас по цене находимся на тех значения, где ранее не были. Объемы повышаются. В целом много технических моментов, которые говорят, что рост продолжится, но я считаю, что сначала сделаем некоторую коррекцию, а после продолжим рост. Как я вижу дальнейшее движение цены отобразил на графике.

🧠 Выводы
Лучшая компания в своем секторе. Пока что главная проблема — отсутствие дивидендов, ожидается, что про них скоро заявят. Хорошее финансовое здоровье, растущая компания. Жду отчет за весь 2024 год, тогда будет смысл еще раз обновить обзор по компании. В моменте жду коррекцию, куда-то в район 3100, после чего жду продолжения роста и поход к 4000.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

✈️ Навигация — тут более 130 разборов компаний России
😁 Про канал — как работает канал, пост для новеньких
📊 FinanceMarker.ru — источник визуальных данных
⭐️ Проголосовать за канал