А не треснет ли по швам этот ваш #LQDT?
Поводом вспомнить о LQDT стали рекордные обороты в последние 2 дня. За это время, поменялось число владельцев >10% всех паев. У участников рынка появились сомнения, справится ли маркет-мейкер, и не обвалятся ли котировки под навесом продавцов? Коротко – не обвалятся
Хотя тру-инвесторы 2023-24 годов и не забывали про этот инструмент, поражающий своей стабильностью и доходностью. Вспомним основные мифы, особенности, и сделаем разбор от Кот.Финанс
👉 Какие мифы присущи LQDT?
• самый надежный
• самый ликвидный
• самый доходный (из равных по риску, разумеется)
LQDT или ВИМ Ликвидность – это фонд денежного рынка, деньги которого размещаются в обратное РЕПО с ЦК под ОФЗ и другие ликвидные инструменты. Т.е. фонд дает в долг другим участникам рынка через ЦК (структура Мосбиржи) под залог. Срок займа – ночь (сделка overnight). Т.е. на утро у фонда гора денег, которые к ночи превращаются в… 🎃… в долг под залог ликвидных активов. Возможно, часть ваших плечей финансируется именно #LQDT😉
👉 Т.е. миф №1 – вовсе не миф. Это действительно очень надежный инструмент. И, судя по котировкам, и ежедневной капитализации, волатильность минимальная.
В части ликвидности самого фонда, средний оборот паев за последний месяц около 9 млрд. штук. Это порядка 15 млрд. рублей. А в стакане сидит мощный маркет-мейкер с лучшим BID и ASK. Паи фонда очень легко купить, и очень легко продать. А время торгов с 10 до 23.50. Ликвиднее LQDT разве что накопительный счет в банке, с которого можно снять деньги и в выходные ночью. Значит миф №2 – тоже не миф.
👉 Самый доходный?
С начала года фонд принес 17,1%. Здесь уже заложены все расходы УК. Нужно вычесть только комиссию за покупку/продажу и налог. Можно ли считать это успехом?
Отчасти:
• это лучше индекса ОФЗ, который с начала года до сих пор в минусе
• это лучше фонда корпоративных облигаций
Но это меньше, чем средняя ключевая ставка (17,8%).
👉 Есть 4ый миф, что когда все «пойдут на выход» из фондов денежного рынка в последний вагон роста акций – число продавцов будет превалировать и цены на пай пойдут вниз. Ведь кто будет покупать?
Ответ: покупать будет маркет-мейкер. Обратите вниманий на слайд: число паев за 2 года увеличилось в 28 раз. А самые внимательные увидят, что время от времени, число паев снижалось. Деньги – самый ликвидный актив. В фонде рубли, и цены в рублях. Поэтому ММ может без риска для себя принимать любое число паев и погашать их.
👉 Резюме.
• LQDT действительно очень надежный и ликвидный фонд. Впрочем, как любой фонд денежного рынка
• LQDT не очень доходный инструмент. Ниже ключевой ставки, но почти отсутствующей волатильности можно позавидовать. Мы не думаем, что под прессом продавцов цены на паи снизятся. Фонд отлично управляет числом паев.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1097965/
Поводом вспомнить о LQDT стали рекордные обороты в последние 2 дня. За это время, поменялось число владельцев >10% всех паев. У участников рынка появились сомнения, справится ли маркет-мейкер, и не обвалятся ли котировки под навесом продавцов? Коротко – не обвалятся
Хотя тру-инвесторы 2023-24 годов и не забывали про этот инструмент, поражающий своей стабильностью и доходностью. Вспомним основные мифы, особенности, и сделаем разбор от Кот.Финанс
• самый надежный
• самый ликвидный
• самый доходный (из равных по риску, разумеется)
LQDT или ВИМ Ликвидность – это фонд денежного рынка, деньги которого размещаются в обратное РЕПО с ЦК под ОФЗ и другие ликвидные инструменты. Т.е. фонд дает в долг другим участникам рынка через ЦК (структура Мосбиржи) под залог. Срок займа – ночь (сделка overnight). Т.е. на утро у фонда гора денег, которые к ночи превращаются в… 🎃… в долг под залог ликвидных активов. Возможно, часть ваших плечей финансируется именно #LQDT😉
В части ликвидности самого фонда, средний оборот паев за последний месяц около 9 млрд. штук. Это порядка 15 млрд. рублей. А в стакане сидит мощный маркет-мейкер с лучшим BID и ASK. Паи фонда очень легко купить, и очень легко продать. А время торгов с 10 до 23.50. Ликвиднее LQDT разве что накопительный счет в банке, с которого можно снять деньги и в выходные ночью. Значит миф №2 – тоже не миф.
С начала года фонд принес 17,1%. Здесь уже заложены все расходы УК. Нужно вычесть только комиссию за покупку/продажу и налог. Можно ли считать это успехом?
Отчасти:
• это лучше индекса ОФЗ, который с начала года до сих пор в минусе
• это лучше фонда корпоративных облигаций
Но это меньше, чем средняя ключевая ставка (17,8%).
Ответ: покупать будет маркет-мейкер. Обратите вниманий на слайд: число паев за 2 года увеличилось в 28 раз. А самые внимательные увидят, что время от времени, число паев снижалось. Деньги – самый ликвидный актив. В фонде рубли, и цены в рублях. Поэтому ММ может без риска для себя принимать любое число паев и погашать их.
• LQDT действительно очень надежный и ликвидный фонд. Впрочем, как любой фонд денежного рынка
• LQDT не очень доходный инструмент. Ниже ключевой ставки, но почти отсутствующей волатильности можно позавидовать. Мы не думаем, что под прессом продавцов цены на паи снизятся. Фонд отлично управляет числом паев.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1097965/
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Фиксация прибыли после бурного роста🔥Акции и инвестиции
📉 IMOEX -0.4%
Фиксация прибыли после безудержного роста, за 2 дня индекс прибавил более 13% и спекулянты решили зафиксировать прибыль. С технической точки зрения, для медвежьего рынка характерен резкий рост🤔
📈 Газпром +2.2%
Компания прогнозирует снижение долговой нагрузки по показателю Чистый долг/EBITDA по итогам 2024 года до 2,1. EBITDA Группы по консервативным оценкам, составит более 2,8 трлн рублей. Участники рынка надеются, что снижение долговой нагрузки позволит Газпрому выплатить дивиденды по итогам 2024 года. По дивидендной политике, если величина показателя Чистый долг (скорректированный) / Приведенный показатель EBITDA по итогам года превышает 2,5, СД может принять решение об уменьшении размера дивидендных выплат🧐
📈 RGBI +0.3%
В Цб заявили, что отказа от бескомпромиссной борьбы с инфляцией не произошло. ЦБ готов на более высокие ставки, если в ближайшие месяцы тенденции в охлаждении кредитования окажутся неустойчивыми, а инфляция продолжит ускоряться. На этом фоне компании с высоким долгом снова вышли в лидеры падения😳
📉 ЮГК -6.8%
Наступило похмелье после невероятного роста, за 3 дня акции прибавили более 24%. Новый акционер безусловно положительно повлияет на выплату дивидендов, но их величина не выглядит существенной при ставке 21%🧐
📈 FIXP +3.8%
Fix Price зарегистрировала юрлицо в России на фоне возможного листинга «дочки» компании на Мосбирже. А Цифра брокер ограничивает открытие коротких позиций на депозитарные расписки Fix Price💪
📊 Полная карта рынка:
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098310
Фиксация прибыли после безудержного роста, за 2 дня индекс прибавил более 13% и спекулянты решили зафиксировать прибыль. С технической точки зрения, для медвежьего рынка характерен резкий рост🤔
Компания прогнозирует снижение долговой нагрузки по показателю Чистый долг/EBITDA по итогам 2024 года до 2,1. EBITDA Группы по консервативным оценкам, составит более 2,8 трлн рублей. Участники рынка надеются, что снижение долговой нагрузки позволит Газпрому выплатить дивиденды по итогам 2024 года. По дивидендной политике, если величина показателя Чистый долг (скорректированный) / Приведенный показатель EBITDA по итогам года превышает 2,5, СД может принять решение об уменьшении размера дивидендных выплат🧐
В Цб заявили, что отказа от бескомпромиссной борьбы с инфляцией не произошло. ЦБ готов на более высокие ставки, если в ближайшие месяцы тенденции в охлаждении кредитования окажутся неустойчивыми, а инфляция продолжит ускоряться. На этом фоне компании с высоким долгом снова вышли в лидеры падения😳
Наступило похмелье после невероятного роста, за 3 дня акции прибавили более 24%. Новый акционер безусловно положительно повлияет на выплату дивидендов, но их величина не выглядит существенной при ставке 21%🧐
Fix Price зарегистрировала юрлицо в России на фоне возможного листинга «дочки» компании на Мосбирже. А Цифра брокер ограничивает открытие коротких позиций на депозитарные расписки Fix Price💪
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098310
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Адаптация и новые горизонты: МФК «Лайм-Займ» подводит итоги 2024 года
👉 Проактивная реакция на регуляторные нововведения позволила компании превентивно начать работу по перестройке бизнеса, в результате чего после небольшого снижения динамики в первом квартале бизнес восстановил показатели и продолжил осмотрительный рост на протяжении всего оставшегося года.
👉 Постоянная и последовательная IR-коммуникация с разными аудиториями инвесторов даже без новых облигационных выпусков в 2024 году продолжилась: добавились новые блоги и источники информации, был опубликован детализированный отчет за 2023 год, проведены 5 эфиров с топ-менеджментом для инвесторов, а эксперты компании посетили 25 ключевых отраслевых и профессиональных мероприятий.
👉 Развитие группы компании, которая начала формироваться еще в 2023 году, продолжилось: дочерние компании – коллекторское агентство «Интел Коллект» и онлайн-сервис автозаймов Caranga – стали расширять продуктовые линейки, искать источники внешних привлечений и выступать публично.
Усилия компании окупились, поскольку рейтинг кредитоспособности компании был повышен до уровня ruBB+ со стабильным прогнозом, для декабрьского погашения дебютного выпуска облигаций не понадобился рефинанс, а копилка «Лайм-Займ» пополнилась девятью новыми званиями и наградами, в том числе призом за годовой отчет от Московской биржи.
Рекомендуем подробнее почитать об итогах уходящего года для эмитента на сайте компании для инвесторов.
👉 Проактивная реакция на регуляторные нововведения позволила компании превентивно начать работу по перестройке бизнеса, в результате чего после небольшого снижения динамики в первом квартале бизнес восстановил показатели и продолжил осмотрительный рост на протяжении всего оставшегося года.
👉 Постоянная и последовательная IR-коммуникация с разными аудиториями инвесторов даже без новых облигационных выпусков в 2024 году продолжилась: добавились новые блоги и источники информации, был опубликован детализированный отчет за 2023 год, проведены 5 эфиров с топ-менеджментом для инвесторов, а эксперты компании посетили 25 ключевых отраслевых и профессиональных мероприятий.
👉 Развитие группы компании, которая начала формироваться еще в 2023 году, продолжилось: дочерние компании – коллекторское агентство «Интел Коллект» и онлайн-сервис автозаймов Caranga – стали расширять продуктовые линейки, искать источники внешних привлечений и выступать публично.
Усилия компании окупились, поскольку рейтинг кредитоспособности компании был повышен до уровня ruBB+ со стабильным прогнозом, для декабрьского погашения дебютного выпуска облигаций не понадобился рефинанс, а копилка «Лайм-Займ» пополнилась девятью новыми званиями и наградами, в том числе призом за годовой отчет от Московской биржи.
Рекомендуем подробнее почитать об итогах уходящего года для эмитента на сайте компании для инвесторов.
IPO в 2024. Итоги
👉#DELI Делимобиль (-28,3%)
● Объем IPO: 4,2 млрд ₽
● Цена IPO: 265 ₽
● Текущая цена: 190 ₽
👉#DIAS Диасофт (-12,5%)
● Объем IPO: 4,1 млрд ₽
● Цена IPO: 4500 ₽
● Текущая цена: 4000 ₽
👉#KLVZ Кристалл (-60,3%)
● Объем IPO: 1,2 млрд ₽
● Цена IPO: 9,5 ₽
● Текущая цена: 3,77 ₽
👉#LEAS Европлан (-29,6%)
● Объем IPO: 13,1 млрд ₽
● Цена IPO: 875 ₽
● Текущая цена: 616 ₽
👉#ZAYM МФК Займер (-43%)
● Объем IPO: 3,5 млрд ₽
● Цена IPO: 235 ₽
● Текущая цена: 134 ₽
👉#MBNK МТС Банк (-52,2%)
● Объем IPO: 11,5 млрд ₽
● Цена IPO: 2500 ₽
● Текущая цена: 1196 ₽
👉#ELMT Элемент (-40%)
● Объем IPO: 15 млрд ₽
● Цена IPO: 223,6 ₽
● Текущая цена: 134 ₽
👉IVAT ИВА (-35%)
● Объем IPO: 3,3 млрд ₽
● Цена IPO: 300 ₽
● Текущая цена: 195 ₽
👉#VSEH ВИ.ру (-59,4%)
● Объем IPO: 12 млрд ₽
● Цена IPO: 200 ₽
● Текущая цена: 81,2 ₽
👉#PRMD Промомед (-27%)
● Объем IPO: 6 млрд ₽
● Цена IPO: 400 ₽
● Текущая цена: 292 ₽
👉#APRI АПРИ (+6,1%)
● Объем IPO: 0,9 млрд ₽
● Цена IPO: 9,7 ₽
● Текущая цена: 10,3 ₽
👉#OZPH Озон Фармацевтика (-5,4%)
● Объем IPO: 3,5 млрд ₽
● Цена IPO: 35 ₽
● Текущая цена: 33,1 ₽
👉#LMBZ Ламбумиз (-3%)
● Объем IPO: 0,8 млрд ₽
● Цена IPO: 425 ₽
● Текущая цена: 412 ₽
👉#DATA Аренадата (+40%)
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098446/
👉#DELI Делимобиль (-28,3%)
● Объем IPO: 4,2 млрд ₽
● Цена IPO: 265 ₽
● Текущая цена: 190 ₽
👉#DIAS Диасофт (-12,5%)
● Объем IPO: 4,1 млрд ₽
● Цена IPO: 4500 ₽
● Текущая цена: 4000 ₽
👉#KLVZ Кристалл (-60,3%)
● Объем IPO: 1,2 млрд ₽
● Цена IPO: 9,5 ₽
● Текущая цена: 3,77 ₽
👉#LEAS Европлан (-29,6%)
● Объем IPO: 13,1 млрд ₽
● Цена IPO: 875 ₽
● Текущая цена: 616 ₽
👉#ZAYM МФК Займер (-43%)
● Объем IPO: 3,5 млрд ₽
● Цена IPO: 235 ₽
● Текущая цена: 134 ₽
👉#MBNK МТС Банк (-52,2%)
● Объем IPO: 11,5 млрд ₽
● Цена IPO: 2500 ₽
● Текущая цена: 1196 ₽
👉#ELMT Элемент (-40%)
● Объем IPO: 15 млрд ₽
● Цена IPO: 223,6 ₽
● Текущая цена: 134 ₽
👉IVAT ИВА (-35%)
● Объем IPO: 3,3 млрд ₽
● Цена IPO: 300 ₽
● Текущая цена: 195 ₽
👉#VSEH ВИ.ру (-59,4%)
● Объем IPO: 12 млрд ₽
● Цена IPO: 200 ₽
● Текущая цена: 81,2 ₽
👉#PRMD Промомед (-27%)
● Объем IPO: 6 млрд ₽
● Цена IPO: 400 ₽
● Текущая цена: 292 ₽
👉#APRI АПРИ (+6,1%)
● Объем IPO: 0,9 млрд ₽
● Цена IPO: 9,7 ₽
● Текущая цена: 10,3 ₽
👉#OZPH Озон Фармацевтика (-5,4%)
● Объем IPO: 3,5 млрд ₽
● Цена IPO: 35 ₽
● Текущая цена: 33,1 ₽
👉#LMBZ Ламбумиз (-3%)
● Объем IPO: 0,8 млрд ₽
● Цена IPO: 425 ₽
● Текущая цена: 412 ₽
👉#DATA Аренадата (+40%)
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098446/
Мой провал 2024 - инвестиции в акции
Пользователи на Смартлабе активно подводят свои итоги года. Пост от пользователя Михаил Titov сейчас в топе по обсуждению и лайкам. Далее от 1 лица.
Год подходит к концу и пора подводить итоги. Как говорит один человек – этот год был непростым. Однако это не помешало ему быть по-своему ярким и запоминающимся.
🔹 Цель на 2024 по портфелю была – 4 млн чистых активов. Удалось ли ее достичь? До 2025 еще несколько дней, но скорее всего до цели дотянуться не выйдет. Сейчас размер портфеля в районе 3,75 млн. На начало года было 2,68 млн.
🔹Внесений за 2024 было на 385 тыс. Выше среднего за 7 лет (360 тыс.), но чуть меньше, чем в 2020, когда студентом работал курьером и откладывал с обедов.
• Лучший месяц март (+8,1%)
• Худший месяц август (-4,6%)
• Средняя доходность +23,2% годовых. На фоне отрицательного роста индекса сойдет.
• Чистый прирост без учета пополнений: 685 тыс.
🔹В портфеле сейчас топ-2 бумаги: Полюс и Сбер. На них приходится 2/3 портфеля.
🔹В 2025 году буду стараться взять отметку в 5 млн. Рынок может дать хорошую возможность. Кто еще не начал инвестировать, самое время, тем более пост про ИИС уже есть.
🔹Почему не получилось дойти до цели? С одной стороны медвежий рынок задавил результаты, с другой подкачала финансовая грамотность. Стал много тратить, в начале года не планировал некоторые статьи (путешествия/потребление), которые во втором полугодии отвлекли дополнительно 300-400к. Так что можно было бы добить.
Есть депозит в бизнесе, которые можно было бы направить в рынок и закрыть цель, но подкосит ликвидность ниток, поэтому не стал нагружать компанию, там год был еще сложней, но об этом в следующем посте.
🎄Всех с Наступающим 2025!
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098370
Пользователи на Смартлабе активно подводят свои итоги года. Пост от пользователя Михаил Titov сейчас в топе по обсуждению и лайкам. Далее от 1 лица.
Год подходит к концу и пора подводить итоги. Как говорит один человек – этот год был непростым. Однако это не помешало ему быть по-своему ярким и запоминающимся.
🔹 Цель на 2024 по портфелю была – 4 млн чистых активов. Удалось ли ее достичь? До 2025 еще несколько дней, но скорее всего до цели дотянуться не выйдет. Сейчас размер портфеля в районе 3,75 млн. На начало года было 2,68 млн.
🔹Внесений за 2024 было на 385 тыс. Выше среднего за 7 лет (360 тыс.), но чуть меньше, чем в 2020, когда студентом работал курьером и откладывал с обедов.
• Лучший месяц март (+8,1%)
• Худший месяц август (-4,6%)
• Средняя доходность +23,2% годовых. На фоне отрицательного роста индекса сойдет.
• Чистый прирост без учета пополнений: 685 тыс.
🔹В портфеле сейчас топ-2 бумаги: Полюс и Сбер. На них приходится 2/3 портфеля.
🔹В 2025 году буду стараться взять отметку в 5 млн. Рынок может дать хорошую возможность. Кто еще не начал инвестировать, самое время, тем более пост про ИИС уже есть.
🔹Почему не получилось дойти до цели? С одной стороны медвежий рынок задавил результаты, с другой подкачала финансовая грамотность. Стал много тратить, в начале года не планировал некоторые статьи (путешествия/потребление), которые во втором полугодии отвлекли дополнительно 300-400к. Так что можно было бы добить.
Есть депозит в бизнесе, которые можно было бы направить в рынок и закрыть цель, но подкосит ликвидность ниток, поэтому не стал нагружать компанию, там год был еще сложней, но об этом в следующем посте.
🎄Всех с Наступающим 2025!
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098370
Кстати, узнать, пришли ли дивы и каким брокером, вы всегда можете узнать в соответствующем форуме на смартлабе.
👉 https://smart-lab.ru/forum/dividends
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
10 облигаций с купоном 22% и выше
После того как ЦБ сохранил ключевую ставку на уровне 21% доходности облигаций с постоянным купоном снизились. Позитивным стал сигнал о том что дальнейшего повышения ключевой ставки может не быть. Но все возможно, прогнозировать какую ставку установит ЦБ на следующем заседании все равно что прогнозировать погоду на февраль. Кроме облигаций-флоатеров в настоящее время рассматриваю облигации с постоянным купоном выше 22%. Выбрал самые интересные варианты с рейтингом ВВВ+ и выше. Доходность указана до вычета налогов с учётом реинвестирования купонов.
👉ТГК-14 1Р3
• Рейтинг: ruBBB+ (эксперт РА)
• ISIN: RU000A10AEF9
• Стоимость облигации: 109,5%
• Доходность к погашению: 25% (купоны 26,5%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 30.04.2026
Энергетическая компания, обеспечивает электричеством и теплом Забайкальский край и Бурятию
👉Томск 34009
• Рейтинг: ВВВ+ (АКРА)
• ISIN: RU000А10А6J1
• Стоимость облигации: 104,48%
• Доходность к погашению: 25% (купоны 26%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: да
• Дата погашения: 12.12.2026
👉Томская область 24
• Рейтинг: ВВВ+ (АКРА)
• ISIN: RU000А10AC75
• Стоимость облигации: 103,32%
• Доходность к погашению: 26,74% (купоны 26%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: да
• Дата погашения: 12.12.2027
👉ГТЛК 2Р-04
• Рейтинг: АА- (АКРА)
• ISIN: RU000А10А3Z4
• Стоимость облигации: 100,14%
• Доходность к погашению: 28% (купоны 25%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 25.10.2029 (оферта 05.11.2027)
Государственная транспортная лизинговая компания — крупнейшая лизинговая компания России
👉Русгидро 2Р04
• Рейтинг: ААА (АКРА)
• ISIN: RU000А10А8Н1
• Стоимость облигации: 103,5%
• Доходность к погашению: 22,3% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 28.06.2026
Один из крупнейших энергетических холдингов, который объединяет более 60 гидроэлектростанций и тепловые электростанции
👉ИКС5 Финанс 3Р1
• Рейтинг: ruAAA (эксперт РА)
• ISIN: RU000А109JH1
• Стоимость облигации: 100,98%
• Доходность к погашению: 23,57% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 22.10.2034 (оферта 17.08.2025)
Компания, представляющая финансовые услуги от X5 Group.
👉Магнит 4Р05
• Рейтинг: AAА (АКРА)
• ISIN: RU000А10А9Z1
• Стоимость облигации: 102,8%
• Доходность к погашению: 22,3% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 28.03.2026 (оферта 04.03.2026)
Крупная сеть розничных магазинов.
👉Ульяновская область 34009
• Рейтинг: ruBBB (от Эксперт РА)
• ISIN: RU000А109RR3
• Стоимость облигации: 104,38%
• Доходность к погашению: 22,5% (купоны 22,5%)
• Периодичность выплат: ежеквартальные с амортизацией
• Дата погашения: 04.10.2029
👉Россельхозбанк 2Р21
• Рейтинг: ruАА (эксперт РА)
• ISIN: RU000A10A729
• Стоимость облигации: 100,24%
• Доходность к погашению: 23,63% (купон 23,15%)
• Периодичность выплат: 1 купон в дату погашения
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 02.06.2025
Один из крупнейших банков РФ.
👉Ростелеком Р13R
• Рейтинг: АА+ (АКРА)
• ISIN: RU000A10A3R1
• Стоимость облигации: 101,75%
• Доходность к погашению: 22,92% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 14.11.2025
Телекоммуникационная компания.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098426
После того как ЦБ сохранил ключевую ставку на уровне 21% доходности облигаций с постоянным купоном снизились. Позитивным стал сигнал о том что дальнейшего повышения ключевой ставки может не быть. Но все возможно, прогнозировать какую ставку установит ЦБ на следующем заседании все равно что прогнозировать погоду на февраль. Кроме облигаций-флоатеров в настоящее время рассматриваю облигации с постоянным купоном выше 22%. Выбрал самые интересные варианты с рейтингом ВВВ+ и выше. Доходность указана до вычета налогов с учётом реинвестирования купонов.
👉ТГК-14 1Р3
• Рейтинг: ruBBB+ (эксперт РА)
• ISIN: RU000A10AEF9
• Стоимость облигации: 109,5%
• Доходность к погашению: 25% (купоны 26,5%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 30.04.2026
Энергетическая компания, обеспечивает электричеством и теплом Забайкальский край и Бурятию
👉Томск 34009
• Рейтинг: ВВВ+ (АКРА)
• ISIN: RU000А10А6J1
• Стоимость облигации: 104,48%
• Доходность к погашению: 25% (купоны 26%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: да
• Дата погашения: 12.12.2026
👉Томская область 24
• Рейтинг: ВВВ+ (АКРА)
• ISIN: RU000А10AC75
• Стоимость облигации: 103,32%
• Доходность к погашению: 26,74% (купоны 26%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: да
• Дата погашения: 12.12.2027
👉ГТЛК 2Р-04
• Рейтинг: АА- (АКРА)
• ISIN: RU000А10А3Z4
• Стоимость облигации: 100,14%
• Доходность к погашению: 28% (купоны 25%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 25.10.2029 (оферта 05.11.2027)
Государственная транспортная лизинговая компания — крупнейшая лизинговая компания России
👉Русгидро 2Р04
• Рейтинг: ААА (АКРА)
• ISIN: RU000А10А8Н1
• Стоимость облигации: 103,5%
• Доходность к погашению: 22,3% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 28.06.2026
Один из крупнейших энергетических холдингов, который объединяет более 60 гидроэлектростанций и тепловые электростанции
👉ИКС5 Финанс 3Р1
• Рейтинг: ruAAA (эксперт РА)
• ISIN: RU000А109JH1
• Стоимость облигации: 100,98%
• Доходность к погашению: 23,57% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 22.10.2034 (оферта 17.08.2025)
Компания, представляющая финансовые услуги от X5 Group.
👉Магнит 4Р05
• Рейтинг: AAА (АКРА)
• ISIN: RU000А10А9Z1
• Стоимость облигации: 102,8%
• Доходность к погашению: 22,3% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 28.03.2026 (оферта 04.03.2026)
Крупная сеть розничных магазинов.
👉Ульяновская область 34009
• Рейтинг: ruBBB (от Эксперт РА)
• ISIN: RU000А109RR3
• Стоимость облигации: 104,38%
• Доходность к погашению: 22,5% (купоны 22,5%)
• Периодичность выплат: ежеквартальные с амортизацией
• Дата погашения: 04.10.2029
👉Россельхозбанк 2Р21
• Рейтинг: ruАА (эксперт РА)
• ISIN: RU000A10A729
• Стоимость облигации: 100,24%
• Доходность к погашению: 23,63% (купон 23,15%)
• Периодичность выплат: 1 купон в дату погашения
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 02.06.2025
Один из крупнейших банков РФ.
👉Ростелеком Р13R
• Рейтинг: АА+ (АКРА)
• ISIN: RU000A10A3R1
• Стоимость облигации: 101,75%
• Доходность к погашению: 22,92% (купоны 23%)
• Периодичность выплат: ежемесячные
• Амортизация: нет
• Дата погашения: 14.11.2025
Телекоммуникационная компания.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098426
До завершения ралли осталось 3 дня🔥Итоги дня
📈 Газпром +3.9%
Официальная причина роста акций Газпрома — это проект нового газопровода в Китай через Казахстан. Его мощность составит 45 млрд куб. м, из которых 10 млрд предназначены для газификации Казахстана.
Если судить по фьючерсам, то идёт вынос шортистов без смс и регистрации😁
📈 ДВМП +6.9%
«Росатом», бизнесмен Сергей Шишкарев и «Трансмашхолдинг» договорились о консолидации принадлежащих им логистических активов и создании совместной компании. Рост ДВМП также потянул за собой весь сектор💪
📈 Транснефть ап +5.1%
Акции в лидерах роста, за 4 дня котировки прибавили более 21%. Весь негатив уже отыгран, участники рынка ждут высоких дивидендов🚀
📈 Роснефть +1.1%
Вопросы сделок с акциями «Роснефти» не будут раскрываться в условиях недружественного экономического окружения — Песков🤔
📉 Алроса -0.1%
Хуже рынка на фоне рекордного роста запасов у De Beers Группа De Beers накопила крупнейший запас алмазов со времен финансового кризиса 2008 года, что отражает проблему группы в появлении спроса на драгоценности. — FT 😔
📉 Астра -0.1%
Астра обновила дивидендную политику в соответствии со стратегией роста. Порог суммы дивидендов снижен и может составлять не менее 25% от скорректированной чистой прибыли при показателе чистый долг/скорректированная EBITDA LTM ≤1🤔
📊 Полная карта рынка:
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098762
Официальная причина роста акций Газпрома — это проект нового газопровода в Китай через Казахстан. Его мощность составит 45 млрд куб. м, из которых 10 млрд предназначены для газификации Казахстана.
Если судить по фьючерсам, то идёт вынос шортистов без смс и регистрации😁
«Росатом», бизнесмен Сергей Шишкарев и «Трансмашхолдинг» договорились о консолидации принадлежащих им логистических активов и создании совместной компании. Рост ДВМП также потянул за собой весь сектор💪
Акции в лидерах роста, за 4 дня котировки прибавили более 21%. Весь негатив уже отыгран, участники рынка ждут высоких дивидендов🚀
Вопросы сделок с акциями «Роснефти» не будут раскрываться в условиях недружественного экономического окружения — Песков🤔
Хуже рынка на фоне рекордного роста запасов у De Beers Группа De Beers накопила крупнейший запас алмазов со времен финансового кризиса 2008 года, что отражает проблему группы в появлении спроса на драгоценности. — FT 😔
Астра обновила дивидендную политику в соответствии со стратегией роста. Порог суммы дивидендов снижен и может составлять не менее 25% от скорректированной чистой прибыли при показателе чистый долг/скорректированная EBITDA LTM ≤1🤔
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098762
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
А потом ей же корпорат оплатил
Ошибки покупки и продажи акций
Часто встречаем понятия «на рынке больше покупают» или «сейчас все акции продают». но потом сталкиваемся с фактом: если кто-то продаёт, значит, кто-то и покупает. Ведь нельзя продать в никуда и купить из ниоткуда.
Т.е. всё же биржа — это покупатели и продавцы. если, конечно, не брать во внимание этих негодяев, что стригут проценты по сделкам. Но вот, как по мне, нужно просто глубже понять про процесс продаж покупок.
Вы можете выставить заявку продажи, например, на 101 рубль, кто-то другой «Б» выставляет заявку на покупку за 100 рублей. Вот вы вдвоём сидите в стакане, а может ещё и под ним. У вас никогда не будет сделок, пока кто-то не придёт и
а. не купит у вас по 101
б. не продаст «Б» по 100
Т.е. сами все эти сделки следует воспринимать по второму контрагенту. Покупает ли он или продаёт вам или «Б». поэтому всякие утверждения по типу «на рынке всегда двое: один продаёт, а другой покупает» верны, но только издалека.
Давайте уже поставим точку в этом вопросе. Кто совершил второе действие, того действие и брать. Если несогласны, пишите в чём.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098325/
Часто встречаем понятия «на рынке больше покупают» или «сейчас все акции продают». но потом сталкиваемся с фактом: если кто-то продаёт, значит, кто-то и покупает. Ведь нельзя продать в никуда и купить из ниоткуда.
Т.е. всё же биржа — это покупатели и продавцы. если, конечно, не брать во внимание этих негодяев, что стригут проценты по сделкам. Но вот, как по мне, нужно просто глубже понять про процесс продаж покупок.
Вы можете выставить заявку продажи, например, на 101 рубль, кто-то другой «Б» выставляет заявку на покупку за 100 рублей. Вот вы вдвоём сидите в стакане, а может ещё и под ним. У вас никогда не будет сделок, пока кто-то не придёт и
а. не купит у вас по 101
б. не продаст «Б» по 100
Т.е. сами все эти сделки следует воспринимать по второму контрагенту. Покупает ли он или продаёт вам или «Б». поэтому всякие утверждения по типу «на рынке всегда двое: один продаёт, а другой покупает» верны, но только издалека.
Давайте уже поставим точку в этом вопросе. Кто совершил второе действие, того действие и брать. Если несогласны, пишите в чём.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098325/
Центробанк России увеличил лимит процентов по кредиту для ломбардов в три раза: что это значит?
Сегодня Центробанк ограничил проценты по кредиту в ломбарде 292% годовых с 1 января по 31 марта 2025 года
Почему это важно? Ранее ограничение было 115% годовых (это максимум процентов, который можно было взять с заемщика)
На Московской бирже есть только 1 представитель среди ломбардов — Мосгорломбард
Общий портфель группы (ломбард+ресейл) вырос на 70% до 1,5 млрд руб за 11 месяцев 2024 года.
За счет ухода ограничений и роста портфеля, компания может значительно нарастить операционные и финансовые показатели в 2025 году (банки ограничены в выдаче кредитов, а ломбардам можно будет выдавать под 290%).
Напоминаю бизнес-модель Мосгорломбарда: она по сути безрисковая. Выдаете деньги клиенту под залог (который оценен выше выданных денег) и проценты. В плюсе в любом случае (не важно вернет клиент деньги или нет).
А самое главное — в ломбарды несут обычно золото, которое в России только дорожает. Пример: выдали 1 млн рублей под золотое кольцо стоимостью 2 млн рублей. Но пока вы ждали возврата денег от заемщика, кольцо уже стоит 2,5 млн руб (золото выросло на 25% из-за девальвации рубля и роста стоимости золота). Ломбард опять в плюсе!
Вопрос — иксанут ли акции оставим для Вас. Ломбард на бирже: он такой один.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1099022
#MGKL
Сегодня Центробанк ограничил проценты по кредиту в ломбарде 292% годовых с 1 января по 31 марта 2025 года
Почему это важно? Ранее ограничение было 115% годовых (это максимум процентов, который можно было взять с заемщика)
На Московской бирже есть только 1 представитель среди ломбардов — Мосгорломбард
Общий портфель группы (ломбард+ресейл) вырос на 70% до 1,5 млрд руб за 11 месяцев 2024 года.
За счет ухода ограничений и роста портфеля, компания может значительно нарастить операционные и финансовые показатели в 2025 году (банки ограничены в выдаче кредитов, а ломбардам можно будет выдавать под 290%).
Напоминаю бизнес-модель Мосгорломбарда: она по сути безрисковая. Выдаете деньги клиенту под залог (который оценен выше выданных денег) и проценты. В плюсе в любом случае (не важно вернет клиент деньги или нет).
А самое главное — в ломбарды несут обычно золото, которое в России только дорожает. Пример: выдали 1 млн рублей под золотое кольцо стоимостью 2 млн рублей. Но пока вы ждали возврата денег от заемщика, кольцо уже стоит 2,5 млн руб (золото выросло на 25% из-за девальвации рубля и роста стоимости золота). Ломбард опять в плюсе!
Вопрос — иксанут ли акции оставим для Вас. Ломбард на бирже: он такой один.
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1099022
#MGKL
Forwarded from СМАРТЛАБ НОВОСТИ
This media is not supported in your browser
VIEW IN TELEGRAM
Банк России намерен удерживать ключевую ставку "на высоких уровнях до победы над инфляцией"
Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/136879
Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/136879
Первый пошёл: ЦБ отзывает лицензию у банка Гарант-Инвест - облигации ФПК пошли ко дну
На фоне вовлечения клиентов в банковские депозиты с высокими ставками, один из банков потерял лицензию из-за нарушения федеральных законов.
ФПК Гарант-Инвест владеет коммерческой недвижимостью и осуществляет её управление. Туда входят:
• ТК «Галерея Аэропорт»
• ТРК «Москворечье»
• ТЦ «Ритейл Парк»
• ТДК «Тульский»
• ТЦ «Коломенский»
• ТРК «Пражский Град»
• ТРК «ПЕРОВО МОЛЛ»
• сеть районных торговых центров «Смолл»
• объекты street retail
• ООО «Гарант-Инвест Девелопмент»
• Многофункциональное здание в центре Москвы
• Девелоперский проект комьюнити-центра WESTMALL.
• Девелоперский проект комьюнити-центра в Люберцах.
Общий размер их посетителей под 40 млн человек в год
⚡️ Президент ФПК Гарант-Инвест заверил своих инвесторов в полном выполнении своих обязательств со стороны ФПК Гарант-Инвест
Почему это произошло, читаем в полной версии на Смартлабе:
👉 https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098992
На фоне вовлечения клиентов в банковские депозиты с высокими ставками, один из банков потерял лицензию из-за нарушения федеральных законов.
ФПК Гарант-Инвест владеет коммерческой недвижимостью и осуществляет её управление. Туда входят:
• ТК «Галерея Аэропорт»
• ТРК «Москворечье»
• ТЦ «Ритейл Парк»
• ТДК «Тульский»
• ТЦ «Коломенский»
• ТРК «Пражский Град»
• ТРК «ПЕРОВО МОЛЛ»
• сеть районных торговых центров «Смолл»
• объекты street retail
• ООО «Гарант-Инвест Девелопмент»
• Многофункциональное здание в центре Москвы
• Девелоперский проект комьюнити-центра WESTMALL.
• Девелоперский проект комьюнити-центра в Люберцах.
Общий размер их посетителей под 40 млн человек в год
Почему это произошло, читаем в полной версии на Смартлабе:
👉 https://smart-lab.ru/mobile/topic/1098992
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
До завершения ралли осталось 2 дня🔥Итоги дня
📈 IMOEX +1.2%
Индекс продолжает уверенный рост, с 20.12.2024 IMOEX прибавил почти 15%. Ралли имени Э.Набиуллиной продолжает радовать инвесторов💪
📈 Окей +19%
СД группы «О'Кей» принял решение о продаже бизнес-сегмента гипермаркетов его менеджменту. Сумма сделки не раскрывается. На совершение сделки потребуется разрешение правкомиссии по иностранным инвестициям.
Участники рынка надеются на оферту😉
📉 Абрау-Дюрсо -2.5%
Одобрил увеличение Уставного капитала Компании путем размещения дополнительных обыкновенных акций🤔
📉 ФПК «Гарант-Инвест»
ЦБ отозвал лицензию на осуществление банковских операций у коммерческого банка Гарант-Инвест. На этом фоне облигации ФПК «Гарант-Инвест»(коммерческая недвижимость) снизились до 50-60% от номинала. Участники рынка опасаются, что большая часть средств ФПК «Гарант-Инвест» хранилась в связанном банке. Сам ФПК «Гарант-Инвест» заявляет о готовности выполнять платежи по облигациям
📈 Татнефть +0.7%
Акционеры Татнефти одобрили дивиденды за III кв. в размере 17,39 руб. на акцию
📈 ВТБ +0.6%
Чистая прибыль ВТБ в ноябре составила 47,5 млрд рублей, за 11 месяцев — 452,2 млрд рублей
📊 Полная карта рынка:
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1099214
Индекс продолжает уверенный рост, с 20.12.2024 IMOEX прибавил почти 15%. Ралли имени Э.Набиуллиной продолжает радовать инвесторов💪
СД группы «О'Кей» принял решение о продаже бизнес-сегмента гипермаркетов его менеджменту. Сумма сделки не раскрывается. На совершение сделки потребуется разрешение правкомиссии по иностранным инвестициям.
Участники рынка надеются на оферту😉
Одобрил увеличение Уставного капитала Компании путем размещения дополнительных обыкновенных акций🤔
ЦБ отозвал лицензию на осуществление банковских операций у коммерческого банка Гарант-Инвест. На этом фоне облигации ФПК «Гарант-Инвест»(коммерческая недвижимость) снизились до 50-60% от номинала. Участники рынка опасаются, что большая часть средств ФПК «Гарант-Инвест» хранилась в связанном банке. Сам ФПК «Гарант-Инвест» заявляет о готовности выполнять платежи по облигациям
Акционеры Татнефти одобрили дивиденды за III кв. в размере 17,39 руб. на акцию
Чистая прибыль ВТБ в ноябре составила 47,5 млрд рублей, за 11 месяцев — 452,2 млрд рублей
https://smart-lab.ru/q/map
Пишите свои мысли в комментарии:
https://smart-lab.ru/mobile/topic/1099214
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM