🤝 Преемственность бизнеса: китайский урок
В 1978 году в КНР был дан старт экономическим преобразованиям. Страна тотального госрегулирования развернулась в сторону рыночных отношений. Предприятия получили большую самостоятельность, со временем была проведена приватизация.
Благодаря реформам экономика КНР за 30 лет увеличилась в 40 раз. К началу 2010-х порядка 10 млн частных компаний создавали 60% ВВП Китая. Около 80% из них составляли семейные бизнесы.
Примерно тогда же, в 2010-х, первое поколение китайской бизнес-элиты, приблизившись к пенсионному возрасту, столкнулось с проблемой преемственности.
Как и в России сейчас, в Китае на тот момент не существовало традиций передачи капитала по наследству. Институты еще не сформировались, профессиональная экспертиза отсутствовала. Основатели семейных предприятий не занимались планированием преемственности, более того, погруженные в работу, они зачастую просто мало общались детьми. Когда же приходило время передавать дела, выяснялось, что наследник не готов встать у руля.
Опрос, проведенный в 2015 году Пекинским университетом, показал, что 80% представителей нового поколения не желают брать на себя управление семейным бизнесом.
Китайское общество, как и российское, за прошедшие десятилетия пережило огромную трансформацию. Ценностный разрыв между поколениями в той или иной степени есть всегда, но значительные социальные перемены превращают этот разрыв в пропасть.
Молодые китайцы, дети богатых родителей, выросли в другой реальности. Многие из них жили и учились за границей. Они смотрят на мир иначе, чем отцы, и – как проявление этого – не хотят продолжать семейное дело либо хотят вести его по-другому. Кто-то испытывает мало энтузиазма по поводу традиционного бизнеса. Кто-то не воспринимает старые подходы к управлению. А кто-то дезориентирован и не имеет стимула к труду вообще.
Появился даже особый китайский термин – фуэрдай. Дословно это «богатое второе поколение», но коннотация у термина негативная. Так называют тех, кто не хочет или неспособен управлять семейным бизнесом, нигде не работает и лишь тратит деньги родителей.
Китайский опыт свидетельствует: подготовка наследника не сводится лишь к хорошему образованию. По определению экспертов, наследник – это тот, кто готов осознанно принять семейные активы, кто понимает свою роль и разделяет ценности семьи.
В написании статьи были использованы материалы Credit-Suisse/UBS, The Independent, Almanax.
Подписаться | Наш сайт
В 1978 году в КНР был дан старт экономическим преобразованиям. Страна тотального госрегулирования развернулась в сторону рыночных отношений. Предприятия получили большую самостоятельность, со временем была проведена приватизация.
Благодаря реформам экономика КНР за 30 лет увеличилась в 40 раз. К началу 2010-х порядка 10 млн частных компаний создавали 60% ВВП Китая. Около 80% из них составляли семейные бизнесы.
Примерно тогда же, в 2010-х, первое поколение китайской бизнес-элиты, приблизившись к пенсионному возрасту, столкнулось с проблемой преемственности.
Как и в России сейчас, в Китае на тот момент не существовало традиций передачи капитала по наследству. Институты еще не сформировались, профессиональная экспертиза отсутствовала. Основатели семейных предприятий не занимались планированием преемственности, более того, погруженные в работу, они зачастую просто мало общались детьми. Когда же приходило время передавать дела, выяснялось, что наследник не готов встать у руля.
Опрос, проведенный в 2015 году Пекинским университетом, показал, что 80% представителей нового поколения не желают брать на себя управление семейным бизнесом.
Китайское общество, как и российское, за прошедшие десятилетия пережило огромную трансформацию. Ценностный разрыв между поколениями в той или иной степени есть всегда, но значительные социальные перемены превращают этот разрыв в пропасть.
Молодые китайцы, дети богатых родителей, выросли в другой реальности. Многие из них жили и учились за границей. Они смотрят на мир иначе, чем отцы, и – как проявление этого – не хотят продолжать семейное дело либо хотят вести его по-другому. Кто-то испытывает мало энтузиазма по поводу традиционного бизнеса. Кто-то не воспринимает старые подходы к управлению. А кто-то дезориентирован и не имеет стимула к труду вообще.
Появился даже особый китайский термин – фуэрдай. Дословно это «богатое второе поколение», но коннотация у термина негативная. Так называют тех, кто не хочет или неспособен управлять семейным бизнесом, нигде не работает и лишь тратит деньги родителей.
Китайский опыт свидетельствует: подготовка наследника не сводится лишь к хорошему образованию. По определению экспертов, наследник – это тот, кто готов осознанно принять семейные активы, кто понимает свою роль и разделяет ценности семьи.
В написании статьи были использованы материалы Credit-Suisse/UBS, The Independent, Almanax.
Подписаться | Наш сайт
🤝 Преемственность бизнеса: 5 способов подготовить наследника
Как же подготовить молодых людей должным образом?
1️⃣Разговаривайте и делитесь проблемами
Начинайте разговор с молодым поколением о семейном богатстве как можно раньше. Не стоит ограждать детей от реальности. Рассказывайте им про то, как строился бизнес, про ошибки, которые были сделаны, про трудности, которые удалось преодолеть.
2️⃣Вовлекайте в планирование
Когда наследники получат определенный уровень финансовой грамотности и разберутся в положении семьи, их можно привлекать к обсуждению стратегических вопросов, таких как инвестиционный менеджмент и планирование преемственности.
3️⃣Укрепляйте солидарность
Совместная работа над составлением документов, связанных с преемственностью, таких как семейные конституции, облегчит понимание семейного наследия, позволит выявить источники напряженности и укрепит солидарность. Сплотить семью поможет также совместное участие в благотворительных проектах.
4️⃣Интегрируйте в вашу стратегию ценности молодого поколения
Если ваш план будет отражать ценности наследников, у них будет больше мотивации в том, чтобы претворить его в жизнь, а в дальнейшем стремиться к увеличению благосостояния семьи. Например, ваши дети и внуки, возможно, считают важным, чтобы инвестиции соответствовали ESG-критериям. Их могут интересовать венчурные проекты, современное искусство или что-то другое.
5️⃣Культивируйте предпринимательское мышление
Предпринимательское мышление предполагает поиск новых возможностей как внутри наследуемого бизнеса, так и за его пределами. Такой подход позволяет семье выигрывать от увлечений молодого поколения, а не отвергать их. Предпринимательское мышление дает гибкость и обеспечивает потенциал для развития и трансформации.
В написании статьи были использованы материалы Credit-Suisse/UBS, The Independent, Almanax.
Подписаться | Наш сайт
Как же подготовить молодых людей должным образом?
1️⃣Разговаривайте и делитесь проблемами
Начинайте разговор с молодым поколением о семейном богатстве как можно раньше. Не стоит ограждать детей от реальности. Рассказывайте им про то, как строился бизнес, про ошибки, которые были сделаны, про трудности, которые удалось преодолеть.
2️⃣Вовлекайте в планирование
Когда наследники получат определенный уровень финансовой грамотности и разберутся в положении семьи, их можно привлекать к обсуждению стратегических вопросов, таких как инвестиционный менеджмент и планирование преемственности.
3️⃣Укрепляйте солидарность
Совместная работа над составлением документов, связанных с преемственностью, таких как семейные конституции, облегчит понимание семейного наследия, позволит выявить источники напряженности и укрепит солидарность. Сплотить семью поможет также совместное участие в благотворительных проектах.
4️⃣Интегрируйте в вашу стратегию ценности молодого поколения
Если ваш план будет отражать ценности наследников, у них будет больше мотивации в том, чтобы претворить его в жизнь, а в дальнейшем стремиться к увеличению благосостояния семьи. Например, ваши дети и внуки, возможно, считают важным, чтобы инвестиции соответствовали ESG-критериям. Их могут интересовать венчурные проекты, современное искусство или что-то другое.
5️⃣Культивируйте предпринимательское мышление
Предпринимательское мышление предполагает поиск новых возможностей как внутри наследуемого бизнеса, так и за его пределами. Такой подход позволяет семье выигрывать от увлечений молодого поколения, а не отвергать их. Предпринимательское мышление дает гибкость и обеспечивает потенциал для развития и трансформации.
В написании статьи были использованы материалы Credit-Suisse/UBS, The Independent, Almanax.
Подписаться | Наш сайт
❗️Предлагаем решения в связи с новыми валютными ограничениями Райффайзенбанка
Российские деловые СМИ сообщили, что Райффайзенбанк с 2 сентября прекращает валютные переводы. Специалисты SMARTGEN также получают обратную связь от наших клиентов: теперь под ограничения попадают не только доллары, но и евро, франки, а также другие валюты.
Специалисты SMARTGEN уже связались с нашими клиентами, а если вы еще не наш клиент – заполните форму, нажав на кнопку под этим постом, и мы сразу свяжемся с вами, чтобы максимально оперативно и эффективно помочь вам в решении возникшей проблемы.
Пост может дополняться
Российские деловые СМИ сообщили, что Райффайзенбанк с 2 сентября прекращает валютные переводы. Специалисты SMARTGEN также получают обратную связь от наших клиентов: теперь под ограничения попадают не только доллары, но и евро, франки, а также другие валюты.
Специалисты SMARTGEN уже связались с нашими клиентами, а если вы еще не наш клиент – заполните форму, нажав на кнопку под этим постом, и мы сразу свяжемся с вами, чтобы максимально оперативно и эффективно помочь вам в решении возникшей проблемы.
Пост может дополняться
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
11-18 августа 2024 г.
💠 Инфляция выглянула из коридора.
Индекс потребительских цен в июле вырос на 0,6%, таким образом, инфляция за 12 месяцев составила 3,2%, превысив целевое значение Банка Израиля в 3%. Это делает маловероятным снижение учетной ставки в ближайшие месяцы.
💠 Fitch пересмотрело рейтинг Израиля.
Агентство снизило рейтинг страны с А+ до А с негативным прогнозом. Ключевая причина снижения – сохраняющаяся геополитическая напряженность. Fitch оценивает, что дефицит бюджета Израиля в 2024 году вырастет до 7,8%, но уже в 2025-м сократится до 4,6% при условии ответственного подхода к бюджетной политике.
💠 Цены на жилье продолжают расти.
По данным Бюро статистики Израиля, цены на жилье в мае-июне повысились на 0,7%, непрерывный рост продолжается с декабря. За год цены в среднем поднялись на 4,7%. Наиболее сильно жилье подорожало в Хайфе (плюс 9,7%), в Тель-Авиве и Иерусалиме цены прибавили 4%.
💠 Популярность сделок «20-80» растет.
Объем выдачи ипотеки за 7 месяцев 2024 года вырос на 4% относительно соответствующего прошлогоднего показателя и составил 45 млрд шек. ($12,3 млрд). На рынке растет популярность сделок «20-80», когда покупатель вносит 20% сразу и 80% — когда квартира построена. У девелоперов накопилось 67 тыс. лотов, которые им сложно реализовать на других условиях.
💠 Mizrahi Tefahot вышел в лидеры по рентабельности капитала.
По результатам второго квартала банки Hapoalim и Mizrahi Tefahot нарастили прибыль, а Discount и Leumi показали незначительное снижение относительно того же периода 2023 года. Из крупнейших банков Mizrahi Tefahot показал максимальную рентабельность капитала в годовом выражении – 19,9%.
💠 Три израильских университета в шанхайском рейтинге.
В топ-100 престижного Академического рейтинга мировых университетов 2023 года вошли Институт Вайцмана (68-е место), Технион (79-е) и Еврейский университет в Иерусалиме (86-е). Высокие позиции израильских вузов объясняются большим количеством нобелевских и филдсовских лауреатов, а также усилиями университетов по улучшению положения в рейтингах.
Подписаться | Наш сайт
11-18 августа 2024 г.
Индекс потребительских цен в июле вырос на 0,6%, таким образом, инфляция за 12 месяцев составила 3,2%, превысив целевое значение Банка Израиля в 3%. Это делает маловероятным снижение учетной ставки в ближайшие месяцы.
Агентство снизило рейтинг страны с А+ до А с негативным прогнозом. Ключевая причина снижения – сохраняющаяся геополитическая напряженность. Fitch оценивает, что дефицит бюджета Израиля в 2024 году вырастет до 7,8%, но уже в 2025-м сократится до 4,6% при условии ответственного подхода к бюджетной политике.
По данным Бюро статистики Израиля, цены на жилье в мае-июне повысились на 0,7%, непрерывный рост продолжается с декабря. За год цены в среднем поднялись на 4,7%. Наиболее сильно жилье подорожало в Хайфе (плюс 9,7%), в Тель-Авиве и Иерусалиме цены прибавили 4%.
Объем выдачи ипотеки за 7 месяцев 2024 года вырос на 4% относительно соответствующего прошлогоднего показателя и составил 45 млрд шек. ($12,3 млрд). На рынке растет популярность сделок «20-80», когда покупатель вносит 20% сразу и 80% — когда квартира построена. У девелоперов накопилось 67 тыс. лотов, которые им сложно реализовать на других условиях.
По результатам второго квартала банки Hapoalim и Mizrahi Tefahot нарастили прибыль, а Discount и Leumi показали незначительное снижение относительно того же периода 2023 года. Из крупнейших банков Mizrahi Tefahot показал максимальную рентабельность капитала в годовом выражении – 19,9%.
В топ-100 престижного Академического рейтинга мировых университетов 2023 года вошли Институт Вайцмана (68-е место), Технион (79-е) и Еврейский университет в Иерусалиме (86-е). Высокие позиции израильских вузов объясняются большим количеством нобелевских и филдсовских лауреатов, а также усилиями университетов по улучшению положения в рейтингах.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🔁 Операторы “Великого перехода”
Кто будет управлять семейными капиталами в ближайшие десятилетия
Начавшийся «великий переход» богатства между поколениями, о котором мы рассказывали, повышает роль семейных офисов, выступающих в качестве операторов этого перехода.
Увеличиваются масштабы их бизнеса, сильнее становятся позиции на рынке. Это, в свою очередь, отражается на самих семейных офисах, заставляя их эволюционировать.
Уже сейчас под управлением семейных офисов свыше $10 трлн, что превышает объем всей индустрии хедж-фондов. Они существенно влияют на размещение частного капитала, формируя новые тренды и переосмысливая привычные инвестиционные стратегии.
В середине 1980-х годов частные инвестиционные компании заставили потесниться публичный рынок и создали индустрию Private Equity с оборотом в несколько триллионов. Сегодня Private Equity – одно из важных направлений для аллокации капитала богатых семей, но лишь немногие семейные офисы имеют инфраструктуру, позволяющую инвестировать в активы Private Equity напрямую, конкурируя с такими отраслевыми гигантами, как Apollo и Blackstone. Ожидается, что в течение нескольких десятилетий ситуация изменится, и семейные офисы станут ведущими игроками в этой сфере.
Какие же изменения будут претерпевать сами семейные офисы? Выделяют три основные тенденции: институционализацию, цифровизацию и сотрудничество.
💠 Институционализация
Семейные офисы переходят от традиционных, иногда неформальных управленческих структур к более формализованным, институциональным. Этот процесс включает внедрение профессиональных стандартов управления, расширение штата и привлечение разнообразных специалистов. Более формализованная структура помогает не только эффективнее управлять активами, но и продуктивнее взаимодействовать с широкой финансовой экосистемой, включая банки, инвестиционные фонды, юридических и налоговых консультантов.
💠 Цифровизация
Использование технологий – существенный аспект институционализации. Превращаясь в полноценные институты, семейные офисы сталкиваются с необходимостью применения аналитических модулей, систем финансового планирования, управления рисками и взаимоотношениями с клиентами. Технологии помогают консолидировать данные о разнообразных активах клиента и управлять портфелем благосостояния как единым целым.
💠 Сотрудничество
Налаживание партнерских отношений позволяет семейным офисам делиться новым опытом, совместно искать стратегии для повышения операционной эффективности, лучше адаптироваться к глобальным изменениям. Обмен знаниями осуществляется также через конференции и форумы, где происходит нетворкинг и выстраиваются большие горизонтальные сети – профессиональные коммьюнити. В свою очередь, специализированные СМИ предоставляют платформу для обсуждения актуальных тенденций в сфере управления благосостоянием.
Сотрудничество между офисами помогает экономить на исследовательских и административных расходах, а также на услугах третьих лиц. Кроме того, оно открывает новые возможности, например для совместных инвестиций, недоступных каждому офису по отдельности.
Традиционно, выбирая семейный офис, клиенты обращали внимание прежде всего на его репутацию и возможность выстроить доверительные и надежные отношения. Теперь критериев стало больше. В современном мире значение имеет также способность офиса адаптироваться к быстро меняющимся условиям рынка, наличие широких профессиональных связей, доступ к глобальным инвестиционным возможностям, а также интеграция в широкую экосистему сервисов для владельцев капитала.
Подписаться | Наш сайт
Кто будет управлять семейными капиталами в ближайшие десятилетия
Начавшийся «великий переход» богатства между поколениями, о котором мы рассказывали, повышает роль семейных офисов, выступающих в качестве операторов этого перехода.
Увеличиваются масштабы их бизнеса, сильнее становятся позиции на рынке. Это, в свою очередь, отражается на самих семейных офисах, заставляя их эволюционировать.
Уже сейчас под управлением семейных офисов свыше $10 трлн, что превышает объем всей индустрии хедж-фондов. Они существенно влияют на размещение частного капитала, формируя новые тренды и переосмысливая привычные инвестиционные стратегии.
В середине 1980-х годов частные инвестиционные компании заставили потесниться публичный рынок и создали индустрию Private Equity с оборотом в несколько триллионов. Сегодня Private Equity – одно из важных направлений для аллокации капитала богатых семей, но лишь немногие семейные офисы имеют инфраструктуру, позволяющую инвестировать в активы Private Equity напрямую, конкурируя с такими отраслевыми гигантами, как Apollo и Blackstone. Ожидается, что в течение нескольких десятилетий ситуация изменится, и семейные офисы станут ведущими игроками в этой сфере.
Какие же изменения будут претерпевать сами семейные офисы? Выделяют три основные тенденции: институционализацию, цифровизацию и сотрудничество.
Семейные офисы переходят от традиционных, иногда неформальных управленческих структур к более формализованным, институциональным. Этот процесс включает внедрение профессиональных стандартов управления, расширение штата и привлечение разнообразных специалистов. Более формализованная структура помогает не только эффективнее управлять активами, но и продуктивнее взаимодействовать с широкой финансовой экосистемой, включая банки, инвестиционные фонды, юридических и налоговых консультантов.
Использование технологий – существенный аспект институционализации. Превращаясь в полноценные институты, семейные офисы сталкиваются с необходимостью применения аналитических модулей, систем финансового планирования, управления рисками и взаимоотношениями с клиентами. Технологии помогают консолидировать данные о разнообразных активах клиента и управлять портфелем благосостояния как единым целым.
Налаживание партнерских отношений позволяет семейным офисам делиться новым опытом, совместно искать стратегии для повышения операционной эффективности, лучше адаптироваться к глобальным изменениям. Обмен знаниями осуществляется также через конференции и форумы, где происходит нетворкинг и выстраиваются большие горизонтальные сети – профессиональные коммьюнити. В свою очередь, специализированные СМИ предоставляют платформу для обсуждения актуальных тенденций в сфере управления благосостоянием.
Сотрудничество между офисами помогает экономить на исследовательских и административных расходах, а также на услугах третьих лиц. Кроме того, оно открывает новые возможности, например для совместных инвестиций, недоступных каждому офису по отдельности.
Традиционно, выбирая семейный офис, клиенты обращали внимание прежде всего на его репутацию и возможность выстроить доверительные и надежные отношения. Теперь критериев стало больше. В современном мире значение имеет также способность офиса адаптироваться к быстро меняющимся условиям рынка, наличие широких профессиональных связей, доступ к глобальным инвестиционным возможностям, а также интеграция в широкую экосистему сервисов для владельцев капитала.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Nasdaq
Shaping the Future: How Family Offices are Leading the $84 Trillion Wealth Transfer
In the dynamic landscape of today's global finance, Family Offices are transitioning from their traditional role as quiet custodians of immense wealth to becoming pivotal forces that are reshaping the investment paradigms.
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
18-25 августа 2024 г.
💠 Рынки осторожно растут.
Израильская валюта и фондовые рынки демонстрируют небольшой рост, отзываясь на прогресс в переговорном процессе и то, что эскалации в регионе удается избежать. Курс шекеля укрепляется до 3,70 к доллару и 4,11 к евро.
💠 Citi верит в рост, но обеспокоен дефицитом.
Citi подтвердил прогноз роста ВВП Израиля на уровне 1,6% в этом году и 4,9% в 2025-м. Аналитики банка видят главный риск в нарастании дефицита бюджета свыше плана и недостаточных усилиях правительства по контролю за расходами и обеспечению доходов. Такую обеспокоенность разделяет и Банк Израиля.
💠 Банки не сошлись в перспективах снижения ставки.
JP Morgan в новом отчете выразил мнение, что приоритетом для монетарных властей Израиля будет борьба с инфляцией, а не стимулирование роста. Банк ожидает снижения учетной ставки на 0,25% в ноябре 2024 г. и на 0,75% к середине 2025 года. Банк Израиля пока спрогнозировал только одно снижение в ближайшем году на 0,25%.
💠 Рынок недвижимости растет третий квартал.
Цены на недвижимость в Израиле с ноября 2023 года выросли на 6%, количество сделок – на 78%. Самый значительный рост зафиксирован в Тель-Авиве и Хайфе. Средняя цена квартиры в стране составила 2,33 млн шек. (+133 тыс. шек.), цена четырехкомнатной квартиры в Тель-Авиве – 4,75 млн шек. (+ 217 тыс. шек.).
💠 Новая мегасделка в сфере медицинских технологий.
Глобальный гигант Johnson & Johnson объявил о поглощении израильской V-Wave — разработчика инновационного импланта для лечения сердечной недостаточности. Размер сделки — $1,7 млрд, это вторая крупная медтех-сделка за два месяца. В Израиле сегодня свыше 1600 медицинских стартапов, больше, чем в других технологических сферах.
💠 El Al зафиксирует цены на ключевые направления.
По настоянию правительства национальный перевозчик зафиксирует цены на перелеты по четырем направлениям, чтобы облегчить израильтянам переезды в период отказа многих авиакомпаний от полетов в страну. Билет в Ларнаку обойдется в $199, в Афины — в $299, в Дубай и Вену – в $349.
Подписаться | Наш сайт
18-25 августа 2024 г.
Израильская валюта и фондовые рынки демонстрируют небольшой рост, отзываясь на прогресс в переговорном процессе и то, что эскалации в регионе удается избежать. Курс шекеля укрепляется до 3,70 к доллару и 4,11 к евро.
Citi подтвердил прогноз роста ВВП Израиля на уровне 1,6% в этом году и 4,9% в 2025-м. Аналитики банка видят главный риск в нарастании дефицита бюджета свыше плана и недостаточных усилиях правительства по контролю за расходами и обеспечению доходов. Такую обеспокоенность разделяет и Банк Израиля.
JP Morgan в новом отчете выразил мнение, что приоритетом для монетарных властей Израиля будет борьба с инфляцией, а не стимулирование роста. Банк ожидает снижения учетной ставки на 0,25% в ноябре 2024 г. и на 0,75% к середине 2025 года. Банк Израиля пока спрогнозировал только одно снижение в ближайшем году на 0,25%.
Цены на недвижимость в Израиле с ноября 2023 года выросли на 6%, количество сделок – на 78%. Самый значительный рост зафиксирован в Тель-Авиве и Хайфе. Средняя цена квартиры в стране составила 2,33 млн шек. (+133 тыс. шек.), цена четырехкомнатной квартиры в Тель-Авиве – 4,75 млн шек. (+ 217 тыс. шек.).
Глобальный гигант Johnson & Johnson объявил о поглощении израильской V-Wave — разработчика инновационного импланта для лечения сердечной недостаточности. Размер сделки — $1,7 млрд, это вторая крупная медтех-сделка за два месяца. В Израиле сегодня свыше 1600 медицинских стартапов, больше, чем в других технологических сферах.
По настоянию правительства национальный перевозчик зафиксирует цены на перелеты по четырем направлениям, чтобы облегчить израильтянам переезды в период отказа многих авиакомпаний от полетов в страну. Билет в Ларнаку обойдется в $199, в Афины — в $299, в Дубай и Вену – в $349.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
✈️ Где еще можно размещать капитал российского происхождения?
За последние месяцы россияне столкнулись с новыми ужесточением банковских правил в недружественных юрисдикциях, в частности в Великобритании, ЕС, Швейцарии и Соединенных Штатах. CEO SMARTGEN Марк Ойгман сделал подробный обзор для РБК Pro о том, в каких кредитных организациях теперь не рады деньгам российского происхождения, а какие страны по-прежнему открыты для инвесторов из России. Пересказываем самое важное, что нужно знать владельцу капитала сейчас.
За последние месяцы мы столкнулись с новыми ограничительными мерами, вот несколько случаев из нашей практики:
- Citi Bank в Великобритании попросил клиентов с российскими паспортами вывести средства и закрыть счета.
- Австрийский LGT предупредил, что вскоре бенефициарам с активным российским бизнесом будет рекомендовано закрыть свои счета.
- Американский Interactive Brokers (IB) массово закрывает брокерские счета российских инвесторов.
- Крупный американский банк в Женеве прекращает обслуживать счета россиян, у которых более 20% активов находятся в РФ.
- Крупный швейцарский банк потребовал от клиентов с российским гражданством и европейским ВНЖ дополнительные доказательства фактического проживания в Европе.
Даже у россиян, обладающих необходимыми европейскими документами, часто требуют доказательств отсутствия налогового резидентства в РФ, заверений, что они не занимают руководящих должностей в российском бизнесе, подтверждения фактического проживания в Европе.
Реакцией на это стал заметный всплеск интереса россиян к реструктуризации активов. К началу 2024 года казалось, что пришла стабильность. Правила стали понятнее, теперь можно было определить, какие банки и юрисдикции готовы сотрудничать с гражданами РФ и на каких условиях. Эта стабильность, как показывают случаи выше, сохранялась недолго.
Тем не менее решить проблему можно даже сейчас.
🌍 Страны и банки, открытые для россиян
👉 Европа
Многие удивятся, но и в таких популярных прежде юрисдикциях, как Швейцария, Австрия, Люксембург и Монако, остаются банки, которые лояльно относятся к россиянам. Они открывают счета только при наличии ВНЖ или ПМЖ Евросоюза. Еще одно важное требование – клиент не должен вести свою основную деятельность в РФ. Как правило, банки не афишируют, что открыты для российских денег.
В некоторых небольших банках россияне могут открыть счета, даже если живут и работают в России. При этом условие иметь европейский ВНЖ или ПМЖ сохраняется.
👉 США и Азия
Существуют американские банки, которые открывают счета для россиян. Для этого желательно дополнительное гражданство помимо российского, например ЕС, Израиля, одной из карибских стран или даже бывших советских республик. Если у клиента только российский паспорт, открыть счет можно лишь в случае суммы от $10 млн.
Аналогично в ряде банков Сингапура – они откроют счета клиентам с $10 млн и выше.
👉 Ближнее зарубежье
Легко открывают счета россиянам в Армении, Грузии, Казахстане, Киргизии и Узбекистане.
Банки ближнего зарубежья позиционируют себя как лояльные к россиянам и готовы принимать деньги из РФ. Иногда клиенты оставляют в этих юрисдикциях часть капитала, а иногда используют их для транзита средств в другие страны.
👉 Израиль
В Израиле есть банки, открывающие счета россиянам без дополнительных ВНЖ. Это Hapoalim, Leumi и Discount. Израильские банкиры известны особо строгой процедурой комплаенса, и к ее прохождения нужно очень хорошо подготовиться. Например, Израиль не примет переводы в рублях, внимательно проверит транзитные маршруты, потребует многолетнюю историю происхождения активов.
Впрочем, все это свидетельствует лишь о сложности процедуры, но никак не о ее невыполнимости. По факту израильские банки принимают капиталы из РФ, в том числе от тех, у кого нет другого гражданства, кроме российского. Когда комплаенс пройден, активы можно переводить без каких-либо затруднений.
Подписаться | Наш сайт
За последние месяцы россияне столкнулись с новыми ужесточением банковских правил в недружественных юрисдикциях, в частности в Великобритании, ЕС, Швейцарии и Соединенных Штатах. CEO SMARTGEN Марк Ойгман сделал подробный обзор для РБК Pro о том, в каких кредитных организациях теперь не рады деньгам российского происхождения, а какие страны по-прежнему открыты для инвесторов из России. Пересказываем самое важное, что нужно знать владельцу капитала сейчас.
За последние месяцы мы столкнулись с новыми ограничительными мерами, вот несколько случаев из нашей практики:
- Citi Bank в Великобритании попросил клиентов с российскими паспортами вывести средства и закрыть счета.
- Австрийский LGT предупредил, что вскоре бенефициарам с активным российским бизнесом будет рекомендовано закрыть свои счета.
- Американский Interactive Brokers (IB) массово закрывает брокерские счета российских инвесторов.
- Крупный американский банк в Женеве прекращает обслуживать счета россиян, у которых более 20% активов находятся в РФ.
- Крупный швейцарский банк потребовал от клиентов с российским гражданством и европейским ВНЖ дополнительные доказательства фактического проживания в Европе.
Даже у россиян, обладающих необходимыми европейскими документами, часто требуют доказательств отсутствия налогового резидентства в РФ, заверений, что они не занимают руководящих должностей в российском бизнесе, подтверждения фактического проживания в Европе.
Реакцией на это стал заметный всплеск интереса россиян к реструктуризации активов. К началу 2024 года казалось, что пришла стабильность. Правила стали понятнее, теперь можно было определить, какие банки и юрисдикции готовы сотрудничать с гражданами РФ и на каких условиях. Эта стабильность, как показывают случаи выше, сохранялась недолго.
Тем не менее решить проблему можно даже сейчас.
🌍 Страны и банки, открытые для россиян
👉 Европа
Многие удивятся, но и в таких популярных прежде юрисдикциях, как Швейцария, Австрия, Люксембург и Монако, остаются банки, которые лояльно относятся к россиянам. Они открывают счета только при наличии ВНЖ или ПМЖ Евросоюза. Еще одно важное требование – клиент не должен вести свою основную деятельность в РФ. Как правило, банки не афишируют, что открыты для российских денег.
В некоторых небольших банках россияне могут открыть счета, даже если живут и работают в России. При этом условие иметь европейский ВНЖ или ПМЖ сохраняется.
👉 США и Азия
Существуют американские банки, которые открывают счета для россиян. Для этого желательно дополнительное гражданство помимо российского, например ЕС, Израиля, одной из карибских стран или даже бывших советских республик. Если у клиента только российский паспорт, открыть счет можно лишь в случае суммы от $10 млн.
Аналогично в ряде банков Сингапура – они откроют счета клиентам с $10 млн и выше.
👉 Ближнее зарубежье
Легко открывают счета россиянам в Армении, Грузии, Казахстане, Киргизии и Узбекистане.
Банки ближнего зарубежья позиционируют себя как лояльные к россиянам и готовы принимать деньги из РФ. Иногда клиенты оставляют в этих юрисдикциях часть капитала, а иногда используют их для транзита средств в другие страны.
👉 Израиль
В Израиле есть банки, открывающие счета россиянам без дополнительных ВНЖ. Это Hapoalim, Leumi и Discount. Израильские банкиры известны особо строгой процедурой комплаенса, и к ее прохождения нужно очень хорошо подготовиться. Например, Израиль не примет переводы в рублях, внимательно проверит транзитные маршруты, потребует многолетнюю историю происхождения активов.
Впрочем, все это свидетельствует лишь о сложности процедуры, но никак не о ее невыполнимости. По факту израильские банки принимают капиталы из РФ, в том числе от тех, у кого нет другого гражданства, кроме российского. Когда комплаенс пройден, активы можно переводить без каких-либо затруднений.
Подписаться | Наш сайт
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
26 августа - 1 сентября 2024 г.
💠 Рынки выросли, шекель укрепился.
На прошедшей неделе рынки и шекель продолжили укрепляться. Индекс ТА-35 за неделю вырос на 2%, за год прибавив более 12%. На фоне ослабления доллара и осторожного оптимизма по урегулированию на Ближнем Востоке шекель укрепился до 3,65 за доллар, рост с начала августа составил 5%.
💠 Учетная ставка не изменится еще год.
Банк Израиля на очередном заседании оставил учетную ставку на уровне 4,5%. Регулятор снизил ставку в начале года на 0,25%, но теперь вряд ли продолжит снижение до середины 2025 года, в частности из-за прогнозируемого роста инфляции до 3,8%, который выше целевого лимита в 3%.
💠 Репатриация в Израиль по-прежнему большая.
По данным Министерства алии и интеграции, с 7 октября в Израиль приехало более 29 тыс. новых репатриантов. Это ниже пиковых значений 2022 и 2023 годов, но превышает показатели большинства мирных периодов. Основной приток идет из западных стран – Франция, США, Канада. Спрос новых граждан на жилье поддерживает рост рынка недвижимости.
💠 В Израиле растет рынок частных перелетов.
Иностранные авиакомпании возобновляют полеты в Израиль, тем временем нестабильность коммерческих авиалиний увеличила спрос на частные перелеты: в августе 2024 года он был на 20% выше, чем годом ранее. Самые популярные направления – Кипр и Греция. Перелет в 30-местном самолете до Ларнаки обойдется в $1200–2200, до Афин – $1800–3800.
💠 Железный луч начнет светить через год.
Компания Rafael, разработчик системы ПВО «Железный купол», отчиталась о рекордном объеме заказов по результатам двух кварталов 2024 года: $16,3 млрд. Доходы во втором квартале этого года были на 25% выше, чем годом раньше. Доля домашнего рынка в продажах снизилась с 59 до 54%, при этом с 3 до 8% выросли продажи в Западном полушарии, в том числе за счет Аргентины. В течение года компания обещает ввести в эксплуатацию лазерную систему ПВО «Железный луч».
Подписаться | Наш сайт
26 августа - 1 сентября 2024 г.
На прошедшей неделе рынки и шекель продолжили укрепляться. Индекс ТА-35 за неделю вырос на 2%, за год прибавив более 12%. На фоне ослабления доллара и осторожного оптимизма по урегулированию на Ближнем Востоке шекель укрепился до 3,65 за доллар, рост с начала августа составил 5%.
Банк Израиля на очередном заседании оставил учетную ставку на уровне 4,5%. Регулятор снизил ставку в начале года на 0,25%, но теперь вряд ли продолжит снижение до середины 2025 года, в частности из-за прогнозируемого роста инфляции до 3,8%, который выше целевого лимита в 3%.
По данным Министерства алии и интеграции, с 7 октября в Израиль приехало более 29 тыс. новых репатриантов. Это ниже пиковых значений 2022 и 2023 годов, но превышает показатели большинства мирных периодов. Основной приток идет из западных стран – Франция, США, Канада. Спрос новых граждан на жилье поддерживает рост рынка недвижимости.
Иностранные авиакомпании возобновляют полеты в Израиль, тем временем нестабильность коммерческих авиалиний увеличила спрос на частные перелеты: в августе 2024 года он был на 20% выше, чем годом ранее. Самые популярные направления – Кипр и Греция. Перелет в 30-местном самолете до Ларнаки обойдется в $1200–2200, до Афин – $1800–3800.
Компания Rafael, разработчик системы ПВО «Железный купол», отчиталась о рекордном объеме заказов по результатам двух кварталов 2024 года: $16,3 млрд. Доходы во втором квартале этого года были на 25% выше, чем годом раньше. Доля домашнего рынка в продажах снизилась с 59 до 54%, при этом с 3 до 8% выросли продажи в Западном полушарии, в том числе за счет Аргентины. В течение года компания обещает ввести в эксплуатацию лазерную систему ПВО «Железный луч».
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
1-8 сентября 2024 г.
💠 Снижение американских рынков давит на шекель.
На фоне негативных новостей с американского фондового рынка и отсутствия внятного прогресса по сделке с ХАМАС шекель на прошлой неделе снизился с 3,63 до 3,73 за доллар, негативную динамику показывают и фондовые рынки. Вместе с тем аналитики верят в долгосрочное укрепление израильской валюты.
💠 Рост зарплат вдвое опередил инфляцию.
В июле 2024 г. средняя зарплата в Израиле достигла $3700, увеличившись на 6,7% с июля 2023 г. на фоне минимальной за 50 лет безработицы (2,8%). Инфляция за период составила 3,2%. Средняя зарплата в хайтек-секторе, где занято 10% работников страны, составила $8700.
💠 Минфин обещает ответственную бюджетную политику.
Минфин прислушается к мнению рейтинговых агентств и Банка Израиля, сократив дефицит бюджета 2025 года до 4% с 6,6% в этом году. Требуемые для этого $9,5 млрд планируется изыскать за счет заморозки повышения зарплат бюджетникам, роста налогов для низкодоходных групп с 10 до 14%, сокращения госпрограмм.
💠 Пять миллиардов за десять человек.
У нового стартапа Ильи Суцкевера Safe Superintellegence пока лишь десять сотрудников и еще нет продукта, но он уже привлек инвестиции в $1 млрд при общей оценке в $5 млрд. Компания будет разрабатывать решения в сфере «безопасного» искусственного интеллекта, ее офисы будут находиться в Пало Альто и Тель-Авиве.
💠 Salesforce планирует мегасделку в Израиле.
Американский облачный гигант Salesforce приобретет израильскую Own Company, разрабатывающую корпоративные решения для защиты и хранения данных, за $1,9 млрд при общей оценке бизнеса в $2,1 млрд. Основанная в 2015 компания в 2021 г. привлекла $500 млн при общей оценке в $3,35 млрд.
Подписаться | Наш сайт
1-8 сентября 2024 г.
На фоне негативных новостей с американского фондового рынка и отсутствия внятного прогресса по сделке с ХАМАС шекель на прошлой неделе снизился с 3,63 до 3,73 за доллар, негативную динамику показывают и фондовые рынки. Вместе с тем аналитики верят в долгосрочное укрепление израильской валюты.
В июле 2024 г. средняя зарплата в Израиле достигла $3700, увеличившись на 6,7% с июля 2023 г. на фоне минимальной за 50 лет безработицы (2,8%). Инфляция за период составила 3,2%. Средняя зарплата в хайтек-секторе, где занято 10% работников страны, составила $8700.
Минфин прислушается к мнению рейтинговых агентств и Банка Израиля, сократив дефицит бюджета 2025 года до 4% с 6,6% в этом году. Требуемые для этого $9,5 млрд планируется изыскать за счет заморозки повышения зарплат бюджетникам, роста налогов для низкодоходных групп с 10 до 14%, сокращения госпрограмм.
У нового стартапа Ильи Суцкевера Safe Superintellegence пока лишь десять сотрудников и еще нет продукта, но он уже привлек инвестиции в $1 млрд при общей оценке в $5 млрд. Компания будет разрабатывать решения в сфере «безопасного» искусственного интеллекта, ее офисы будут находиться в Пало Альто и Тель-Авиве.
Американский облачный гигант Salesforce приобретет израильскую Own Company, разрабатывающую корпоративные решения для защиты и хранения данных, за $1,9 млрд при общей оценке бизнеса в $2,1 млрд. Основанная в 2015 компания в 2021 г. привлекла $500 млн при общей оценке в $3,35 млрд.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🧚♂️ Транзитный маршрут для российской валюты: инструкция по применению
В 2023 году объем валютных переводов из России, совершенных физлицами, сократился почти в два раза по сравнению с 2022 годом. В то же время трансграничные переводы физлиц в рублях выросли на 25,8%.
Российские бизнесмены и инвесторы нуждаются в рабочих решениях для трансграничных переводов – и такие решения существуют. Рассказываем, какие есть варианты перевода денег за границу.
❗️Ограничения на переводы из России
С 2022 года в РФ действует ограничение для физлиц на отправку иностранной валюты за рубеж: не более миллиона долларов США в эквиваленте в течение месяца. Это правило распространяется на все валюты, кроме рубля. В рублях же можно перевести любую сумму, если позволяют внутренние лимиты банка.
Многие страны и институты ввели свои ограничения на операции с РФ. Например, Raiffeisen прекратил перевод средств в иностранной валюте со 2 сентября. Отдельные финансовые институты в ЕС и Швейцарии принимают рубли, но при условии постоянного местожительства или ВНЖ в Европе.
Тем не менее есть альтернативные способы перевода крупных сумм. Один из них – с использованием транзитного маршрута – через банки, готовые принимать рубли.
🏦 Транзитные банки: как выбрать
Открывать счета россиянам без дополнительных резидентств или гражданств сейчас готовы в Грузии, Армении, Казахстане, Кыргызстане и Узбекистане.
При выборе транзитного банка или брокера важно учитывать его репутацию. Не все способны выполнить обязательства с учетом быстро меняющейся ситуации и давления регуляторов.
🤝 Условия банков: на что смотреть
Каждый банк устанавливает свои правила. Могут быть ограничены суммы транзита. Возможно требование, чтобы часть средств какое-то время оставалась на счете. Немаловажен размер комиссий, суммарно он может составлять до 4%, а в некоторых случаях более.
Мы рекомендуем обращать внимание на:
✓курс и комиссию за конвертацию;
✓требования по остатку на счете;
✓требования по открытию депозитов;
✓тарифы пакетов Private Banking;
✓комиссию за исходящие переводы.
💼 Переводите через брокеров
На этапе конвертации и перевода средств из транзитной страны в страну назначения можно использовать брокера. Курс валюты у брокера иногда намного лучше банковского, а комиссии выгоднее.
При этом у брокеров есть свои условия. Обычно они требуют совершения операций по покупке и продаже бумаг, а не просто перевода средств.
🚌 Пользуйтесь омнибус-счетами
В докризисную эпоху инвесторы отдавали предпочтение сегрегированным счетам. Омнибус-счета, на которых хранятся активы сразу нескольких вкладчиков, считались ненадежными из-за более низкой индивидуальной защиты.
Однако в новой реальности омнибус-счет скорее преимущество, чем недостаток. Он позволяет демонстрировать в качестве клиента счет брокера, а не каждого клиента в отдельности. Таким образом, требования по раскрытию информации выполняются, и ограничения не касаются владельцев счета в брокере.
🚦Маршрут: в транзитный банк, затем покупка бумаг
Для перевода средств через брокера потребуется купить ценные бумаги.
Разумно сделать так:
1) Отправить рубли из банка в РФ, желательно несанкционного.
2) Перевести средства на счет брокера.
3) Купить за рубли валюту.
4) За валюту купить ценные бумаги.
5) Переставить бумаги к брокеру в стране назначения.
🧑🏻🎓 Ищем эксперта и минимизируем риски
Трансграничный перевод средств требует тщательного подхода. Мы рекомендуем диверсифицировать маршруты транзита, чтобы распределить риски. Лучше иметь консультанта. Экономия, достигнутая за счет оптимизации комиссий и процессов, позволит компенсировать его стоимость.
Проверьте своего консультанта:
✓ разбирается в видах комиссий и умеет их оптимизировать
✓ разбирается в комплаенсе транзитных и конечных банков
✓ имеет свежие успешные кейсы
✓ имеет опыт разрешения проблемных кейсов.
👉 Столкнулись с задачей трансграничного перевода? Мы подберем для вас решение. Напишите нам
Читайте полную версию инструкции на сайте.
Подписаться | Наш сайт
В 2023 году объем валютных переводов из России, совершенных физлицами, сократился почти в два раза по сравнению с 2022 годом. В то же время трансграничные переводы физлиц в рублях выросли на 25,8%.
Российские бизнесмены и инвесторы нуждаются в рабочих решениях для трансграничных переводов – и такие решения существуют. Рассказываем, какие есть варианты перевода денег за границу.
❗️Ограничения на переводы из России
С 2022 года в РФ действует ограничение для физлиц на отправку иностранной валюты за рубеж: не более миллиона долларов США в эквиваленте в течение месяца. Это правило распространяется на все валюты, кроме рубля. В рублях же можно перевести любую сумму, если позволяют внутренние лимиты банка.
Многие страны и институты ввели свои ограничения на операции с РФ. Например, Raiffeisen прекратил перевод средств в иностранной валюте со 2 сентября. Отдельные финансовые институты в ЕС и Швейцарии принимают рубли, но при условии постоянного местожительства или ВНЖ в Европе.
Тем не менее есть альтернативные способы перевода крупных сумм. Один из них – с использованием транзитного маршрута – через банки, готовые принимать рубли.
🏦 Транзитные банки: как выбрать
Открывать счета россиянам без дополнительных резидентств или гражданств сейчас готовы в Грузии, Армении, Казахстане, Кыргызстане и Узбекистане.
При выборе транзитного банка или брокера важно учитывать его репутацию. Не все способны выполнить обязательства с учетом быстро меняющейся ситуации и давления регуляторов.
🤝 Условия банков: на что смотреть
Каждый банк устанавливает свои правила. Могут быть ограничены суммы транзита. Возможно требование, чтобы часть средств какое-то время оставалась на счете. Немаловажен размер комиссий, суммарно он может составлять до 4%, а в некоторых случаях более.
Мы рекомендуем обращать внимание на:
✓курс и комиссию за конвертацию;
✓требования по остатку на счете;
✓требования по открытию депозитов;
✓тарифы пакетов Private Banking;
✓комиссию за исходящие переводы.
💼 Переводите через брокеров
На этапе конвертации и перевода средств из транзитной страны в страну назначения можно использовать брокера. Курс валюты у брокера иногда намного лучше банковского, а комиссии выгоднее.
При этом у брокеров есть свои условия. Обычно они требуют совершения операций по покупке и продаже бумаг, а не просто перевода средств.
🚌 Пользуйтесь омнибус-счетами
В докризисную эпоху инвесторы отдавали предпочтение сегрегированным счетам. Омнибус-счета, на которых хранятся активы сразу нескольких вкладчиков, считались ненадежными из-за более низкой индивидуальной защиты.
Однако в новой реальности омнибус-счет скорее преимущество, чем недостаток. Он позволяет демонстрировать в качестве клиента счет брокера, а не каждого клиента в отдельности. Таким образом, требования по раскрытию информации выполняются, и ограничения не касаются владельцев счета в брокере.
🚦Маршрут: в транзитный банк, затем покупка бумаг
Для перевода средств через брокера потребуется купить ценные бумаги.
Разумно сделать так:
1) Отправить рубли из банка в РФ, желательно несанкционного.
2) Перевести средства на счет брокера.
3) Купить за рубли валюту.
4) За валюту купить ценные бумаги.
5) Переставить бумаги к брокеру в стране назначения.
🧑🏻🎓 Ищем эксперта и минимизируем риски
Трансграничный перевод средств требует тщательного подхода. Мы рекомендуем диверсифицировать маршруты транзита, чтобы распределить риски. Лучше иметь консультанта. Экономия, достигнутая за счет оптимизации комиссий и процессов, позволит компенсировать его стоимость.
Проверьте своего консультанта:
✓ разбирается в видах комиссий и умеет их оптимизировать
✓ разбирается в комплаенсе транзитных и конечных банков
✓ имеет свежие успешные кейсы
✓ имеет опыт разрешения проблемных кейсов.
👉 Столкнулись с задачей трансграничного перевода? Мы подберем для вас решение. Напишите нам
Читайте полную версию инструкции на сайте.
Подписаться | Наш сайт
SMARTGEN RU
Транзитный маршрут для российской валюты: инструкция по применению
В 2023 году объем валютных денежных переводов из России, совершенных физлицами, сократился почти в два раза по сравнению с результатами 2022 года. В то же время трансграничные переводы физлиц в рублях за год выросли на 25,8%. Об этом говорится в обзоре рисков…
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
8-15 сентября 2024 г.
💠 Шекель стабилизировался, банки верят в укрепление.
На прошедшей неделе шекель стабилизировался на относительно низких уровнях в 3,72 за доллар на фоне снижения американских рынков и сохраняющейся нестабильности на Ближнем Востоке. При этом банк HSBC в своем новом отчете посоветовал инвесторам «держать» шекель и обозначил целевые уровни в 3,60 к концу 2024 г. и 3,40 за доллар к концу 2025-го.
💠 Дефицит бюджета снизится к концу года.
По результатам августа дефицит бюджета достиг 8,3% ВВП при планируемом показателе 6,6% за весь 2024 год. Основной фактор роста – расходы на войну с ХАМАС, которые уже достигли 97 млрд шек. ($26 млрд). Минфин ожидает начала снижения дефицита до плановых показателей в четвертом квартале года с учетом уже начавшегося роста налоговых поступлений.
💠 Валютные резервы на исторических максимумах.
Валютные резервы Израиля к концу августа достигли исторического рекорда, превысив $217 млрд. Соотношение резервов к ВВП составляет 42,3%, это один из самых высоких показателей в мире. Несмотря на волатильность на валютном рынке, резервы за последний год выросли почти на 7%.
💠 Горячие головы предлагают запретить бумажные деньги.
В Минфин поступило предложение группы бизнесменов и экс-чиновников запретить хождение двухсотшекелевых купюр, заставив население и бизнес в сжатые сроки сдать их в банки. Авторы инициативы полагают, что проведенная таким образом легализация теневых капиталов принесет бюджету 22 млрд шек. ($6 млрд).
💠 Инвесторы все активнее покупают жилье.
По данным Министерства финансов в июле 2024 года было продано 8909 квартир – на 29% больше, чем годом ранее. Опережающими темпами растут продажи нового жилья (+51%). На рынок активно выходят инвесторы: они предпочитают Тель-Авив, где продажи инвестиционного жилья выросли на 58% с начала года, и Иерусалим (плюс 78%).
💠 Цена квадратного метра в премиум-проектах бьет рекорды.
Иностранный резидент приобрел 320-метровую квартиру в строящемся проекте премиум-класса Ротшильд 10 в центре Тель-Авива за $12,7 млн. Цена квадратного метра приблизилась к $40 тыс., поставив новый рекорд на рынке. Девелоперский проект включает башню и пять реконструированных особняков начала ХХ века, где будут жилые квартиры и офисы.
💠 Стартапы получают инвестиции, но фон остается тревожным. Стартапы получают инвестиции, но фон остается тревожным.
С начала войны 7 октября израильские стартапы привлекли почти $8 млрд, сообщает агентство Startup Nation Central. Это означает выход на довоенные показатели. При этом многие стартапы в стране продумывают варианты географической диверсификации: некоторые новые компании регистрируются как американские юрлиц, 24% перевели свои офисы.
💠 Обсчитывавший пассажиров таксист попал под суд.
Знакомая многим проблема завышения цен таксистами при поездках из аэропорта Бен-Гурион получила судебную оценку. Таксист, стребовавший с пассажира за поездку из аэропорта до Реховота (24 км) 700 шек. вместо положенных 110–160, по решению суда выплатит штраф в 20 тыс. шек. и компенсацию в 300 шек. каждому пострадавшему пассажиру.
Подписаться | Наш сайт
8-15 сентября 2024 г.
На прошедшей неделе шекель стабилизировался на относительно низких уровнях в 3,72 за доллар на фоне снижения американских рынков и сохраняющейся нестабильности на Ближнем Востоке. При этом банк HSBC в своем новом отчете посоветовал инвесторам «держать» шекель и обозначил целевые уровни в 3,60 к концу 2024 г. и 3,40 за доллар к концу 2025-го.
По результатам августа дефицит бюджета достиг 8,3% ВВП при планируемом показателе 6,6% за весь 2024 год. Основной фактор роста – расходы на войну с ХАМАС, которые уже достигли 97 млрд шек. ($26 млрд). Минфин ожидает начала снижения дефицита до плановых показателей в четвертом квартале года с учетом уже начавшегося роста налоговых поступлений.
Валютные резервы Израиля к концу августа достигли исторического рекорда, превысив $217 млрд. Соотношение резервов к ВВП составляет 42,3%, это один из самых высоких показателей в мире. Несмотря на волатильность на валютном рынке, резервы за последний год выросли почти на 7%.
В Минфин поступило предложение группы бизнесменов и экс-чиновников запретить хождение двухсотшекелевых купюр, заставив население и бизнес в сжатые сроки сдать их в банки. Авторы инициативы полагают, что проведенная таким образом легализация теневых капиталов принесет бюджету 22 млрд шек. ($6 млрд).
По данным Министерства финансов в июле 2024 года было продано 8909 квартир – на 29% больше, чем годом ранее. Опережающими темпами растут продажи нового жилья (+51%). На рынок активно выходят инвесторы: они предпочитают Тель-Авив, где продажи инвестиционного жилья выросли на 58% с начала года, и Иерусалим (плюс 78%).
Иностранный резидент приобрел 320-метровую квартиру в строящемся проекте премиум-класса Ротшильд 10 в центре Тель-Авива за $12,7 млн. Цена квадратного метра приблизилась к $40 тыс., поставив новый рекорд на рынке. Девелоперский проект включает башню и пять реконструированных особняков начала ХХ века, где будут жилые квартиры и офисы.
С начала войны 7 октября израильские стартапы привлекли почти $8 млрд, сообщает агентство Startup Nation Central. Это означает выход на довоенные показатели. При этом многие стартапы в стране продумывают варианты географической диверсификации: некоторые новые компании регистрируются как американские юрлиц, 24% перевели свои офисы.
Знакомая многим проблема завышения цен таксистами при поездках из аэропорта Бен-Гурион получила судебную оценку. Таксист, стребовавший с пассажира за поездку из аэропорта до Реховота (24 км) 700 шек. вместо положенных 110–160, по решению суда выплатит штраф в 20 тыс. шек. и компенсацию в 300 шек. каждому пострадавшему пассажиру.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🌇 Израильская недвижимость. Стоит ли инвестировать сейчас?
Израильский рынок жилой недвижимости не относится к числу медийно раскрученных, но предлагает очень привлекательное сочетание доходности и долгосрочной стабильности. Сегодня он входит в новую стадию роста, и у инвесторов есть неплохая возможность вложиться перед очередным ускорением.
✅ Почему мы верим в рост.
Цены на жилую недвижимость в Израиле высоки: цена квадратного метра в центре Тель-Авива превышает $17 тыс. – это уровень самых дорогих городов мира. Жилье в других городах и регионах страны дешевле, но факт остается фактом: Израиль дорог. Может возникнуть опасение: есть ли у такого рынка потенциал роста?
Эксперты по израильской недвижимости единодушны во мнении: рост цен продолжится. В пользу этого говорит история, фундаментальные факторы, а также текущая конъюнктура.
⬆️ Стабильность роста.
За последние 15 лет цены на жилую недвижимость выросли в 2,4 раза. Примечательна и низкая волатильность – в отличие от многих популярных рынков жилья, цены на недвижимость в Израиле слабо реагируют на глобальные экономические кризисы. На локальные военные конфликты рынок также откликается слабо.
⚓️ Фундаментальные факторы.
Высокие цены на недвижимость в Израиле – не случайность. Израильская экономика быстро растет, в первую очередь за счет роли высоких технологий. В этом году ВВП покажет скромную динамику: около 1,5%, но уже в 2025-м ожидается около 4,5%. Другой фактор – демография. Израильское население растет быстрее, чем в большинстве развитых стран. Растет и продолжительность жизни. Больше людей, которые живут дольше, требуют большего пространства для жизни.
📊 Конъюнктура.
Сегодня на рынке недвижимости сложилась отчасти парадоксальная ситуация. После замедления в первых кварталах 2023 года, связанного с повышением процентной ставки, он вернулся к активному росту в самый разгар конфликта с ХАМАС, рост продолжается уже девять месяцев. Впрочем, при ближайшем рассмотрении видно, что для этого есть объективные предпосылки.
⚖️ Рынок нашел финансовое равновесие. Потенциальные покупатели поняли, что скорого снижения ставки ждать не стоит и, чем тратить деньги на аренду, лучше инвестировать в собственное жилье. С другой стороны, застройщики стали более сговорчивы, чем были в период бума. Растет популярность «сделок 20–80»: покупатель вносит 20%, а оставшиеся 80% – через несколько лет.
🧲 Покупателей подтолкнул к действиям обостряющийся дефицит жилья. Это – системная проблема для Израиля: количество выданных разрешений на строительство отстает от спроса. Вдобавок в конце 2023 года до половины строек в стране было приостановлено из-за нехватки рабочих рук в связи с военным конфликтом. Проблема с рабочей силой решается, но не так быстро, как хотелось бы, а значит, дефицит будет нарастать, толкая вверх цены.
❔Как выбирать объект для инвестиций?
Во-первых, инвестировать есть смысл в расчете на рост стоимости жилья, арендная модель здесь несостоятельна.
Во-вторых, с точки зрения соотношения риска и доходности имеет смысл ориентироваться на новое жилье в центральном регионе, включающем Тель-Авив и его города-сателлиты, такие как Рамат Ган, Гиватайм, а также Герцлию и Нетанию.
В-третьих, надо учесть несколько правил при выборе конкретного дома. Их соблюдение с наибольшей вероятностью обеспечит повышение стоимости и высокую ликвидность недвижимости:
✓Большая площадь – не менее 100 м2.
✓Новый дом или реновация – новые дома обеспечивают более высокое качество строительства и инфраструктуры.
✓Наличие укрепленной комнаты – покупатели уделяют все больше внимания вопросу безопасности.
✓Качество и потенциал района – это влияет на социальную обстановку, уровень сервисов и, разумеется, цены.
✓Близость к метро – развитие этого проекта особенно важно для периферийных районов агломерации.
Близость к морю – один из факторов привлекательности страны в целом и недвижимости в частности.
Полную статью, включающую раздел о финансовых и юридических аспектах покупки жилья в Израиле, см. на нашем сайте.
Подписаться | Наш сайт
Израильский рынок жилой недвижимости не относится к числу медийно раскрученных, но предлагает очень привлекательное сочетание доходности и долгосрочной стабильности. Сегодня он входит в новую стадию роста, и у инвесторов есть неплохая возможность вложиться перед очередным ускорением.
✅ Почему мы верим в рост.
Цены на жилую недвижимость в Израиле высоки: цена квадратного метра в центре Тель-Авива превышает $17 тыс. – это уровень самых дорогих городов мира. Жилье в других городах и регионах страны дешевле, но факт остается фактом: Израиль дорог. Может возникнуть опасение: есть ли у такого рынка потенциал роста?
Эксперты по израильской недвижимости единодушны во мнении: рост цен продолжится. В пользу этого говорит история, фундаментальные факторы, а также текущая конъюнктура.
⬆️ Стабильность роста.
За последние 15 лет цены на жилую недвижимость выросли в 2,4 раза. Примечательна и низкая волатильность – в отличие от многих популярных рынков жилья, цены на недвижимость в Израиле слабо реагируют на глобальные экономические кризисы. На локальные военные конфликты рынок также откликается слабо.
⚓️ Фундаментальные факторы.
Высокие цены на недвижимость в Израиле – не случайность. Израильская экономика быстро растет, в первую очередь за счет роли высоких технологий. В этом году ВВП покажет скромную динамику: около 1,5%, но уже в 2025-м ожидается около 4,5%. Другой фактор – демография. Израильское население растет быстрее, чем в большинстве развитых стран. Растет и продолжительность жизни. Больше людей, которые живут дольше, требуют большего пространства для жизни.
📊 Конъюнктура.
Сегодня на рынке недвижимости сложилась отчасти парадоксальная ситуация. После замедления в первых кварталах 2023 года, связанного с повышением процентной ставки, он вернулся к активному росту в самый разгар конфликта с ХАМАС, рост продолжается уже девять месяцев. Впрочем, при ближайшем рассмотрении видно, что для этого есть объективные предпосылки.
⚖️ Рынок нашел финансовое равновесие. Потенциальные покупатели поняли, что скорого снижения ставки ждать не стоит и, чем тратить деньги на аренду, лучше инвестировать в собственное жилье. С другой стороны, застройщики стали более сговорчивы, чем были в период бума. Растет популярность «сделок 20–80»: покупатель вносит 20%, а оставшиеся 80% – через несколько лет.
🧲 Покупателей подтолкнул к действиям обостряющийся дефицит жилья. Это – системная проблема для Израиля: количество выданных разрешений на строительство отстает от спроса. Вдобавок в конце 2023 года до половины строек в стране было приостановлено из-за нехватки рабочих рук в связи с военным конфликтом. Проблема с рабочей силой решается, но не так быстро, как хотелось бы, а значит, дефицит будет нарастать, толкая вверх цены.
❔Как выбирать объект для инвестиций?
Во-первых, инвестировать есть смысл в расчете на рост стоимости жилья, арендная модель здесь несостоятельна.
Во-вторых, с точки зрения соотношения риска и доходности имеет смысл ориентироваться на новое жилье в центральном регионе, включающем Тель-Авив и его города-сателлиты, такие как Рамат Ган, Гиватайм, а также Герцлию и Нетанию.
В-третьих, надо учесть несколько правил при выборе конкретного дома. Их соблюдение с наибольшей вероятностью обеспечит повышение стоимости и высокую ликвидность недвижимости:
✓Большая площадь – не менее 100 м2.
✓Новый дом или реновация – новые дома обеспечивают более высокое качество строительства и инфраструктуры.
✓Наличие укрепленной комнаты – покупатели уделяют все больше внимания вопросу безопасности.
✓Качество и потенциал района – это влияет на социальную обстановку, уровень сервисов и, разумеется, цены.
✓Близость к метро – развитие этого проекта особенно важно для периферийных районов агломерации.
Близость к морю – один из факторов привлекательности страны в целом и недвижимости в частности.
Полную статью, включающую раздел о финансовых и юридических аспектах покупки жилья в Израиле, см. на нашем сайте.
Подписаться | Наш сайт
SMARTGEN RU
Марк Ойгман для РБК: Стоит ли инвестировать сейчас в израильскую недвижимость
Израильский рынок жилой недвижимости не входит в число медийно раскрученных, однако он предлагает очень привлекательное сочетание доходности и долгосрочной стабильности. Инвестиция в израильскую жилую недвижимость может быть интересна для консервативной части…
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
16-22 сентября 2024 г.
💠 Рынки снизились на рисках эскалации.
Фондовый и валютный рынки Израиля отреагировали снижением на самую громкую мировую новость недели о массовых взрывах мобильных устройств у членов ливанской группировки Хезболла. Индекс ТА-35 за неделю снизился на 2,8%, шекель стабилизировался на уровне 3,78 за доллар.
💠 Отмена двухсотшекелевых купюр стала реальнее.
Премьер Нетаньяху поручил финансовым властям обсудить инициативу о запрете хождения двухсотшекелевых купюр, на которые сегодня приходится до 80% объема наличных на руках населения. Обсуждаемая реформа, нацеленная на повышение финансовой прозрачности, потребует в краткие сроки сдать наличные в банки и уплатить налог по льготной ставке в случае, если речь идет о скрытых от налогообложения средствах.
💠 Тель-Авив в топе для мультимиллионеров
По данным нового отчета Henley & Partners в Тель-Авиве сегодня живет 82 обладателя состояния от $100 млн, что ставит город на сороковую точку в мире на уровне Мюнхена, Люксембурга и Ванкувера. Всего в Израиле живет 212 мультимиллионеров, благодаря успехам технологического сектора их число за десятилетие выросло на 62%.
💠 Продажи квартир выросли на треть.
В мае-июле 2024 года в Израиле было продано на 32% больше квартир, чем за аналогичный период 2023 года. Парадоксальным образом на 19% вырос и объем нераспроданных лотов. Аналитики объясняют это тем, что спрос сфокусирован на готовых квартирах с защищенными комнатами, а это в основном новое жилье (здесь продажи за период выросли на 44%). Недострой и «вторичка» сложнее находят своего покупателя.
💠 Строек меньше, разрешений больше.
По данным Бюро статистики во втором квартале 2024 года количество новых стартов строительства снизилось относительно аналогичного периода 2023 г. на 13,6%, а число законченных строек – на 24%. Вместе с тем количество новых разрешений за период выросло на 5%, что может свидетельствовать об оптимизме застройщиков
💠 Сотни миллионов за мобильные игры.
Ведущая израильская гейминговая компания Playtika объявила о планах приобрести разработчика мобильных игр SuperPlay за $700 млн с возможным увеличением стоимости сделки до $1,95 млрд. SuperPlay была основана пять лет назад двумя выходцами из Playtika.
💠 Израиль обсуждает судьбу Intel.
В мировых медиа появилась новость о возможном поглощении Intel американской Qualcomm. Intel – крупнейший работодатель в технологическом секторе Израиля с 11700 сотрудников, компания обеспечивает 6% высокотехнологичного экспорта страны — в последнее время столкнулся со сложностями. Основной вопрос для Израиля касается судьбы производственных мощностей Intel в случае поглощения
Подписаться | Наш сайт
16-22 сентября 2024 г.
Фондовый и валютный рынки Израиля отреагировали снижением на самую громкую мировую новость недели о массовых взрывах мобильных устройств у членов ливанской группировки Хезболла. Индекс ТА-35 за неделю снизился на 2,8%, шекель стабилизировался на уровне 3,78 за доллар.
Премьер Нетаньяху поручил финансовым властям обсудить инициативу о запрете хождения двухсотшекелевых купюр, на которые сегодня приходится до 80% объема наличных на руках населения. Обсуждаемая реформа, нацеленная на повышение финансовой прозрачности, потребует в краткие сроки сдать наличные в банки и уплатить налог по льготной ставке в случае, если речь идет о скрытых от налогообложения средствах.
По данным нового отчета Henley & Partners в Тель-Авиве сегодня живет 82 обладателя состояния от $100 млн, что ставит город на сороковую точку в мире на уровне Мюнхена, Люксембурга и Ванкувера. Всего в Израиле живет 212 мультимиллионеров, благодаря успехам технологического сектора их число за десятилетие выросло на 62%.
В мае-июле 2024 года в Израиле было продано на 32% больше квартир, чем за аналогичный период 2023 года. Парадоксальным образом на 19% вырос и объем нераспроданных лотов. Аналитики объясняют это тем, что спрос сфокусирован на готовых квартирах с защищенными комнатами, а это в основном новое жилье (здесь продажи за период выросли на 44%). Недострой и «вторичка» сложнее находят своего покупателя.
По данным Бюро статистики во втором квартале 2024 года количество новых стартов строительства снизилось относительно аналогичного периода 2023 г. на 13,6%, а число законченных строек – на 24%. Вместе с тем количество новых разрешений за период выросло на 5%, что может свидетельствовать об оптимизме застройщиков
Ведущая израильская гейминговая компания Playtika объявила о планах приобрести разработчика мобильных игр SuperPlay за $700 млн с возможным увеличением стоимости сделки до $1,95 млрд. SuperPlay была основана пять лет назад двумя выходцами из Playtika.
В мировых медиа появилась новость о возможном поглощении Intel американской Qualcomm. Intel – крупнейший работодатель в технологическом секторе Израиля с 11700 сотрудников, компания обеспечивает 6% высокотехнологичного экспорта страны — в последнее время столкнулся со сложностями. Основной вопрос для Израиля касается судьбы производственных мощностей Intel в случае поглощения
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
🌎 Документ про запас или стратегический выбор?
Как второй паспорт и ВНЖ помогают управлять капиталом
Согласно недавнему исследованию, каждый пятый обладатель состояния от $30 млн планирует получить второе гражданство. И это понятно, ведь диверсификация юрисдикций – один из важных компонентов защиты семейного капитала. Альтернативный паспорт или вид на жительство дают свободу передвижения, а главное – открывают доступ к глобальной финансовой инфраструктуре.
Посмотрим, какие возможности в этом отношении есть у россиян: какие паспорта и ВНЖ они могут получить и как это поможет в вопросах банковского обслуживания и инвестиций.
✈️ Какие ВНЖ получают россияне
По данным Евростата, в топ-10 стран Европы по количеству ВНЖ, выданных россиянам в 2023 году, вошли Германия, Испания, Кипр, Польша, Франция, Италия, Финляндия, Нидерланды, Болгария и Португалия. На лидера списка – Германию пришлось почти 20% всех положительных решений. В целом в прошлом году ЕС выдал россиянам 115 651 видов на жительство, что почти не отличается от рекордного показателя 2022 года – 116 142.
💼 ВНЖ за инвестиции для состоятельных семей
Немного другое распределение по странам среди клиентов с большим капиталом. Опция, которая есть у состоятельных семей, – это программы «золотых виз», то есть гражданство или ВНЖ за инвестиции. Для россиян возможности участия в таких программах ограничены, тем не менее варианты существуют.
По версии The Henley Residence Program, наиболее привлекательны Португалия, Австрия, Греция, Швейцария, Италия, Великобритания, Испания. Аналитики компании оценивают рейтинг страны, учитывая качество жизни, требования к инвестициям, налоги и другие параметры. Наши клиенты для оформления ВНЖ чаще всего выбирают такие страны, как Греция, Испания, Португалия, Италия, Франция, Кипр.
🇪🇺 Доступ к инвестициям и банковским счетам в Европе
Получение ВНЖ или второго гражданства – это возможность открывать счета и пользоваться инфраструктурой для инвестиций. Для состоятельных клиентов этот фактор имеет большое значение.
Многие удивятся, но в юрисдикциях, популярных когда-то среди российских владельцев капитала – Швейцарии, Австрии, Люксембурге и Монако, – до сих пор остаются банки, которые лояльно относятся к россиянам. Эти банки открывают счета только при наличии ВНЖ или ПМЖ Евросоюза.
🇮🇱 Огнедышащий даркон и израильские банки
Израильский паспорт «даркон» дает безвизовый доступ к 170 странам, включая Великобританию, Швейцарию и страны ЕС. Обладателям биометрического паспорта не понадобится и виза в США – достаточно зарегистрироваться в автоматизированной системе ESTA.
Счет в израильском банке, израильские фонды и трасты позволяют реализовать любую инвестиционную стратегию, обеспечивая полный доступ к международным рынкам капитала.
❔А без гражданства можно?
Такие израильские банки, как Hapoalim, Leumi и Discount, открывают россиянам счета, не требуя израильского гражданства или дополнительных ВНЖ. Комплаенс в Израиле отличается строгостью, но при условии тщательной подготовки процедура вполне выполнима, и после ее успешного прохождения перевод активов не вызывает затруднений.
📚 Паспорта «про запас» или стратегический выбор?
Многие состоятельные люди оформляют виды на жительство и гражданства «про запас», в расчете на то, что когда-нибудь они пригодятся. Здесь важно помнить, что каждый паспорт или ВНЖ накладывает на владельца определенные обязательства. Поэтому вместо того, чтобы накапливать документы, лучше действовать стратегически и не создавать себе лишних сложностей в будущем.
Чтобы составить оптимальную комбинацию видов на жительство и гражданств, мы внимательно изучим вашу жизненную ситуацию и планы. Нам потребуются детали, чтобы подобрать банки, которые соответствуют вашим потребностям. В зависимости от выбранных банков, мы найдем доступные варианты паспортов или ВНЖ. Вся эта система взаимосвязана и требует глубокого анализа, чтобы обеспечить рабочее решение на годы вперед.
👉 Выбираете ВНЖ? Мы подберем для вас решение. Напишите нам.
Полную статью читайте на нашем сайте.
Подписаться | Наш сайт
Как второй паспорт и ВНЖ помогают управлять капиталом
Согласно недавнему исследованию, каждый пятый обладатель состояния от $30 млн планирует получить второе гражданство. И это понятно, ведь диверсификация юрисдикций – один из важных компонентов защиты семейного капитала. Альтернативный паспорт или вид на жительство дают свободу передвижения, а главное – открывают доступ к глобальной финансовой инфраструктуре.
Посмотрим, какие возможности в этом отношении есть у россиян: какие паспорта и ВНЖ они могут получить и как это поможет в вопросах банковского обслуживания и инвестиций.
✈️ Какие ВНЖ получают россияне
По данным Евростата, в топ-10 стран Европы по количеству ВНЖ, выданных россиянам в 2023 году, вошли Германия, Испания, Кипр, Польша, Франция, Италия, Финляндия, Нидерланды, Болгария и Португалия. На лидера списка – Германию пришлось почти 20% всех положительных решений. В целом в прошлом году ЕС выдал россиянам 115 651 видов на жительство, что почти не отличается от рекордного показателя 2022 года – 116 142.
💼 ВНЖ за инвестиции для состоятельных семей
Немного другое распределение по странам среди клиентов с большим капиталом. Опция, которая есть у состоятельных семей, – это программы «золотых виз», то есть гражданство или ВНЖ за инвестиции. Для россиян возможности участия в таких программах ограничены, тем не менее варианты существуют.
По версии The Henley Residence Program, наиболее привлекательны Португалия, Австрия, Греция, Швейцария, Италия, Великобритания, Испания. Аналитики компании оценивают рейтинг страны, учитывая качество жизни, требования к инвестициям, налоги и другие параметры. Наши клиенты для оформления ВНЖ чаще всего выбирают такие страны, как Греция, Испания, Португалия, Италия, Франция, Кипр.
🇪🇺 Доступ к инвестициям и банковским счетам в Европе
Получение ВНЖ или второго гражданства – это возможность открывать счета и пользоваться инфраструктурой для инвестиций. Для состоятельных клиентов этот фактор имеет большое значение.
Многие удивятся, но в юрисдикциях, популярных когда-то среди российских владельцев капитала – Швейцарии, Австрии, Люксембурге и Монако, – до сих пор остаются банки, которые лояльно относятся к россиянам. Эти банки открывают счета только при наличии ВНЖ или ПМЖ Евросоюза.
🇮🇱 Огнедышащий даркон и израильские банки
Израильский паспорт «даркон» дает безвизовый доступ к 170 странам, включая Великобританию, Швейцарию и страны ЕС. Обладателям биометрического паспорта не понадобится и виза в США – достаточно зарегистрироваться в автоматизированной системе ESTA.
Счет в израильском банке, израильские фонды и трасты позволяют реализовать любую инвестиционную стратегию, обеспечивая полный доступ к международным рынкам капитала.
❔А без гражданства можно?
Такие израильские банки, как Hapoalim, Leumi и Discount, открывают россиянам счета, не требуя израильского гражданства или дополнительных ВНЖ. Комплаенс в Израиле отличается строгостью, но при условии тщательной подготовки процедура вполне выполнима, и после ее успешного прохождения перевод активов не вызывает затруднений.
📚 Паспорта «про запас» или стратегический выбор?
Многие состоятельные люди оформляют виды на жительство и гражданства «про запас», в расчете на то, что когда-нибудь они пригодятся. Здесь важно помнить, что каждый паспорт или ВНЖ накладывает на владельца определенные обязательства. Поэтому вместо того, чтобы накапливать документы, лучше действовать стратегически и не создавать себе лишних сложностей в будущем.
Чтобы составить оптимальную комбинацию видов на жительство и гражданств, мы внимательно изучим вашу жизненную ситуацию и планы. Нам потребуются детали, чтобы подобрать банки, которые соответствуют вашим потребностям. В зависимости от выбранных банков, мы найдем доступные варианты паспортов или ВНЖ. Вся эта система взаимосвязана и требует глубокого анализа, чтобы обеспечить рабочее решение на годы вперед.
👉 Выбираете ВНЖ? Мы подберем для вас решение. Напишите нам.
Полную статью читайте на нашем сайте.
Подписаться | Наш сайт
SMARTGEN RU
Документ про запас или стратегический выбор? Как второй паспорт и ВНЖ помогают управлять капиталом
Согласно недавнему исследованию, каждый пятый обладатель состояния от $30 млн планирует получить второе гражданство. И это понятно, ведь диверсификация юрисдикций – один из важных компонентов защиты семейного капитала. Альтернативный паспорт или вид на жительство…
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
23-29 сентября 2024 г.
💠 Moody’s снизило кредитный рейтинг Израиля.
В конце прошлой недели рейтинговое агентство снизило рейтинг Израиля на два уровня до Ваа1, прогноз негативный, отметив затяжной характер эскалации и отложенные перспективы восстановления экономики. Финансовые власти страны выразили уверенность в быстром восстановлении после окончания конфликта
💠 Рынки открылись ростом после ликвидации Насраллы.
На открытии в первый рабочий день недели израильские фондовые рынки демонстрируют существенный рост (TA 35 прибавил 1,8% на 10:30 утра), шекель остается на высоких уровнях прошлой недели — 3,70 за доллар и 4,12 за евро.
💠 Банк Израиля не рекомендует запрещать 200-шекелевые банкноты.
Обсуждение инициативы об отмене двухсотшекелевых купюр (самый крупный номинал в Израиле) для повышения налоговых доходов вызвало нервозную реакцию: израильтяне увеличили спрос на наличную валюту, появилась информация об отказе торговых точек принимать купюры. Банк Израиля высказался против инициативы, не найдя достаточных оснований в пользу ее реализации.
💠 Богатые доплатят два процента.
Минфин выступил с набором налоговых инициатив для пополнения бюджета. В их числе – «налог на богатых»: дополнительные 2% на пассивный годовой доход (недвижимость, прирост капитала, проценты и дивиденды) от 721,560 шек. ($195,110). В случае утверждения этот налог вырастет с 3 до 5%. По данным налоговиков сегодня эффективная налоговая ставка для 1% самых богатых израильтян составляет 26%
💠 UBS снизил оценку риска рынка недвижимости Тель-Авива.
В новом издании ежегодного рейтинга 25 мировых городов по уровню риска «пузыря» на рынке недвижимости банк UBS переместил Тель-Авив в категорию с умеренным риском. На пике рынка недвижимости в 2022 году город вошел в красную зону, но последующий рост учетной ставки понизил реальные цены на жилье на 10% к концу 2023 года, хотя с начала 2024 года рост начал восстанавливаться.
💠 Основатель WeWork запускает глобальную экспансию.
Flow, компания американо-израильского предпринимателя Адама Ноймана, приобретает за $27 млн 30% израильского инвестора в недвижимость Canada Global. Партнеры планируют развивать крупные мультифункциональные проекты в недвижимости за пределами Израиля, в первую очередь в США.
💠 Инвестиции в хайтек стабилизировались.
Израильское агентство инноваций (IIA) в отчете о тенденциях в индустрии высоких технологий в стране в 2023–2024 годах говорит о стабилизации объема вложений на уровне $2 млрд в квартал, что соответствует показателям 2018-2019 гг. Среди дисбалансов аналитики отмечают концентрацию сделок в сегменте зрелых компаний (60% инвестиций) и большую роль сектора кибербезопасности (35%).
💠 Новая израильская авиакомпания начинает полеты.
Air Haifa предложит рейсы внутри Израиля и на Кипр на турбовинтовых самолетах ATR 72-600. Цены будут зафиксированы на уровне 139 шек. ($38) из Хайфы в Эйлат и $64 из Хайфы на Кипр. Дату перелетов можно будет изменить за 24 часа до рейса без доплаты. На первом этапе перелеты будут вестись из аэропорта Бен Гурион.
Подписаться | Наш сайт
23-29 сентября 2024 г.
В конце прошлой недели рейтинговое агентство снизило рейтинг Израиля на два уровня до Ваа1, прогноз негативный, отметив затяжной характер эскалации и отложенные перспективы восстановления экономики. Финансовые власти страны выразили уверенность в быстром восстановлении после окончания конфликта
На открытии в первый рабочий день недели израильские фондовые рынки демонстрируют существенный рост (TA 35 прибавил 1,8% на 10:30 утра), шекель остается на высоких уровнях прошлой недели — 3,70 за доллар и 4,12 за евро.
Обсуждение инициативы об отмене двухсотшекелевых купюр (самый крупный номинал в Израиле) для повышения налоговых доходов вызвало нервозную реакцию: израильтяне увеличили спрос на наличную валюту, появилась информация об отказе торговых точек принимать купюры. Банк Израиля высказался против инициативы, не найдя достаточных оснований в пользу ее реализации.
Минфин выступил с набором налоговых инициатив для пополнения бюджета. В их числе – «налог на богатых»: дополнительные 2% на пассивный годовой доход (недвижимость, прирост капитала, проценты и дивиденды) от 721,560 шек. ($195,110). В случае утверждения этот налог вырастет с 3 до 5%. По данным налоговиков сегодня эффективная налоговая ставка для 1% самых богатых израильтян составляет 26%
В новом издании ежегодного рейтинга 25 мировых городов по уровню риска «пузыря» на рынке недвижимости банк UBS переместил Тель-Авив в категорию с умеренным риском. На пике рынка недвижимости в 2022 году город вошел в красную зону, но последующий рост учетной ставки понизил реальные цены на жилье на 10% к концу 2023 года, хотя с начала 2024 года рост начал восстанавливаться.
Flow, компания американо-израильского предпринимателя Адама Ноймана, приобретает за $27 млн 30% израильского инвестора в недвижимость Canada Global. Партнеры планируют развивать крупные мультифункциональные проекты в недвижимости за пределами Израиля, в первую очередь в США.
Израильское агентство инноваций (IIA) в отчете о тенденциях в индустрии высоких технологий в стране в 2023–2024 годах говорит о стабилизации объема вложений на уровне $2 млрд в квартал, что соответствует показателям 2018-2019 гг. Среди дисбалансов аналитики отмечают концентрацию сделок в сегменте зрелых компаний (60% инвестиций) и большую роль сектора кибербезопасности (35%).
Air Haifa предложит рейсы внутри Израиля и на Кипр на турбовинтовых самолетах ATR 72-600. Цены будут зафиксированы на уровне 139 шек. ($38) из Хайфы в Эйлат и $64 из Хайфы на Кипр. Дату перелетов можно будет изменить за 24 часа до рейса без доплаты. На первом этапе перелеты будут вестись из аэропорта Бен Гурион.
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Forwarded from FTL Advisers
Часть 1
Часть 2
Сегодня с коллегами из мультисемейного офиса SMARTGEN, специализирующегося на управлении благосостоянием, отвечаем на вопросы об израильских семейных компаниях и трастах.
Ответ: Семейная компания — это LTD, зарегистрированное по израильскому законодательству, которому присвоен налоговый статус "семейной компании”. Участники семейной компании должны быть близкими родственниками — это единственное требование к ее учредителям.
Ответ: Информация о UBO семейной компании находится в государственном реестре юридических лиц Израиля. Сам реестр находится в свободном доступе, информация представлена на только иврите.
Ответ: Да, семейную компанию или траст в Израиле может открыть новый репатриант, нерезидент и даже иностранный гражданин.
Ответ: Семейная компания воспринимается в качестве налогового резидента Израиля в соответствии с налоговым законодательством Израиля.
Ответ: Да, льготы репатриантов в отношении подоходного налога распространяются на семейные компании и трасты. При инвестировании со счета семейной компании порядок налогообложения юридического лица приравнивается к порядку налогообложения ее владельца (нового репатрианта, вернувшегося израильтянина, нерезидента страны).
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Telegram
FTL Advisers
🇮🇱 Израиль: разбираем особенности юрисдикции через ответы на ваши вопросы. Часть 1
Как мы недавно обещали в анонсе, следующей юрисдикцией для разбора будет Израиль – лидер среди предложенных вами вариантов в комментариях к опросу.
🤝 Материал был подготовлен…
Как мы недавно обещали в анонсе, следующей юрисдикцией для разбора будет Израиль – лидер среди предложенных вами вариантов в комментариях к опросу.
🤝 Материал был подготовлен…
🎙 Марк Ойгман о карьере банкира, международном опыте и особенностях израильских банков. Часть 1
Говорим о том, как начиналась карьера Марка, и почему израильская банковская система так отличается от других стран. Это беседа о пути в профессии и тонкостях работы с клиентами, которые доверяют SMARTGEN управление большими капиталами.
👉 Смотреть видео
Подписаться | Наш сайт
Говорим о том, как начиналась карьера Марка, и почему израильская банковская система так отличается от других стран. Это беседа о пути в профессии и тонкостях работы с клиентами, которые доверяют SMARTGEN управление большими капиталами.
👉 Смотреть видео
Подписаться | Наш сайт
YouTube
Марк Ойгман о карьере банкира, международном опыте и особенностях израильских банков. Часть 1
Марк Ойгман, основатель и CEO компании SMARTGEN, рассказывает о становлении своего профессионального пути, опыте работы в международных банках и о том, как работать с состоятельными клиентами
0:06 Как вы описываете себя как профессионала?
0:34 Про карьеру…
0:06 Как вы описываете себя как профессионала?
0:34 Про карьеру…
🇮🇱 ДАЙДЖЕСТ SMARTGEN — ДЕЛОВЫЕ НОВОСТИ ИЗРАИЛЯ ЗА НЕДЕЛЮ
29 сентября - 6 октября 2024 г.
💠 Шекель снизился, рынки – в небольшом минусе.
В первый рабочий день после недели праздников и обильных военных сводок израильские фондовые рынки открылись незначительным снижением. Курс шекеля за неделю ослаб с 3,72 до 3,81 за доллар и c 4,12 до 4,19 за евро.
💠 Standard&Poor’s пересмотрело рейтинг Израиля.
После иранской ракетной атаки 1 октября агентство снизило кредитный рейтинг Израиля с А+ до А, мотивировав решение интенсификацией конфликта и его возможным продолжением в 2025 году. Комментируя это решение, Минфин Израиля отметил, что профицит счета текущих операций и рекордные валютные резервы страны обеспечивают достаточную стабильность экономики.
💠 Население Израиля приблизилось к 10 млн.
К еврейскому новому году Бюро статистики по традиции выпустило свежие данные о населении Израиля. За год население страны выросло на 118 тыс. человек (+1,2%), превысив 9,9 млн чел. Количество новых репатриантов, прибывших в Израиль за этот период, составило 33 тыс.
💠 В Тель-Авиве начался выкуп недвижимости для нужд метро.
Строительство метро в агломерации Тель-Авива потребует изъятия 1100 га земли, включая тысячи объектов жилой недвижимости. Уведомления уже получили 900 собственников, им будет предложен выкуп с наценкой до 25%, но не более 1 млн шек. (около $270 тыс.). Всего на выкуп земель под метро будет потрачено $2,7 млрд. 109 станций свяжут 24 муниципалитета, при оценочной стоимости в $40 млрд это будет самый масштабный транспортный проект в истории Израиля.
💠 Города отрейтинговали по доле айтишников.
Работники технологических отраслей – самая высокодоходная группа в Израиле. Больше всего их доля в населении Гиватаима (18,4%), Тель-Авива (14,4%, в районах Старого севера их доля превышает 25%), Рамат-Гана и Ход-ха-Шарона (13%). Айтишники не всегда живут в самых дорогих районах, но премиальные проекты офисной недвижимости тяготеют к местам их компактного проживания.
💠 Инвестиции в хайтек выросли, несмотря на войну.
Объем инвестиций в израильские технологические стартапы в третьем квартале 2024 года на 40% превысил соответствующий показатель 2023 года, когда война с ХАМАС еще не началась, но в стране бушевали противоречия вокруг юридической реформы. Данные свидетельствует о том, что инвесторы в израильскую экономику оценивают военные риски значительно ниже, чем политические.
💠 Тель-авивский университет в мировом топе по предпринимательству.
Тель-Авивский университет занял седьмую строчку в мировом рейтинге предпринимательских университетов компании Pitchbook, став единственным неамериканским университетом в топ-10. За прошедшие десять лет 893 выпускника TAU основали 755 компаний и привлекли инвестиций на $29,8 млрд. В рейтинг также вошли Технион (№16) и Университет Бен-Гуриона (№47).
Подписаться | Наш сайт
29 сентября - 6 октября 2024 г.
В первый рабочий день после недели праздников и обильных военных сводок израильские фондовые рынки открылись незначительным снижением. Курс шекеля за неделю ослаб с 3,72 до 3,81 за доллар и c 4,12 до 4,19 за евро.
После иранской ракетной атаки 1 октября агентство снизило кредитный рейтинг Израиля с А+ до А, мотивировав решение интенсификацией конфликта и его возможным продолжением в 2025 году. Комментируя это решение, Минфин Израиля отметил, что профицит счета текущих операций и рекордные валютные резервы страны обеспечивают достаточную стабильность экономики.
К еврейскому новому году Бюро статистики по традиции выпустило свежие данные о населении Израиля. За год население страны выросло на 118 тыс. человек (+1,2%), превысив 9,9 млн чел. Количество новых репатриантов, прибывших в Израиль за этот период, составило 33 тыс.
Строительство метро в агломерации Тель-Авива потребует изъятия 1100 га земли, включая тысячи объектов жилой недвижимости. Уведомления уже получили 900 собственников, им будет предложен выкуп с наценкой до 25%, но не более 1 млн шек. (около $270 тыс.). Всего на выкуп земель под метро будет потрачено $2,7 млрд. 109 станций свяжут 24 муниципалитета, при оценочной стоимости в $40 млрд это будет самый масштабный транспортный проект в истории Израиля.
Работники технологических отраслей – самая высокодоходная группа в Израиле. Больше всего их доля в населении Гиватаима (18,4%), Тель-Авива (14,4%, в районах Старого севера их доля превышает 25%), Рамат-Гана и Ход-ха-Шарона (13%). Айтишники не всегда живут в самых дорогих районах, но премиальные проекты офисной недвижимости тяготеют к местам их компактного проживания.
Объем инвестиций в израильские технологические стартапы в третьем квартале 2024 года на 40% превысил соответствующий показатель 2023 года, когда война с ХАМАС еще не началась, но в стране бушевали противоречия вокруг юридической реформы. Данные свидетельствует о том, что инвесторы в израильскую экономику оценивают военные риски значительно ниже, чем политические.
Тель-Авивский университет занял седьмую строчку в мировом рейтинге предпринимательских университетов компании Pitchbook, став единственным неамериканским университетом в топ-10. За прошедшие десять лет 893 выпускника TAU основали 755 компаний и привлекли инвестиций на $29,8 млрд. В рейтинг также вошли Технион (№16) и Университет Бен-Гуриона (№47).
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
Израиль остается одной из немногих стран, где россияне могут открывать счета. Рассказываем об истории израильских банков, о том, какие возможности они предлагают и какие мифы о них существуют.
📚Немного истории
Банковская система Израиля начала формироваться еще до создания государства. «Леуми» основан в 1902 году, «Апоалим» – в 1921. Эти два банка и по сей день крупнейшие в стране. Третий и четвертый по возрасту и величине – «Мизрахи» и «Дисконт» – появились в 1923 и 1935. «Бейнлеуми» – единственный из топ-5, основанный после образования Израиля, в 1975 году.
Эта пятерка контролирует почти 100% рынка.
⚖️ Основа устойчивости – экономика
Устойчивость израильских банков обеспечивается диверсифицированной экономикой и прочным финансовым положением Израиля. Страна является чистым кредитором, долговая нагрузка частного сектора умеренна в сравнении с другими развитыми странами. Внутренняя база фондирования стабильна.
Учитывая концентрацию сектора, власти заинтересованы в оказании поддержки ведущим банкам при необходимости. Для этого есть все ресурсы: на конец августа международные резервы страны достигали $217 млрд, их отношение к ВВП – 42,3%.
📊 Показатели говорят за себя
Во 2 квартале ROE ведущих банков составил 16–20% – весьма немало для неинфляционной экономики. Среднее покрытие ликвидности – около 140% против минимально требуемых 100%. Средняя достаточность капитала с запасом превышает порог – 11,29% против 10,23%.
Банки выплатили дивиденды в привычном размере 30–40% прибыли, а не 20%, как рекомендовал регулятор.
🖥 Платформа: от карт до инструментов инвестора
Помимо надежности, израильские банки предлагают широкий функционал: мультивалютные счета, карты, кредитные и ипотечные программы. Счет в израильском банке позволяет инвестировать по всему миру, доступны самые сложные и экзотические инструменты.
🎯 Притча во языцех – слабый сервис
При всех преимуществах израильская банковская система имеет серьезный изъян – она не ориентирована на привлечение иностранных средств. Как следствие, сервис для зарубежных клиентов оставляет желать лучшего. С этим сталкиваются как россияне, так и представители других стран.
Надежная и функциональная платформа практически не борется за капитал иностранного происхождения, из-за чего оказывается желанной, но труднодоступной для владельцев такого капитала.
Когда-то банки нанимали агентов для привлечения новых клиентов и расширения бизнеса. Клиенты могли выбрать любой банк в любой точке мира. Сегодня ситуация иная: теперь уже банк выбирает клиентов, а владельцы капитала обращаются к консалтинговым компаниям, чтобы открыть счет в надежной юрисдикции и на выгодных условиях.
Россияне сталкиваются с препятствиями не только в Израиле. Напротив, Израиль – одна из немногих развитых стран, которая не ввела санкций против граждан РФ. Если вы хорошо подготовились, то открытие счета в израильском банке – вполне решаемая задача.
🙈 А вот и не так! (распространенные заблуждения)
Для открытия счета в Израиле нужен израильский паспорт.
Это не так, россияне могут открыть счет в израильском банке, не имея дополнительных ВНЖ и гражданств.
Израильские банки ограничивают вывод средств за границу.
Израильские банки, как и любые другие, не заинтересованы в том, чтобы их использовали как транзитные. Но если клиент может объяснить цель перевода, то они готовы к диалогу и поиску решения.
Обслуживание в израильском банке дорого.
Если, не торгуясь, принять условия банка, оно и в самом деле может быть дорогим. Но грамотные переговоры позволят ощутимо снизить комиссии и получить выгодные ставки по кредитам и депозитам.
❗️Важное: если в одном отделении банка вам отказали, то и в других отделениях, скорее всего, тоже откажут. При этом банков в Израиле всего пять. Мы сопровождаем процесс прохождения комплаенса, подавая документы только в те банки, где вероятность принятия активов максимальна. Кроме того, мы договариваемся о выгодных условиях.
👉 Записывайтесь на консультацию с нашими экспертами
Подписаться | Наш сайт
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM