Эдуард Худайнатов (читай Игорь Сечин) хочет вернуть отжатую ЕС по санкциям итальянскую виллу «Алькатьяра» в Портофино. Дело будет разбирать Люксембургский суд. Райский уголок (1000м² дом плюс 3 га парка) был куплен как бы Худайнатовым в 2015г за 25+ млн €. По ряду признаков, друзья-нефтяники едва ли не уверены в судебной победе. На вилле даже возобновились реставрационные работы. Итальянцы, кстати, считали это поместье проклятым задолго до появления там Игоря Ивановича и его знаменитого номинала Эдуарда Юрьевича. Там еще была найдена мертвой графиня Вакка Агуста.

#ВекторыДня

Рыночный фон – слабо негативный.

США немного растет, Азия снижается, ЕС снижается менее заметно.

Товарный рынок по большей части снижается.

Сегодня:

📌Татнефть проведет ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 9 месяцев 2024г

📌ФосАгро — последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 9 месяцев 2024г

📌Ренессанс Страхование — последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 9 месяцев 2024г

📌Банк Санкт-Петербург проведет заседание наблюдательного совета. В повестке вопрос о корректировке стратегии развития и о финансовом плане на 2025 г
@nebrexnya

#События, которые повлияют на рынки:

🟢Владимир Путин подведет итоги года в ходе большой пресс-конференции, совмещенной с «Прямой линией»

🟢Россия готова рассматривать любые предложения о том, как вернуть "нормальность" в отношения с США — замглавы МИД Рябков

🔴Европейские страны обсуждают отправку контингента на территорию Украины в случае прекращения огня, численность которого может составить до 100 тысяч военнослужащих

🔴Бельгия не сможет вовремя поставить Киеву ранее обещанные до конца 2024 года F-16

🔵США: процентная ставка ФРС. Факт: 4.5%. Прогноз: 4.75%. Возможно, потребуется еще 1 или 2 года, чтобы достичь таргета по инфляции в 2%

🟢Газпром впервые отправил партию сжиженного природного газа с СПГ-терминала «Портовая» в Италию

🔵Объем добычи Алросы по итогам 2024 года составит 33 млн карат. Добыча в 2023 году составила 34.6 млн карат

🟢Т.Банк. РСБУ 11мес 2024. Чистая прибыль: 58 млрд руб (+41% г/г)

🔴РФ сократит поставки электроэнергии Китаю в 2024 г. на 2 млрд кВт-ч, до 0.9 млрд кВт-ч
@nebrexnya

Минэкономразвития готовит изменения в Трудовой кодекс. Ведомство хочет попробовать навести порядок со сверхурочной работой.

Как показывает практика и опросы, только 11% россиян получают оплату за сверхурочную работу. А перерабатывают сейчас очень многие, особенно на фоне кадрового голода. Это планируется исправить.

Работать сверхурочно сотрудники смогут не 120, а 240 часов в год и не более 4 часов в день. И за деньги.

Искренне желаем удачи. Работать бесплатно — неприятно и неправильно.

Интересно, а как с переработками в самом Минэке?
@nebrexnya

#ЕстьМнение

Газпром: мечты сбываются, но только у шортистов. Акции газового гиганта на 16-летних минимумах. Возможно ли банкротство Газпрома?

Альберт Короев, начальник отдела экспертов по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций»:

Нет, о банкротстве речь, конечно, не идет. Финансовый директор «Газпрома» Фамил Садыгов прогнозировал коэффициент долговой нагрузки чистый долг/EBITDA за весь год на уровне 2,3х. Чистая прибыль за январь – сентябрь выросла в 2,8 раза в годовом выражении (г/г), до 990 млрд руб.

Инвесторы и вовсе предполагали на этом фоне возможность выплаты дивидендов. Оптимизм здесь поубавился, когда в Минфине заявили, что не ждут от «Газпрома» дивидендов в 2025 г.

Что касается долгосрочной тенденции, здесь, конечно, есть негативное влияние усиления конкуренции, геополитики, «Газпром» потерял большую часть своей исторической доли на рынке Европы. @nebrexnya

Было ли что-то важное на пресс-конференции Путина?

Нет, ответил фондовый рынок. В начало разговора индекс Мосбиржи зашел на отметке в 2444 пт, а вышел из него на 2430 пт. То есть, колебания символические.

Собрали основные мысли с выступления:

❗️«Когда у нас все спокойно, стабильно, размеренно, нам скучно, хочется движухи. Как начинается движуха – свистит у виска, пули свистят. Страшно, ужас-ужас. Но не ужас-ужас», – бодро начал президент. То есть, события последних лет затеяли ради движухи?

❗️«Ситуация с инфляцией тревожная. Я вчера разговаривал с Набиуллиной», – Путин об инфляции.

❗️«Счёт идёт на сотни тысяч» — Путин о нехватке сотрудников в стройке и промышленности. Интересно, почему?

❗️Вопросов по торможению YouTube больше к самому сервису, чем со стороны российских властей, – Путин. Значит, возвращать видеохостинг к жизни никто не будет.

❗️«Порносайты смотрят во всем мире, это не только наша беда», – тоже Путин. Интересное наблюдение. В свое время OnlyFans отказался от IPO, потому что от него потребовали удалить эротический контент. Только в США объем рынка порно составляет $35 млрд. Президент считает, что людям нужно предложить альтернативу. #Небрехня предлагает транслировать заседания ЦБ на PornHub и публиковать реальные показатели экономики в OnlyFans. Можно покрыть дефицит бюджета ценой убийства либидо. Судя по демографической ситуации в РФ, хуже не станет.

❗️Контракта на транзит газа РФ через Украину уже точно не будет, но "Газпром" это переживет. Акции компании жизнерадостно свалились еще на 4%, а с мая компания потеряла треть стоимости. С конца 2021 года – 73%.

❗️«Я считаю, что уберег Россию. Мы стояли на краю пропасти», – заключил президент, не уточнив, впрочем, где Россия стоит сейчас.
@nebrexnya

#ЕстьМнение

Начальник отдела инвестиционного консультирования ИК «РИКОМ-ТРАСТ» Ярослав Муштаков специально для #Небрехни — о том, как может открыться рынок в пятницу в преддверии заседания ЦБ, на котором будет объявлена ключевая ставка.

20 декабря мы ожидаем повышенную волатильность индекса Мосбиржи, особенно после объявления решения ЦБ по ключевой ставке. Большинство экспертов и аналитиков прогнозируют увеличение ставки регулятора до 23%. Однако, мы не исключаем, что с учетом замедления темпов инфляции, сокращения корпоративного кредитования и замедления девальвации рубля, регулятор в пятницу может пойти на более мягкое повышение ключевой ставки.

Согласно данным Росстата, рост инфляции в России за неделю незначительно замедлился и составил 0,35% против роста на 0,48% неделей ранее. В четверг к полудню индекс Мосбиржи преодолел отметку 2450 пунктов, прибавляя 1,7% к уровню вчерашнего закрытия. Далее, после незначительной фиксации прибыли рост продолжился. К 15.10 индекс Мосбиржи рос на 2,3%.

Внимание участников рынка было обращено на выступление президента России. В частности, глава государства отдельно обозначил проблему перегрева экономики и необходимость борьбы с инфляцией.

Тем не менее, главным событием для рынка станет заседание Банка России в пятницу. Неопределенность в отношении решения регулятора по ключевой ставке сохраняется. В связи с этим, мы не исключаем разворот индекса Мосбиржи и некоторую его коррекцию от дневных максимумов ближе к закрытию основной торговой сессии четверга.

Пятничное решение Банка России задаст вектор движения фондового рынка до конца года. @nebrexnya

#ВекторыДня

Рыночный фон – нейтральный.

Азия немного растет, ЕС и США снижается.

Товарный рынок разнонаправленный.

Сегодня:

📌Заседание Совета директоров Банка России по ключевой ставке

📌Вступают в силу новые базы расчета индексов

📌Новошип ВОСА. В повестке вопрос утверждения дивидендов за 9 месяцев 2024г

📌Роснефть проведет заседание совета директоров. В повестке вопрос актуализации стратегии до 2030 г

📌ЭсЭфАй — последний день для попадания в реестр акционеров, имеющих право на получение дивидендов за 9 месяцев 2024г
@nebrexnya

#События, которые повлияют на рынки:

🔴 ВСУ ударила шестью ракетами ATACMS и четырьмя Storm Shadow по предприятию "Комбинат Каменский" в Ростовской области

🟢Шольц и Трамп провели телефонный разговор и признали, что конфликт на Украине длится "слишком долго" и необходимо найти путь к миру

🔴 Пентагон сообщил, что в Сирии находятся около 2 тыс. военных США, а не 900, как утверждалось ранее

🔴 Саммит ЕС принял постановление, что заблокированные активы России останутся заморожены до конца конфликта и компенсации убытков Украине

🟢Иностранным покупателям газа предоставлена отсрочка для организации работы с Газпромбанком. До 1 апреля 2025 года можно платить за поставки рублями и в других банках РФ

🔴 Страны G7 рассматривают возможность ужесточения потолка на нефть РФ

🟢Роснефть обошла Сбер по капитализации на российском рынке
@nebrexnya

⚡️ Ключевая ставка — 21%. Без изменений. Индекс Мосбиржи +2% за минуту

ЦБ продавили?

Итак, почти сенсация. Центробанк не стал повышать ключевую ставку. Причин может быть две, обе плохие:

📌Регулятор понял, что его меры не работают, инфляция только ускоряется. Это значит, что из экономики высосаны буквально все деньги, не занятые прямо сейчас на оборонку

📌ЦБ продавили не очень умные (не разбирающиеся в экономике), но крайне громкие публичные спикеры, которые требовали ставку снизить, а руководство Банка России отправить под суд.

Интересно, что ЦБ обнаружил даже снижение инфляции, о чем написал в своем пресс-релизе: «В октябре — ноябре текущий рост цен с поправкой на сезонность составил в среднем 11,1% в пересчете на год после 11,3% в предыдущем квартале».

Ценники в магазинах с этим не согласны, но не будем спорить, лучше почитаем дальше:

«Инфляционные ожидания продолжают расти, усиливая инерцию устойчивой инфляции. В декабре увеличились инфляционные ожидания населения и ценовые ожидания предприятий. Профессиональные аналитики повысили ожидания по инфляции на 2025–2026 годы».

То есть, буквально, ожидания растут, а инфляция движется по инерции.

«На среднесрочном горизонте баланс рисков для инфляции по-прежнему существенно смещен в сторону проинфляционных, хотя выросли отдельные дезинфляционные риски».

Сложно назвать это смягчением риторики, конечно, но это оно.

Ждем протокол обсуждений. Он явно будет интересным.

А пока все выглядит так, будто регулятор решил взять паузу. Остудить горячие головы и посмотреть, а что вообще будет с экономикой.
@nebrexnya

Оставили дверь приоткрытой. Турция получила освобождение от санкций США против Газпромбанка.

Таким образом, Эрдоган сможет рассчитываться за российские энергоресурсы прежними методами. Влияние президента Турции, похоже, крайне велико. И он везде свою выгоду получит.

А значит, проект газового хаба в Турции совсем не убран в дальний угол.
@nebrexnya

#ЕстьМнение

Валерий Тумин, член Экспертного совета по развитию цифровой экономики при Комитете по экономической политике Госдумы о решении ЦБ оставить ставку без изменений:

Финрегулятор работает над главным достижением цели — возвращением уровня инфляции до таргета 4% — и за счет ключевой ставки пытается охладить рынок спроса. Но это не всегда работает именно так (потребители пытаются покупать товары и услуги, пока не подорожало еще больше).

Ставки по вкладам останутся на прежнем высоком уровне, близком к 25%. Эта доходность критическая для банков.

Оставление ставки на прежнем уровне ничего не меняет и для бизнеса, спрос остается прежним, очень низким.

Востребованность рубля и при 21% очень высокая — население обменивает остатки валюты на рубли, этот мощный укрепляющий фактор также сохраняется. Вместе с тем возрастет роль госсубсидий и прочих преференций для бизнеса от федерального и региональных правительства. @nebrexnya

#ЕстьМнение

Денис Астафьев, основатель инвестиционной компании SharesPro специально для #Небрехни — о ставке ЦБ:

Решение оставить ключевую ставку на уровне 21% кажется вполне обоснованным. Причина такого решения кроется в стабилизации инфляции за последние месяцы.

Центральный банк допускает возможность повышения ставки до 23% в следующем году, однако сейчас текущий уровень ставки выглядит наиболее оправданным с учетом ситуации.

Этот шаг способствует улучшению условий для потребителей, банков и финансового рынка в целом. Он также дает надежду на то, что мы приближаемся к пределу ставки и не будем наблюдать бесконечных повышений, как это происходит в некоторых других странах. @nebrexnya

Зарплаты больше повышать не будут. Или будут, но осторожно.

По итогам 2024 года доля компаний, повысивших зарплаты своим сотрудникам, снизилась на 10%, до 58%.

При этом россияне недовольны своими окладами даже сейчас, когда повышение не сошло на нет.

Тем временем 33% компаний оставили доход работников на прежнем уровне, а 6% срезали ЗП сотрудникам.
@nebrexnya

Ударники и неудачники недели на бирже

ЦБ поздравил всех с наступающим и сохранил ставку. IMOEX на этой новости взял курс на Юпитер и прибавил за день 9,18%. Правда, даже на горизонте недели этот подъем выглядит не очень-то бодро: заходили по 2474, вышли по 2652. А уж падение последнего полугода рынку отыгрывать и отыгрывать.

Глобального позитива нет, но если ЦБ не будет повышать ставку или начнет ее снижать, Мосбиржа вполне может развернуться.

Нефть – $72,6. Наконец, сирийские события сказались на цене углеводородов.

USDT стоит примерно 103,4 рубля. Доллар (по ЦБ) – 102,3.

⬆️ТОП-5 акций, выросших в цене на этой неделе

🟢5 место: Совкомбанк +18,89%

🟢4 место: VKCO +19,49%

🟢3 место: МКБ +20,26%

🟢2 место: Лензолото +21,7%

🟢1 место: МРСК Сибири +34,98%

⬇️ТОП-5 акций, упавших в цене

🔴5 место: O’Key -1,19%

🔴4 место: Fix Price -1,81%

🔴3 место: НКХП -2,93%

🔴2 место: Novabev -3,53%

🔴1 место: HeadHunter -12,82%
@nebrexnya

#ИтогиНедели

Главные события уходящей недели по версии #Небрехни:

Центробанк не стал повышать ключевую ставку. Причин может быть две, обе плохие.

Инфляция продолжает ускоряться. В годовом выражении она на этой неделе выросла с 9,32% до 9,52%.

Росатом выгнали из Казахстана. Госкорпорация продает доли в урановых проектах на территории республики.

Российские власти настолько перестарались с засекречиванием всего и вся, что ослепили Центробанк.

Банки начали жестко резать лимиты по кредитным картам. Причем сокращение кредитного плеча порой кратное. Самое интересное, что клиенты узнают об этом случайно, банки не предупреждают их о своих планах. 

Объем валютных сбережений россиян снизился до минимума с февраля 2022. Больше всего на руках у людей наличной валюты, но и ее количество уменьшилось на 1,1% до $93,3 млрд.

Объем активов нерезидентов на счетах российских брокеров достиг трехлетнего максимума, превысив отметку 2 трлн рублей. Показатель вырос на 14% за последний квартал, а с начала года увеличился более чем в 1,5 раза. В основном деньги пришли из знаменитых офшоров.

Мосбиржа понижает уровень листинга компаний, зарегистрированных в иностранной юрисдикции. Они окажутся на 3-м уровне. А покупать их смогут только квалифицированные инвесторы.
@nebrexnya

#УтренняяНебрехня

Пиво станет заметно дороже.

Крупные производители — AB InBev Efes, Medovarus, белорусская «Криница-Трейд», а также поставщик «Госселайн Логистикс» — сообщили торговым сетям о намерении поднять стоимость своей продукции в среднем на 10%.

Основные причины повышения цен как всегда банальны:

📌Рост акцизов. За все должен платить потребитель, ведь увеличение налоговой нагрузки делает производство и продажу алкоголя невыгодной без соответствующего роста цены

📌Удорожание сырья. Изменение стоимости солода, хмеля и стеклотары напрямую влияет на себестоимость пива

📌Инфляция, она самая. Увеличение затрат на энергоносители, логистику и зарплаты давит на маржинальность. Дорожает все

Но отправятся ли потребители на поиски более дешевого пива? Скорее всего, нет. Пиво — напиток привычки. А так это, конечно, могло открыть возможности для менее известных или локальных брендов, способных удерживать низкие цены. Для крупняка же неминуемо началось бы сокращение объемов продаж в нижнем ценовом сегменте. Но это все сослагательное наклонение, не забываем.

Но в итоге мы все-таки станем свидетелями дальнейшего перераспределения долей рынка между крупными игроками и локальными производителями. Что ж, конкуренция — это всегда позитивно. Главное, чтобы пиво в откровенное пойло при этом не превратилось. @nebrexnya

Крупнейшая корпорация Северной Кореи хочет продавать в России всё

Северокорейская корпорация Naegohyang, которая выпускает сотни товаров, подала заявку на регистрацию своего товарного знака в России. "Акценты" нашли такую информацию в базе данных Роспатента.

Naegohyang ("Моя родина") была основана в 2002 году и изначально занималась производством сигарет. Со временем ассортимент продукции значительно расширился, и сейчас Naegohyang выпускает сотни товаров - от спортивной обуви до электроники. По мере ужесточения санкций против Северной Кореи ее власти сделали ставку на развитие внутреннего производства.

Национальная авиакомпания Air Koryo даже стала производить сигареты. В магазинах и универмагах в крупных городах, таких как Вонсан, Хамхын и Чхонджин на восточном побережье, и даже в небольших магазинах в провинциях на полках магазинов теперь полно чипсов, сладких напитков, сигарет и конфет. Акцент на разнообразии больше соответствует капиталистической потребительской культуре, чем социалистической.

Корпорации типа Naegohyang часто сравнивают с чеболями Южной Кореи. Большинство потребительских товаров в Северной Корее по-прежнему импортируются из Китая. Однако многие эксперты за пределами Северной Кореи уверены: желание догнать Южную Корею является главным фактором, стоящим за кампанией по импортозамещению. Торговыми компаниями часто владеют родственники влиятельных чиновников.