Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2866 пунктов (+1,5%);
- РТС: 879 пунктов (+0,7%);
- RGBI: 105,6 пунктов (+0,1%).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

🔹Еврокомиссия в лице официального представителя Олофа Жилла, кажется, готова к обсуждению. Шесть стран ЕС призывают G7 снизить потолок цен на российскую нефть.
👉На прошлой неделе США ввели санкции против нефтяников РФ

🔹Отгадайте загадку. Есть два судна. Одно — в нейтральных водах перегруженное, другое — с транспондером отключенным. Какое примет Индия? Оказалось, страна не будет принимать российскую нефть, доставленную танкерами, попавшими под санкции США, пишет Bloomberg. При этом Индия считает, что РФ найдет способы поставлять нефть и дальше.

🔹ЦБ РФ с 15 января по 6 февраля с учетом корректировки будет продавать валюту на ₽4,76 млрд в день. В то же время Минфин с 15 января уменьшит покупку валюты и золота по бюджетному правилу в 1,3 раза, до ₽4,1 млрд в день.
🚀Аналитики МР считают, что заметного влияния на курс рубля эти решения не окажут.

🔹Газпром рассматривает возможность сократить центральный аппарат с 4100 до 2500 человек. Высвободившиеся средства пойдут на мотивацию и развитие сотрудников. Акции компании завершили торги ростом на 4%.
👉Как дела у Газпрома?

🔹Газпромбанк в 2025 году ожидает в РФ минимум 2-3 крупных IPO.
👉А почему так мало?

🔹Мосбиржа начала публиковать показатель торговой активности инсайдеров. Сейчас он рассчитывается на основе сделок с акциями Мосбиржи, а позже планируется добавить данные других эмитентов.

#дайджест

@marketpowercomics

🎊Мосбиржа ставит новые рекорды
Площадка представила итоги торгов за декабрь и весь 2024 год

Мосбиржа (MOEX)
👉Инфо и показатели

Объем торгов за прошлый год достиг почти ₽1,5 квадриллиона (+14%), что является рекордом для Мосбиржи. В декабре общий объем составил ₽142,3 трлн (+2%)

Статистика за 2024 год отдельно по рынкам
- акции и расписки: ₽33 трлн (+42% г/г)
- бонды: ₽38,5 трлн (-3,5% г/г)
- денежный рынок: ₽1,1 квадриллион (+27% г/г)
- срочный рынок: ₽100 трлн (+24% г/г)

Статистика за декабрь отдельно по рынкам
- акции и расписки: ₽3,8 трлн (+80% г/г)
- бонды: ₽4,6 трлн (+1,6% г/г)
- денежный рынок: ₽110 трлн (+29% г/г)
- срочный рынок: ₽12 трлн (+35% г/г)


🚀Мнение аналитиков МР
Биржа демонстрирует неплохие результаты

Мы считаем, что декабрьский рост объема торгов в акциях обоснован последним решением ЦБ сохранить ставку на уровне 21%. Рынок закладывал повышение "ключа" и был охвачен эйфорией, когда этого не произошло.

В этом году мы ожидаем, что общий объем вряд ли будет расти из-за просадки в торгах валютой на фоне санкций и снижения объема торгов юанем. Так что новых рекордов не ждем.

Разве что — на рынок выпустят нерезидентов. Однако это маловероятный сценарий.

@marketpowercomics

💵Дивиденды уходящего сезона
До конца месяца только две компании заплатят дивиденды. А после – ждем новые выплаты!

Не забывайте о режиме торгов Т+1: для получения дивидендов необходимо купить акцию как минимум за один рабочий день до закрытия реестра.

🤖Если видите незнакомую компанию, смело спрашивайте о ней Эй-бота!


*Доходность указана на момент создания таблицы.

@marketpowercomics

Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2859 пунктов (-0,2%);
- РТС: 870 пунктов (-0,9%);
- RGBI: 105,6 пунктов (без изменений).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

🔹Совкомфлот отчаянно сопротивляется ограничениям. Оператор танкерного флота заявил, что январские санкции США в отношении его флота вызывают "операционные сложности", однако работа по минимизации их влияния продолжается.
👉На кого еще повлияют последние санкции Штатов?

🔹Те же санкции США заставили Лукойл сменить своего главного исполнительного директора. Вместо Вадима Воробева, который оказался в январском списке, эту должность теперь займет вице-президент компании Сергей Кочкуров.

🔹ВТБ подтвердил прогнозы по чистой прибыли на этот год: около ₽400 млрд. По словам главы банка Андрея Костина, по итогам прошлого года показатель должен составить ₽550 млрд.
👉Как дела у банка?

🔹Пассажиропоток Аэрофлота в 2024 году вырос на 17%, до 55,3 млн человек. На внутренних авиалиниях компания перевезла 42,6 млн пассажиров (+13% год к году), на международных направлениях перевозки увеличились на 33%, до 12,7 млн человек.
👉Отчет компании за 3-й квартал и 9 месяцев

🔹В этом году в РФ может быть введено 3,9 тыс. МВт новых мощностей, что более чем вдвое превышает показатель 2024 года, сообщает Системный оператор ЕЭС.
👉Какие планы на будущее у ТГК-14?

#дайджест

@marketpowercomics

🤓VK растет на знаниях
Котировки акций IT-компании с утра подскочили на фоне новостей. Оправдан ли рост?

VK (VKCO)
👉Инфо и показатели


🔷Что случилось?
Акции VK с утра выросли на 6%. Причина — сразу две безусловно положительные новости.

Во-первых, ЦБ сегодня зарегистрировал выпуск обыкновенных акций образовательной платформы Skillbox, что недвусмысленно намекает на подготовку к IPO. "Скилбокс Холдинг" — это дочернее предприятие VK.

Первая информация о возможном IPO Skillbox появилась еще в марте прошлого года в СМИ. Однако до сих пор никаких подробностей размещения нет.

Во-вторых, VK, по данным Mediascope, обошел YouTube по охватам в российском сегменте: 92 млн человек в декабре у VK против 89,6 млн у американской площадки.


🔷Интересно ли IPO Skillbox
Инвесторам может быть интересно IPO в первую очередь потому, что это первое размещение российской образовательной платформы на Мосбирже. Фактически — пионер нового сектора.

Но, как всегда, привлекательность зависит от оценки компании. Ранее в СМИ озвучивалась цифра ₽55 млрд, что выглядит не слишком правдоподобно с учетом того, что капитализация всего VK сейчас составляет ₽75 млрд.

И не забываем, что с учетом рыночной конъюнктуры и высокой ставки инвесторы в последнее время не слишком жалуют IPO. Поэтому фактическая стоимость размещения может быть значительно ниже. И оттого, насколько ниже, и будет в первую очередь зависеть привлекательность бумаг.


🔹Почему растут акции VK?
Безусловно, новость о победе в гонке с YouTube позитивна, однако главным драйвером сегодняшнего роста стала информация о регистрации акций Skillbox.

Российскому IT-гиганту принадлежит 50,06% образовательной платформы Skillbox. Продав часть своей доли в рынок, VK, вероятно, направит привлеченные средства на покрытие долгов. Однако чистый долг VK по итогам минувшего года — около ₽150 млрд, а капитализация всего Skillbox будет куда ниже.

Исходя из этого, наш взгляд на акции VK осторожный. IT-гигант продолжает инвестировать в развитие сервисов, генерируя отрицательный денежный поток, а чистый долг по-прежнему растет.

@marketpowercomics

📊Частные инвесторы. Итоги 2024 года
Мосбиржа представила статистику по физлицам за прошедший год

❗️Итоги:
- 64,3 млн брокерских счетов (+12 млн);
- 5,9 млн ИИС (+118 тыс.);
- ₽1,3 трлн вложено в ценные бумаги (+18%)

Доля частных инвесторов в акциях составила за год 74%, в облигациях – 34%, на срочном рынке – 62%.

В тройку самых популярных акций среди инвесторов вошли уже привычные обыкновенные и привилегированные бумаги Сбербанка (31% и 7% соответственно), акции Лукойла (15%) и Газпрома (14%).

А среди "новичков" на бирже (Индекс IPO) самыми востребованными стали бумаги ЮГК, Совкомбанка и Евротранса.

👉Вырастет ли объем торгов на Мосбирже? Мнение аналитиков MP

@marketpowercomics

Рынок после закрытия

- Мосбиржа: 2859 пунктов (-0,2%);
- РТС: 870 пунктов (-0,9%);
- RGBI: 105,6 пунктов (без изменений).
👉Индексы в реальном времени


📌Главное к этому часу

🔹Инфляция в декабре выросла на 1,32% — ниже ожиданий. По итогам 2024-го показатель — 9,52%. Также Росстат информирует, что индекс потребительских цен с 1 по 13 января вырос на 0,67% (в годовом выражении — 9,86%).

🔹МЭА снизило прогноз мировых поставок нефти в 2025 году на 100 тыс. б/с, до 104,7 млн б/с. По данным агентства, усиление антироссийских санкций США привело в начале года к росту цен на нефть выше $80 за баррель.
👉Как санкции США повлияют на российские компании?

🔹Госдума приняла в первом чтении законопроект об обязательном периоде охлаждения по кредитам. Банки и МФО смогут выдавать займы на сумму ₽50-200 тыс. только через 4 часа после оформления, кредиты на сумму более ₽200 тыс. ー через 2 дня.

🔹Выплавка стали в России в 2024 году снизилась на 7%, до 71 млн тонн. На спад, по мнению экспертов, повлияли замедление темпов роста в строительстве и жесткая политика ЦБ.
👉Отчет Северстали за 3 квартал

🔹Сеть Fix Price в 2024 году расширилась на 751 магазин, теперь их более 7 тыс. В 2025 году компания планирует открыть не менее 700 новых точек, в том числе продолжить развитие в ОАЭ и выйти на новые рынки в странах Ближнего Востока и Восточной Европы.
👉Наш разбор ретейлеров смотрите здесь

🔹НКХП в 2024 году установил рекорд по перевалке зерна на экспорт — 8,4 млн тонн. На долю зернового терминала компании пришлось 15% от общего объема отгрузок пшеницы из РФ.

@marketpowercomics

⚡️ Санкции США пошли по второму кругу
Минфин США сегодня ввел новые санкции против российских компаний, граждан, а также зарубежных организаций, которые, по мнению ведомства, помогают обходить ограничения. При этом в список попали российские компании (преимущественно финансовые), которые уже год и более в санкционном списке SDN. И возникла путаница.

🔷Что произошло?
10 января 2025 года Минфин США опубликовал очередной санкционный пакет документов, где под ограничения попадал ряд компаний, в том числе Газпромнефть и Сургутнефтегаз. Аналитики MP уже разбирали эти санкции и возможные последствия. Более подробную картину мы получим только после комментариев от юридических служб подсанкционных компаний.

Сегодня же США решили не просто обновить список подсанкционных компаний, но и внести туда организации, которые УЖЕ БЫЛИ в списке SDN: Сбер, ВТБ, Альфа-Банк и прочие. То есть их как бы перевнесли, о чем свидетельствуют документы Минфина.

🔷В чем путаница?
Ряд СМИ и телеграм-каналов поспешили написать, что США "ослабляют санкции" и даже "разрешают операции с российскими подсанкционными банками". Однако ни о каком "ослаблении" санкций речи не идет: этого не следует ни из документов Минфина США, ни из риторики действующей власти Соединенных Штатов.

Как же российские источники пришли к выводу об ослаблении санкций? Вероятнее всего, эта путаница возникла оттого, что в пакет новых санкционных документов затесался еще один — Лицензия №122, которая разрешает деятельность с подсанкционными компаниями до 1 марта 2025 года. Однако она разрешает сделки только с ДЕВЯТЬЮ КОМПАНИЯМИ, внесенными в SDN СЕГОДНЯ. Но нигде не сказано, что сделки разрешено проводить с прочими компаниями, которые были в SDN ранее.

🔷Зачем Минфин США это делает?
Иностранные СМИ пишут, что сегодняшние санкции и спешное "перевнесение" компаний в список SDN — ни что иное, как попытка администрации нынешнего президента Штатов Джо Байдена усложнить жизнь преемнику — Дональду Трампу.

И суть в следующем. Санкции США вводятся против России не просто так, а ни много ни мало — "за угрозу национальной безопасности страны". Вводятся они по десятку разных ордеров. В частности — Указ президента 13362 (из-за ситуации с Украиной) и Указ президента 14024 (из-за вредной, по мнению США, внешнеэкономической деятельности).

И ключевое слово тут — "президента". Стоит ему отменить хоть один Указ, весь пакет санкций, который держится на нем, становится недействительным. Просто взять и отменить — не получится, нужно детальное рассмотрение предложения президента в Конгрессе.

С прошлого года идут разговоры, что Трамп после инаугурации может снять санкции с российских компаний. Чтобы усложнить задачу, нынешние власти ввели новые правила: будущему президенту будет не так-то просто снять свежие санкции, которые введены по разным указам его предшественников.

Впрочем, учитывая то, что под контролем республиканцев уже через неделю окажутся и Палата представителей, и Сенат, огромного труда для Трампа это не составит. При его большом желании, само собой.


@marketpowercomics