❗️ВТБшечка спасительница (шутка)

После 24 февраля я продала акции зарубежных компаний, фиксировала в несколько этапов. На счете Тинькофф в итоге сформировалась достаточно большая сумма налога уже на текущий момент. Платить налог за 2022 год надо в конце года по брокерскому счету, но грамотный инвестор должен просчитать все наперед.
На Тинькофф были только зарубежные активы, но черт меня дернул купить туда и ВТБ. Хорошая компания получилась🤣

В итоге, ВТБ единственная акция, которая дает минус (в Тинькофф). И ее я сейчас фиксирую, чтобы снизить налог. Полностью , конечно, он не снизится.

Надеюсь логика идеи понятна и причины продажи тоже. Кстати, многие забывают как корректно считать оптимизацию налога при фиксации убыточной позиции. Не забывайте, что вы сокращаете налог только на 13% от убыточной позиции, а не на всю сумму;)

Про отмену дивидендов
В последнее время сыпятся новости об отмене дивидендов (так, дивиденды уже отменили/приостановили "Мосбиржа", ЛСР, Х5 Retail Group, "Русагро", "Распадская", Evraz, "Черкизово", MD Medical Group и "Энел Россия"), воспринимаемые инвесторами негативно.

Давайте разберёмся, так ли это плохо для частного инвестора:
🔹отказ от выплаты дивидендов позволяет компаниям накапливать ликвидность на счетах и обеспечивать финансовую устойчивость. Представьте себя на месте собственников бизнеса - это самое верное решение в нестабильное время;
🔹для среднего* российского инвестора сумма за год, полученная в виде дивидендов, не является достаточной для жизни. Поэтому из-за ее отмены думающему инвестору не стоит избавляться от фудаментально крепкой компании в своём портфеле.

*по данным исследования, проведённым Банком России по итогам первого полугодия 2021 года, средний портфель клиента российского брокера не превышает ₽100 тыс.

🔸Когда вы выбираете компанию себе в портфель, следует учитывать, что дивиденды - несомненно очень важный бонус, но не стОит ориентироваться только на них. Необходимо тщательно изучить финансовое состояние компании. Часто дивиденды выше рыночных несут в себе риски - или это разовая история (так, например, было с Лензолотом, после продажи своего единственного актива и возможной дальнейшей ликвидации), или попытка собственников обналичить деньги (как происходит сейчас у СМЗ).
🔸Сейчас самое время пересмотреть свой портфель - и если есть эмитенты, попавшие туда только из-за высоких дивидендов, следует оценить финансовую устойчивость компаний и принять решение, стоит ли их держать в нестабильное время.

Хорошая новость - отмена дивидендов может быть уже заложена в цену - это возможность приобрести стабильную компанию недорого!

Я так давно не писала пост в соцсети, которая стала запрещенной. И сегодня написала на очень популярную тему, а что с пассивным инвестированием в России и мое отношению к нему в свете последних событий (а именно приостановка торгов, не соответствие цен рыночной и расчетной цены).

ЧИТАТЬ ПОСТ

Динамика акций за месяц из индекса Мосбиржи

Многие сейчас задаются вопросами - а это дно или ещё не дно, а ниже будет?..

Удивительно, что 2 месяца назад покупка Сбера по 240р казалась подарком, по 90р покупать было страшно, а по 160 появились сомнения - а не слишком ли сильно он вырос?.. (не призыв покупать Сбер).

🔸 Моё мнение не изменилось: “нет хорошей цены покупки для плохой компании”, и смотреть мы должны в первую очередь на фундаментальные показатели.

Происходящее сейчас на рынке в некоторых компаниях (см.картинку с сайта доход - динамика котировок за последний месяц) иррационально и порой никак не отражает качество бизнеса, стоящего за этими названиями. Нет, конечно, постфактум легко говорить "Я так и знал". Лидером роста оказался VK, FiX Price. Растет Аэрофлот, Softline🤯 Такое положение дел не отражает качество бизнеса.

Поэтому наша задача (как и всегда, впрочем):
🔹 оценить финансовое положение компании (в т.ч. наличие долга, в какой валюте, по какой ставке);
🔹оценить перспективы компании в текущих реалиях (переориентация экспортных направлений, если они есть, перспективы внутреннего потребления).

Если вы не знаете, что делать, то в таких условиях как никогда актуальна стратегия покупки лесенкой. Делим капитал на несколько частей и докупаем интересующий актив на снижениях не меньше 10%. Без кредитных плечей!

Учитывая как все ждут выхода нерезидентов и второе дно в подарок, вполне вероятно, что акции в цене ниже котировок 24 февраля мы пока не увидим.

Так, возвращаемся к истокам и ради чего мы с вами тут собрались и за что вы меня так цените. К аналитике! Я ею немного пресытилась, так как теперь у меня ее много на Оценке акций.

Выбор компании Вас , конечно, удивит. Но я напомню, что обзоры,которые вы читаете я преимущественно делаю для себя и что мне интересно прежде всего. Я очень давно хотела разобрать компанию Shopify. Мне кажется, сама эта бизнес- идея по подписке интересная и очень удобная для предпринимателей.

Но в чем фишка таких разборов и их написание: в процессе погружения испытываешь разные эмоции от " срочно купить" до " боже, как это дорого, этому пузырю еще лопать и лопать". Меня удивляет, что это компания в текущих условиях дорастала до 1700 $. Конечно, испытываю огромное удовольствие.

Поставила план 2 компании в неделю будем смотреть. И они будут разной направленности - как компании роста, так и стоимости.

Сразу предупрежу, что считаю покупку на СПБ бирже достаточно рискованной до сих пор. И с учетом новых потенциальных санкций она также может быть затронута. Мое владение зарубежными компаниями на текущий момент минимизировано.
#обзор #SHOP

https://telegra.ph/Shopify---kanadskaya-kompaniya-novyj-Amazon-04-05

Сегодня урок на ИС и уже собираем портфель. Думаю, каким образом осуществить валютную диверсификацию минуя зарубежные акции. При этом некоторые акции остаются интересными, в тч защитный сектор. Однако пока риск их владением считаю высоким:
-уже говорят об ужесточении санкциях к Альфе и Сберу, ничего не мешает применить санкции и к другим банкам (брокерам), заморозка
-не совсем понятно про получение дивидендов и налоги с них, с учетом прекращения обмена налоговой информации и как коснется это инвесторов
- инвестировать через офшоры - риск, если его принять, то можно

В общем, хочется стабилизации (а кому не хочется). Но валютная диверсификация нужна - как вариант вижу золото (серебро) и юань на сегодня. Как раз рубль укрепился, золото также скорректировалось.
#макро

Кроме того, как я уже говорила, придерживаюсь мнения о коррекции в Америке, которая циклично находится на поздней стадии роста (источник Fidelity) с присущими этому циклу факторами:

- еще хорошие темпы роста ВВП
- ускорение инфляции
- повышение процентных ставок
- ужесточение монетарной политики

В данном случае рекомендации к активам: кэш привлекателен благодаря росту краткосрочных ставок, облигации теряют в стоимости, акции достигают максимума. Вопрос ,конечно, что эта стадия может быть продолжительной по времени и точно никто не может знать в какой момент наступит коррекция. Переходить к защитным секторам я еще считала важным в конце 2021г.
#макро

Продолжая тему.. Кривая доходности казначейских облигаций США показывает интерес инвесторов (в том числе институциональных) к низкорисковым активам. Чаще доходность выше по более длинным облигациям. Тот момент, когда доходность длинных облигаций падает ниже доходности коротких называется инверсией, и является сигналом возможной рецессии. Наиболее показательной считается разница между 10-летними и 2-летними облигациями.

Этот сигнал нельзя считать однозначным из-за политики количественного смягчения, но приведённый график объясняет, почему финансовые эксперты так пристально следят за этим.
Видно, что через некоторое время (1,5-3 года) после того, как разность между 10-летними и 2-летними трежерис равнялась нулю, индекс S&P 500 хорошо корректировался.
#макро

@invest_privet

Друзья, я забываю напоминать Вам про одно важное событие... ⏰ 9 апреля в 11:00 пройдет интенсив:

"Как пользоваться поддержкой государства в 2022 году в условиях неопределенности" (мы его переносили со 2 апреля по тех причинам).

С информацией о содержании и спикерах интенсива вы можете ознакомиться по ссылке.

Я считаю, что это возможность ,которую нельзя упустить и познакомиться с актуальными возможностями. Ниже хочу ответить на некоторые вопросы, которые мне задают касательно данного интенсива.

1. У меня нет бизнеса и идеи для него, будет ли актуален интенсив?

Мы в рабочей тетради дадим информацию по поиску ниши для своего дела. На интенсиве рассмотрим примеры победителей:
- глэмпинг
- кабинет психолога
- создание собственной фермы
- создание коконов для новорожденных

Эксперты поделятся как они сами выигрывали грант на создание онлайн обучения для предпринимателей и покажут свою смету на него.
Очень вероятно, что вы вдохновитесь и наложите знания на свой опыт.

2. У меня уже есть бизнес, будет ли актуален интенсив для меня?

Многие программы господдержки подходят не только стартапам, но и действующему бизнесу. На интенсиве мы разберем список ресурсов, где искать гранты, и вы обязательно найдете те госпрограммы, которые подходят именно вашему бизнесу.

3. Есть ли гарантии, что я получу грант от государства?

Гарантий, конечно, быть не может, так как рассмотрение заявок на предоставление грантов проходит в рамках конкурентного отбора. Однако на интенсиве мы поделимся с вами:
➡️ 5 лайфхаками, которые повысят шансы на победу;
➡️ бонусом предоставим пример заполненной заявки Минмолодежи РФ 2022 года и у вас будет пример заполнения;
➡️ а также пример бизнес-плана к заявке на грант Ростуризма на 3 млн.руб. 2022 года.

Успешный опыт предыдущих проектов обязательно пригодится при заполнении вашей заявки и повысят шансы на благоприятный исход.

4. Деньги, полученные в рамках господдержки, нужно будет вернуть с процентами?

Нет, ни проценты, ни сумму самого гранта возвращать не потребуется. Как правило от вас потребуется только подтверждение того, что деньги, полученные по гранту, были направлены на цели, указанные в вашей заявке.

Принять участие

Так полные или не полные?

Видимо зарубежные акции из ВТБ, переведённые в Альфу все-таки поедут дальше. Встретимся в Инвест палате с американскими акциями Открытия?

Кстати, кто в курсе , что с зарубежными акциями, купленными именно на Мосбирже? Этот вопрос как-то мимо меня прошёл. Может, кто подробно изучал этот вопрос?

Что я могу сказать. Без паники. Зависшие американские акции есть, их «пока» никто не отобрал. Просто мы настоящие долгосрочные инвесторы.

Сегодня на Мосбирже начинает торговаться первый фонд с зарубежными активами внутри - ФПР (фонд первичных размещений) от Фридом Финанс (а точнее Запад Восток). На СПБ фонд торговался в марте.

Всего сейчас торгуются на Мосбирже 44 фонда из 148.