#Inflation #macro

👉 Июньские цены на товары подскочили на 2,4%, что намного выше, чем 1,4% в мае, при этом более половины роста связано с ростом цен на бензин на 18,5%.

👉 Стоимость услуг выросла на 0,4%, чуть меньше 0,6% в мае, и в основном за счет более высокой маржи розничной торговли продуктами питания и алкоголем (3,8%).

👉 В годовом исчислении инфляция производителей ускорилась до 11,3%, что стало самым большим ростом с рекордных 11,6% в марте. Однако основной индекс, который исключает стоимость энергии и продуктов питания, снизился до 8,2% в год с 8,3% и 0,4% в месяц с 0,6%

☝️ ТАКЖЕ МЫ ВИДИМ РАСХОЖДЕНИЕ МЕЖДУ БАЗОВОЙ ИНФЛЯЦИЕЙ США И ОБЩЕЙ.

❓ С учётом стабилизации цен на энергию в последние недели, насколько вероятно увидеть снижение общей инфляции в следующем отчёте? (с учётом падения базовой инфляции с апреля 2022) 👇

#BIGBET #SPX

Ну чтож )) Называйте меня ссыклом если хотите, но я предпочитаю быть ссыклом с бабками, чем без них 😂😂

💰 Закрываю половину позиции - ровно 100 пунктов взято на текущий момент. Профит составил 25000$ - они идут в банк, а остальная позиция переводится в безубыток - т.е. стоп лосс тяну на уровень входа 3740 пунктов.

👉 Если будет откат, (а они бывают в импульсном движении), могу восстановить позицию.

👍 Теперь позиция абсолютно комфортная - я взял деньги, вышел полностью из риска и могу ещё заработать.

#JPM #earnings

ОТЧЁТ ЗА 2 КВ. 2022:

📍 Управляемая выручка составила 31,6 млрд долларов.
📍 Чистая прибыль за 2 квартал составила 8,6 млрд долларов, а прибыль на акцию — 2,76 доллара.
📍 Расходы в размере 18,7 млрд долл. США выросли на 1,1 млрд долл. США, или на 6%, в годовом исчислении, в основном из-за более высоких инвестиций и структурных расходов.
📍 Средний размер кредитов в размере $1,1 трлн вырос на 7% в годовом исчислении и на 2% в квартальном исчислении.
📍 Средние депозиты в размере $2,5 трлн выросли на 9% г/г и на 1% кв/кв.
📍 Стандартизированный коэффициент капитала CET1 составлял 12,2%, а коэффициент Advanced CET1 - 12,8%.
📍 Компания выплатила обыкновенные дивиденды в размере $3,0 млрд, или $1,00 на акцию, а также чистый выкуп обыкновенных акций на сумму $224 млн.
📍 ROTCE JPM за квартал составил 17% в годовом исчислении, что довольно невероятно, если учесть, насколько слабыми были результаты неторговых инвестиционно-банковских операций. Немногие предприятия могут производить такие числа ROTCE с огромными суммами капитала, вложенными в операцию, как JPM.
📍 В сегменте потребительских и корпоративных банковских услуг доходы выросли на 9% в годовом исчислении из-за роста депозитов, которые выросли на 13% в годовом исчислении и на 2% последовательно.
📍 Инвестиционные активы клиентов снизились на 7% в годовом исчислении из-за более слабой рыночной конъюнктуры, частично компенсированной притоком капитала.
📍 Доходы от жилищного кредитования снизились на 26% г/г из-за более высоких ставок. Объем выданных ипотечных кредитов в размере $22 млрд снизился на 45% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
📍 В сегменте Card & Auto выручка снизилась на 6% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года из-за более высоких затрат на приобретение и более низкого дохода от аренды автомобилей.
📍 Показатели кредитоспособности оставались довольно высокими: затраты по кредитам составили 761 млн долл. США, отражая чистые списания в размере 611 млн долл. США, что на 121 млн долл. США меньше в годовом исчислении.
📍 CIB получил 3,7 млрд долларов чистой прибыли на 11,9 млрд долларов выручки.
📍 Консультационные услуги снизились на 28% из-за крайне слабой активности на рынках капитала в этом квартале. Плата за андеррайтинг снизилась на 53% для долга и на 77% для капитала.
📍 Asset & Wealth Management сообщила о чистой прибыли в размере 1 млрд долларов США с маржой до налогообложения в размере 31% при выручке в размере 4,3 млрд долларов США, которая выросла на 5% в годовом исчислении.

Подробнее про отчёт, а также оценка и теханализ эмитента:
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

#капитализм

Немного теоретических знаний о капитализме нам не помешают ведь? 🤷‍♂️

Олег Комолов - друг нашего канала, замечательный специалист по экономике, к.э.н., сотрудник РАН. Интервью с ним также есть на моем канале.

#world #default

Страны с самым высоким риском дефолта в 2022 году

В мае 2022 года южноазиатская страна Шри-Ланка впервые объявила дефолт по своему долгу. Это не только влияет на экономическое будущее Шри-Ланки, но и поднимает важный вопрос: какие другие страны находятся под угрозой дефолта?

Чтобы выяснить это, Visualcapitalist использовал данные Bloomberg , чтобы ранжировать страны с самым высоким риском дефолта.

Рейтинг уязвимости суверенного долга от Bloomberg основан на четырех основных показателях:

📍 Доходность государственных облигаций (средневзвешенная доходность долларовых облигаций страны)

📍 Спред кредитного дефолтного свопа (CDS) на 5 лет

📍 Расходы государства на выплату процентов по долгам (в процентах от ВВП)

📍 Государственный долг в процентах от ВВП

☝️ Свопы кредитного дефолта (CDS) — это тип производного инструмента, который предоставляет кредитору страховку в случае дефолта. Продавец CDS представляет третью сторону между кредитором и заемщиком.

#Pelosi #insiders

😂 Муж спикера Палаты представителей Нэнси Пелоси приобрел опционы Nvidia в преддверии голосования по законопроекту, который предоставит миллиарды долларов субсидий для стимулирования индустрии производства чипов.

👉 "Это, безусловно, наводит на мысль о том, что Пол Пелоси мог иметь доступ к какой-то инсайдерской законодательной информации”, - сказал Daily Caller News Foundation Крейг Холман, лоббист по правительственным вопросам левого аналитического центра Public Citizen.

“Именно по этой причине существует приложение для торговли акциями, которое отслеживает исключительно торговую активность Пола, а затем его последователи делают то же самое”.

Источник: NY Post

#earnings

Не пропустите важные отчёты на предстоящей неделе

#googl

Напоминаю, что паниковать не надо, это просто сплит акций Google.

Alphabet провел дробление акций 20 к 1 — по новой цене они начали торговаться сегодня, 18 июля.

Все, кто владел бумагами Alphabet, получат по 19 дополнительных акций за каждую акцию на счёте.

У многих брокеров сегодня возможно неверное отображение стоимости/количества акций Google на счёте. Не паникуйте, все поправят.

👍 Сам держу, верю...

#MRNA #BNTX #PFE #covid

💥 Как-то неожиданно COVID снова начинает входить в ежедневную повестку в западных новостях:

👉 Количество заболевших в мире вновь начало расти.
👉 Согласно последним данным CDC, с начала апреля 2022 года число госпитализаций в США с COVID-19 неуклонно росло, и в настоящее время ежедневно регистрируется более 5000 новых госпитализаций.

Как на этом можно заработать? Написал короткий пост по этому поводу у себя в блоге:
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

#earnings #GS #BAC

👉 Goldman Sachs заявил в понедельник, что его прибыль упала на 47% во втором квартале, что свидетельствует об окончании бума в сделках на Уолл-стрит в эпоху пандемии.
👉 Bank of America сообщил в понедельник, что его прибыль во втором квартале снизилась на 32%. Это было, в принципе, ожидаемо, как у остальных банков.

Инвесторы внимательно следят за доходами банков, потому что они рассматриваются, как лидеры для экономики в целом. Кроме того, именно банки, обычно, первыми начинают сезон отчетности и по их показателям можно примерно представить чего ждать от отчётов других компаний.

Читать подробности отчётов #GS и #BAC
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

#ПрямойЭфир #СолодинLIVE

💥Разбираем исторические циклы инфляции - что будет с нефтяным рынком?
💥Открыл спекулятивную длинную позицию по S&P500 - объясняю почему.
💥Что показали отчёты банков? Разбираем Q2 2022 от #GS и #BAC

НАЧАЛО В 19-05 МСК
📌 ССЫЛКА НА ЭФИР

#earnings #IBM

👉 Во втором квартале IBM сообщила о выручке в размере 15,5 млрд долларов, что на 9% больше, чем год назад, или на 16% с поправкой на колебания валют. Эти данные превзошли консенсус-прогноз Уолл-стрит в 15,2 миллиарда долларов.
👉 Прибыль на скорректированной основе составила 2,31 доллара на акцию, что на три цента выше прогноза аналитиков. В соответствии с общепринятыми принципами бухгалтерского учета компания заработала 1,61 доллара на акцию, что почти на 80% больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Что также превзошло ожидания аналитиков.

Похоже, что с данными отчета все отлично. Так почему цена акций IBM падает после публикации отчета?

🔴 Дело как обычно в прогнозах на будущее. Укрепление доллара по отношению ко многим иностранным валютам заставило IBM обновить свой годовой прогноз по сравнению с предыдущим кварталом: Свободный денежный поток в этом году должен составить около 10 миллиардов долларов. Ранее IBM заявляла, что свободный денежный поток составит от 10 до 10,5 млрд долларов.

Про другие проблемы компании и почему она упала после отчёта на почти 7% - в моём блоге:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

#BIGBET #SPX

Ну чтож )) Я всё таки решил с**ба**ся с казино пока не поздно )) Закрыл свой краткосрочный спекулятивный лонг (не путайте с инвест портфелем - там загрузка под 80%).

💰 Общий результат сделки меня устраивает: +73000$

👉 Первую половину я взял на 3840, а вторую сейчас.

Что дальше?

🔫😎 Буду пока сидеть на заборе и ждать следующего шанса.

Если я не прав и всё дальше полетит вверх - я окажусь всё равно в плюсе, так как общий мой счёт загружен акциями почти под завязку - около 80%.

Ну а если пониже зайдём - может ещё раз прокачусь 🤷🏻‍♂️


📌 Все сделки BigBet

#NFLX #earnings

Основные тезисы отчёта за 2 кв. 2022:

📍 Netflix сообщила о росте выручки во втором квартале на 13% (в постоянной валюте). Заявленная выручка и прибыль на акцию оказались ниже ожиданий, так как компания столкнулась с неблагоприятным влиянием валютных курсов (в размере 339 миллионов долларов).
📍 Самым большим положительным моментом стало глобальное снижение платных членств в потоковом вещании "всего" на 1 миллион, что на 1 миллион лучше, чем ожидаемое рынком снижение на 2 миллиона платных пользователей.
📍 Порадовал прогноз компании: В долгосрочной перспективе Netflix говорила об устойчивом двузначном росте выручки и увеличении маржи.
📍 Netflix также недавно объявил о партнерстве с Microsoft и другими компаниями, которое нацелено на развертывание своей рекламной платформы в 2023 году.
📍 Четвертый сезон Stranger Things стал хитом по всем параметрам, включая номинацию Emmy (наряду с 4-м сезоном Ozark и Squid Game).
📍 Netflix продолжает придерживаться своего плана производства контента и теперь ожидает, что свободный денежный поток составит около 1 миллиарда долларов в течение 2022 года.

Другие подробности отчёта, а также оценка компании и технический анализ - тут:
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

#CHINA #baidu #BIDU #tesla #TSLA

💥Baidu опережает Tesla в гонке за робо-такси, выпустив беспилотный автомобиль со съемным рулевым колесом

Китайская компания Baidu Inc. представила новый автономный автомобиль со съемным рулевым колесом, который она хочет использовать для службы робо-такси в 2023 году — примерно за год до того, как Tesla Inc. планирует начать массовое производство аналогичного автомобиля.

👉 Apollo RT6, новая модель Baidu, будет работать с автономной системой вождения Baidu четвертого уровня, которая в большинстве случаев не требует присутствия водителя.

👉 По сообщениям Baidu, модель, имеющая вид обычного внедорожника, будет включать восемь датчиков LIDAR — систем обнаружения, использующих импульсный лазерный свет, и дюжину камер.

👉 Китайские законы требуют, чтобы у модели был руль, но возможность его снять даст больше места для установки дополнительных сидений и других развлекательных устройств, таких как игровые приставки, если правила будут изменены, заявили в компании.

👉 Baidu, давно доминирующий китайский гигант поисковых систем, оценил новую модель примерно в 37 000 долларов, что почти вдвое меньше, чем 71 000 долларов за предыдущую версию автомобиля, выпущенную в июне 2021 года с обычным рулевым колесом, говорится в заявлении компании в четверг.

📢 «Мы движемся к будущему, в котором использование роботакси будет вдвое дешевле, чем сегодня» , — заявил Робин Ли , соучредитель и исполнительный директор Baidu, на ежегодной технологической конференции компании. Он сказал, что сокращение расходов позволит Baidu развернуть в Китае десятки тысяч автономных транспортных средств.

👉 Tesla также планирует выпустить свою модель, ориентированную на робо-такси, без рулевого колеса и педалей в следующем году и начать массовое производство в 2024 году, заявил генеральный директор Илон Маск в телефонном разговоре с аналитиками в апреле. «Поездка на роботакси будет стоить меньше, чем билет на автобус», — сказал тогда Маск.

🤔 А вы как думаете, у кого получится запустить раньше? Я ставлю на китайцев. Baidu, кстати, держу, если чутка вырастет, возможно, даже в ноль по ней выйду😂

А да, и в беспилотный транспорт без лидаров не верю, у Tesla мало шансов на лидерство, пока они лидары ставить не начнут. Нужны несколько контуров безопасности - пусть если даже это излишнее дублирование, но человеческая жизнь - бесценна!

#research #insiders

👉 Сделал обзор инсайдерской активности по секторам. Обнаружены средние исторические пики по инсайдерским покупкам - стоит обратить внимание на акции финансового сектора, недвижимости и сектора коммуникаций.

Подробнее тут:
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка или разовая оплата)

#news #AMZN

💥В четверг утром Amazon заявил, что собирается приобрести за 3,9 миллиарда долларов компанию 1Life Healthcare, которая управляет сетью поставщиков первичной медико-санитарной помощи под названием One Medical.

👉 Эта сделка является третьей по величине в истории Amazon после приобретения Whole Foods в 2017 году за 13,7 млрд долларов и выкупа MGM за 8,5 млрд долларов, который был завершен в марте. Закрытие последней сделки заняло почти год по сравнению с менее чем двумя месяцами для Whole Foods, поскольку регулирующие органы и законодатели тщательно изучают сделки крупных технологических игроков, опасаясь позволить им распространить свое доминирование на новые категории.

Подробнее об этом у меня в блоге:
📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (свободный доступ)

#BTC #ETH #crypto #крипта

👉 Сложность сети начала снижаться с 23 мая 2022 года и последнее обновление также было меньше предыдущего. Это значит, что количество майнингового оборудования уменьшается в процессе нахождения блока сети. С чем это связано?

👉 Конечно же с общим обвалом цен на криптоактивы, что привело к серьёзному (трехкратному) падению доходов майнеров. Многие из них вынуждены выключать своё оборудование, так как работать ниже рентабельности нет никакого желания. Посмотрите на отчёт HIVE Blockchain Technologies (#HIVE), в котором мы видим падение валовой рентабельности в отрицательную зону (-25%) и операционного дохода на 85% по сравнению с предыдущим кварталом.

👉 Общая скорость хэширования продолжает падать с 12 июня 2022 года. Распределение хэшрейта может претерпевать серьёзные изменения в случае, если рынок не восстановится.

👉 Аналог "P/E" в акциях - показатель NVT - выглядит нестабильным, что является прямым следствием нарушения функционирования рынка - общий объём транзакций может резко падать в течение суток.

👉 Из хороших новостей - наконец то показатель MVRV вынырнул выше отметки 1, что даёт возможность некоторым игрокам выйти c прибылью из этого актива. Но это может спровоцировать и новые распродажи.

ЧТО С ЭФИРОМ?

👉 Ethereum — вторая по величине криптовалюта в мире, и в настоящее время она работает на основе механизма консенсуса Proof-of-Work (PoW). Но это изменится после «слияния», которое превратит Ethereum в монету Proof-of-Stake (PoS).

👉 В рамках PoS монеты больше не добываются, а получаются/создаются путем стейкинга, что включает в себя блокировку существующего Ethereum. Я упоминаю об этом, потому что это изменение сделает ETH более дефляционным.

👉 Это связано с тем, что вознаграждения в рамках PoS составляют лишь часть вознаграждений в PoW. Примерно в 5-10 раз меньше, по словам Тима Бейко, человека, ответственного за координацию работы основных разработчиков Ethereum.

👉 Когда Ethereum перейдет на PoS, с каждым блоком будет создаваться меньше ETH. Вдобавок ко всему, Ethereum недавно представил механизм записи в соответствии с EIP-1559, который был частью лондонского хард-форка. После этого обновления размеры блоков были увеличены, а часть вознаграждений, отправляемых майнерам, теперь сжигается.

👉 В конечном итоге это означает, что ETH должен быть дефляционной валютой. По оценкам Ultrasound Money, дефляция Эфириума после слияния должна составлять 2% в год.

⚡️В прошлом обзоре по криптоактивам, мне удалось спрогнозировать отскок рынка с диапазона 17000-18000$ за биткоин. Что дальше? Если интересно обновление технической картины в биткоине и эфириуме - вам может быть полезна эта статья:

📌 ЧИТАТЬ СТАТЬЮ (подписка)

#интересное

Страны с самым быстрым сокращением населения

🟢 С середины 1900-х годов население мира активно росло.

Большая часть этого роста была в Китае и Индии, но следующий лидер - Африка. Средняя женщина в Нигере рожает за жизнь более 6 детей.

🔴 Но есть и противоположные примеры. На инфографике видим страны, где прогнозируется максимальное сокращение населения.

Многие из этих стран расположены в Восточной Европе или рядом с ней по двум причинам:

📍Первая причина — это уровень рождаемости , который, упал после распада Советского Союза. По всему региону среднее число детей на одну женщину сократилось с 2,1 в 1988 году до 1,2 к 1998 году. Как хорошо стало жить без коммунизма...

📍 С тех пор рождаемость немного восстановилась, но этого недостаточно, чтобы компенсировать смертность и эмиграцию. А это вторая важная причина сокращения.

👉 В первой тройке: Болгария, Литва и Латвия - все с прогнозом более 20% убыли населения к 2050 году.

👉 Не из Европы только Япония на 9 месте (-16%) и Куба на 19-м (-10%).

#earnings

А Вы за какими отчётами будете следить на предстоящей неделе? 👇