22:13: 🏁 Итоги дня: 15 января
🥃 «НоваБев» (ex-«Белуга») — входит в подборку акций малой капитализации — опубликовала операционные результаты за 4 кв. 2023 г. Отгрузки алкоголя выросли до 5,6 млн декалитров (+4,7%), а сеть «ВинЛаб» нарастила оборот за год на 35%, превысив наш прогноз в 30%. В 2024 г. мы ожидаем роста оборота на уровне 20%, а долю розничного направления — близкой к 60% от общего. При сохранении распределения 100% чистой прибыли, годовая див. доходность может составить 16%, что делает акцию одной из самых интересных в потребительском секторе. Подробнее.
🛴 МТС приобрела сервис кикшеринга «Юрент», увеличив долю в компании с 12% до 81%. Сумма сделки на текущий момент не раскрывается и будет зависеть от итогов деятельности сервиса в 2024-2025 гг. «Юрент» является вторым игроком на рынке кикшеринга в России по объему выручки и численности парка. МТС планирует развивать сервис, расширив парк самокатов в 2024 г. до 150 тыс. шт. Считаем приобретение сервиса хорошим дополнением для экосистемы МТС — оно может способствовать ускорению темпов роста бизнеса в долгосрочной перспективе. Сохраняем позитивный взгляд на акции МТС.
📝 ВОСА TCS Group Holdings приняло решение о перерегистрации компании с Кипра в РФ и одобрило все необходимые для этого действия, но компания не сообщает детали. Считаем, что на прохождение всех этапов редомициляции компании потребуется минимум два месяца. Отметим риск навеса избыточного предложения после возобновления торгов, но на данном этапе сложно оценить его размер. С точки зрения развития бизнеса мы смотрим позитивно на акции TCS Group, прогнозируя в 2024-2025 гг. дальнейший рост активов «Тинькофф Банка» на 30% и чистой прибыли до 88-136 млрд руб. (рентабельность капитала 35-36%). Ожидаем, что компания вернется к выплате дивидендов после завершения редомициляции (ожидаемая дивдоходность 4-5%), но считаем, что основной целью останется рост активов.
🏭 Нижегородский НПЗ «Лукойла» из-за аварии полностью остановил одну из двух установок каталитического крекинга, ключевых для производства бензина. Выбывшая из строя установка производит ~200 тыс. т бензина в месяц, что составляет 5,6% от общего объема выпуска в РФ. В случае незапуска установки потеря EBITDA в годовом выражении может составить 300 млн $ в 2024 г. (~1,6% от прогнозируемой нами), а снижение дивидендных выплат — 25 руб./акц. (0,36% DY). Мы нейтрально смотрим на акции нефтяного сектора, но «Лукойл» выделяем, как одну из самых привлекательных бумаг в секторе. Считаем, что див. доходность в 2024 г. может составить 11,7%.
💼 Компания Aqniet Capital LLP, подконтрольная Кайрату Итемгенову, приобрела 26% акционерного капитала Globaltrans у трех основателей компании. До конца года планируется закрыть еще одну сделку, благодаря чему доля Aqniet Capital может вырасти до 32%. Новый акционер заявил о поддержке менеджмента и текущей стратегии компании. Позитивно смотрим на расписки Globaltrans — входит в подборку акций малой капитализации — на фоне привлекательной оценки: EV/EBITDA 24 на уровне 2x.
#СольДня
$BELU $MTSS $TCSG $LKOH $GLTR
@omyinvestments
🥃 «НоваБев» (ex-«Белуга») — входит в подборку акций малой капитализации — опубликовала операционные результаты за 4 кв. 2023 г. Отгрузки алкоголя выросли до 5,6 млн декалитров (+4,7%), а сеть «ВинЛаб» нарастила оборот за год на 35%, превысив наш прогноз в 30%. В 2024 г. мы ожидаем роста оборота на уровне 20%, а долю розничного направления — близкой к 60% от общего. При сохранении распределения 100% чистой прибыли, годовая див. доходность может составить 16%, что делает акцию одной из самых интересных в потребительском секторе. Подробнее.
🛴 МТС приобрела сервис кикшеринга «Юрент», увеличив долю в компании с 12% до 81%. Сумма сделки на текущий момент не раскрывается и будет зависеть от итогов деятельности сервиса в 2024-2025 гг. «Юрент» является вторым игроком на рынке кикшеринга в России по объему выручки и численности парка. МТС планирует развивать сервис, расширив парк самокатов в 2024 г. до 150 тыс. шт. Считаем приобретение сервиса хорошим дополнением для экосистемы МТС — оно может способствовать ускорению темпов роста бизнеса в долгосрочной перспективе. Сохраняем позитивный взгляд на акции МТС.
📝 ВОСА TCS Group Holdings приняло решение о перерегистрации компании с Кипра в РФ и одобрило все необходимые для этого действия, но компания не сообщает детали. Считаем, что на прохождение всех этапов редомициляции компании потребуется минимум два месяца. Отметим риск навеса избыточного предложения после возобновления торгов, но на данном этапе сложно оценить его размер. С точки зрения развития бизнеса мы смотрим позитивно на акции TCS Group, прогнозируя в 2024-2025 гг. дальнейший рост активов «Тинькофф Банка» на 30% и чистой прибыли до 88-136 млрд руб. (рентабельность капитала 35-36%). Ожидаем, что компания вернется к выплате дивидендов после завершения редомициляции (ожидаемая дивдоходность 4-5%), но считаем, что основной целью останется рост активов.
🏭 Нижегородский НПЗ «Лукойла» из-за аварии полностью остановил одну из двух установок каталитического крекинга, ключевых для производства бензина. Выбывшая из строя установка производит ~200 тыс. т бензина в месяц, что составляет 5,6% от общего объема выпуска в РФ. В случае незапуска установки потеря EBITDA в годовом выражении может составить 300 млн $ в 2024 г. (~1,6% от прогнозируемой нами), а снижение дивидендных выплат — 25 руб./акц. (0,36% DY). Мы нейтрально смотрим на акции нефтяного сектора, но «Лукойл» выделяем, как одну из самых привлекательных бумаг в секторе. Считаем, что див. доходность в 2024 г. может составить 11,7%.
💼 Компания Aqniet Capital LLP, подконтрольная Кайрату Итемгенову, приобрела 26% акционерного капитала Globaltrans у трех основателей компании. До конца года планируется закрыть еще одну сделку, благодаря чему доля Aqniet Capital может вырасти до 32%. Новый акционер заявил о поддержке менеджмента и текущей стратегии компании. Позитивно смотрим на расписки Globaltrans — входит в подборку акций малой капитализации — на фоне привлекательной оценки: EV/EBITDA 24 на уровне 2x.
#СольДня
$BELU $MTSS $TCSG $LKOH $GLTR
@omyinvestments
18:27: 🏁 Итоги дня: 16 января
🏘 «Эталон» представил операционные результаты за 4-й квартал 2023 года – продажи повторили исторический рекорд и достигли 207 тыс. кв. м. Во 2-м полугодии 2023 года в секторе наблюдался ажиотажный спрос на фоне роста ставок и рисков сворачивания программы льготных ипотек. За 2023 год продажи выросли до 547 тыс. кв. м (+87% г/г). Осторожно смотрим на компанию и сектор строительства. Подробнее
🛒 Fix Price объявила решение совета директоров о выплате дивидендов в размере 8,4 млрд руб. Это означает 9,8 руб. на ГДР и 3% див. доходности. Сумма была определена исходя из разрешения Правкомиссии и за вычетом налога в 15%. Дата закрытия реестра – 26 января 2024 г.
💡 Электростанции ОГК-2 в 2023 году произвели 53,4 млрд кВт-ч электроэнергии (+10,1% г/г). Компания считает, что рост выработки может быть связан с увеличением востребованности генерирующего оборудования. Ожидаем рост прибыли в 2023-2024 гг., однако отсутствие диалога с инвесторами и непредсказуемость размера дивидендов вынуждают нас сохранять осторожный взгляд на акции.
#СольДня
$ETLN $FIXP $OGKB
@omyinvestments
🏘 «Эталон» представил операционные результаты за 4-й квартал 2023 года – продажи повторили исторический рекорд и достигли 207 тыс. кв. м. Во 2-м полугодии 2023 года в секторе наблюдался ажиотажный спрос на фоне роста ставок и рисков сворачивания программы льготных ипотек. За 2023 год продажи выросли до 547 тыс. кв. м (+87% г/г). Осторожно смотрим на компанию и сектор строительства. Подробнее
🛒 Fix Price объявила решение совета директоров о выплате дивидендов в размере 8,4 млрд руб. Это означает 9,8 руб. на ГДР и 3% див. доходности. Сумма была определена исходя из разрешения Правкомиссии и за вычетом налога в 15%. Дата закрытия реестра – 26 января 2024 г.
💡 Электростанции ОГК-2 в 2023 году произвели 53,4 млрд кВт-ч электроэнергии (+10,1% г/г). Компания считает, что рост выработки может быть связан с увеличением востребованности генерирующего оборудования. Ожидаем рост прибыли в 2023-2024 гг., однако отсутствие диалога с инвесторами и непредсказуемость размера дивидендов вынуждают нас сохранять осторожный взгляд на акции.
#СольДня
$ETLN $FIXP $OGKB
@omyinvestments
20:30: 🏁 Итоги дня: 22 января
👛 Qiwi завершила реструктуризацию – российские активы будут проданы компании, принадлежащей текущему CEO Qiwi Plc. Сумма сделки с учетом дисконта за выход иностранных акционеров и недавно введенных ограничений ЦБ составляет 23,8 млрд руб. Оплата будет осуществлена в несколько этапов в течение 4-х лет, а после завершения сделки Qiwi Plc планирует обратный выкуп до 10% акций. Осторожно смотрим на акции компании. Подробнее
🛴Whoosh опубликовал операционные результаты за 2023 г. – количество поездок выросло до 103,9 млн (+87% г/г). Аудитория сервиса увеличилась до 20,4 млн пользователей (+71% г/г). Сохраняем позитивный взгляд на акции Whoosh с учетом позиционирования компании на растущем рынке кикшеринга и привлекательной оценки. Подробнее
🧯Вчера ночью произошло возгорание на территории производственного комплекса «НОВАТЭК-Усть-Луга», в результате чего был остановлен технологический процесс. Степень повреждения комплекса остается неизвестной. В случае незапуска комплекса в Усть-Луге до конца 2023 г. потеря EBITDA в годовом выражении может составить $1,3 млрд в 2024 г. (~30% от прогнозируемой нами), а снижение дивидендных выплат — 11 руб./акц.
🪴«Акрон» опубликовал операционные результаты за 2023 г. – производство азотных удобрений практически не изменилось (-0,5% г/г), выпуск сложных удобрений (NPK) вырос на 4,4% г/г. Осторожно смотрим на акции компании в связи с высокой оценкой и снизившимися экспортными ценами.
#СольДня
$QIWI $WUSH $NVTK $AKRN
@omyinvestments
👛 Qiwi завершила реструктуризацию – российские активы будут проданы компании, принадлежащей текущему CEO Qiwi Plc. Сумма сделки с учетом дисконта за выход иностранных акционеров и недавно введенных ограничений ЦБ составляет 23,8 млрд руб. Оплата будет осуществлена в несколько этапов в течение 4-х лет, а после завершения сделки Qiwi Plc планирует обратный выкуп до 10% акций. Осторожно смотрим на акции компании. Подробнее
🛴Whoosh опубликовал операционные результаты за 2023 г. – количество поездок выросло до 103,9 млн (+87% г/г). Аудитория сервиса увеличилась до 20,4 млн пользователей (+71% г/г). Сохраняем позитивный взгляд на акции Whoosh с учетом позиционирования компании на растущем рынке кикшеринга и привлекательной оценки. Подробнее
🧯Вчера ночью произошло возгорание на территории производственного комплекса «НОВАТЭК-Усть-Луга», в результате чего был остановлен технологический процесс. Степень повреждения комплекса остается неизвестной. В случае незапуска комплекса в Усть-Луге до конца 2023 г. потеря EBITDA в годовом выражении может составить $1,3 млрд в 2024 г. (~30% от прогнозируемой нами), а снижение дивидендных выплат — 11 руб./акц.
🪴«Акрон» опубликовал операционные результаты за 2023 г. – производство азотных удобрений практически не изменилось (-0,5% г/г), выпуск сложных удобрений (NPK) вырос на 4,4% г/г. Осторожно смотрим на акции компании в связи с высокой оценкой и снизившимися экспортными ценами.
#СольДня
$QIWI $WUSH $NVTK $AKRN
@omyinvestments
19:48: 🏁 Итоги дня: 25 января
🔍 ММК опубликовал операционные результаты за 2023 г. – выпуск стали сократился на уровне ожиданий на 7% кв/кв (+10% г/г) ввиду плановых ремонтных работ на магнитогорской площадке. Общие продажи металлопродукции также снизились на 6% кв/кв (+8% г/г). Сохраняем позитивный взгляд на сектор стали и предпочитаем акции ММК. Подробнее
👕 Henderson провел день инвестора. Компания заявила о росте выручки на 35% г/г по итогам 2023 г. до 16,8 млрд руб., EBITDA выросла на 33% г/г и составила 6,4 млрд руб. Сопоставимые продажи компании увеличились на 27% г/г. Менеджмент компании заявил о планах выплаты дивидендов в июне в размере максимума из 25 руб./акция (див. доходность около 4%), или 50% чистой прибыли. Компания не дала прогноз на 2024 г., однако отметила ожидания увеличения торговых площадей на 13,5-15 тыс. кв. м (рост на примерно на 30% г/г) и сохранение уровня маржинальности по EBITDA в диапазоне 37-39%.
💻 «Софтлайн» запустил программу долгосрочной мотивации топ-менеджмента и других сотрудников группы в размере до 20 млн акций компании. Реализация данной программы не приведет к размытию долей текущих акционеров, так как для нее будут использованы уже выпущенные акций, которые на текущий момент принадлежат дочерней компании «Софтлайн Проекты». Также частично программа может быть реализована за счет обратного выкупа акций с рынка. Сохраняем нейтральный взгляд на «Софтлайн» ввиду отсутствия явных краткосрочных катализаторов.
#СольДня
$MAGN $HNFG $SOFL
@omyinvestments
🔍 ММК опубликовал операционные результаты за 2023 г. – выпуск стали сократился на уровне ожиданий на 7% кв/кв (+10% г/г) ввиду плановых ремонтных работ на магнитогорской площадке. Общие продажи металлопродукции также снизились на 6% кв/кв (+8% г/г). Сохраняем позитивный взгляд на сектор стали и предпочитаем акции ММК. Подробнее
👕 Henderson провел день инвестора. Компания заявила о росте выручки на 35% г/г по итогам 2023 г. до 16,8 млрд руб., EBITDA выросла на 33% г/г и составила 6,4 млрд руб. Сопоставимые продажи компании увеличились на 27% г/г. Менеджмент компании заявил о планах выплаты дивидендов в июне в размере максимума из 25 руб./акция (див. доходность около 4%), или 50% чистой прибыли. Компания не дала прогноз на 2024 г., однако отметила ожидания увеличения торговых площадей на 13,5-15 тыс. кв. м (рост на примерно на 30% г/г) и сохранение уровня маржинальности по EBITDA в диапазоне 37-39%.
💻 «Софтлайн» запустил программу долгосрочной мотивации топ-менеджмента и других сотрудников группы в размере до 20 млн акций компании. Реализация данной программы не приведет к размытию долей текущих акционеров, так как для нее будут использованы уже выпущенные акций, которые на текущий момент принадлежат дочерней компании «Софтлайн Проекты». Также частично программа может быть реализована за счет обратного выкупа акций с рынка. Сохраняем нейтральный взгляд на «Софтлайн» ввиду отсутствия явных краткосрочных катализаторов.
#СольДня
$MAGN $HNFG $SOFL
@omyinvestments
19:48: 🏁 Итоги дня: 1 февраля
📝 Акции EMC выросли на 8,5% в первый день торгов после конвертации бумаг в результате редомициляции. Сохраняем нейтральный взгляд на бумаги до сообщения компании относительно позиции по дивидендной стратегии.
📉 Потребительская инфляция в еврозоне продолжается устойчиво снижаться, а в месячном выражении в январе 2024 г. даже произошла дефляция — индекс потребительских цен сократился на 0,4% м/м (+2,8% г/г с +2,9% г/г в декабре 2023 г.). Считаем, что новость может сигнализировать о более раннем снижении ставки ЕЦБ. Полагаем, что вышедшие данные также могут оказать поддержку аппетитов к риску и оказать давление на доллар.
💼 Индекс деловых настроений в производственном секторе в США от ISM в январе 2024 г. вырос с 47,1 до 49,1 против прогноза 47,2. Считаем, что вышедшие данные могут говорить о высокой вероятности «мягкой посадки» экономики США на фоне устойчивого снижения инфляции. Полагаем, что эта новость может быть позитивной для рисковых активов.
#СольДня
@omyinvestments
📝 Акции EMC выросли на 8,5% в первый день торгов после конвертации бумаг в результате редомициляции. Сохраняем нейтральный взгляд на бумаги до сообщения компании относительно позиции по дивидендной стратегии.
📉 Потребительская инфляция в еврозоне продолжается устойчиво снижаться, а в месячном выражении в январе 2024 г. даже произошла дефляция — индекс потребительских цен сократился на 0,4% м/м (+2,8% г/г с +2,9% г/г в декабре 2023 г.). Считаем, что новость может сигнализировать о более раннем снижении ставки ЕЦБ. Полагаем, что вышедшие данные также могут оказать поддержку аппетитов к риску и оказать давление на доллар.
💼 Индекс деловых настроений в производственном секторе в США от ISM в январе 2024 г. вырос с 47,1 до 49,1 против прогноза 47,2. Считаем, что вышедшие данные могут говорить о высокой вероятности «мягкой посадки» экономики США на фоне устойчивого снижения инфляции. Полагаем, что эта новость может быть позитивной для рисковых активов.
#СольДня
@omyinvestments
19:46: 🏁 Итоги дня: 5 февраля
📝 «Яндекс» — входит в «Горячую десятку» России — объявил условия продажи российских активов: Yandex N.V. заключил сделку по продаже российского бизнеса (МКАО «Яндекс») консорциуму частных инвесторов за 475 млрд руб. Оплату сделки предполагается провести как денежными средствами (не менее 230 млрд руб.), так и акциями голландской компании Yandex N.V. (до 176 млн акций класса А). Сохраняем позитивный взгляд на «Яндекс». Подробнее
👶 ГK «Мать и Дитя» — входит в «Горячую десятку» России — опубликовала операционные результаты за 4-й кв. 2023 г. Выручка достигла 8 млрд руб., а темп роста ускорился до 21% г/г. Считаем, что результат может отражать восстановление отложенного спроса на частные медицинские услуги, всплеск вирусных заболеваний и низкую базу прошлого года на фоне оттока клиентов. Сохраняем положительный вгляд на бумаги компании. Подробнее
🧮 «Лента» опубликовала результаты за 4-й кв. 2023 г. — рост оборота составил 50% по результатам консолидации купленной сети «Монетка». Сопоставимые продажи выросли на 13,3%, с учетом роста на 10,8% магазинов «у дома», в которых учтены зрелые магазины «Монетка». Сеть нарастила присутствие в формате «у дома», который занял 28% от продаж за квартал. «Лента» показала восстановление продаж в зрелых магазинах с инфляцией чека на 7,5% и притоком покупателей в 5,4%. Смотрим на акции компании умеренно, так как сеть планирует заниматься интеграцией активов и сокращением долговой нагрузки в ближайшее время, что делает дивидендные выплаты маловероятными.
#СольДня
$YNDX $MDMG $LENT
@omyinvestments
📝 «Яндекс» — входит в «Горячую десятку» России — объявил условия продажи российских активов: Yandex N.V. заключил сделку по продаже российского бизнеса (МКАО «Яндекс») консорциуму частных инвесторов за 475 млрд руб. Оплату сделки предполагается провести как денежными средствами (не менее 230 млрд руб.), так и акциями голландской компании Yandex N.V. (до 176 млн акций класса А). Сохраняем позитивный взгляд на «Яндекс». Подробнее
👶 ГK «Мать и Дитя» — входит в «Горячую десятку» России — опубликовала операционные результаты за 4-й кв. 2023 г. Выручка достигла 8 млрд руб., а темп роста ускорился до 21% г/г. Считаем, что результат может отражать восстановление отложенного спроса на частные медицинские услуги, всплеск вирусных заболеваний и низкую базу прошлого года на фоне оттока клиентов. Сохраняем положительный вгляд на бумаги компании. Подробнее
🧮 «Лента» опубликовала результаты за 4-й кв. 2023 г. — рост оборота составил 50% по результатам консолидации купленной сети «Монетка». Сопоставимые продажи выросли на 13,3%, с учетом роста на 10,8% магазинов «у дома», в которых учтены зрелые магазины «Монетка». Сеть нарастила присутствие в формате «у дома», который занял 28% от продаж за квартал. «Лента» показала восстановление продаж в зрелых магазинах с инфляцией чека на 7,5% и притоком покупателей в 5,4%. Смотрим на акции компании умеренно, так как сеть планирует заниматься интеграцией активов и сокращением долговой нагрузки в ближайшее время, что делает дивидендные выплаты маловероятными.
#СольДня
$YNDX $MDMG $LENT
@omyinvestments
18:33: 🏁 Итоги дня: 21 февраля
🔴«Мечел» представил финансовые и операционные результаты за 2-е полугодие 2023 г. Чистая прибыль составила 25,8 млрд руб. (-26% отн. наших ожиданий) на фоне списания 10,7 млрд руб. курсовых разниц.
По нашим оценкам, дивиденд на привилегированную акцию — входит в «Горячую десятку» России — за 2023 г. может составить 32 руб. (див. доходность 9%) в случае соблюдения политики компанией выплачивать 20% чистой прибыли. Подтверждаем позитивный среднесрочный взгляд на «Мечел». Подробнее.
🔴ЦБ отозвал лицензию у «КИВИ Банка» за нарушение законов, регулирующих банковскую деятельность. Напомним, что в рамках недавней сделки по продаже российского бизнеса банк был продан новым собственникам и больше не является частью Qiwi plc, расписки которой торгуются на Мосбирже.
Считаем, что основной риск для акционеров Qiwi может быть связан с потенциальным пересмотром условий сделки в сторону ухудшения. При этом перспективы держателей расписок в российском периметре остаются неопределенными, поэтому мы сохраняем осторожный взгляд на расписки.
#СольДня
$MTLR $MTLRP $QIWI
@omyinvestments
🔴«Мечел» представил финансовые и операционные результаты за 2-е полугодие 2023 г. Чистая прибыль составила 25,8 млрд руб. (-26% отн. наших ожиданий) на фоне списания 10,7 млрд руб. курсовых разниц.
По нашим оценкам, дивиденд на привилегированную акцию — входит в «Горячую десятку» России — за 2023 г. может составить 32 руб. (див. доходность 9%) в случае соблюдения политики компанией выплачивать 20% чистой прибыли. Подтверждаем позитивный среднесрочный взгляд на «Мечел». Подробнее.
🔴ЦБ отозвал лицензию у «КИВИ Банка» за нарушение законов, регулирующих банковскую деятельность. Напомним, что в рамках недавней сделки по продаже российского бизнеса банк был продан новым собственникам и больше не является частью Qiwi plc, расписки которой торгуются на Мосбирже.
Считаем, что основной риск для акционеров Qiwi может быть связан с потенциальным пересмотром условий сделки в сторону ухудшения. При этом перспективы держателей расписок в российском периметре остаются неопределенными, поэтому мы сохраняем осторожный взгляд на расписки.
#СольДня
$MTLR $MTLRP $QIWI
@omyinvestments
19:33: 🏁 Итоги дня: 26 февраля
🔴Мосбиржа опубликовала результаты за 4-й кв. 2023 г. Чистая прибыль компании выросла на 79% г/г до 20 млрд руб. Считаем, что рекордная чистая прибыль может позволить выплатить дивиденд на уровне 14,7 руб. на акцию (7,5% — дивдоходность). Сохраняем позитивный взгляд на акции компании. Подробнее
🔴«Ростелеком» представил результаты за IV кв. 2023 г. — ключевые показатели в рамках наших ожиданий. Выручка выросла на 9% г/г до 209 млрд руб. Ключевыми драйверами роста выручки остаются цифровые сервисы, мобильный бизнес и видеосервисы. OIBDA выросла на 12% г/г, маржа по OIBDA по итогам квартала составила 35%. Сохраняем позитивный взгляд на акции компании в среднесрочной перспективе. Подробнее
$MOEX $RTKM #СольДня
@omyinvestments
🔴Мосбиржа опубликовала результаты за 4-й кв. 2023 г. Чистая прибыль компании выросла на 79% г/г до 20 млрд руб. Считаем, что рекордная чистая прибыль может позволить выплатить дивиденд на уровне 14,7 руб. на акцию (7,5% — дивдоходность). Сохраняем позитивный взгляд на акции компании. Подробнее
🔴«Ростелеком» представил результаты за IV кв. 2023 г. — ключевые показатели в рамках наших ожиданий. Выручка выросла на 9% г/г до 209 млрд руб. Ключевыми драйверами роста выручки остаются цифровые сервисы, мобильный бизнес и видеосервисы. OIBDA выросла на 12% г/г, маржа по OIBDA по итогам квартала составила 35%. Сохраняем позитивный взгляд на акции компании в среднесрочной перспективе. Подробнее
$MOEX $RTKM #СольДня
@omyinvestments
19:19: 🏁 Итоги дня: 27 февраля
🔹 Совет директоров «Распадской» 29 февраля рассмотрит вопрос о выплате дивидендов по итогам 2023 г., следует из сообщения угольной компании. Между тем мы не ждём, что «Распадская» вернётся к обсуждению дивидендов в краткосрочной перспективе — основной акционер (EVRAZ) пока является нерезидентом и находится под санкциями, что делает невозможным выплату в его пользу.
🔹 Henderson опубликовал операционные результаты за январь 2024 г. и провел день инвестора. Компания сохраняет темпы роста: выручка выросла на 32% г/г, онлайн-заказы показали опережающий рост в около 40% г/г. Сопоставимые продажи выросли на 22,5% при снижении количества посещений. Henderson планирует публикацию аудированной отчетности 27 апреля, после чего компания может определить размер дивидендных выплат.
🔹 Индекс потребительской уверенности США в феврале упал с 110,9 до 106,7 против прогноза роста до 114,8. Новость может оказаться негативной для рынка акций США, так как потенциально означает более слабый потребительский спрос в ближайший месяц.
$RASP $HNFG #СольДня
@omyinvestments
🔹 Совет директоров «Распадской» 29 февраля рассмотрит вопрос о выплате дивидендов по итогам 2023 г., следует из сообщения угольной компании. Между тем мы не ждём, что «Распадская» вернётся к обсуждению дивидендов в краткосрочной перспективе — основной акционер (EVRAZ) пока является нерезидентом и находится под санкциями, что делает невозможным выплату в его пользу.
🔹 Henderson опубликовал операционные результаты за январь 2024 г. и провел день инвестора. Компания сохраняет темпы роста: выручка выросла на 32% г/г, онлайн-заказы показали опережающий рост в около 40% г/г. Сопоставимые продажи выросли на 22,5% при снижении количества посещений. Henderson планирует публикацию аудированной отчетности 27 апреля, после чего компания может определить размер дивидендных выплат.
🔹 Индекс потребительской уверенности США в феврале упал с 110,9 до 106,7 против прогноза роста до 114,8. Новость может оказаться негативной для рынка акций США, так как потенциально означает более слабый потребительский спрос в ближайший месяц.
$RASP $HNFG #СольДня
@omyinvestments
20:00: 🏁 Итоги дня: 28 февраля
🔸 «Сбербанк» — входит в «Горячую десятку» России — опубликовал результаты по МСФО за 2023 г. Чистая прибыль составила 1,57 трлн руб. — на уровне ожиданий. Чистая процентная маржа, по расчетам банка, выросла на 66 б.п. до 6,0%, чистые процентные доходы увеличились на 15,4 г/г без учета конверсионных операций в 2022 г. Ожидаем объявление дивидендов за 2023 г. в апреле. По нашей оценке, дивиденд может составить 34 руб. на акцию (11,5% — дивдоходность). Подробнее
🔸 ЮГК — входит в «Горячую десятку» России — опубликовал операционные результаты по итогам 2023 г. Выручка выросла на 19% г/г, производство золота сократилось на 7% г/г, добыча руды выросла на 31% г/г. Сохраняем позитивный взгляд на акции компании. Подробнее
🔸 «Алроса» — результаты лучше ожиданий. Компания раскрыла финансовые результаты за 2-е пол. 2023 г. Выручка компании выросла на 25% г/г, EBITDA — на 60% г/г (+15% к нашим ожиданиям). Свободный денежный поток оказался негативным. Ожидаем рассмотрение компанией выплаты дивидендов в апреле. Сохраняем, положительный взгляд. Подробнее
🔸 Fix Price объявил слабые результаты за 4-й кв. 2023 г. Рост выручки составил 8% г/г, торговых площадей — 13% г/г. Четвертый квартал подряд происходит падение сопоставимых продаж. Мы не ожидаем операционных улучшений на горизонте 12 месяцев. Ожидаем больше ясности по дивидендам после завершения редомициляции компании из Кипра в Казахстан. Подробнее
🔸 Первые российские предприятия получили разрешение на экспорт свинины в Китай. В список включена компания, входящая в ГК «Русагро». Считаем, что событие позитивно для «Русагро» — и в случае благоприятного сценария и решения компании по строительству новых ферм мясной бизнес может быть увеличен в несколько раз. Компания опубликует 4 марта результаты за 4-й кв. 2023 г. Придерживаемся положительного взгляда на бумаги компании. Подробнее
$SBER $UGLD $ALRS $FIXP $AGRO #СольДня
@omyinvestments
🔸 «Сбербанк» — входит в «Горячую десятку» России — опубликовал результаты по МСФО за 2023 г. Чистая прибыль составила 1,57 трлн руб. — на уровне ожиданий. Чистая процентная маржа, по расчетам банка, выросла на 66 б.п. до 6,0%, чистые процентные доходы увеличились на 15,4 г/г без учета конверсионных операций в 2022 г. Ожидаем объявление дивидендов за 2023 г. в апреле. По нашей оценке, дивиденд может составить 34 руб. на акцию (11,5% — дивдоходность). Подробнее
🔸 ЮГК — входит в «Горячую десятку» России — опубликовал операционные результаты по итогам 2023 г. Выручка выросла на 19% г/г, производство золота сократилось на 7% г/г, добыча руды выросла на 31% г/г. Сохраняем позитивный взгляд на акции компании. Подробнее
🔸 «Алроса» — результаты лучше ожиданий. Компания раскрыла финансовые результаты за 2-е пол. 2023 г. Выручка компании выросла на 25% г/г, EBITDA — на 60% г/г (+15% к нашим ожиданиям). Свободный денежный поток оказался негативным. Ожидаем рассмотрение компанией выплаты дивидендов в апреле. Сохраняем, положительный взгляд. Подробнее
🔸 Fix Price объявил слабые результаты за 4-й кв. 2023 г. Рост выручки составил 8% г/г, торговых площадей — 13% г/г. Четвертый квартал подряд происходит падение сопоставимых продаж. Мы не ожидаем операционных улучшений на горизонте 12 месяцев. Ожидаем больше ясности по дивидендам после завершения редомициляции компании из Кипра в Казахстан. Подробнее
🔸 Первые российские предприятия получили разрешение на экспорт свинины в Китай. В список включена компания, входящая в ГК «Русагро». Считаем, что событие позитивно для «Русагро» — и в случае благоприятного сценария и решения компании по строительству новых ферм мясной бизнес может быть увеличен в несколько раз. Компания опубликует 4 марта результаты за 4-й кв. 2023 г. Придерживаемся положительного взгляда на бумаги компании. Подробнее
$SBER $UGLD $ALRS $FIXP $AGRO #СольДня
@omyinvestments