Cardano, XRP, FLOKI

В чате задавали вопроc: “почему растёт ADA?”

➡️ Дело в том, что создатель Cardano Чарльз Хоскинсон сообщил, что будет работать в Вашингтоне вместе с администрацией Трампа в качестве решалы 👀 своеобразного адвоката крипты. Он обещает “разрулить” проблемы, которые возникли у многих криптопроектов с SEC. Отсюда, кстати, и дополнительный рост XRP, которую пампили просто даже на новостях об анонсированном уходе Генслера с поста главы SEC.

Хоскинсон — это ещё один позитивный фундаментальный фактор, смягчающий негативное влияние снижающегося в последние дни фондового рынка на крипту.

NASDAQ, кстати, закрылся в -2.4% 🩸

А ещё, раз уж DOGE и SHIB тоже сегодня торгуются в плюсе ↗️, а FLOKI (другой любимчик Маска) получил листинг на Coinbase 🔼, хотелось бы в качестве пятничного оффтопа обратить внимание на свежий твит Илона Рива. Он как раз в центре на графиках (105 млн просмотров). Как вам этот ламповый ковер 🥹, на котором сидит Маск и его приятель?

Рынки торгуются со сдержанным оптимизмом. Хедлайнером на этой неделе будет отчет Nvidia (20 ноября). Кстати, на днях появились тревожные новости о перегреве чипов Blackwell, что может негативно отразиться на гайденсе компании, учитывая, что поставки Blackwell и без того задерживались (в августе отгрузки перенесли с сентября на декабрь). А вот у Илона Маска продолжается удачный месяц. Инвестиции в Трампа окупаются с лихвой — в этот раз Донни обещает смягчить регуляционные правила использлования беспилотный автомобилей. Акции Tesla ↗️ отыграли почти все падение прошлой недели.

✔️Биткоин после двухдневного снижения (впервые два “красных дня” подряд после выборов) приободрился и снова смотрит вверх. По ТА картина по-прежнему бычья.
В выходные, наконец-то, прошёл очередной памп в Solana, которая немного отставала от коллег по темпам роста. Писали об этом тут. В настоящий момент её цена выглядит соответствующей общему рыночному контексту. Дальнейший рост от текущих значений возможен при продолжении общего позитива. То есть, смотрим на TOTAL2. Также хорошо растет LINK (из того же списка).

◽️Из топов сейчас от всех отстает BNB. По текущей картине напрашивается резкий памп в зону $700. Также болтается на одном уровне TON, но его проблемы имеют фундаментальный характер, поэтому, несмотря на огромный потенциал роста, он вряд ли случится из-за общего восходящего тренда. Нужен позитив конкретно в деле Дурова. И когда/если такой позитив случится, будет очень сильный импульс вверх.
Еще хуже рынка по-прежнему торгуется UNI.

➡️ Из стариков второго эшелона хотелось бы выделить XTZ, который вырос уже на 33%.

➡️ И да, народ по-прежнему активно шортит, чем спонсирует пампы. На скрине как раз текущее распределение позиций в популярных токенах.

Сегодня с утра в англоязычном медиапространстве превалирует российская медиаповестка. Она в том числе надавила на фьючерсы, которые были в красной зоне до открытия сессии. Сейчас ситуация более или менее стабилизировалась —индексы торгуются около нулевых значений.

Крипторынок держится на таком фоне достойно, 👑 BTC даже прибавляет более 2% ↗️. Интересно, что растёт и золото. Утверждение “биткоин — это цифровое золото” сегодня выглядит максимально правдоподобно. Вместе с тем, альты “стоят на паузе” и торгуются либо в небольшом минусе, либо около нуля (за исключением DOGE и еще парочки токенов). Очевидно, что для таких высокорисковых активов нужна более стабильная геополитическая обстановка. Тем не менее тот факт, что не произошло обвального обрушения, является очень позитивным. Это значит , что любой сигнал о разрядке может быть воспринят с особым энтузиазмом 🔼. Крупные игроки явно не хотят продавать по текущим и делают ставку на то, что нужно просто дождаться вступления Трампа в должность.

Инверсный Крамер спешит на помощь

В X вирусится твит Джима Крамеры со словами “Nuclear war is coming” (Грядет ядерная война). Его ретвитят известные люди со словами “мы спасены!”. На скриншоте, как раз, ретвит сразу многих аккаунтов — пародийного Джерома Пауэлла, новостника Марио Навфаля и Илона Маска.

➡️ Кто не в курсе, Джим Крамер — финансовый аналитик, ведущий передачи Mad Money на CNBC. Известен тем, что за свою длинную карьеру в медиа сделал очень много прогностических ошибок. Началось это еще с февраля 2000 года, когда он призывал покупать компании ИТ-сектора. Как вы знаете, уже в марте 2000 года начался “кризис доткомов”, в результате которого NASDAQ падал 2 года подряд и потерял около 🔻78% своей стоимости. Представляете, весь индекс минус 78% от значений, на которых Крамер призывал покупать именно ИТ 🫣. После этого люди стали воспринимать его, как человека-мема, подмечая каждую ошибку. Больше всего он промахивался с лонгами, однако были и знаковые неудачные sell-советы. Например, он умудрился “продать” 📺 Netflix на самом дне в 2012 году по $7.8, хотя уже в 2013 акции стоили $54 (сейчас $868). В какой-то момент в интеренет появилось устойчивое выражение “инверсный Крамер”, подразумевающее рыночную активность против советов Джима. Был даже создан Inverse Jim Cramer ETF (тикер SJIM), который состоял из акций, купленных или проданных против советов Крамера.
✔️ Сам Джим отнесся к такой славе прагматично и продолжает давать прогнозы. Он прекрасно знает, что его будут читать с целью стёба. Однако слава есть слава — передачу Mad Money активно смотрят, а на соцсети Крамера подписаны миллионы человек.

◽️И справедливости ради стоит сказать, что Крамер ошибается далеко не всегда. Просто из-за прилипшего к нему образа люди подмечают исключительно несбывшиеся прогнозы. Например, в марте 2023 года Крамер призывал всех покупать, утверждая, что дно медвежьего цикла пройдено. Так оно и оказалось, как мы теперь знаем. Также Джим давно покупает акции 🟢 Nvidia, что тоже оказалось очень прибыльной инвестицией. А инверсный Inverse Jim Cramer ETF в конечном счете закрылся.

P.S. В самом аккаунте Jim Cramer этого твита сейчас нет. Либо Крамер его удалил, либо это выдумка пародийного аккаунта Not Jerome Powell, который отфотошопил картинку. В любом случае сам скриншот стал вирусным и после ретвита Маска наберет десятки миллионов просмотров.

P.P.S. А вот что точно есть у Крамера, так это такой комментарий: "It takes the threat of nuclear war to get rates down…" (Чтобы снизить ставки, нужна угроза ядерной войны...) Интересная мысль, не правда ли? И весьма бычья для рынков. Только в этом случае надо, чтобы принцип “инверсного Крамера” не работал 🙂. Читатели даже просят Джима не писать ничего про войну, на всякий случай.

🚩Launchpool MORPHO и MAJOR на Bybit

Сразу два новых проекта запускают свой ланчпул на Байбит.

🟠 Завтра (21 ноября) в 13:00 по МСК стартует MORPHO, который продлится до 27 ноября. MAJOR будет запущен в это же время на день позже (22 ноября), но закончится также 27 ноября.

✔️ Листинг MORPHO состоится вместе с ланчпулом проекта, а вот MAJOR появится на бирже только 28 ноября.

🟧 В обоих случаях в качестве криптовалюты для стейкинга принимаются USDT и MNT, а также MORPHO для MORPHO соответственно. Третьей криптой для стейкинга MAJOR будет TON (сам MAJOR стейкать нельзя, так как листинг состоится после ланчпула). Хороший вариант пассивного заработка для холдеров 🪙 Toncoin (максимум 1000 TON).

🔎 Morpho является вторым по величине протоколом кредитования на Ethereum и Base с более чем $2 млрд депозитов. Последняя версия Morpho представляет собой открытый базовый протокол кредитования, предлагающий эффективные ставки в DeFi. Рейтинг безопасности DeFi Safety для Morpho составляет 98%.

Подробнее ознакомиться с Morpho можно здесь.

🔎 Major — это игра в Telegram в жанре «Play to Earn», созданная для повышения популярности платформы и блокчейна TON. Токен MAJOR будет использоваться в игровой механике, а также служить средством оплаты при обмене NFT-номеров и никнеймов в Telegram.

Подробнее ознакомиться с Major можно здесь.

#launchpool

Заголовок говорит сам за себя. После 00:00 крупнейшая компания мира 🟢 либо обрушит рынки, либо придаст им дополнительный импульс вверх. Судя по текущим торгам в красной зоне многие верят именно в первый сценарий. Да и геополитический фон не самый лучший.

Но выводы пока делать рано. Хуанг умеет приятно удивлять.

Ракетный памп 🚀

Рынок очень циничен — пока мировые СМИ пестрили заголовками о том, что Россия запустила межконтинентальную баллистическую ракету по Украине, трейдеры массово закупались криптой, воспринимая эту информацию исключительно, как позитив. С точки зрения прагматика логика простая: раз ракета была без ядерной боеголовки, значит, Россия не хочет эскалации и будет дожидаться Трампа, чтобы решить вопрос мирно. Соответственно, мировой войны не будет, бычка продолжается, хватаем всё, то можно. Отсюда и такой рост 👑 BTC, а за ним и многих альтов.

Сегодня также вышли нейтральные данные по рынку труда, которые принципиально не изменили вероятность снижения ставки на 25 б.п. на следующем заседании ФРС в декабре. Для рынка это тоже позитив, учитывая бычий цикл. Во время такой эйфории любая новость, которая не имеет однозначно негативной трактовки, расценивается, как позитив. “Не мешайте нам расти”

Индекс страха и жадности продолжает находиться в зоне экстремальной жадности.

Жадность, жадность, жадность 😆

Процентные ставки по гибким счетам в USDT на крупнейших биржах превышали сегодня 60% и продолжают оставаться крайне высокими. На скриншоте пример Bybit.

Это говорит о том, что в рынок криптовалют приходит очень много заемных средств. Именно они пампят цены выше (и, кстати, их надо будет возвращать).

Также позитивный эффект оказало выступление Путина. Прагматичные трейдеры взяли из него только часть про то, что Россия предпочитает мирные средства решения конфликтов. Жадный рынок еще больше убедился, что никакой ядерной войны не будет. Значит, надо покупать дальше.

В рамках очередного пампа 🧂 Solana окончательно пробила свой ATH. Если днём в четверг максимум был достигнут только на фьючерсах, то теперь это произошло повсеместно.

Некоторые читатели спрашивают: где альтсезон? Ну вот он во всей красе.

На этой позитивной ноте админ прощается с вами.

Перекосы нарастают

Если посмотреть на статистику позиций (нижний график), которые открыты крупными трейдерами в 🧂SOL на больших таймфреймах, то будет видно, что с конца октября небольшое количество самых крупных игроков только наращивают лонги. Количество аккаунтов в рамках 20% крупнейших трейдеров (верхний график) тоже преимущественно росло, однако не так однозначно — бывали периоды сокращения длинных позиций.

Это говорит о том, что огромная часть лонгов сконцентрирована в руках небольшой группы людей. Грубо говоря, всего несколько человек могут обрушить котировки в любой момент. Это, конечно, не в их интересах, так как их задача понемногу продать лонги на хаях. Однако в случае любого форс-мажора, который вызовет panic sale, обвал может быть “с опережением рынка”. Именно так было в апреле.

Кстати, если размер лонговых позиций у самых крупных игроков начнет снижаться, это будет означать начало фазы распределения, то есть, цена достигнет их таргета. Причем, эти движения нужно смотреть не внутри дня, а на 24-часовом таймфрейме (внутри дня незначительные колебания есть и сейчас). На данный момент пропорция лонговых позиций доросла до 77% 🤔 (29 октября было 60%). Вместе с тем, большая часть ритейла продолжает преимущественно шортить. В частности, сегодня в SOL общая пропорция шорта составляет 53%. Несмотря на то, что шорты — это топливо для роста, ресурсы китов, чтобы постоянно их "рвать", наращивая лонги, не бесконечны.

Пластинку заело 🫠

Расти на одних и тех же историях о том, что Трамп назначил очередного “сторонника крипты” в будущую администрацию, невозможно . Крипта — это хайп. А хайпу всегда нужны новые идеи. Как моде. Не зря же бренды одежды выпускают каждый сезон новые коллекции. Кстати, очень часто это “хорошо забытое старое”.

Памп на Трампе выдохся, памп на Маске выдохся, памп на уходе Генслера тоже выдохся… Значит ли это, что мы входим в медвежий цикл? Нет, так как основной фондовый рынок продолжает чувствовать себя хорошо. Russell 2000 и вовсе закрылся в +1.47% ↗️

Просто для новой эйфории нужно топливо. Им, кстати, могут стать фиксации шортовых позиций, когда цены опустятся до уровня массовых тейков у тех, кто стоит в шорте. Также, чем ниже цена, тем больше тех, кто начинает снова заходить в лонг (конечно, если нет внешнего негатива). Людей, которые зафиксировались выше и просто ждут “скидок”, много.

The Dark Side of the Moon Trump

Летом в одной из наших статей был заголовок “Трамп — это не только хорошо для рынков, но и плохо”. Сейчас он бы тоже подошёл 🙂. После нескольких недель эйфории инвесторы всё больше обращают внимание на то, какие реальные действия предпримет новая администрация Белого дома. Просто слова “я за всё хорошее” перестали работать. И тут оказывается, что не все назначения Трампа такие замечательные, как многим бы хотелось, а реализация новой протекционистской экономической доктрины и вовсе несет в себе сразу комплекс угроз. Новые тарифы на товары из Китая, а также Мексики и Канады (это 3 крупнейших торговых партнера США) не только запустят торговую войну в будущем, но и укрепляют доллар уже сейчас. Чем дольше растет DXY, тем труднее расти всем другим активам, которые торгуются с ним в паре. Например, 💶 евро осталось снизится всего на 4.7%, чтобы дойти до значения 1 к 1 с 💵 USD.
➡️ Соответственно, чтобы расти, криптовалютам нужен не только общий позитивный фон, но и дополнительная сила, которая “откусит” ресурсы, утекающие в доллар США.

◽️ Также все больше людей начинает задаваться вопросом — как скоро Трамп сможет запустить обещанный криптофонд? Сомнений в том, что какой-то фонд вообще будет, пока в массовом сознании нет, но вот о сроках люди стали задумываться. Чтобы сделать такого рода вещи недостаточно просто захотеть. Нужно подготовить законодательную базу и провести всё через Конгресс (да, он за республиканцами, но это не значит, что конгрессмены всё сразу примут — есть риск увязнуть в многочисленных правках и отсрочках). Это даже если не вдаваться в технологические аспекты.

◽️В целом, пока ничего страшного не происходит, и коррекция носит здоровый характер. Тем не менее, не следует покупать всё на каждой красной свече, полагая, что она вот-вот закончится (ловля падающих ножей). По-хорошему, надо бы сходить пониже, чтобы произошёл момент с паническими продажами, на которых, обычно, и заканчивается падение. Кстати, сейчас уже начинают нервничать некоторые киты. Например, сегодня утром один крупный игрок снял со стейкинга 44,959 SOL и продал их через Бинанс (примерно за $10.5 млн).

➡️ В общем, пока лучше придерживаться тактики cash is your friend. В худшем случае, вы просто купите актив чуть дороже, если отскок произойдет прямо сейчас.

P.S. На картинке за основу взята обложка одного известного музыкального альбома. Кто-то наверняка узнает.

Верни мне мой 2007 2021

Сегодня мы наблюдаем попытку перекачать ликвидность из биткоина в альты. Многие люди, которые давно торгуют криптой, считают, что в какой-то момент именно этот процесс ознаменует начало “настоящего альтсезона”. Так было в прошлом. Однако они не учитывают фактор спотового ETF. В 2024 биткоин покупали не для быстрых иксов. Крупные фонды, которые зашли в IBIT, не рассчитывают даже на х2 через несколько месяцев — их горизонт планирования намного длиннее и ожидания прибыли более скромные. Более того, у альтов (кроме ETH) пока нет аналогичных инструментов, поэтому продать биток и купить уcловный INJ (растет сегодня +12% 🔼 против рынка) они не могут. Проще говоря, современный биткоин насыщен деньгами институционалов, которые даже технически не могут покупать большинство альтов (регуляция + риск-менеджмент не позволят). Соответственно, с целью переложиться в альты из битка выходят преимущественно криптоэнтузиасты. Хватит ли их денег, чтобы пампануть весь рынок альтов — вопрос. Скорее всего, нет. Как сегодня, когда доминация BTC падает, но совсем немного. Есть ограниченные попытки пампить альткоины, но они носят лишь точечный характер (SUI, INJ, SEI, AVAX). Поэтому вместе с капитализацией BTC падает и TOTAL2 — капитализация всех альтов.

❓Так что, альты больше не вырастут

Они будут расти вместе со всем рынком, а не против битка. Доминация BTC будет иногда снижаться, однако не радикально, как в январе 2018 или мае 2021. Именно поэтому мы рекомендуем ориентироваться на Russell 2000, который отражает общий режим risk-on на рынке, то есть, готовность инвесторов нести кэш в рисковые активы. Сегодня Russell 2000, кстати, закрылся в -0.71% ↘️, что отлично согласуется с -1.5%↘️ по TOTAL2

Памп крипты идет против фондового рынка на малых объемах. Скорее всего, это связано с тем, о чем мы писали тут. Крупные игроки ещё не зафиксировали свой профит, поэтому стремительное падение цены, как в начале недели, им не подходит. Тем более, что много розничных инвесторов набрали за вчера и позавчера шорты, а значит, их можно порвать и за счет малого ресурса полететь выше.

Вместе с тем, именно на этом росте соотношение лонгов к шортам у самых крупных трейдеров начинает идти вниз. На скриншоте пример с 🧂SOL. Если до этого они только увеличивали лонг, то сейчас начался процесс фиксации прибыли.

Завтра торгов в США нет из-за Дня благодарения. Кстати, наверняка этот фактор тоже способствовал росту — в четверг можно будет продолжать манипуляцию рынком без воздействия ETF.

Для пампа снова стали брать заемные средства, из-за чего биржи опять повысили APR по гибким вкладам в USDT. На текущий час у крупнейших площадок доходность составляет около 20%. Причем, обратите внимание — деньги занимаются, но объёмы падают. Выглядит это не очень хорошо. Обычно это последняя фаза среднесрочной бычьей волны.

До какого уровня будет памп?

Очевидно, что его архитекторы хотят “чем выше, тем лучше”. Потому им и нужен завтра выходной, чтобы другие крупные игроки не могли фиксануться через ETF. По идее рост будет идти пока не встретит сопротивления (сейчас его вообще нет — цена идет вверх словно через вакуум). Как обычно, значение имеют круглые цифры, а если быть точнее — всё, что находится вокруг них.

Индекс жадности тоже стал потихоньку снижаться (сейчас 75, еще вчера был 79). Люди испугались в понедельник и уже не рвутся покупать всё что можно по любой цене.

Кстати, у Соланы сегодня ещё было давление из продаж FTX — команда, занимающаяся ликвидацией активов обанкротившейся биржи, продала 11400 SOL на споте. Из-за малых объёмов даже это количество немного тормознуло токен и не дало ему идти в том же темпе, что биток и эфир. Но очень вероятно, что "соль" еще попробуют загнать выше, чтобы раздать актив на хаях. Иначе выходит, что крупняк не распродался по $264 в субботу, а теперь будет продаваться по $242. Негоже. Тем более, Питер Брандт сказал людям ставить TP по Солане на $271.