​Сильные квартальные отчеты технологических гигантов знаменуют собой конец периода хороших новостей. Следующие несколько недель принесут рынку акций намного больше негатива, прогнозирует Bloomberg.

Американская экономика испытывает серьезные проблемы, а ее восстановление буксует из-за ухудшения эпидемиологической ситуации. Это делает политические разногласия в США еще более опасными.

В США стремительно растет пропасть между богатыми и бедными, и это может оказать сильное негативное влияние на рынок акций, учитывая контекст предстоящих выборов президента США. Политический конфликт вокруг этого события, а также массовые беспорядки на фоне пандемии коронавируса вряд ли будут способствовать стремительному экономическому восстановлению. Перспективы перекупленного рынка акций США выглядят весьма незавидно.

Вчера закончилась еще одна неделя позитива на американском рынке. Отчет Apple стал одним из самых сильных за всю историю. Amazon сообщил о прибыли в размере $10,30 на акцию что в разы превысило консенсус-прогноз. И наконец гигант соцсетей Facebook сообщил о прибыли в $1,80 на акцию при консенсусе 1.39. Бумаги прибавили на радостях от 5 до 10% Троица занимает львиную долю от общей капитализации американского рынка акций что в очередной раз не дало обвалиться SP500 и NASDAQ

Так ли все хорошо? Крайне сомневаюсь, в моем видении квартальные отчеты технологических гигантов знаменуют собой конец периода хороших новостей. Мы в Private Trading Channel продолжаем держать шорты по банковскому сектору #JPM #GS #WFC #DB , самолетам #BA #AAL , нефтегазу #XOM #OKE #OXY #HP
В лонгах: #MA #ATNM #MRNA #FSLY #HEAR #TER #NVDA Так же подобрали на падении #EHTH #NFLX

В моем видении в наши дни любой инвестор, полагающийся лишь на традиционные методы анализа рыночной конъюнктуры, неизбежно будет получать убыток. Денежные вливания со стороны центробанков и беспрецедентно мягкая монетарная политика полностью уравняли все классы активов, а также способствовали появлению новой парадигмы на рынках - чем хуже для экономики, тем лучше для фондовых инструментов.

Я по прежнему крайне скептически настроена в отношении дальнейшего позитива и полагаю что следующие несколько недель принесут рынку акций намного больше негатива

#DXY Доллар США упал почти на 5% в июле, причем большая часть падения пришлась на последние 10 дней, поскольку новые случаи коронавируса выросли в нескольких штатах США, а некоторые последние данные указывают на замедление экономического восстановления.
Очевидна явна разбалансировка. Перелом нисходящей тенденции и текущий мощный рост евро в кроссах за товарные валюты (CAD, NZD, AUD), а так же начавшееся ослабление валют сектора ЕМ ни к чему хорошему по итогу НЕ приведет!

#XAUUSD Цены на золото выросли в июле на 10% с лишним и готовятся закрыть лучший месяц за последние восемь лет, а цены на серебро - лучший месяц с 1979 года.
Главными драйверами роста цен на драгоценные металлы являются затяжное снижение курса доллара и отрицательная реальная доходность наиболее надежных облигаций, вроде 10-летних трежерис
Я не изменила своего вью на данный актив. Ожидаю в ближайшие дни формирование разворотной модели с мощной коррекцией

#USDRUB #EURRUB - Здесь все понятно было еще пол - года назад. См. последние обзоры

Ну и голосовалка. Что смотрим на сл. неделе?

#GS vs #WFC
Предполагаю дальнейшее снижение в банковском секторе
Если в голдмане в 2 раза, то в веллс фарго в 3
https://www.tradingview.com/x/j9A3rTWs/

​Японский конгломерат SoftBank в последние месяцы потратил около $4 млрд на покупку акций таких компаний, как Amazon, Netflix, Microsoft и Tesla, а в течение последних недель неожиданно вышел и на рынок деривативов — источники сообщают, что объем покупок колл-опционов со стороны SoftBank составил порядка $4 млрд, что эквивалентно экспозиции в $50 млрд в бумагах компаний, лежащих в их основе.

Очень сложно преувеличить масштабы рисков, которые сегодня берут на себя участники американских финансовых рынков. Впечатляющий рост акций некоторых компаний, вроде Apple и Tesla, придал фондовым индексам дополнительный импульс и вывел S&P 500 и Nasdaq на новые рекордные уровни

Красивые инвестиционные программы для смартфонов, которые так нравятся миллениалам (Robinhood), а также снижение порога для доступа на рынок акций привлекли на него много мелких инвесторов. «Компании специального назначения» (SPAC)* плодятся с огромной скоростью и с начала года уже привлекли $24 млрд, что на 70% выше
значения всего прошлого года.

Однако учитывая то что что фундаментальные показатели макро- и микроэкономики все еще не указывают на устойчивость и убедительность пост-кризисного восстановления , сегодняшняя динамика рынка акций отражает не хорошо продуманные ставки на будущее, а непоколебимую веру многих инвесторов в вечно благоприятную и предсказуемую ликвидность.

В последние недели инвесторы выражали боязнь упустить продолжение непрекращающегося роста рынка акций путем покупки кол-опционов, понимая что добром это все НЕ закончится, опытные трейдеры начинают одновременную скупку индекса волатильности VIX/UVXY с целью хеджа перспективы нового обвала рынков

В результате подобных событий розничные инвесторы могут получить большие убытки, что чревато ухудшением более широкой экономической картины. Все это может заставить центробанки пойти на новые стимулирующие меры, что еще сильнее исказит рыночные сигналы и еще больше подорвет роль рынка в качестве места эффективного распределения ресурсов по экономике.

#SPX - Это НАЧАЛО! НЕ пытайтесь мыслить в разрезе 2ух дней! "О упало, нужно подбирать"-). Все значительно сложнее
НЕ рекомендую! читать в ближайшее время инвест-каналы - в текущий условиях нормальное инвестирование, т.е. покупки на просадках, работать НЕ будут - существует огромный риск нового биржевого краха!
https://www.tradingview.com/x/caP9Qrl3/ - В текущих условиях нужно мыслить от шорта! распродавая портфель на откатах в верх

#BAC - А как же инвестиции Баффета? - Будьте умнее, НЕ верьте и уж тем более НЕ повторяйте за громкими именами!!! Баффет и ежи с ними разберутся, а вы с этим и подобным ему шлаком типа #WFC в портфеле останетесь на десятилетия! - https://www.tradingview.com/x/2XKozvnB/

#НЕФТЬ - Эксперты японской банковской и финансовая холдинговой компании Mitsubishi UFJ Financial Group повысили квартальный нефтяной прогноз на 2020 год, аргументируя пересмотр улучшением фундаментальных показателей, ослаблением курса доллара и переходом рынка в состоянии дефицита с начала июня.

А я вот в свою очередь нефтяной прогноз понизила

Ну и в довесок к происходящему - Китай при нормальном развитии событий постепенно продаст 20% принадлежащего ему госдолга США, а в случае военного конфликта между странами может избавиться от него полностью, пишет Global Times, которая считается неофициальным рупором официального Пекина.

Так же напоминаю для тех кто не обратил внимания - https://yangx.top/SvetaFXTradingBlog/2227

Ну и что смотрим на следующей неделе?-)