#ТорговыеИдеи #Synaptics #SYNA
📁Сезон отчетности за третий квартал близится к кульминации, Если Вы задумываетесь над тем, как можно с выгодой диверсифицировать свой портфель – стоит включить акции производителей полупроводников, особенно учитывая ожидаемый рост показателей технологических доходов таких гигантов, как Apple или Microsoft.
☺️ Позитивные ожидания основаны как на начале производства iPhone 12 и других девайсов с 5G 📡, так и на продолжении восстановления в автомобильном секторе в 3-м квартале и ожидаемого продолжения восстановления в 4-м квартале, благодаря запуску новых программ и моделей.
💡 Одна из таких компаний – Synaptics (SYNA) – удивительная компания, регулярно публикующая сильные цифры в отчётах, превышающие ожидания рынка и чей ближайший отчёт будет 5 ноября.
Synaptics разрабатывает электронные решения, которые обеспечивают взаимодействия человека с компьютерным интерфейсом: касания, считывание отпечатка пальца, видео, аудио и распознавание голоса для смартфонов, ПК, автомобилей и проч.
📊 В отличие от многих других компаний сектора, SYNA отличается весьма умеренными инвестиционными показателями, свидетельствующими о существенных потенциалах фундаментального роста:
• P/E – 20
• P/S – чуть более 2.
Исключая предыдущую, не вполне удачную для фондовых индексов, неделю, акции SYNA выросли с $78 до $87 📈, после чего их постигла коррекция до нынешних, ничем не оправданных $80,9 – в рамках общей коррекции широкого рынка.
❗️Это предлагает возможность перезахода в эту уникальную акцию по крайне привлекательной цене, с перспективой роста до $93,50 после квартальной публикации 5 ноября.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
📁Сезон отчетности за третий квартал близится к кульминации, Если Вы задумываетесь над тем, как можно с выгодой диверсифицировать свой портфель – стоит включить акции производителей полупроводников, особенно учитывая ожидаемый рост показателей технологических доходов таких гигантов, как Apple или Microsoft.
☺️ Позитивные ожидания основаны как на начале производства iPhone 12 и других девайсов с 5G 📡, так и на продолжении восстановления в автомобильном секторе в 3-м квартале и ожидаемого продолжения восстановления в 4-м квартале, благодаря запуску новых программ и моделей.
💡 Одна из таких компаний – Synaptics (SYNA) – удивительная компания, регулярно публикующая сильные цифры в отчётах, превышающие ожидания рынка и чей ближайший отчёт будет 5 ноября.
Synaptics разрабатывает электронные решения, которые обеспечивают взаимодействия человека с компьютерным интерфейсом: касания, считывание отпечатка пальца, видео, аудио и распознавание голоса для смартфонов, ПК, автомобилей и проч.
📊 В отличие от многих других компаний сектора, SYNA отличается весьма умеренными инвестиционными показателями, свидетельствующими о существенных потенциалах фундаментального роста:
• P/E – 20
• P/S – чуть более 2.
Исключая предыдущую, не вполне удачную для фондовых индексов, неделю, акции SYNA выросли с $78 до $87 📈, после чего их постигла коррекция до нынешних, ничем не оправданных $80,9 – в рамках общей коррекции широкого рынка.
❗️Это предлагает возможность перезахода в эту уникальную акцию по крайне привлекательной цене, с перспективой роста до $93,50 после квартальной публикации 5 ноября.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
#Отчет #IBM
📁 Вчера вечером компания IBM (International Business Machines) отчиталась об итогах своей работы за 3 квартал 2020 года.
Организация занимается производством и поставками аппаратного и программного обеспечения, ИТ-сервисов, консалтинговых услуг, облачных и квантовых решений. Штаб квартира находится в Армонке (штат Нью-Йорк), хотя офисы компании можно встретить почти во всех странах мира.
После выхода отчета акции компании обвалились более чем на 2,5%📉. Давайте оценим результаты компании за квартал.
🗣CEO компании IBM Арвинд Кришна сказал о 3 квартале следующие слова:
"Высокие показатели нашего облачного бизнеса, в том числе благодаря компании Red Hat, подчеркивают растущий интерес клиентов к данным решениям. Разделение инфраструктуры бизнес-сервисов создает условия для дальнейшего роста нашей компании, облачных услуг и искусственного интеллекта. IBM постарается захватить большую часть рынка облачных технологий, капитализация которого в будущем достигнет 1 трлн. долл."
📊Финансовые показатели:
• Выручка составила 17,6 млрд. долл., что лучше прогнозов аналитиков (17,54 млрд. долл.)
• Прибыль на акцию (EPS) 2,58 долл. при аналогичном прогнозе экспертов.
• Компания сгенерировала 10,8 млрд. долл. свободного денежного потока.
• Расходы компании выросли на 2% до 6 млрд. долл.
🗂 Результаты по сегментам
• Облачные решения принесли IBM 5,6 млрд. долл. (+6% относительно 3 квартала 2019 года). Самый сильный рост выручки у входящей в данный отдел компании Red Hat +19%.
• Подразделение бизнес-услуг дало 4 млрд. долл. выручки, что меньше результатов аналогичного периода 2019 года на 6%. Валовая прибыль составила 32,9%.
• Отдел глобальных технологий (услуги в области информационных технологий и стратегического аутсорсинга и аналитики) добавил 6,5 млрд. долл. в копилку IBM, что меньше результатов 3 квартала 2019 года на 4%.
• Сегмент "Системы" (ИТ-оборудование) потерял за год 16% выручки (1,3 млрд. долл.)
☁️ Основной вектор развития компании на будущее: облачные решения.
🌏 Выручка по регионам:
- США 8,1 млрд. долл.
- Европа и Африка 5,6 млрд. долл.
- Азия 3,9 млрд. долл.
ИТОГ
Подводя итог, можно сказать, что компания сделала большую ставку на облачные решения. Покупка компании Red Hat дает свои плоды. Выручка "облаков" растет хорошими темпами.
Однако, остальные подразделения IBM находятся под давлением и испытывают спад. Общие результаты по выручке и прибыли не сильно превзошли ожидания аналитиков.
📁 Вчера вечером компания IBM (International Business Machines) отчиталась об итогах своей работы за 3 квартал 2020 года.
Организация занимается производством и поставками аппаратного и программного обеспечения, ИТ-сервисов, консалтинговых услуг, облачных и квантовых решений. Штаб квартира находится в Армонке (штат Нью-Йорк), хотя офисы компании можно встретить почти во всех странах мира.
После выхода отчета акции компании обвалились более чем на 2,5%📉. Давайте оценим результаты компании за квартал.
🗣CEO компании IBM Арвинд Кришна сказал о 3 квартале следующие слова:
"Высокие показатели нашего облачного бизнеса, в том числе благодаря компании Red Hat, подчеркивают растущий интерес клиентов к данным решениям. Разделение инфраструктуры бизнес-сервисов создает условия для дальнейшего роста нашей компании, облачных услуг и искусственного интеллекта. IBM постарается захватить большую часть рынка облачных технологий, капитализация которого в будущем достигнет 1 трлн. долл."
📊Финансовые показатели:
• Выручка составила 17,6 млрд. долл., что лучше прогнозов аналитиков (17,54 млрд. долл.)
• Прибыль на акцию (EPS) 2,58 долл. при аналогичном прогнозе экспертов.
• Компания сгенерировала 10,8 млрд. долл. свободного денежного потока.
• Расходы компании выросли на 2% до 6 млрд. долл.
🗂 Результаты по сегментам
• Облачные решения принесли IBM 5,6 млрд. долл. (+6% относительно 3 квартала 2019 года). Самый сильный рост выручки у входящей в данный отдел компании Red Hat +19%.
• Подразделение бизнес-услуг дало 4 млрд. долл. выручки, что меньше результатов аналогичного периода 2019 года на 6%. Валовая прибыль составила 32,9%.
• Отдел глобальных технологий (услуги в области информационных технологий и стратегического аутсорсинга и аналитики) добавил 6,5 млрд. долл. в копилку IBM, что меньше результатов 3 квартала 2019 года на 4%.
• Сегмент "Системы" (ИТ-оборудование) потерял за год 16% выручки (1,3 млрд. долл.)
☁️ Основной вектор развития компании на будущее: облачные решения.
🌏 Выручка по регионам:
- США 8,1 млрд. долл.
- Европа и Африка 5,6 млрд. долл.
- Азия 3,9 млрд. долл.
ИТОГ
Подводя итог, можно сказать, что компания сделала большую ставку на облачные решения. Покупка компании Red Hat дает свои плоды. Выручка "облаков" растет хорошими темпами.
Однако, остальные подразделения IBM находятся под давлением и испытывают спад. Общие результаты по выручке и прибыли не сильно превзошли ожидания аналитиков.
#ТорговыеИдеи #Netgear #NTGR
📶 Всем хорошо известны модемы и роутеры Netgear. Пандемия коронавируса заставила людей перейти на удалённую работу, для которой всем понадобились такие устройства. Ожидается, что компания представит следующий квартальный отчёт о прибылях и убытках после закрытия рынка в среду, 21 октября.
Компания Netgear Inc. была основана в 1996 году, ее штаб-квартира находится в Сан-Хосе, штат Калифорния. Компания работает в двух сегментах: "Домашний интернет" и "Интернет для малого и среднего бизнес".
Компания проектирует, разрабатывает и продает сетевые и интернет-подключаемые приборы, такие как широкополосные модемы, WiFi шлюзы, точки доступа WiFi, WiFi маршрутизаторы, домашние WiFi системы, расширители диапазона WiFi, адаптеры и мосты Powerline, сетевые адаптеры WiFi.
📊 Ожидается, что прибыль компании будет в диапазоне $0,70–$0,80 на акцию при выручке $313,5 млн. Такой прогноз выручки предполагает её рост на 17,9% в годовом исчислении. В прошлом году компания отчиталась о выручке за квартал в $265,9 млн.
Компания имеет низкий уровень долга, всего 3,5% в структуре капитала, но достаточно высокое значение капитализации чистой прибыли, P/E – на уровне 73 🤯😄.
❗️Мы полагаем, что завтра Netgear отчитается крайне позитивно, и эти акции, в случае если общий рыночный фон будет нейтральный, сможет показать хорошую динамику с целевым уровнем выше $35,20.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
📶 Всем хорошо известны модемы и роутеры Netgear. Пандемия коронавируса заставила людей перейти на удалённую работу, для которой всем понадобились такие устройства. Ожидается, что компания представит следующий квартальный отчёт о прибылях и убытках после закрытия рынка в среду, 21 октября.
Компания Netgear Inc. была основана в 1996 году, ее штаб-квартира находится в Сан-Хосе, штат Калифорния. Компания работает в двух сегментах: "Домашний интернет" и "Интернет для малого и среднего бизнес".
Компания проектирует, разрабатывает и продает сетевые и интернет-подключаемые приборы, такие как широкополосные модемы, WiFi шлюзы, точки доступа WiFi, WiFi маршрутизаторы, домашние WiFi системы, расширители диапазона WiFi, адаптеры и мосты Powerline, сетевые адаптеры WiFi.
📊 Ожидается, что прибыль компании будет в диапазоне $0,70–$0,80 на акцию при выручке $313,5 млн. Такой прогноз выручки предполагает её рост на 17,9% в годовом исчислении. В прошлом году компания отчиталась о выручке за квартал в $265,9 млн.
Компания имеет низкий уровень долга, всего 3,5% в структуре капитала, но достаточно высокое значение капитализации чистой прибыли, P/E – на уровне 73 🤯😄.
❗️Мы полагаем, что завтра Netgear отчитается крайне позитивно, и эти акции, в случае если общий рыночный фон будет нейтральный, сможет показать хорошую динамику с целевым уровнем выше $35,20.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
#Отчет #Netflix #NFLX
📂 Американская компания Netflix со штаб-квартирой в Калифорнии отчиталась о результатах своей работы за 3 квартал 2020 года.
Организация основана в 1997 году. Занимается производством и поставкой фильмов и сериалов, при этом не только сторонних, но и собственных. Аудитория насчитывает более 100 млн. зрителей с платной подпиской. В год выпускает более 100 сериалов и фильмов.
После выхода отчетности и закрытия торгов акции компании обвалились на более чем 6% в моменте 📉.
📊 Оценим итоги работы компании:
• Хуже прогнозов (2,5 млн. новых подписчиков) оказался прирост пользователей сервиса. За 3 квартал зарегистрировалось всего 2,2 млн. человек. При этом общее количество зарегистрированных подписчиков достигло 29 млн. человек в 2020 году. Компания объяснила это тем, что в 3 квартале часть ограничений против коронавируса была снята. Всего у Netflix теперь 195,15 млн. подписчиков по всему миру.
• Аналитики ожидали выручку на уровне 6,39 млрд. долл. Выручка выросла до 6,44 млрд. долл. по сравнению с 5,25 млрд. долл. за аналогичный период 2019 года. Выручка за 9 месяцев 2020 года: 18,352 млрд. долл., т.е. на 3,7 млрд. долл. больше результатов похожего периода предыдущего года.
• Чистая прибыль за 9 месяцев выросла на 73% до 2,2 млрд. долл.
Чистая прибыль за 3 квартал 2020 года составила 790 млн. долл., что на 18,8% больше прибыли за такой же период в 2019 году.
• EPS (прибыль на акцию) 1,74 долл. при прогнозе в 2,13 долл.
• Общий долг вырос до 28,289 млрд. долл. за 9 месяцев, что больше значения за аналогичный период 2029 года.
• Компания сгенерировала 1,14 млрд. долл. свободного денежного потока. за 3 квартал 2020 года.
📺 В 2021 году Netflix планирует запустить ещё больше оригинального контента, чем в 2020-м. К концу 2020 года число отснятых проектов приблизится к 150.
Выручка по регионам🌎:
• США и Канада 2,933 млрд. долл.
• Европа (в том числе Россия), Ближний Восток и Африка 2,019 млрд. долл.
• Латинская Америка 789 млн. долл.
• Азиатско-Тихоокеанский регион 635 млн. долл.
❗️Итог
Результаты 3 квартала компании Netflix получились неоднозначными. Выручка превзошла результаты аналитиков на небольшое значение. А прибыль на акцию оказалась существенно меньше прогноза.
Тем не менее 2020 год обещает быть самым успешным для компании в плане роста числа платных подписчиков. При этом аналитики ждут стремительного увеличения числа платных подписчиков за рубежом.
📂 Американская компания Netflix со штаб-квартирой в Калифорнии отчиталась о результатах своей работы за 3 квартал 2020 года.
Организация основана в 1997 году. Занимается производством и поставкой фильмов и сериалов, при этом не только сторонних, но и собственных. Аудитория насчитывает более 100 млн. зрителей с платной подпиской. В год выпускает более 100 сериалов и фильмов.
После выхода отчетности и закрытия торгов акции компании обвалились на более чем 6% в моменте 📉.
📊 Оценим итоги работы компании:
• Хуже прогнозов (2,5 млн. новых подписчиков) оказался прирост пользователей сервиса. За 3 квартал зарегистрировалось всего 2,2 млн. человек. При этом общее количество зарегистрированных подписчиков достигло 29 млн. человек в 2020 году. Компания объяснила это тем, что в 3 квартале часть ограничений против коронавируса была снята. Всего у Netflix теперь 195,15 млн. подписчиков по всему миру.
• Аналитики ожидали выручку на уровне 6,39 млрд. долл. Выручка выросла до 6,44 млрд. долл. по сравнению с 5,25 млрд. долл. за аналогичный период 2019 года. Выручка за 9 месяцев 2020 года: 18,352 млрд. долл., т.е. на 3,7 млрд. долл. больше результатов похожего периода предыдущего года.
• Чистая прибыль за 9 месяцев выросла на 73% до 2,2 млрд. долл.
Чистая прибыль за 3 квартал 2020 года составила 790 млн. долл., что на 18,8% больше прибыли за такой же период в 2019 году.
• EPS (прибыль на акцию) 1,74 долл. при прогнозе в 2,13 долл.
• Общий долг вырос до 28,289 млрд. долл. за 9 месяцев, что больше значения за аналогичный период 2029 года.
• Компания сгенерировала 1,14 млрд. долл. свободного денежного потока. за 3 квартал 2020 года.
📺 В 2021 году Netflix планирует запустить ещё больше оригинального контента, чем в 2020-м. К концу 2020 года число отснятых проектов приблизится к 150.
Выручка по регионам🌎:
• США и Канада 2,933 млрд. долл.
• Европа (в том числе Россия), Ближний Восток и Африка 2,019 млрд. долл.
• Латинская Америка 789 млн. долл.
• Азиатско-Тихоокеанский регион 635 млн. долл.
❗️Итог
Результаты 3 квартала компании Netflix получились неоднозначными. Выручка превзошла результаты аналитиков на небольшое значение. А прибыль на акцию оказалась существенно меньше прогноза.
Тем не менее 2020 год обещает быть самым успешным для компании в плане роста числа платных подписчиков. При этом аналитики ждут стремительного увеличения числа платных подписчиков за рубежом.
#Отчет #НЛМК
НЛМК ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА III КВ. И 9 МЕС.
⛓ Группа НЛМК – одна из первых российских компаний предоставила финансовую отчетность по МСФО по результатам работы за III кв. и 9 мес. 2020 г. Трудности и вызовы 2020 г. оказали серьёзное влияние на результаты работы компании. НЛМК удалось продемонстрировать более позитивную динамику операционных и финансовых показателей, чем по итогам предыдущего квартала. Однако, в целом, ситуация оставляет желать лучшего.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Выручка Группы снизилась на 13,5% до 2,2 млрд. долл. в основном за счет снижения цен на металлопродукцию и падения выручки от продаж плоского проката на 20,5%, который составляет основную долю выручки.
• Чистая прибыль НЛМК снизилась на 9,3% до 312 млн. долл. из-за падения операционных показателей. Однако если сравнивать чистую прибыль II кв. и III кв. 2020 г., то она выросла в 4 раза. Такой рост обуславливается низкой базой прошлого квартала, когда было проведено обесценение инвестиций в NBH.
• Показатель EBITDA снизился на 11,5% и составил 579 млн. долл. по сравнению с III кв. 2019 г. По сравнению с прошлым кварталом снижение EBITDA составило всего 1%, на что оказал влияние рост продаж и улучшение структуры продуктового портфеля. Кроме того, отрицательный эффект из-за производственных потерь вследствие восстановления конвейерной галереи на СГОКе в сентябре 2020 г., были компенсированы за счет обесценения рубля.
• Свободный денежный поток Группы снизился на 4% до 239 млн. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, на что оказал влияние рост инвестиционных вложений из-за реализации II стадии капитальных ремонтов доменного и конвертерного производств НЛМК и других проектов Стратегии 2022.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• Выручка НЛМК сократилась на 17% до 6,9 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, что вызвано падением цен на металлопродукцию и ростом доли полуфабрикатов в продажах до 40%.
• Чистая прибыль Группы снизилась на 40% до 678 млн. долл. из-за падения выручки и признания обесценения стоимости инвестиций в NBH в размере 120 млн. долл. во II кв. 2020 г. Без влияния этого обесценения чистая прибыль могла бы составить 798 млн. долл.
• Показатель EBITDA снизился на 16% и составил 1,8 млрд. долл., на что оказало влияние падение выручки Группы.
• Отношение «Чистый долг/EBITDA» составил 0,87x, что говорит о низком уровне долговой нагрузки.
• Свободный денежный поток НЛМК по итогам 9 мес. снизился на 26% до 874 млн. долл., на что оказало влияние снижение показателя EBITDA и увеличение инвестиций в рамках Стратегии 2022.
📍ДИВИДЕНДЫ
Совет директоров НЛМК рекомендовал выплатить дивиденды по итогам 9 мес. 2020 г. в размере 6,43 руб. на одну обыкновенную акцию. Общая сумма выплат составит 500 млн. долл. 💰и включает в себя единовременную выплату дивидендов сверх дивидендной политики (>250 млн. долл.), направленную на компенсацию снижения дивидендов за IV кв. 2019 г. по решению собрания акционеров в апреле 2020 г.
Дивидендная доходность может составить 3,75%. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 25 декабря 2020 г.
📍ИТОГИ
В этом году на долю выпало немало испытаний. Сразу несколько факторов ослабили финансовую устойчивость компании: увеличение инвестиций в рамках Стратегии 2022, падение цен на металлопродукцию и последствия пандемии COVID-19 😷.
Все эти обстоятельства ухудшили операционные и финансовые результаты компании. Внедрение инициатив по оптимизации затрат и новые проекты операционной эффективности позволили компании не допустить катастрофических убытков, оставаясь на плаву.
В III кв. наблюдается восстановление рынка стали, НЛМК демонстрирует постепенный рост операционных показателей📈. Кроме того, в ближайшие 3 года инвестпрограмма, на которую уходит значительная часть бюджета компании, начнёт давать свои плоды, что должно положительно отразиться результатах Группы.
НЛМК ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ЗА III КВ. И 9 МЕС.
⛓ Группа НЛМК – одна из первых российских компаний предоставила финансовую отчетность по МСФО по результатам работы за III кв. и 9 мес. 2020 г. Трудности и вызовы 2020 г. оказали серьёзное влияние на результаты работы компании. НЛМК удалось продемонстрировать более позитивную динамику операционных и финансовых показателей, чем по итогам предыдущего квартала. Однако, в целом, ситуация оставляет желать лучшего.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Выручка Группы снизилась на 13,5% до 2,2 млрд. долл. в основном за счет снижения цен на металлопродукцию и падения выручки от продаж плоского проката на 20,5%, который составляет основную долю выручки.
• Чистая прибыль НЛМК снизилась на 9,3% до 312 млн. долл. из-за падения операционных показателей. Однако если сравнивать чистую прибыль II кв. и III кв. 2020 г., то она выросла в 4 раза. Такой рост обуславливается низкой базой прошлого квартала, когда было проведено обесценение инвестиций в NBH.
• Показатель EBITDA снизился на 11,5% и составил 579 млн. долл. по сравнению с III кв. 2019 г. По сравнению с прошлым кварталом снижение EBITDA составило всего 1%, на что оказал влияние рост продаж и улучшение структуры продуктового портфеля. Кроме того, отрицательный эффект из-за производственных потерь вследствие восстановления конвейерной галереи на СГОКе в сентябре 2020 г., были компенсированы за счет обесценения рубля.
• Свободный денежный поток Группы снизился на 4% до 239 млн. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, на что оказал влияние рост инвестиционных вложений из-за реализации II стадии капитальных ремонтов доменного и конвертерного производств НЛМК и других проектов Стратегии 2022.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• Выручка НЛМК сократилась на 17% до 6,9 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, что вызвано падением цен на металлопродукцию и ростом доли полуфабрикатов в продажах до 40%.
• Чистая прибыль Группы снизилась на 40% до 678 млн. долл. из-за падения выручки и признания обесценения стоимости инвестиций в NBH в размере 120 млн. долл. во II кв. 2020 г. Без влияния этого обесценения чистая прибыль могла бы составить 798 млн. долл.
• Показатель EBITDA снизился на 16% и составил 1,8 млрд. долл., на что оказало влияние падение выручки Группы.
• Отношение «Чистый долг/EBITDA» составил 0,87x, что говорит о низком уровне долговой нагрузки.
• Свободный денежный поток НЛМК по итогам 9 мес. снизился на 26% до 874 млн. долл., на что оказало влияние снижение показателя EBITDA и увеличение инвестиций в рамках Стратегии 2022.
📍ДИВИДЕНДЫ
Совет директоров НЛМК рекомендовал выплатить дивиденды по итогам 9 мес. 2020 г. в размере 6,43 руб. на одну обыкновенную акцию. Общая сумма выплат составит 500 млн. долл. 💰и включает в себя единовременную выплату дивидендов сверх дивидендной политики (>250 млн. долл.), направленную на компенсацию снижения дивидендов за IV кв. 2019 г. по решению собрания акционеров в апреле 2020 г.
Дивидендная доходность может составить 3,75%. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 25 декабря 2020 г.
📍ИТОГИ
В этом году на долю выпало немало испытаний. Сразу несколько факторов ослабили финансовую устойчивость компании: увеличение инвестиций в рамках Стратегии 2022, падение цен на металлопродукцию и последствия пандемии COVID-19 😷.
Все эти обстоятельства ухудшили операционные и финансовые результаты компании. Внедрение инициатив по оптимизации затрат и новые проекты операционной эффективности позволили компании не допустить катастрофических убытков, оставаясь на плаву.
В III кв. наблюдается восстановление рынка стали, НЛМК демонстрирует постепенный рост операционных показателей📈. Кроме того, в ближайшие 3 года инвестпрограмма, на которую уходит значительная часть бюджета компании, начнёт давать свои плоды, что должно положительно отразиться результатах Группы.
#ТорговыеИдеи #JCPenney #JCPNQ
👕 J.C. Penney (одно из крупнейших в США предприятий розничной торговли, сеть универмагов и производитель одежды и обуви под различными торговыми марками) – полностью оправдывает своё название и торгуется уже скоро полгода за сущие пени – 22 цента за бумагу😁. Ритейлер встал на пороге неминуемого банкротства ⚰️. Но внезапно появились приятные нюансы.
🎃 J.C. Penney ожидает позитива в преддверии праздников – Хеллоуина, Дня благодарения и Рождества, сделав ещё один шаг к продаже своего бизнеса владельцам торговых центров в США.
Brookfield Property Partners и Simon Property Group будут владеть и управлять розничными активами, а 160 объектов недвижимости и логистические центры станут частью отдельной холдинговой компании, принадлежащей группе кредиторов.
J.C. Penney подал проект соглашения о покупке активов, который приближает его к сделке, но он все еще требует одобрения суда и других условий. Слушания назначены на начало ноября.
❗️В преддверии этих интересных событий есть возможность купить JCPNQ без какой-то специфической целевой цены, но как инструмент потенциальной мультипликации доходностей портфелей в условиях сложного, волатильного и чрезмерно политизированного рынка.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
👕 J.C. Penney (одно из крупнейших в США предприятий розничной торговли, сеть универмагов и производитель одежды и обуви под различными торговыми марками) – полностью оправдывает своё название и торгуется уже скоро полгода за сущие пени – 22 цента за бумагу😁. Ритейлер встал на пороге неминуемого банкротства ⚰️. Но внезапно появились приятные нюансы.
🎃 J.C. Penney ожидает позитива в преддверии праздников – Хеллоуина, Дня благодарения и Рождества, сделав ещё один шаг к продаже своего бизнеса владельцам торговых центров в США.
Brookfield Property Partners и Simon Property Group будут владеть и управлять розничными активами, а 160 объектов недвижимости и логистические центры станут частью отдельной холдинговой компании, принадлежащей группе кредиторов.
J.C. Penney подал проект соглашения о покупке активов, который приближает его к сделке, но он все еще требует одобрения суда и других условий. Слушания назначены на начало ноября.
❗️В преддверии этих интересных событий есть возможность купить JCPNQ без какой-то специфической целевой цены, но как инструмент потенциальной мультипликации доходностей портфелей в условиях сложного, волатильного и чрезмерно политизированного рынка.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
#Отчет #Северсталь
📂Компания «Северсталь» сегодня объявила о финансовых результатах своей работы по итогам III кв. и 9 мес. 2020 г.
Отчетность оказалось слабой из-за сложностей, выпавших на долю сталелитейной и горнодобывающей компании. Меры, направленные на нераспространение COVID-19, оказали негативное влияние на спрос стали, как в странах ЕС, так и в России.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Выручка «Северстали» снизилась на 11,2% и составила 1,9 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем 2019 г. из-за падения цен реализации стальной продукции и сокращением объемов продаж в этом году. Стоит отметить, что по отношению ко II кв. выручка Группы выросла на 17,9%, на что оказало влияние восстановление цен реализации стальной продукции в III кв. и рост объемов продаж.
• Групповой показатель EBITDA сократился на 16,6% до 656 млн. долл. на фоне снижения показателя выручки. Однако значение показателя рентабельности по EBITDA Группы по итогам III кв. осталось одним из самых высоких значений в отрасли и составило 35%.
• Чистая прибыль «Северстали» снизилась на 66% до 167 млн. долл., что включает убытки от курсовых разниц в размере 262 млн. долл., главным образом состоящие из убытков от пересчета баланса задолженности по долговым обязательствам, номинированной в долларах, в результате ослабления рубля в III кв. 2020 г.
• Свободный денежный поток Группы вырос на 10,4% до 382 млн. долл. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. По сравнению со II кв. 2020 г. этот показатель увеличился в 2 раза за счет положительных изменений в оборотном капитале по сравнению с предыдущим кварталом.
В марте 2020 г. «Северсталь» приобрела 100% доли в группе компаний «Синтез» за предварительное вознаграждение в размере 20 млн. долл. В III кв. Группа завершила оценку справедливой стоимости приобретенных активов, переоценка преимущественно относилась к основным средствам.
• Чистый долг компании вырос на 37,1% до 1,8 млрд. долл. по сравнению с показателем за III кв. 2019 г. В сравнении с показателем во II кв. 2020 г. чистый долг сократился на 11,2% за счёт генерации свободного денежного потока и поступления от продажи сортового завода Балаково, что было частично нивелировано выплатой дивидендов.
• Отношение «чистый долг/EBITDA» на конец III кв. 2020 г. составило 0,77х, что говорит о низком уровне долговой нагрузки и остаётся одним из самых низких среди сталелитейных компаний во всем мире.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• По итогам 9 мес. выручка Группы сократилась на 17% до 5,2 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, что вызвано снижением цен реализации и спадом объемов продаж стальной продукции.
• Показатель EBITDA «Северстали» снизился на 22,3% до 1,8 млрд. долл., что обусловлено снижением выручки из-за снижения себестоимости продаж.
• Чистая прибыль Группы по итогам 9 мес. сократилась в 2,2 раза до 630 млн. долл., что вызвано снижением объемов продаж и переоценкой курсовых разниц.
• Свободный денежный поток Группы уменьшился на 37,3% до 626 млн. долл. за счет снижения показателя EBITDA и роста капитальных затрат относительно аналогичного периода предыдущего года.
📍ДИВИДЕНДЫ
Совет директоров «Северстали» рекомендует выплатить дивиденды за 3 мес., завершившихся 30 сентября 2020 г., в размере 37,34 руб. на одну обыкновенную акцию 💵. Одобрение решения о выплате дивидендов ожидается на внеочередном общем собрании акционеров, которое состоится 27 ноября 2020 года.
❗️ИТОГ
Несмотря на ряд сложностей и неопределенностей, с которыми пришлось столкнуться «Северстали» в этом году, за счет низкой себестоимости, Группе удаётся сохранять рыночную конкурентоспособность.
Низкая долговая нагрузка и устойчивый запас финансовой прочности, не дают компании уйти в убытки, сохраняя удовлетворительное финансовое положение.
📂Компания «Северсталь» сегодня объявила о финансовых результатах своей работы по итогам III кв. и 9 мес. 2020 г.
Отчетность оказалось слабой из-за сложностей, выпавших на долю сталелитейной и горнодобывающей компании. Меры, направленные на нераспространение COVID-19, оказали негативное влияние на спрос стали, как в странах ЕС, так и в России.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Выручка «Северстали» снизилась на 11,2% и составила 1,9 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем 2019 г. из-за падения цен реализации стальной продукции и сокращением объемов продаж в этом году. Стоит отметить, что по отношению ко II кв. выручка Группы выросла на 17,9%, на что оказало влияние восстановление цен реализации стальной продукции в III кв. и рост объемов продаж.
• Групповой показатель EBITDA сократился на 16,6% до 656 млн. долл. на фоне снижения показателя выручки. Однако значение показателя рентабельности по EBITDA Группы по итогам III кв. осталось одним из самых высоких значений в отрасли и составило 35%.
• Чистая прибыль «Северстали» снизилась на 66% до 167 млн. долл., что включает убытки от курсовых разниц в размере 262 млн. долл., главным образом состоящие из убытков от пересчета баланса задолженности по долговым обязательствам, номинированной в долларах, в результате ослабления рубля в III кв. 2020 г.
• Свободный денежный поток Группы вырос на 10,4% до 382 млн. долл. по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. По сравнению со II кв. 2020 г. этот показатель увеличился в 2 раза за счет положительных изменений в оборотном капитале по сравнению с предыдущим кварталом.
В марте 2020 г. «Северсталь» приобрела 100% доли в группе компаний «Синтез» за предварительное вознаграждение в размере 20 млн. долл. В III кв. Группа завершила оценку справедливой стоимости приобретенных активов, переоценка преимущественно относилась к основным средствам.
• Чистый долг компании вырос на 37,1% до 1,8 млрд. долл. по сравнению с показателем за III кв. 2019 г. В сравнении с показателем во II кв. 2020 г. чистый долг сократился на 11,2% за счёт генерации свободного денежного потока и поступления от продажи сортового завода Балаково, что было частично нивелировано выплатой дивидендов.
• Отношение «чистый долг/EBITDA» на конец III кв. 2020 г. составило 0,77х, что говорит о низком уровне долговой нагрузки и остаётся одним из самых низких среди сталелитейных компаний во всем мире.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• По итогам 9 мес. выручка Группы сократилась на 17% до 5,2 млрд. долл. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, что вызвано снижением цен реализации и спадом объемов продаж стальной продукции.
• Показатель EBITDA «Северстали» снизился на 22,3% до 1,8 млрд. долл., что обусловлено снижением выручки из-за снижения себестоимости продаж.
• Чистая прибыль Группы по итогам 9 мес. сократилась в 2,2 раза до 630 млн. долл., что вызвано снижением объемов продаж и переоценкой курсовых разниц.
• Свободный денежный поток Группы уменьшился на 37,3% до 626 млн. долл. за счет снижения показателя EBITDA и роста капитальных затрат относительно аналогичного периода предыдущего года.
📍ДИВИДЕНДЫ
Совет директоров «Северстали» рекомендует выплатить дивиденды за 3 мес., завершившихся 30 сентября 2020 г., в размере 37,34 руб. на одну обыкновенную акцию 💵. Одобрение решения о выплате дивидендов ожидается на внеочередном общем собрании акционеров, которое состоится 27 ноября 2020 года.
❗️ИТОГ
Несмотря на ряд сложностей и неопределенностей, с которыми пришлось столкнуться «Северстали» в этом году, за счет низкой себестоимости, Группе удаётся сохранять рыночную конкурентоспособность.
Низкая долговая нагрузка и устойчивый запас финансовой прочности, не дают компании уйти в убытки, сохраняя удовлетворительное финансовое положение.
#Отчет #Tesla #TSLA
📂 Американский производитель электромобилей и решений для хранения электрической энергии Tesla отчитался за 3 квартал 2020 года.
Известным лицом компании является Илон Маск, американский предприниматель, изобретатель, инженер и миллиардер. Штаб-квартира находится в Пало-Алто, Санта-Клара, Калифорния, США. Годовые продажи составляют примерно 30 тысяч автомобилей.
📊 3 квартал стал рекордным для компании во многих областях:
• Денежные эквиваленты выросли в 3 квартале на 5,9 млрд. долл. до 14,5 млрд. долл. Свободный денежный поток составил 1,4 млрд. долл. (+276% относительно прошлого периода). Данные показатели отражают тот факт, что компания может инвестировать в свое развитие хорошие денежные средства.
• Операционная прибыль составила 0,809 млрд. долл. Операционная маржа 9,2%.
• Чистая прибыль 0,331 млрд. долл. (+131%). Причем прибыль без учета выплаты бонуса руководству за достижение ключевых показателей эффективности работы компании (0,543 млрд. долл.) составила 0,874 млрд. долл.
🔧 Компания в настоящая время сосредоточила свои силы над моделями Tesla Model 3 и Tesla Model Y, солнечных батареях нового стандарта. 3 квартал 2020 года оказался рекордным в плане поставок новых автомобилей. На 3 континентах строятся 3 новые фабрики. В октябре же вышла и первая тестовая версия полного автономного управления автомобилями.
• Выручка автомобильного производства в 3 квартале 2020 года составил 7,611 млрд. долл., что больше результата аналогичного периода прошлого года на 42%. Стоит отметить, что это довольно сильный рост. Прибыль автомобильного производства 2,105 млрд. долл. при маржинальности 27,7%.
• Общая выручка за 3 квартал 2020 года достигла 8,771 млрд. долл. (при прогнозе в 8,26 млрд. долл.), что на 39% больше итога 3 квартала 2019 года. Общая валовая прибыль 2,063 млрд. долл. (+73%). Результаты говорят о том, что неавтомобильный бизнес (солнечные батареи) пока убыточен.
• EBITDA 1,807 млрд. долл., что на 67% больше результатов прошлого периода. Прибыль на акцию по международным стандартам бухгалтерского учета 0,27 долл. (+69%) и 0,76 долл.(+105%) не по стандартам при прогнозе в 0,55 долл.
• Производство моделей автомобилей Model S/X и Model 3/Y выросло на 51% до 145 036 штук. По итогам 2020 года Tesla может произвести 500 000 моделей автомобилей 🚗. Линии производства (фабрики) работают в Техасе, Берлине, Шанхае, Фримонте и в целом в США.
❗️ИТОГ
Результаты компании за 3 квартал 2020 года превзошли все ожидания аналитиков. Компания растет двухзначными темпами даже при миллиардных оборотах. Производство машин может стать рекордным в 2020 году. Открываются новые фабрики. Все говорит о дальнейшем росте компании (например, после выхода отчета акции растут на более чем 3%).
Однако, стоит помнить, пока что неавтомобильный бизнес компании убыточен. Теслу не включили в индекс S&P 500, то есть деньги крупных инвестиционных фондов не "перетекут" в данную компанию.
📂 Американский производитель электромобилей и решений для хранения электрической энергии Tesla отчитался за 3 квартал 2020 года.
Известным лицом компании является Илон Маск, американский предприниматель, изобретатель, инженер и миллиардер. Штаб-квартира находится в Пало-Алто, Санта-Клара, Калифорния, США. Годовые продажи составляют примерно 30 тысяч автомобилей.
📊 3 квартал стал рекордным для компании во многих областях:
• Денежные эквиваленты выросли в 3 квартале на 5,9 млрд. долл. до 14,5 млрд. долл. Свободный денежный поток составил 1,4 млрд. долл. (+276% относительно прошлого периода). Данные показатели отражают тот факт, что компания может инвестировать в свое развитие хорошие денежные средства.
• Операционная прибыль составила 0,809 млрд. долл. Операционная маржа 9,2%.
• Чистая прибыль 0,331 млрд. долл. (+131%). Причем прибыль без учета выплаты бонуса руководству за достижение ключевых показателей эффективности работы компании (0,543 млрд. долл.) составила 0,874 млрд. долл.
🔧 Компания в настоящая время сосредоточила свои силы над моделями Tesla Model 3 и Tesla Model Y, солнечных батареях нового стандарта. 3 квартал 2020 года оказался рекордным в плане поставок новых автомобилей. На 3 континентах строятся 3 новые фабрики. В октябре же вышла и первая тестовая версия полного автономного управления автомобилями.
• Выручка автомобильного производства в 3 квартале 2020 года составил 7,611 млрд. долл., что больше результата аналогичного периода прошлого года на 42%. Стоит отметить, что это довольно сильный рост. Прибыль автомобильного производства 2,105 млрд. долл. при маржинальности 27,7%.
• Общая выручка за 3 квартал 2020 года достигла 8,771 млрд. долл. (при прогнозе в 8,26 млрд. долл.), что на 39% больше итога 3 квартала 2019 года. Общая валовая прибыль 2,063 млрд. долл. (+73%). Результаты говорят о том, что неавтомобильный бизнес (солнечные батареи) пока убыточен.
• EBITDA 1,807 млрд. долл., что на 67% больше результатов прошлого периода. Прибыль на акцию по международным стандартам бухгалтерского учета 0,27 долл. (+69%) и 0,76 долл.(+105%) не по стандартам при прогнозе в 0,55 долл.
• Производство моделей автомобилей Model S/X и Model 3/Y выросло на 51% до 145 036 штук. По итогам 2020 года Tesla может произвести 500 000 моделей автомобилей 🚗. Линии производства (фабрики) работают в Техасе, Берлине, Шанхае, Фримонте и в целом в США.
❗️ИТОГ
Результаты компании за 3 квартал 2020 года превзошли все ожидания аналитиков. Компания растет двухзначными темпами даже при миллиардных оборотах. Производство машин может стать рекордным в 2020 году. Открываются новые фабрики. Все говорит о дальнейшем росте компании (например, после выхода отчета акции растут на более чем 3%).
Однако, стоит помнить, пока что неавтомобильный бизнес компании убыточен. Теслу не включили в индекс S&P 500, то есть деньги крупных инвестиционных фондов не "перетекут" в данную компанию.
#ТорговыеИдеи #Ethereum #ETH
⚔️ Пока в США законодатели никак не могут договориться по поводу нового стимулирующего пакета, и фондовые индексы реагируют на эту неопределённость весьма болезненно, предлагаем на время отвлечься от акций и взглянуть на инвестиционные возможности шире. Мы анализируем все рынки, в т.ч. и криптовалюты. И хотя для нас этот рынок не представляет особого интереса, его популярность растет от года к году.
₿ Ethereum (ETH) торгуется примерно по $395, хотя ещё день назад он стоил $381. За исключением весьма волатильного Lightcoin (LTC), эфир в настоящий момент показывает самую интересную динамику. Интерес к «крипте» возрастает всякий раз как ослабевает доллар США (индекс доллара DXY уже ниже отметки 93), так как именно криптовалюты, а не драгметаллы – самые явные, проверенные временем, антиподы «зелёного» 💸.
Второй по величине цифровой актив с текущей рыночной капитализацией 44,55 млрд долларов за последние 24 часа вырос почти на 4,2%. Несмотря на восстановление, ETH всё ещё торгуется в узком диапазоне, из которого явно порывается выйти. Торговая активность в последнее время была стабильной, при среднем дневном объеме торгов 13 миллиардов долларов.
📊 Данные с криптовалютных бирж, предоставленные аналитическим сервисом Santiment, показали, что количество «русской крипты» ETH на централизованных биржах упало на 20,5% за последние два месяца. Кроме того, с начала октября неуклонно растёт количество счетов, на которых хранится более 10 000 монет.
По разным оценкам, около 16 крупных игроков присоединились к сети с 8 октября. Учитывая, что они держат от 3,8 до 38 миллионов долларов в эфире, это сами по себе достаточно серьёзные сигналы к покупке.
❗️ Поэтому исходя из сложившейся картины при ставках на дальнейшее ослабление американской валюты лучше выбрать именно Ethereum, а не более привычный Bitcoin (BTC), поскольку первый даже чисто технически очень скоро пробьёт уровень $400.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
⚔️ Пока в США законодатели никак не могут договориться по поводу нового стимулирующего пакета, и фондовые индексы реагируют на эту неопределённость весьма болезненно, предлагаем на время отвлечься от акций и взглянуть на инвестиционные возможности шире. Мы анализируем все рынки, в т.ч. и криптовалюты. И хотя для нас этот рынок не представляет особого интереса, его популярность растет от года к году.
₿ Ethereum (ETH) торгуется примерно по $395, хотя ещё день назад он стоил $381. За исключением весьма волатильного Lightcoin (LTC), эфир в настоящий момент показывает самую интересную динамику. Интерес к «крипте» возрастает всякий раз как ослабевает доллар США (индекс доллара DXY уже ниже отметки 93), так как именно криптовалюты, а не драгметаллы – самые явные, проверенные временем, антиподы «зелёного» 💸.
Второй по величине цифровой актив с текущей рыночной капитализацией 44,55 млрд долларов за последние 24 часа вырос почти на 4,2%. Несмотря на восстановление, ETH всё ещё торгуется в узком диапазоне, из которого явно порывается выйти. Торговая активность в последнее время была стабильной, при среднем дневном объеме торгов 13 миллиардов долларов.
📊 Данные с криптовалютных бирж, предоставленные аналитическим сервисом Santiment, показали, что количество «русской крипты» ETH на централизованных биржах упало на 20,5% за последние два месяца. Кроме того, с начала октября неуклонно растёт количество счетов, на которых хранится более 10 000 монет.
По разным оценкам, около 16 крупных игроков присоединились к сети с 8 октября. Учитывая, что они держат от 3,8 до 38 миллионов долларов в эфире, это сами по себе достаточно серьёзные сигналы к покупке.
❗️ Поэтому исходя из сложившейся картины при ставках на дальнейшее ослабление американской валюты лучше выбрать именно Ethereum, а не более привычный Bitcoin (BTC), поскольку первый даже чисто технически очень скоро пробьёт уровень $400.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
#Отчет #SLGreenRealty #SLG
📂 Крупная американская риэлтерская компания SL Green Realty Corp. выпустила отчетность за 3 квартал 2020.
Компания занимается сдачей в аренду коммерческой недвижимости в Нью-Йорке и является крупнейшим арендодателем офисов на Манхэттене. Капитализация 3,38 млрд. долл. Входит в список S&P 500. В начале 2020 года SL Green принадлежало 96 зданий общей площадью 3 800 000 кв.м.
📈 После выхода отчетности и закрытия основной торговой сессии акции компании выросли на 3,08%.
📍 ИТОГИ РАБОТЫ КОМПАНИИ ЗА 3 кв. 2020 г.
• Выручка ниже ожиданий – 173,54 млн. долл. 215 млн. долл. за аналогичный период 2019 года.
• Чистая прибыль 13,9 млн. долл. США, что меньше примерно в 2,5 раз 33,2 млн. долл. за тот же квартал 2019 года.
• EPS (прибыль на акцию) составила 0,19 долл. при прогнозах в -0,2 долл. За такой же период в 2019 году прибыль на акцию равнялась 0,4 долл.
• Средства от операционной деятельности (FFO) 1,75 долл. на акцию.
• Корпоративный долг компании сократился. Квартал завершился с ликвидностью в 1,56 млрд. долл., состоящей из 249,1 млн. долл. консолидированных денежных средств, их эквивалентов и обращающихся на рынке ценных бумаг и 1,31 млрд. долл. неиспользованных средств по возобновляемой кредитной линии компании на 1,5 млрд. долл.
• Чистый операционный доход (NOI) от инвестиций в недвижимость вырос на 2,1%(+8,4% за 9 месяцев 2020 года).
📃 Одна из крупных компаний-консультантов в сфере элитной недвижимости Hodges Ward Elliott подписала новый договор аренды площадью 12 692 квадратных фута сроком на 10 лет, чтобы занять часть 50-го этажа недавно открытой башни One Vanderbilt Avenue.
📍ОБРАТНЫЙ ВЫКУП
В течение 3 квартала компания выкупила 0,8 млн. обыкновенных акций и паев по средней цене 48,17 долл., используя денежные средства, полученные от продажи активов. На сегодняшний день в 2020 году компания выкупила в совокупности 6,5 млн. обыкновенных акций и паев в рамках ранее объявленного плана обратного выкупа акций на сумму 3,0 млрд. долл. по средней цене 63,42 долл.
📍ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ
• Заключено 33 договора аренды офисов на Манхэттене площадью 187 469 квадратных футов и 98 договоров аренды офисов на Манхэттене площадью 783 625 квадратных футов в первые девять месяцев 2020 года за 9 месяцев 2020 года.
• Рыночная цена подписанных договоров аренды офисов на Манхэттене в третьем квартале снизилась на 6,7% и увеличилась на 1,8% за первые девять месяцев.
• Заполняемость офисов на Манхэттене составила 94,2% по состоянию на 30 сентября 2020 года.
📍ДИВИДЕНДЫ
Были выплачены 3 ежемесячных дивиденда по обыкновенным акциям на общую сумму 0,885 доллара на акцию (17 августа, 15 сентября и 15 октября 2020 года), что равняется годовому дивиденду в размере 3,54 долл. на обыкновенную акцию.
Также, 15 октября были выплачены квартальные дивиденды по невыплаченным кумулятивным погашаемым привилегированным акциям серии I в размере 0,40625 долл. на акцию за период с 15 июля 2020 года по 14 октября 2020 года включительно.
📍ИТОГ
Как итог, пандемия коронавируса, конечно, сильно ударила по бизнесу компании. Выручка оказалась ниже ожиданий аналитиков и меньше результатов прошлого года.
Хотя компания и получила чистую прибыль, но она также хуже прошлых результатов. Из плюсов можно отметить хорошую заполняемость офисов, которые сдает компания. И продолжающуюся реализацию проектов даже в период эпидемии.
📂 Крупная американская риэлтерская компания SL Green Realty Corp. выпустила отчетность за 3 квартал 2020.
Компания занимается сдачей в аренду коммерческой недвижимости в Нью-Йорке и является крупнейшим арендодателем офисов на Манхэттене. Капитализация 3,38 млрд. долл. Входит в список S&P 500. В начале 2020 года SL Green принадлежало 96 зданий общей площадью 3 800 000 кв.м.
📈 После выхода отчетности и закрытия основной торговой сессии акции компании выросли на 3,08%.
📍 ИТОГИ РАБОТЫ КОМПАНИИ ЗА 3 кв. 2020 г.
• Выручка ниже ожиданий – 173,54 млн. долл. 215 млн. долл. за аналогичный период 2019 года.
• Чистая прибыль 13,9 млн. долл. США, что меньше примерно в 2,5 раз 33,2 млн. долл. за тот же квартал 2019 года.
• EPS (прибыль на акцию) составила 0,19 долл. при прогнозах в -0,2 долл. За такой же период в 2019 году прибыль на акцию равнялась 0,4 долл.
• Средства от операционной деятельности (FFO) 1,75 долл. на акцию.
• Корпоративный долг компании сократился. Квартал завершился с ликвидностью в 1,56 млрд. долл., состоящей из 249,1 млн. долл. консолидированных денежных средств, их эквивалентов и обращающихся на рынке ценных бумаг и 1,31 млрд. долл. неиспользованных средств по возобновляемой кредитной линии компании на 1,5 млрд. долл.
• Чистый операционный доход (NOI) от инвестиций в недвижимость вырос на 2,1%(+8,4% за 9 месяцев 2020 года).
📃 Одна из крупных компаний-консультантов в сфере элитной недвижимости Hodges Ward Elliott подписала новый договор аренды площадью 12 692 квадратных фута сроком на 10 лет, чтобы занять часть 50-го этажа недавно открытой башни One Vanderbilt Avenue.
📍ОБРАТНЫЙ ВЫКУП
В течение 3 квартала компания выкупила 0,8 млн. обыкновенных акций и паев по средней цене 48,17 долл., используя денежные средства, полученные от продажи активов. На сегодняшний день в 2020 году компания выкупила в совокупности 6,5 млн. обыкновенных акций и паев в рамках ранее объявленного плана обратного выкупа акций на сумму 3,0 млрд. долл. по средней цене 63,42 долл.
📍ОПЕРАЦИОННЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ
• Заключено 33 договора аренды офисов на Манхэттене площадью 187 469 квадратных футов и 98 договоров аренды офисов на Манхэттене площадью 783 625 квадратных футов в первые девять месяцев 2020 года за 9 месяцев 2020 года.
• Рыночная цена подписанных договоров аренды офисов на Манхэттене в третьем квартале снизилась на 6,7% и увеличилась на 1,8% за первые девять месяцев.
• Заполняемость офисов на Манхэттене составила 94,2% по состоянию на 30 сентября 2020 года.
📍ДИВИДЕНДЫ
Были выплачены 3 ежемесячных дивиденда по обыкновенным акциям на общую сумму 0,885 доллара на акцию (17 августа, 15 сентября и 15 октября 2020 года), что равняется годовому дивиденду в размере 3,54 долл. на обыкновенную акцию.
Также, 15 октября были выплачены квартальные дивиденды по невыплаченным кумулятивным погашаемым привилегированным акциям серии I в размере 0,40625 долл. на акцию за период с 15 июля 2020 года по 14 октября 2020 года включительно.
📍ИТОГ
Как итог, пандемия коронавируса, конечно, сильно ударила по бизнесу компании. Выручка оказалась ниже ожиданий аналитиков и меньше результатов прошлого года.
Хотя компания и получила чистую прибыль, но она также хуже прошлых результатов. Из плюсов можно отметить хорошую заполняемость офисов, которые сдает компания. И продолжающуюся реализацию проектов даже в период эпидемии.
#Отчет #ATT #T
📂 Вчера наша любимая дивидендная компания AT&T отчиталась за 3 квартал 2020 года.
💬 Как Вы знаете, мы давно держим AT&T в своем портфеле и всегда в нее верили. Где еще можно найти дивидендного короля, который дает доходность под 7% в долларах? Считаем, что компания устойчивая, дивидендам ничего не угрожает и у компании впереди хорошее будущее.
📺 AT&T - международная компания со штаб-квартирой в Далласе, штат Техас, США. Организация основана в 1885 году. Акции торгуются на американской бирже NYSE. Капитализация 190,38 млрд. долл. Компания занимается телекоммуникациями, медиа, технологиями, съемками фильмов и сериалов, продажей цифровой рекламы и многим другим. Абонентская база превышает 100 млн. жителей США. После выхода отчета бумаги прибавляют в цене 3,37% в моменте на премаркете.
💸 Ключевые направления инвестиций: беспроводная связь 5G, оптоволокно, HBO Max - американский интернет-сервис.
📈 Значительный рост числа абонентов беспроводной и оптоволоконной широкополосной связи в 3 квартале 2020 года. Увеличение числа пользователей сервиса HBO Max в связи с тем, что некоторые тарифные планы стали бесплатными. Рост числа клиентов компенсировал потери в медиа-бизнесе компании.
📍ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ
•Выручка 42,3 млрд. долл. (-5%) Выше прогноза 41,6 млрд. долл., но меньше результата 3 квартала 2019 года 44,588 млрд. долл.
• Прибыль на акцию 0,76 долл. при таком же прогнозе. За аналогичный период прошлого года 0,94 долл.
• EBITDA 13,3 млрд. долл. Меньше результатов прошлогоднего 3 квартала на 1,9 млрд. долл.
• Свободный денежный поток 8,3 млрд. долл. Капиталовложения 3,9 млрд. долл.
• Чистый долг по отношению к EBITDA 2,66. 149 млрд. долл. чистого долга; 10 млрд. долл. наличных денег на конец 3 квартала на счетах компании.
📍ДИВИДЕНДЫ
Коэффициент выплаты дивидендов 45% или 57% с начала года. Ожидаемый свободный денежный поток в 2020 г. составит 26 млрд. долл. или выше с коэффициентом выплаты дивидендов более 50%. Дивиденды выплачиваются 36 лет подряд - компания настоящий дивидендный король.
📍РЕЗУЛЬТАТЫ ПО ПОДРАЗДЕЛЕНИЯМ
• Подразделение мобильной связи: более 5 миллионов новых клиентов. Выручка от услуг снизилась на 0,3% из-за спада в международном роуминге; рекорд по скорости 5G в мире.
• Подразделение WarnerMedia: количество пользователей сервиса HBO MAX выросло до 57 млн. по всему миру.
• Развлекательная группа: 357 000 новых пользователей в сети AT&T Fiber.
📍ИТОГ
Прибыль оказалась на уровне прогнозов, а выручка лучше ожиданий. Рост числа клиентов в разных подразделениях компенсировал снижение доходов относительно 3 квартала 2019 года и в целом.
Для долгосрочных инвесторов плюсом является 36-летняя история дивидендов и хорошие денежные потоки. К тому же акции компании с начала года упали на 28%, достигнув минимуму 2011 и 2018 гг, что может являться хорошей точкой для входа.
📂 Вчера наша любимая дивидендная компания AT&T отчиталась за 3 квартал 2020 года.
💬 Как Вы знаете, мы давно держим AT&T в своем портфеле и всегда в нее верили. Где еще можно найти дивидендного короля, который дает доходность под 7% в долларах? Считаем, что компания устойчивая, дивидендам ничего не угрожает и у компании впереди хорошее будущее.
📺 AT&T - международная компания со штаб-квартирой в Далласе, штат Техас, США. Организация основана в 1885 году. Акции торгуются на американской бирже NYSE. Капитализация 190,38 млрд. долл. Компания занимается телекоммуникациями, медиа, технологиями, съемками фильмов и сериалов, продажей цифровой рекламы и многим другим. Абонентская база превышает 100 млн. жителей США. После выхода отчета бумаги прибавляют в цене 3,37% в моменте на премаркете.
💸 Ключевые направления инвестиций: беспроводная связь 5G, оптоволокно, HBO Max - американский интернет-сервис.
📈 Значительный рост числа абонентов беспроводной и оптоволоконной широкополосной связи в 3 квартале 2020 года. Увеличение числа пользователей сервиса HBO Max в связи с тем, что некоторые тарифные планы стали бесплатными. Рост числа клиентов компенсировал потери в медиа-бизнесе компании.
📍ФИНАНСОВЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ
•Выручка 42,3 млрд. долл. (-5%) Выше прогноза 41,6 млрд. долл., но меньше результата 3 квартала 2019 года 44,588 млрд. долл.
• Прибыль на акцию 0,76 долл. при таком же прогнозе. За аналогичный период прошлого года 0,94 долл.
• EBITDA 13,3 млрд. долл. Меньше результатов прошлогоднего 3 квартала на 1,9 млрд. долл.
• Свободный денежный поток 8,3 млрд. долл. Капиталовложения 3,9 млрд. долл.
• Чистый долг по отношению к EBITDA 2,66. 149 млрд. долл. чистого долга; 10 млрд. долл. наличных денег на конец 3 квартала на счетах компании.
📍ДИВИДЕНДЫ
Коэффициент выплаты дивидендов 45% или 57% с начала года. Ожидаемый свободный денежный поток в 2020 г. составит 26 млрд. долл. или выше с коэффициентом выплаты дивидендов более 50%. Дивиденды выплачиваются 36 лет подряд - компания настоящий дивидендный король.
📍РЕЗУЛЬТАТЫ ПО ПОДРАЗДЕЛЕНИЯМ
• Подразделение мобильной связи: более 5 миллионов новых клиентов. Выручка от услуг снизилась на 0,3% из-за спада в международном роуминге; рекорд по скорости 5G в мире.
• Подразделение WarnerMedia: количество пользователей сервиса HBO MAX выросло до 57 млн. по всему миру.
• Развлекательная группа: 357 000 новых пользователей в сети AT&T Fiber.
📍ИТОГ
Прибыль оказалась на уровне прогнозов, а выручка лучше ожиданий. Рост числа клиентов в разных подразделениях компенсировал снижение доходов относительно 3 квартала 2019 года и в целом.
Для долгосрочных инвесторов плюсом является 36-летняя история дивидендов и хорошие денежные потоки. К тому же акции компании с начала года упали на 28%, достигнув минимуму 2011 и 2018 гг, что может являться хорошей точкой для входа.
#ONEOK #OKE
💰Вчера совет директоров ONEOK объявил ежеквартальные дивиденды в размере $0,935 на одну акцию.
➖Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 29 октября 2020 г.
❗️Мы держим данную компанию в своем портфеле и относим ее к высоко рисковой дивидендной акции!
Наша стратегия состоит в том, что если ситуация на рынке сжиженного газа и нефти нормализуется – то дивиденды не будут срезаны и мы увидим сильный рост акций.
💵 Покупали данную акцию ниже 29$. Дивиденды за 3 кв. мы уже получили и, если в ближайшее время не будет существенного роста (что мало вероятно) – то дождемся и текущих дивидендов 😎.
💰Вчера совет директоров ONEOK объявил ежеквартальные дивиденды в размере $0,935 на одну акцию.
➖Последний день покупки бумаг для получения дивидендов – 29 октября 2020 г.
❗️Мы держим данную компанию в своем портфеле и относим ее к высоко рисковой дивидендной акции!
Наша стратегия состоит в том, что если ситуация на рынке сжиженного газа и нефти нормализуется – то дивиденды не будут срезаны и мы увидим сильный рост акций.
💵 Покупали данную акцию ниже 29$. Дивиденды за 3 кв. мы уже получили и, если в ближайшее время не будет существенного роста (что мало вероятно) – то дождемся и текущих дивидендов 😎.
🎥 Дивидендные акции! Как жить на дивиденды?
Многие люди мечтают иметь пассивный доход, который будет покрывать все их расходы 🤑. Такую возможность могут дать дивиденды, которые являются объектом внимание как опытных, так и начинающих инвесторов.
🎙 В нашем сегодняшнем ролике, мы разберемся что такое дивидендные акции и ответим на вопросы:
• Как инвестировать в акции, чтобы жить на дивиденды?
• В чем особенность дивидендных акций США?
• Кто такие дивидендные короли и дивидендные аристократы?
• Какие правила помогут сохранить и приумножить капитал?
😇 Мы работаем и развиваемся только для Вас, поэтому будем рады, если Вы поддержите нас лайком 👍🏻 и подпиской на наш Youtube-канал!
👉🏻 Приятного просмотра: https://www.youtube.com/watch?v=of_9CHKC22g
Многие люди мечтают иметь пассивный доход, который будет покрывать все их расходы 🤑. Такую возможность могут дать дивиденды, которые являются объектом внимание как опытных, так и начинающих инвесторов.
🎙 В нашем сегодняшнем ролике, мы разберемся что такое дивидендные акции и ответим на вопросы:
• Как инвестировать в акции, чтобы жить на дивиденды?
• В чем особенность дивидендных акций США?
• Кто такие дивидендные короли и дивидендные аристократы?
• Какие правила помогут сохранить и приумножить капитал?
😇 Мы работаем и развиваемся только для Вас, поэтому будем рады, если Вы поддержите нас лайком 👍🏻 и подпиской на наш Youtube-канал!
👉🏻 Приятного просмотра: https://www.youtube.com/watch?v=of_9CHKC22g
YouTube
ДИВИДЕНДЫ ОТ АКЦИЙ: Как инвестировать и получать Пассивный Доход
Дивиденды от акций!
Как инвестировать в акции, чтобы жить на дивиденды? В чем особенность дивидендных акций США? Кто такие дивидендные короли и дивидендные аристократы? Какие правила помогут сохранить и приумножить капитал?
Инвестиции для начинающих или…
Как инвестировать в акции, чтобы жить на дивиденды? В чем особенность дивидендных акций США? Кто такие дивидендные короли и дивидендные аристократы? Какие правила помогут сохранить и приумножить капитал?
Инвестиции для начинающих или…
#Отчет #Mail
📂 MAIL GROUP отчитался за III кв. и 9 мес. 2020 года
Компания MAIL сегодня опубликовала финансовую отчетность по МСФО за III кв. и 9 мес. 2020 г. Результаты получились неоднозначными, но Группа с оптимизмом прогнозирует рост основных финансовых показателей по итогам 2020 г.
Важно! Основные показатели представлены в соответствии с совокупными сегментными финансовыми данными MAIL Group и отличаются от отчетности по МСФО из-за различия в сроках признания выручки.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Совокупная сегментная выручка MAIL Group по итогам III кв. выросла на 19,9% до 26,4 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, преимущественно, за счет роста выручки от рекламы на 5% до 9,5 млрд. руб. и выручки MMO-игр на 33,8% до 9,6 млрд. руб.
Показатель выручки учитывает консолидацию разработчика мобильных игр Deus Craft, приобретенного в начале октябре (51,16% акций). Сделка включает авансовый платеж в размере 14,1 млн. долл. и отсроченный платеж до 35 млн. долл., подлежащий выплате в апреле 2021 г.
• Выручка Группы без учета Deus Craft выросла на 16,2% и составила 25,5 млрд. руб.
• Показатель EBITDA компании снизился на 1,4% до 6,7 млрд. руб.
Совокупная чистая прибыль Группы снизилась на 19,5% и составила 2,9 млрд. руб. из-за роста финансовых расходов в 2 раза.
• Доля Группы в чистых результатах ключевых совместных предприятий (AliExpress Россия и O2O) получила убыток в размере 3,1 млрд. руб.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• Совокупная сегментная выручка MAIL Group выросла на 20,1% и составила 74,2 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года. В основном, рост вызван увеличением выручки от рекламы и выручки MMO-игр, которые составляют наибольшую долю в структуре выручки Группе.
• Выручка Группы без учета Deus Craft по итогам 9 мес. выросла на 18,6% до 73,3 млрд. руб.
• Показатель EBITDA компании вырос на 1,9% и составил 19,9 млрд. руб.
• Чистая прибыль Группы по итогам 9 мес. снизилась на 11,6% до 8,4 млрд. руб. из-за роста финансовых расходов более чем в 2 раза.
Однако согласно отчетности по МСФО Группа получила по итогам 9 мес. убыток в размере 12,1 млрд. руб. из-за доли убытка от долевого участия ассоциированных и совместных предприятий.
📍ПРОГНОЗ
Руководство MAIL Group прогнозирует по итогам 2020 г. рост выручки на 17-19% до 103 млрд. руб. по сравнению с результатом прошлого года. Годовая рентабельность по EBITDA прогнозируется на уровне 24-27%. 💪🏻
Из-за сложностей и неопределенностей, вызванных ограничительными мерами по борьбе с коронавирусом 😷, MAIL Group пришлось отозвать свой прогноз в апреле этого года. Однако сейчас менеджмент Группы вернулся к изначальному прогнозированию выручки до уровня 103-105 млрд. руб.
❗️Основным драйвером роста финансовых показателей станет выручка игрового сегмента 🕹, которая по прогнозным данным должна увеличиться на 30% к концу этого года. Рост выручки от пользовательских платежей за соцсервисы будет оставаться на уровне ниже 10%, а их доля в общей выручки будет сокращаться.
📍ИТОГ
Ситуация с коронавирусом оказала неоднозначное влияние на деятельность компании. Падение доходов от одного сегмента (выручка от рекламы) и значительный рост доходов в другой (выручка от MMO-игр) заставили пересмотреть вектор развития Группы, сосредоточив своё внимание на более доходных секторах и сервисах.
📂 MAIL GROUP отчитался за III кв. и 9 мес. 2020 года
Компания MAIL сегодня опубликовала финансовую отчетность по МСФО за III кв. и 9 мес. 2020 г. Результаты получились неоднозначными, но Группа с оптимизмом прогнозирует рост основных финансовых показателей по итогам 2020 г.
Важно! Основные показатели представлены в соответствии с совокупными сегментными финансовыми данными MAIL Group и отличаются от отчетности по МСФО из-за различия в сроках признания выручки.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
• Совокупная сегментная выручка MAIL Group по итогам III кв. выросла на 19,9% до 26,4 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, преимущественно, за счет роста выручки от рекламы на 5% до 9,5 млрд. руб. и выручки MMO-игр на 33,8% до 9,6 млрд. руб.
Показатель выручки учитывает консолидацию разработчика мобильных игр Deus Craft, приобретенного в начале октябре (51,16% акций). Сделка включает авансовый платеж в размере 14,1 млн. долл. и отсроченный платеж до 35 млн. долл., подлежащий выплате в апреле 2021 г.
• Выручка Группы без учета Deus Craft выросла на 16,2% и составила 25,5 млрд. руб.
• Показатель EBITDA компании снизился на 1,4% до 6,7 млрд. руб.
Совокупная чистая прибыль Группы снизилась на 19,5% и составила 2,9 млрд. руб. из-за роста финансовых расходов в 2 раза.
• Доля Группы в чистых результатах ключевых совместных предприятий (AliExpress Россия и O2O) получила убыток в размере 3,1 млрд. руб.
📍КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
• Совокупная сегментная выручка MAIL Group выросла на 20,1% и составила 74,2 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года. В основном, рост вызван увеличением выручки от рекламы и выручки MMO-игр, которые составляют наибольшую долю в структуре выручки Группе.
• Выручка Группы без учета Deus Craft по итогам 9 мес. выросла на 18,6% до 73,3 млрд. руб.
• Показатель EBITDA компании вырос на 1,9% и составил 19,9 млрд. руб.
• Чистая прибыль Группы по итогам 9 мес. снизилась на 11,6% до 8,4 млрд. руб. из-за роста финансовых расходов более чем в 2 раза.
Однако согласно отчетности по МСФО Группа получила по итогам 9 мес. убыток в размере 12,1 млрд. руб. из-за доли убытка от долевого участия ассоциированных и совместных предприятий.
📍ПРОГНОЗ
Руководство MAIL Group прогнозирует по итогам 2020 г. рост выручки на 17-19% до 103 млрд. руб. по сравнению с результатом прошлого года. Годовая рентабельность по EBITDA прогнозируется на уровне 24-27%. 💪🏻
Из-за сложностей и неопределенностей, вызванных ограничительными мерами по борьбе с коронавирусом 😷, MAIL Group пришлось отозвать свой прогноз в апреле этого года. Однако сейчас менеджмент Группы вернулся к изначальному прогнозированию выручки до уровня 103-105 млрд. руб.
❗️Основным драйвером роста финансовых показателей станет выручка игрового сегмента 🕹, которая по прогнозным данным должна увеличиться на 30% к концу этого года. Рост выручки от пользовательских платежей за соцсервисы будет оставаться на уровне ниже 10%, а их доля в общей выручки будет сокращаться.
📍ИТОГ
Ситуация с коронавирусом оказала неоднозначное влияние на деятельность компании. Падение доходов от одного сегмента (выручка от рекламы) и значительный рост доходов в другой (выручка от MMO-игр) заставили пересмотреть вектор развития Группы, сосредоточив своё внимание на более доходных секторах и сервисах.
#ТорговыеИдеи #VXX
🧐 С середины 90-х годов Чикагская биржа рассчитывает индекс VIX – индикатор волатильности или так называемый «Индекс страха». Рассчитывается индикатор на основании котировок спроса и предложения на индексные опционные контракты.
VIX показывает состояние рынка, его направление и настроение. Когда рынок падает📉, индекс растет📈, а когда рынок растет, индекс снижается. На западе есть популярная поговорка: «If the VIX is high, it's time to buy. When the VIX is low, look out below!» (Если VIX высокий - время покупать. Если VIX низкий - будь осторожен).
🤸🏼♂️Вчерашние пируэты индексов, возвестившие о приходе сверхволатильного предвыборного периода для инвесторов, заставил многих задуматься о защитных инструментах. Сейчас трудно прогнозировать итоги выборов в США, но ясно одно: будет жарко🔥, и акции вряд ли можно будет покупать в расчёте на плавный рост без откатов.
❓Вы когда-нибудь слышали о «правиле 16»? Это то, что трейдеры опционов используют для расчета движения рынков. Не вдаваясь в математику, разделите значение VIX на 16, чтобы увидеть ожидаемое дневное движение S&P 500 в течение следующего месяца. Когда в понедельник VIX подскочил до 32, это упростило математические вычисления - дневное движение рынка составляло 2%.
Учитывая неопределенность, связанную с COVID-19 😷, новым пакетом стимулов от Конгресса, макростатистикой и, собственно, предстоящими выборами, VIX, похоже, говорит нам, что колебания, которые мы наблюдали в понедельник, ожидаются в ближайшем будущем.
🤔 Ещё во время первой рыночной паники в марте инвесторы стремились получить прибыль от таких резких рыночных колебаний с помощью ETF на волатильность. Золотым стандартом инструментария VIX является биржевой фонд с тикером VXX – iPath Series B S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN, значение которого в марте на волне биржевой паники из-за перерастания COVID в пандемию подскочило почти в 4 раза.
❗️Мы, конечно, не ожидаем подобных взлётов и на сей раз – в конце концов два «чёрных лебедя» за год – это уж слишком! Но иметь такой инструмент в своём портфеле в связи с намечающимися бурными событиями в США – абсолютно оправданная идея!
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
🧐 С середины 90-х годов Чикагская биржа рассчитывает индекс VIX – индикатор волатильности или так называемый «Индекс страха». Рассчитывается индикатор на основании котировок спроса и предложения на индексные опционные контракты.
VIX показывает состояние рынка, его направление и настроение. Когда рынок падает📉, индекс растет📈, а когда рынок растет, индекс снижается. На западе есть популярная поговорка: «If the VIX is high, it's time to buy. When the VIX is low, look out below!» (Если VIX высокий - время покупать. Если VIX низкий - будь осторожен).
🤸🏼♂️Вчерашние пируэты индексов, возвестившие о приходе сверхволатильного предвыборного периода для инвесторов, заставил многих задуматься о защитных инструментах. Сейчас трудно прогнозировать итоги выборов в США, но ясно одно: будет жарко🔥, и акции вряд ли можно будет покупать в расчёте на плавный рост без откатов.
❓Вы когда-нибудь слышали о «правиле 16»? Это то, что трейдеры опционов используют для расчета движения рынков. Не вдаваясь в математику, разделите значение VIX на 16, чтобы увидеть ожидаемое дневное движение S&P 500 в течение следующего месяца. Когда в понедельник VIX подскочил до 32, это упростило математические вычисления - дневное движение рынка составляло 2%.
Учитывая неопределенность, связанную с COVID-19 😷, новым пакетом стимулов от Конгресса, макростатистикой и, собственно, предстоящими выборами, VIX, похоже, говорит нам, что колебания, которые мы наблюдали в понедельник, ожидаются в ближайшем будущем.
🤔 Ещё во время первой рыночной паники в марте инвесторы стремились получить прибыль от таких резких рыночных колебаний с помощью ETF на волатильность. Золотым стандартом инструментария VIX является биржевой фонд с тикером VXX – iPath Series B S&P 500 VIX Short-Term Futures ETN, значение которого в марте на волне биржевой паники из-за перерастания COVID в пандемию подскочило почти в 4 раза.
❗️Мы, конечно, не ожидаем подобных взлётов и на сей раз – в конце концов два «чёрных лебедя» за год – это уж слишком! Но иметь такой инструмент в своём портфеле в связи с намечающимися бурными событиями в США – абсолютно оправданная идея!
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
#Отчет #3M #MMM
📁 Очередная компания из нашего командного портфеля отчиталась за 3 квартал! Для нас 3M Company – это надежная и финансовая устойчивая мегакорпорация, которая к тому же платит дивиденды.
📌 3M Company - международный конгломерат со штаб-квартирой в Мейплвуде, пригороде Сент-Пол, штат Миннесота. Компания работает в области промышленности, безопасности сотрудников, здравоохранения США и потребительских товаров. Организация производит более 60 000 продуктов под несколькими брендами, включая клеи, абразивы, ламинаты, пассивную противопожарную защиту, средства индивидуальной защиты, оконные пленки, пленки для защиты от краски, стоматологические изделия и многое другое.
💰 Капитализация компании: 95,71 млрд. долл. Входит в сотню лучших компаний рейтинга Fortune 500 по выручке. В компании работает около 93 500 сотрудников в более чем 70 странах.
📊 Давайте посмотрим на отчет компании:
• Выручка 8,4 млрд. долл. (+4,5% относительно 3 квартала 2019 года) при прогнозе в 8,31 млрд. долл.
• Выручка по секторам:
→ безопасность и промышленность 3 млрд. долл. (+6,9%)
→ транспорт и электроника 2,3 млрд. долл. (-7,1%)
→ здравоохранение 2,2 млрд. долл. (+8,1%)
→ потребительский сектор 1,4 млрд. долл. (+5,5%).
• Выручка по регионам:
→ США + 3,4%
→ EMEA -0,3%
→ Азиатско-Тихоокеанский регион - 2,6%
• Рост продаж респираторов для защиты от COVID составил 235 млн. долл., или +3% вклад в общий рост продаж компании.
• Операционная прибыль 1,9 млрд. долл. (+0,2%). Чистая прибыль 1,4 млрд. долл. (-6,1%).
• Операционная маржа 22,9%. За 3 квартал 2019 года 23,8%.
• EPS (прибыль на акцию) 2,43 долл. (-5,8%) при прогнозе 2,26 долл.
• Свободный денежный поток составил 2,2 млрд. долл. (+13%). За весь 2020 года 4,6 млрд. долл. (+19%).
• Денежные средства и ценные бумаги 4,6 млрд. долл. На дивиденды ушло 0,8 млрд. долл. За весь 2020 год 2,5 млрд. долл.
• Чистый долг сократился на 1,3 млрд. долл. относительно 2 квартала 2020 года и на 2,8 млрд. долл. (-16%).
❗️Вывод
Итоговые результаты компании за 3 квартал 2020 года превзошли ожидания аналитиков. При этом прибыль на акцию оказалась меньше результатов аналогичного квартала 2019 года. Компания отмечает, что неопределенность в экономике из-за коронавируса никуда не ушла
В связи с этим компания продолжит уделять большое внимание своей финансовой устойчивости, сокращая долг и наращивая свободный денежный поток. Прогнозируются большие доходы от продажи респираторов.
📁 Очередная компания из нашего командного портфеля отчиталась за 3 квартал! Для нас 3M Company – это надежная и финансовая устойчивая мегакорпорация, которая к тому же платит дивиденды.
📌 3M Company - международный конгломерат со штаб-квартирой в Мейплвуде, пригороде Сент-Пол, штат Миннесота. Компания работает в области промышленности, безопасности сотрудников, здравоохранения США и потребительских товаров. Организация производит более 60 000 продуктов под несколькими брендами, включая клеи, абразивы, ламинаты, пассивную противопожарную защиту, средства индивидуальной защиты, оконные пленки, пленки для защиты от краски, стоматологические изделия и многое другое.
💰 Капитализация компании: 95,71 млрд. долл. Входит в сотню лучших компаний рейтинга Fortune 500 по выручке. В компании работает около 93 500 сотрудников в более чем 70 странах.
📊 Давайте посмотрим на отчет компании:
• Выручка 8,4 млрд. долл. (+4,5% относительно 3 квартала 2019 года) при прогнозе в 8,31 млрд. долл.
• Выручка по секторам:
→ безопасность и промышленность 3 млрд. долл. (+6,9%)
→ транспорт и электроника 2,3 млрд. долл. (-7,1%)
→ здравоохранение 2,2 млрд. долл. (+8,1%)
→ потребительский сектор 1,4 млрд. долл. (+5,5%).
• Выручка по регионам:
→ США + 3,4%
→ EMEA -0,3%
→ Азиатско-Тихоокеанский регион - 2,6%
• Рост продаж респираторов для защиты от COVID составил 235 млн. долл., или +3% вклад в общий рост продаж компании.
• Операционная прибыль 1,9 млрд. долл. (+0,2%). Чистая прибыль 1,4 млрд. долл. (-6,1%).
• Операционная маржа 22,9%. За 3 квартал 2019 года 23,8%.
• EPS (прибыль на акцию) 2,43 долл. (-5,8%) при прогнозе 2,26 долл.
• Свободный денежный поток составил 2,2 млрд. долл. (+13%). За весь 2020 года 4,6 млрд. долл. (+19%).
• Денежные средства и ценные бумаги 4,6 млрд. долл. На дивиденды ушло 0,8 млрд. долл. За весь 2020 год 2,5 млрд. долл.
• Чистый долг сократился на 1,3 млрд. долл. относительно 2 квартала 2020 года и на 2,8 млрд. долл. (-16%).
❗️Вывод
Итоговые результаты компании за 3 квартал 2020 года превзошли ожидания аналитиков. При этом прибыль на акцию оказалась меньше результатов аналогичного квартала 2019 года. Компания отмечает, что неопределенность в экономике из-за коронавируса никуда не ушла
В связи с этим компания продолжит уделять большое внимание своей финансовой устойчивости, сокращая долг и наращивая свободный денежный поток. Прогнозируются большие доходы от продажи респираторов.
❗️Вот и отчиталась одна из интереснейших высокодивидендных акций из нефтегазового сектора. ONEOK – это компания, выручка которой не зависит от стоимости цен на нефть и газ, так как она занимается не добычей, а транспортировкой!
💬 Как мы писали ранее, данная бумага нам очень интересна и мы ее покупали в свой портфель 💼, рассчитывая на то, что компания не сильно пострадает от COVID 19 и сможет быстро оправиться! Мы верили в то, что компания сможет продолжить выплату дивидендов – так и произошло😁!
📊 Мы разобрали отчет ONEOK за 3 квартал, чтобы понять, будет ли компания и дальше платить дивиденды и чего ждать от нее в будущем! 👇🏻
💬 Как мы писали ранее, данная бумага нам очень интересна и мы ее покупали в свой портфель 💼, рассчитывая на то, что компания не сильно пострадает от COVID 19 и сможет быстро оправиться! Мы верили в то, что компания сможет продолжить выплату дивидендов – так и произошло😁!
📊 Мы разобрали отчет ONEOK за 3 квартал, чтобы понять, будет ли компания и дальше платить дивиденды и чего ждать от нее в будущем! 👇🏻
#Отчет #ONEOK #OKE
📂 ONEOK отчитался за 3 квартал 2020 года
ONEOK, Inc. - корпорация из списка Fortune 500 со штаб-квартирой в Талсе, штат Оклахома. ONEOK была основана в 1906 году как Oklahoma Natural Gas Company, но позже название поменялось на ONEOK в декабре 1980 года.
Деятельность компании сосредоточена в первую очередь на сбыте природного газа и сопутствующих услуг на всей территории США. В компании работает примерно 2 684 сотрудника.
🤩 Компания выпустила отличный отчет за 3 квартал 2020 года. Рост акций после закрытия рынка составил в моменте почти 5%.
📍РЕЗУЛЬТАТЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ ЗА 3 кв. 2020 г.
• Объемы добычи натурального газа во всех регионах деятельности компании превысили докризисные уровни. Увеличение объемов переработки натурального газа на 7%.
• Выручка 2,2 млрд. долл. (при прогнозах от 2,3 до 2,58 млрд. долл.)
• Операционная прибыль увеличилась на 14% до 550,4 млн. долл. Снижение операционных затрат на 16% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года.
• Чистая прибыль составила 312,3 млн. долл.
• Прибыль на акцию (EPS) 0,7 долл. при прогнозе в 0,60 долл. В 3 квартале 2019 года чистая прибыль была на уровне 309,2 млн. долл., прибыль на акцию (EPS) 0,74 долл.
• Коэффициент покрытия дивидендов 1,31.
• Отношение чистого долга к EBITDA – 4,6 в годовом исчислении
📍ПО СРАВНЕНИЮ СО 2 кв. 2020 г.
→ Увеличение операционной прибыли на 55%
→ Увеличение скорректированной EBITDA на 40%.
→ Объем переработки природного газа в регионе Rocky Mountain увеличился на 25%
→ Снижение операционных затрат на 9%
💰 В октябре 2020 года были объявлены ежеквартальные дивиденды в размере 93,5 цента на акцию, или 3,74 доллара на акцию в годовом исчислении.
📊 EBITDA по сегментам бизнеса:
→ Сегмент сжиженного природного газа 451,2 млн. долл.
→ Сегмент сбора и переработки природного газа 183,1 млн. долл.
→ Сегмент газопроводов 109,8 млн. долл.
📍ВЫВОД
По словам Терри К. Спенсер, президента и главного исполнительного директора компании ONEOK, организация сосредоточена на безопасной и экологически ответственной работе.
Выручка немного не дотянула до целевых отметок аналитиков. Хотя чистая прибыль выше ожиданий. EBITDA и операционная прибыль выросли. Компания готова и дальше платить хорошие дивиденды. Объемы добычи и переработки природного газа могут еще увеличиться до конца года.
📂 ONEOK отчитался за 3 квартал 2020 года
ONEOK, Inc. - корпорация из списка Fortune 500 со штаб-квартирой в Талсе, штат Оклахома. ONEOK была основана в 1906 году как Oklahoma Natural Gas Company, но позже название поменялось на ONEOK в декабре 1980 года.
Деятельность компании сосредоточена в первую очередь на сбыте природного газа и сопутствующих услуг на всей территории США. В компании работает примерно 2 684 сотрудника.
🤩 Компания выпустила отличный отчет за 3 квартал 2020 года. Рост акций после закрытия рынка составил в моменте почти 5%.
📍РЕЗУЛЬТАТЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ ЗА 3 кв. 2020 г.
• Объемы добычи натурального газа во всех регионах деятельности компании превысили докризисные уровни. Увеличение объемов переработки натурального газа на 7%.
• Выручка 2,2 млрд. долл. (при прогнозах от 2,3 до 2,58 млрд. долл.)
• Операционная прибыль увеличилась на 14% до 550,4 млн. долл. Снижение операционных затрат на 16% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года.
• Чистая прибыль составила 312,3 млн. долл.
• Прибыль на акцию (EPS) 0,7 долл. при прогнозе в 0,60 долл. В 3 квартале 2019 года чистая прибыль была на уровне 309,2 млн. долл., прибыль на акцию (EPS) 0,74 долл.
• Коэффициент покрытия дивидендов 1,31.
• Отношение чистого долга к EBITDA – 4,6 в годовом исчислении
📍ПО СРАВНЕНИЮ СО 2 кв. 2020 г.
→ Увеличение операционной прибыли на 55%
→ Увеличение скорректированной EBITDA на 40%.
→ Объем переработки природного газа в регионе Rocky Mountain увеличился на 25%
→ Снижение операционных затрат на 9%
💰 В октябре 2020 года были объявлены ежеквартальные дивиденды в размере 93,5 цента на акцию, или 3,74 доллара на акцию в годовом исчислении.
📊 EBITDA по сегментам бизнеса:
→ Сегмент сжиженного природного газа 451,2 млн. долл.
→ Сегмент сбора и переработки природного газа 183,1 млн. долл.
→ Сегмент газопроводов 109,8 млн. долл.
📍ВЫВОД
По словам Терри К. Спенсер, президента и главного исполнительного директора компании ONEOK, организация сосредоточена на безопасной и экологически ответственной работе.
Выручка немного не дотянула до целевых отметок аналитиков. Хотя чистая прибыль выше ожиданий. EBITDA и операционная прибыль выросли. Компания готова и дальше платить хорошие дивиденды. Объемы добычи и переработки природного газа могут еще увеличиться до конца года.
#отчет #Microsoft #MSFT
📂 Microsoft Corporation отчитались за 3 квартал 2020 года
После выхода отчетности акции упали на 1,62%. Капитализация компании 1,61 трлн. долл. Microsoft - международная организация со штаб-квартирой в США, Редмонд, Вашингтон. Это крупнейший американский производитель программного обеспечения, основанный более 45 лет назад.
Главное лицо компании Билл Гейтс покинул совет директоров в 2020 году. Компания продает свою известную продукцию (ОС Windows, Microsoft Office, Xbox, Visual Studio и многое другое) в десятки стран мира.
📍Что же интересного показала компания в своем отчете? Посмотрим:
• Выручка составила 37,2 млрд. долл. (прогноз 35,76 млрд. долл.) и увеличилась на 12%
• Операционная прибыль составила 15,9 млрд. долл. и увеличилась на 25%
• Чистая прибыль составила 13,9 млрд. долл. и увеличилась на 30%
Разводненная прибыль на акцию составила 1,82 долл. (прогноз 1,54 долл.) и увеличилась на 32%.
• Выручка от отдела Productivity and Business Processes (Office, Linkedin, Dynamics и программы для управления бизнесом) составила 12,3 млрд. долл., увеличившись на 11%.
📍При этом отмечены следующие бизнес-показатели:
→ Доход от коммерческих продуктов Office и облачных сервисов увеличился на 9% благодаря росту коммерческих доходов от Office 365 на 21% (рост на 20% без учета колебаний курса валюты)
→ Доход от продуктов Office для домашних пользователей и облачных сервисов увеличился на 13%, а количество подписчиков Microsoft 365 Consumer увеличилось до 45,3 млн.
→ Доход LinkedIn увеличился на 16%
→ Доход от продуктов Dynamics и облачных услуг увеличился на 19% (на 18% без учета колебаний курса валюты) благодаря росту доходов Dynamics 365 на 38% (рост на 37% без учета колебаний курса валюты)
→ Выручка от Intelligent Cloud (в сегмент входят сервис для обработки данных Azure, Windows Server и операционная система Windows.) составила 13,0 млрд. долл. и увеличилась на 20% (рост на 19% без учета колебаний курса валюты) при следующих основных бизнес-показателях:
→ Доход от серверных продуктов и облачных сервисов увеличился на 22% (на 21% без учета колебаний курса валюты) за счет роста доходов от Azure на 48% (рост на 47% без учета колебаний курса валюты)
→ Выручка подразделения More Personal Computing (Bing, Xbox, Surface, игровые сервисы) составила 11,8 млрд. долл. и увеличилась на 6% за счет следующих бизнес-показателей:
→ Выручка Windows OEM снизилась на 5%
→ Доход от контента и услуг Xbox увеличился на 30%
→ Выручка от Surface увеличилась на 37% (на 36% без учета колебаний курса валюты)
→ Доход от поисковой рекламы без учета затрат на привлечение трафика снизился на 10% (на 11% без учета колебаний курса валюты)
💰Microsoft вернула акционерам 9,5 млрд. долл. в виде выкупа акций и дивидендов, что на 21% больше, чем в первом квартале 2020 финансового года.
❗️ ВЫВОД
Однозначно можно сказать, что отчет у компании Microsoft вышел хорошим. Выручка и прибыль превзошли ожидания аналитиков. Сегмент облачных решений принес компании больше всего выручки, на что компания и ставила.
Даже в сложные периоды кризиса организация выкупает свои акции с рынка и платит дивиденды. Долгосрочный долг стал меньше.
📂 Microsoft Corporation отчитались за 3 квартал 2020 года
После выхода отчетности акции упали на 1,62%. Капитализация компании 1,61 трлн. долл. Microsoft - международная организация со штаб-квартирой в США, Редмонд, Вашингтон. Это крупнейший американский производитель программного обеспечения, основанный более 45 лет назад.
Главное лицо компании Билл Гейтс покинул совет директоров в 2020 году. Компания продает свою известную продукцию (ОС Windows, Microsoft Office, Xbox, Visual Studio и многое другое) в десятки стран мира.
📍Что же интересного показала компания в своем отчете? Посмотрим:
• Выручка составила 37,2 млрд. долл. (прогноз 35,76 млрд. долл.) и увеличилась на 12%
• Операционная прибыль составила 15,9 млрд. долл. и увеличилась на 25%
• Чистая прибыль составила 13,9 млрд. долл. и увеличилась на 30%
Разводненная прибыль на акцию составила 1,82 долл. (прогноз 1,54 долл.) и увеличилась на 32%.
• Выручка от отдела Productivity and Business Processes (Office, Linkedin, Dynamics и программы для управления бизнесом) составила 12,3 млрд. долл., увеличившись на 11%.
📍При этом отмечены следующие бизнес-показатели:
→ Доход от коммерческих продуктов Office и облачных сервисов увеличился на 9% благодаря росту коммерческих доходов от Office 365 на 21% (рост на 20% без учета колебаний курса валюты)
→ Доход от продуктов Office для домашних пользователей и облачных сервисов увеличился на 13%, а количество подписчиков Microsoft 365 Consumer увеличилось до 45,3 млн.
→ Доход LinkedIn увеличился на 16%
→ Доход от продуктов Dynamics и облачных услуг увеличился на 19% (на 18% без учета колебаний курса валюты) благодаря росту доходов Dynamics 365 на 38% (рост на 37% без учета колебаний курса валюты)
→ Выручка от Intelligent Cloud (в сегмент входят сервис для обработки данных Azure, Windows Server и операционная система Windows.) составила 13,0 млрд. долл. и увеличилась на 20% (рост на 19% без учета колебаний курса валюты) при следующих основных бизнес-показателях:
→ Доход от серверных продуктов и облачных сервисов увеличился на 22% (на 21% без учета колебаний курса валюты) за счет роста доходов от Azure на 48% (рост на 47% без учета колебаний курса валюты)
→ Выручка подразделения More Personal Computing (Bing, Xbox, Surface, игровые сервисы) составила 11,8 млрд. долл. и увеличилась на 6% за счет следующих бизнес-показателей:
→ Выручка Windows OEM снизилась на 5%
→ Доход от контента и услуг Xbox увеличился на 30%
→ Выручка от Surface увеличилась на 37% (на 36% без учета колебаний курса валюты)
→ Доход от поисковой рекламы без учета затрат на привлечение трафика снизился на 10% (на 11% без учета колебаний курса валюты)
💰Microsoft вернула акционерам 9,5 млрд. долл. в виде выкупа акций и дивидендов, что на 21% больше, чем в первом квартале 2020 финансового года.
❗️ ВЫВОД
Однозначно можно сказать, что отчет у компании Microsoft вышел хорошим. Выручка и прибыль превзошли ожидания аналитиков. Сегмент облачных решений принес компании больше всего выручки, на что компания и ставила.
Даже в сложные периоды кризиса организация выкупает свои акции с рынка и платит дивиденды. Долгосрочный долг стал меньше.
#ТорговыеИдеи #AMD
⚙️ Разработчик полупроводников AMD во вторник заявил, что, наконец, созрел купить Xilinx в рамках давно проанонсированной сделки на 35 млрд долларов.
Bloomberg назвал сделку знаковой и эпохальной, поскольку она усилит позиции AMD в борьбе с Intel на рынке микросхем для компьютеров и центров обработки данных.
🏃🏻 «Вечно вторая» AMD в этом эпизоде стала выглядеть более гибкой в разных подходах к захвату доли рынка у компании Intel, которая представила на прошлой неделе крайне унылый квартальный финансовый отчёт и по-прежнему сфокусирована на оптимизации внутреннего производства,
📊 AMD же сообщила о выручке и скорректированной прибыли в размере 2,8 млрд долларов и 41 цента на акцию, что превзошло прогноз Уолл-стрит в размере 2,57 млрд долларов и 36 центов на акцию. AMD ожидает, что выручка в текущем квартале составит около 3 млрд долларов плюс-минус 100 млн долларов, по сравнению со средней оценкой аналитиков в 2,63 млрд долларов, согласно данным IBES от Refinitiv.
🤝 По условиям сделки акционеры Xilinx получат около 1,7 обыкновенных акций AMD за каждую обыкновенную акцию Xilinx, при этом стоимость Xilinx составит 143 доллара за акцию, что примерно на 15% выше, чем цена закрытия на 27 октября в размере 124,35 долларов. Акционерам AMD будет принадлежать около 74% объединенной компании, а акционерам Xilinx принадлежат оставшиеся 26%. Компании ожидают, что сделка позволит сэкономить 300 млн долларов.
🏭 Xilinx производит свою продукцию на брендированных заводах TSMC (TSMC — тайваньская компания, занимающаяся изучением и производством полупроводниковых изделий), которые в отрасли называют «Мегафабриками», причём, обе американские компании используют модульную конструкцию, которая позволяет им заменять разные части микросхем и удешевлять стоимость их замены.
ВЫВОД
Хотя в краткосрочной перспективе, исходя из арифметики, основным бенефициаром этой сделки выступает компания Xilinx, акции который в ближайшее время, несмотря на негативную общую конъюнктуру рынка, будут расти,❗️в среднесрочной и долгосрочной перспективе мы всё же отдаем предпочтение AMD, которая существенно укрепляет свои рыночные позиции данной сделкой, и посылает серьёзную заявку на первое место в секторе.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
⚙️ Разработчик полупроводников AMD во вторник заявил, что, наконец, созрел купить Xilinx в рамках давно проанонсированной сделки на 35 млрд долларов.
Bloomberg назвал сделку знаковой и эпохальной, поскольку она усилит позиции AMD в борьбе с Intel на рынке микросхем для компьютеров и центров обработки данных.
🏃🏻 «Вечно вторая» AMD в этом эпизоде стала выглядеть более гибкой в разных подходах к захвату доли рынка у компании Intel, которая представила на прошлой неделе крайне унылый квартальный финансовый отчёт и по-прежнему сфокусирована на оптимизации внутреннего производства,
📊 AMD же сообщила о выручке и скорректированной прибыли в размере 2,8 млрд долларов и 41 цента на акцию, что превзошло прогноз Уолл-стрит в размере 2,57 млрд долларов и 36 центов на акцию. AMD ожидает, что выручка в текущем квартале составит около 3 млрд долларов плюс-минус 100 млн долларов, по сравнению со средней оценкой аналитиков в 2,63 млрд долларов, согласно данным IBES от Refinitiv.
🤝 По условиям сделки акционеры Xilinx получат около 1,7 обыкновенных акций AMD за каждую обыкновенную акцию Xilinx, при этом стоимость Xilinx составит 143 доллара за акцию, что примерно на 15% выше, чем цена закрытия на 27 октября в размере 124,35 долларов. Акционерам AMD будет принадлежать около 74% объединенной компании, а акционерам Xilinx принадлежат оставшиеся 26%. Компании ожидают, что сделка позволит сэкономить 300 млн долларов.
🏭 Xilinx производит свою продукцию на брендированных заводах TSMC (TSMC — тайваньская компания, занимающаяся изучением и производством полупроводниковых изделий), которые в отрасли называют «Мегафабриками», причём, обе американские компании используют модульную конструкцию, которая позволяет им заменять разные части микросхем и удешевлять стоимость их замены.
ВЫВОД
Хотя в краткосрочной перспективе, исходя из арифметики, основным бенефициаром этой сделки выступает компания Xilinx, акции который в ближайшее время, несмотря на негативную общую конъюнктуру рынка, будут расти,❗️в среднесрочной и долгосрочной перспективе мы всё же отдаем предпочтение AMD, которая существенно укрепляет свои рыночные позиции данной сделкой, и посылает серьёзную заявку на первое место в секторе.
—————————————————————
P.S. Обратите внимание, что данная рубрика является результатом нашего ежедневного мониторинга рынка, а не прямой рекомендацией к покупкам!
СБЕРБАНК: ФИНАСНОВАЯ ОТЧЕТНОСТЬ ПО МСФО ЗА III КВ. И 9 МЕС.
Сегодня Сбербанк отчитался о финансовых показателях своей деятельности за III кв. и 9 мес. 2020 г. продемонстрировав достаточно сильные показатели, несмотря на ряд сложностей, вызванных мировым кризисом и пандемией COVID-19 в I и II кв. 2020 г.
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
Операционные доходы до резервов Сбербанка по итогам III кв. выросли на 16% и составили 592,6 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, преимущественно за счет роста чистых процентных доходов на 16,2% до 411,3 млрд. руб. за счет роста розничного кредитного портфеля на 7,4% до 8,9 трлн. руб., а именно ипотечного и потребительского портфеля.
Кредиты Сбербанка на конец III кв. выросли на 5,7% без учета валютной переоценки и составили 24,5 трлн. руб. Корпоративный кредитный портфель вырос на 5,2% и составил 15,7 трлн. руб.
Чистые комиссионные доходы выросли на 13,6% и составили 147,7 млрд. руб. из-за высокой транзакционной активности, а именно благодаря развитию цифровых сервисов, бесконтактных решений и росту чистых доходов по банковским картам.
Чистая прибыль Группы выросла на 73,9% до 271,4 млрд. руб. за счет роста операционных показателей.
Чистая прибыль от продолжающейся деятельности увеличилась на 15,1% и составила 265,6 млрд. руб.
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
Операционные доходы до резервов Сбербанка по итогам 9 мес. выросли на 9,7% до 1,6 трлн. руб. по сравнению с аналогичным показателем 2019 г. Рост чистых процентных доходов составил 13,1% до 1,2 трлн. руб. за счет розничного кредитного портфеля, а именно ипотечного и потребительского портфеля в III кв. 2020 г.
Чистые комиссионные доходы Группы выросли на 12,7% и составили 394,1 млрд. руб. из-за высокой транзакционной активности в III кв. 2020 г.
Чистая прибыль Сбербанка по итогам 9 мес. снизилась на 11,8% до 558,6 млрд. руб. из-за слабых финансовых показателей в I кв. и II кв. этого года, вызванных падением операционных доходов Группы. На снижение повлияло 2 основных фактора.
Во-первых, начисление резерва в I кв., что связано с макропоправками, предусмотренными МСФО 9 для отражения ухудшения прогнозов из-за нестабильной мировой ситуации, связанной с вспышкой пандемии коронавируса и падением цен на нефть.
Во-вторых, на слабый результат операционных доходов Группы повлиял рост расходов на интеграцию цифровых сервисов в экосистему Сбербанка и изменения валютных курсов, которое отражается как переоценка счетов в иностранной валюте.
Чистая прибыль от продолжающейся деятельности снизилась на 21,3% и составила 552,8 млрд. руб.
Рентабельность капитала составила 22,8%, рентабельность активов составила 3,2%.
ПРОГНОЗ
Менеджмент Сбербанк прогнозирует замедление бизнес активности в IV кв. 2020 г. из-за вновь нарастающих масштабов пандемии COVID-19. Ранее, из-за мировой ситуации, вызванной вспышкой пандемии коронавируса, руководство Сбербанка отозвало прогнозы на 2020 год и переписало сценарии развития. Сегодня, благодаря устойчивому финансовому положение и предстоящему сезонному оживлению, Сбербанк прогнозирует оптимистичные финансовые результаты по итогам 2020 г.
ИТОГ
Сбербанк в своей текущей деятельности делает ставку на развитие цифровых сервисов и реализацию антикризисной программы оптимизации расходов. Это позволит оставаться Группе на плаву при сложных обстоятельствах, вызванных внешними факторами.
«Оживление» бизнес активности в III кв. после падения по II кв. произошло на фоне снятия жестких ограничительных мер по нераспространению коронавируса и вследствие госпрограммы поддержки бизнеса и населения. Это поспособствовало значительному росту кредитного портфеля и транзакционного бизнеса Сбера.
Сегодня Сбербанк отчитался о финансовых показателях своей деятельности за III кв. и 9 мес. 2020 г. продемонстрировав достаточно сильные показатели, несмотря на ряд сложностей, вызванных мировым кризисом и пандемией COVID-19 в I и II кв. 2020 г.
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА III КВ.
Операционные доходы до резервов Сбербанка по итогам III кв. выросли на 16% и составили 592,6 млрд. руб. по сравнению с аналогичным показателем прошлого года, преимущественно за счет роста чистых процентных доходов на 16,2% до 411,3 млрд. руб. за счет роста розничного кредитного портфеля на 7,4% до 8,9 трлн. руб., а именно ипотечного и потребительского портфеля.
Кредиты Сбербанка на конец III кв. выросли на 5,7% без учета валютной переоценки и составили 24,5 трлн. руб. Корпоративный кредитный портфель вырос на 5,2% и составил 15,7 трлн. руб.
Чистые комиссионные доходы выросли на 13,6% и составили 147,7 млрд. руб. из-за высокой транзакционной активности, а именно благодаря развитию цифровых сервисов, бесконтактных решений и росту чистых доходов по банковским картам.
Чистая прибыль Группы выросла на 73,9% до 271,4 млрд. руб. за счет роста операционных показателей.
Чистая прибыль от продолжающейся деятельности увеличилась на 15,1% и составила 265,6 млрд. руб.
КЛЮЧЕВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЗА 9 МЕС.
Операционные доходы до резервов Сбербанка по итогам 9 мес. выросли на 9,7% до 1,6 трлн. руб. по сравнению с аналогичным показателем 2019 г. Рост чистых процентных доходов составил 13,1% до 1,2 трлн. руб. за счет розничного кредитного портфеля, а именно ипотечного и потребительского портфеля в III кв. 2020 г.
Чистые комиссионные доходы Группы выросли на 12,7% и составили 394,1 млрд. руб. из-за высокой транзакционной активности в III кв. 2020 г.
Чистая прибыль Сбербанка по итогам 9 мес. снизилась на 11,8% до 558,6 млрд. руб. из-за слабых финансовых показателей в I кв. и II кв. этого года, вызванных падением операционных доходов Группы. На снижение повлияло 2 основных фактора.
Во-первых, начисление резерва в I кв., что связано с макропоправками, предусмотренными МСФО 9 для отражения ухудшения прогнозов из-за нестабильной мировой ситуации, связанной с вспышкой пандемии коронавируса и падением цен на нефть.
Во-вторых, на слабый результат операционных доходов Группы повлиял рост расходов на интеграцию цифровых сервисов в экосистему Сбербанка и изменения валютных курсов, которое отражается как переоценка счетов в иностранной валюте.
Чистая прибыль от продолжающейся деятельности снизилась на 21,3% и составила 552,8 млрд. руб.
Рентабельность капитала составила 22,8%, рентабельность активов составила 3,2%.
ПРОГНОЗ
Менеджмент Сбербанк прогнозирует замедление бизнес активности в IV кв. 2020 г. из-за вновь нарастающих масштабов пандемии COVID-19. Ранее, из-за мировой ситуации, вызванной вспышкой пандемии коронавируса, руководство Сбербанка отозвало прогнозы на 2020 год и переписало сценарии развития. Сегодня, благодаря устойчивому финансовому положение и предстоящему сезонному оживлению, Сбербанк прогнозирует оптимистичные финансовые результаты по итогам 2020 г.
ИТОГ
Сбербанк в своей текущей деятельности делает ставку на развитие цифровых сервисов и реализацию антикризисной программы оптимизации расходов. Это позволит оставаться Группе на плаву при сложных обстоятельствах, вызванных внешними факторами.
«Оживление» бизнес активности в III кв. после падения по II кв. произошло на фоне снятия жестких ограничительных мер по нераспространению коронавируса и вследствие госпрограммы поддержки бизнеса и населения. Это поспособствовало значительному росту кредитного портфеля и транзакционного бизнеса Сбера.
