🤑 Российские акции в долларах выше, чем в начале года.
Январь падали… Февраль падали... Затем ещё и 24 февраля наступило. Всё нипочём: кто кто, а вот рынок РФ в долларах показал, что такое V-Shape.
С одной стороны — молодцом! А с другой — не перебор ли?
«Уже не только сёмга стоит, как в ресторане Мишлен».
@AK47pfl
Январь падали… Февраль падали... Затем ещё и 24 февраля наступило. Всё нипочём: кто кто, а вот рынок РФ в долларах показал, что такое V-Shape.
С одной стороны — молодцом! А с другой — не перебор ли?
«Уже не только сёмга стоит, как в ресторане Мишлен».
@AK47pfl
Forwarded from Сигналы РЦБ
☀️ 26.05.2022
🇷🇺
• ЦБ и правительство вступили в борьбу с нарастающим нежеланием тратить деньги.
🌎
• Глава Евросовета сочла возможным компромисс по нефтяному эмбарго против РФ до саммита ЕС 30-31 мая.
🇨🇳
• Российскую нефть перебрасывают с корабля на корабль и отправляют в Китай.
❗️Ожидается:
• 10:30 Заседание ЦБ РФ по ключевой ставке.
• Газпром (GAZP): СД о дивидендах за 2021 год. В прошлом году опубликовали после 19:00.
• Возможные результаты СД Роснефти (ROSN).
• Ozon (OZON): финансовая отчетность за 1кв2022 года.
#morning
@AK47pfl
🇷🇺
• ЦБ и правительство вступили в борьбу с нарастающим нежеланием тратить деньги.
🌎
• Глава Евросовета сочла возможным компромисс по нефтяному эмбарго против РФ до саммита ЕС 30-31 мая.
🇨🇳
• Российскую нефть перебрасывают с корабля на корабль и отправляют в Китай.
❗️Ожидается:
• 10:30 Заседание ЦБ РФ по ключевой ставке.
• Газпром (GAZP): СД о дивидендах за 2021 год. В прошлом году опубликовали после 19:00.
• Возможные результаты СД Роснефти (ROSN).
• Ozon (OZON): финансовая отчетность за 1кв2022 года.
#morning
@AK47pfl
Forwarded from Сигналы РЦБ
Forwarded from Сигналы РЦБ
#Макро #ЦБРФ
⚡️ ЦБ РФ допускает дальнейшее снижение ставки на следующих заседаниях (ближайшее заседание 10 июня)
Риски финансовой стабильности несколько снизились.
Внешние условия для российской экономики остаются сложными, что значительно ограничивает экономическую активность.
По прогнозу Банка России, с учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция снизится до 5,0–7,0% в 2023 году и вернется к 4% в 2024 году.
Полный пресс-релиз
⚡️ ЦБ РФ допускает дальнейшее снижение ставки на следующих заседаниях (ближайшее заседание 10 июня)
Риски финансовой стабильности несколько снизились.
Внешние условия для российской экономики остаются сложными, что значительно ограничивает экономическую активность.
По прогнозу Банка России, с учетом проводимой денежно-кредитной политики годовая инфляция снизится до 5,0–7,0% в 2023 году и вернется к 4% в 2024 году.
Полный пресс-релиз
www.cbr.ru
Банк России принял решение снизить ключевую ставку на 300 б.п., до 11,00% годовых | Банк России
Ключевая ставка Банка России
💰ОГК-2 (OGKB) может повторить историю взрывного роста МТС (MTSS) на решении СД по дивидендам. Выплата может составить 20% текущей цены акций.
ОГК-2 как дочка Газпрома (GAZP) с высокой вероятностью скопирует политику Газпрома при выплате дивидендов (платить 50% чистой прибыли, корректируя ее в большую сторону на неденежные затраты).
🔥 Дивиденд ОГК-2 за 2021 год с учетом этих корректировок может составить 0.107 руб. на акцию или 20% дивдоходности.
Газпром платит сам себе: доля Газпрома в ОГК-2 81%. Ранее дивиденды «по максимуму» дивполитики заплатила Газпромнефть, в которой у Газпрома высокая доля (95%).
И еще сам Газпром принимает решение о дивидендах сегодня. Его дочки, скорее всего, это сделают в ближайшие дни.
Газпрому нужны финансовые ресурсы — ему самому нужно платить дивиденды, а также перестраивать логистику с запада на восток.
Когда о высоких дивидендах объявил МТС, акции компании в моменте выросли на 30%. Такой же рост может повторить и ОГК-2, считают источники РДВ.
#OGKB #GAZP
@AK47pfl
ОГК-2 как дочка Газпрома (GAZP) с высокой вероятностью скопирует политику Газпрома при выплате дивидендов (платить 50% чистой прибыли, корректируя ее в большую сторону на неденежные затраты).
🔥 Дивиденд ОГК-2 за 2021 год с учетом этих корректировок может составить 0.107 руб. на акцию или 20% дивдоходности.
Газпром платит сам себе: доля Газпрома в ОГК-2 81%. Ранее дивиденды «по максимуму» дивполитики заплатила Газпромнефть, в которой у Газпрома высокая доля (95%).
И еще сам Газпром принимает решение о дивидендах сегодня. Его дочки, скорее всего, это сделают в ближайшие дни.
Газпрому нужны финансовые ресурсы — ему самому нужно платить дивиденды, а также перестраивать логистику с запада на восток.
Когда о высоких дивидендах объявил МТС, акции компании в моменте выросли на 30%. Такой же рост может повторить и ОГК-2, считают источники РДВ.
#OGKB #GAZP
@AK47pfl
🔦 ОГК-2 (OGKB): справедливая стоимость 0.76 руб., апсайд +42%.
Рыночная цена акций стремится к их справедливой цене:
👉 https://yangx.top/AK47pfl/9595
#оценка #OGKB
@AK47pfl
Рыночная цена акций стремится к их справедливой цене:
👉 https://yangx.top/AK47pfl/9595
#оценка #OGKB
@AK47pfl
РынкиДеньгиВласть | РДВ
⚡️⚡️⚡️ 26 мая СД Газпрома (GAZP) по дивидендам за 2021г. #GAZP @AK47pfl
Сегодня СД Газпрома по дивидендам. Ваши ожидания?
Anonymous Poll
39%
52.5 рублей — 50% чистой прибыли согласно дивполитике
19%
26.3 рублей — 25% чистой прибыли
29%
Перенос на конец года/следующий год
12%
0 рублей
⚡️ Спасти рядового Райна. Физики перекладываются из доллара в Газпром (GAZP)?
В 13:40 в Газпроме была замечена крупная продажа акций Газпрома на 1.5 млрд рублей, что вызвало снижение на 13%.
Через 20 минут началось укрепление рубля. Похоже, частные инвесторы верят в дивиденды и пытаются откупить просадку, перекладываясь из доллара.
#GAZP
@AK47pfl
В 13:40 в Газпроме была замечена крупная продажа акций Газпрома на 1.5 млрд рублей, что вызвало снижение на 13%.
Через 20 минут началось укрепление рубля. Похоже, частные инвесторы верят в дивиденды и пытаются откупить просадку, перекладываясь из доллара.
#GAZP
@AK47pfl
⚡️⚡️⚡️ Газпром (GAZP) -13% в день СД по дивидендам. Что произошло.
В 13:40 серия продаж на 1.5 млрд рублей (0.02% капитализации Газпрома) вызвала падение акций компании на 13%. То есть из-за продаж на 1.5 млрд рублей Газпром терял в моменте 850 млрд рублей капитализации.
Спустя некоторое время в трейдерских чатах появилась информация, что на РБК якобы было сообщение о переносе компанией дивидендов за 2021 год. Позже даже появился скриншот, якобы потдверждающий это.
Однако официальной информации никакой не было, а скриншот, вероятно, фейковый — курсы валют в шапке новости не соответствуют времени продажи в Газпроме: на скриншоте 60.6 ₽/$, в реальности такого курса в 13:40 не было (было 63.4 ₽/$). Похоже «умельцы» переделали старую новость о переносе дивидендов Лукойла. То есть этот скриншот может быть вообще фейком на фейк=)
Так что же это было? Инсайд? Или неаккуратная продажа? Напомним, сегодня решение СД Газпрома по дивидендам. Согласно дивполитике компания может направить на дивиденды 50% чистой прибыли: 52.53 рубля на акцию или 19.26% дивдоходности. Однако только 33% респондентов в это верят.
А что думаете вы? Сколько заплатит Газпром и заплатит ли вообще? Опрос РДВ.
#GAZP
@AK47pfl
В 13:40 серия продаж на 1.5 млрд рублей (0.02% капитализации Газпрома) вызвала падение акций компании на 13%. То есть из-за продаж на 1.5 млрд рублей Газпром терял в моменте 850 млрд рублей капитализации.
Спустя некоторое время в трейдерских чатах появилась информация, что на РБК якобы было сообщение о переносе компанией дивидендов за 2021 год. Позже даже появился скриншот, якобы потдверждающий это.
Однако официальной информации никакой не было, а скриншот, вероятно, фейковый — курсы валют в шапке новости не соответствуют времени продажи в Газпроме: на скриншоте 60.6 ₽/$, в реальности такого курса в 13:40 не было (было 63.4 ₽/$). Похоже «умельцы» переделали старую новость о переносе дивидендов Лукойла. То есть этот скриншот может быть вообще фейком на фейк=)
Так что же это было? Инсайд? Или неаккуратная продажа? Напомним, сегодня решение СД Газпрома по дивидендам. Согласно дивполитике компания может направить на дивиденды 50% чистой прибыли: 52.53 рубля на акцию или 19.26% дивдоходности. Однако только 33% респондентов в это верят.
А что думаете вы? Сколько заплатит Газпром и заплатит ли вообще? Опрос РДВ.
#GAZP
@AK47pfl
РынкиДеньгиВласть | РДВ
Сегодня СД Газпрома по дивидендам. Ваши ожидания?
🔥 Газпром (GAZP) — мечты сбываются.
Российский рынок не отвернулся от инвесторов. Газпром выплатит крупнейший в истории всего российского рынка дивиденд. Без сокращения, без переносов — всё чётко согласно дивидендной политике.
Российский рынок акций не казино, а важнейший финансовый институт, который уважает права инвесторов.
Газпром — топ-бумага в портфеле российских физиков. Физики сегодня оказались правы: Газпром оправдал их ожидания.
#GAZP
@AK47pfl
Российский рынок не отвернулся от инвесторов. Газпром выплатит крупнейший в истории всего российского рынка дивиденд. Без сокращения, без переносов — всё чётко согласно дивидендной политике.
Российский рынок акций не казино, а важнейший финансовый институт, который уважает права инвесторов.
Газпром — топ-бумага в портфеле российских физиков. Физики сегодня оказались правы: Газпром оправдал их ожидания.
#GAZP
@AK47pfl
☀️ 27.05.2022
🇷🇺
• ЦБ снизил ставку на 9 п. п. за неполных два месяца, однако бизнес вряд ли начнет активно кредитоваться в ожидании дополнительного сокращения ключевой ставки.
🌎
• The New York Times: между США, Европой и Украиной наметился раскол по целям в конфликте.
• Associated Press: Запад обсуждает отмену санкций против бизнесменов РФ в обмен на помощь Украине.
🇨🇳
• РФ и Китай наложили вето в СБ ООН на резолюцию о санкциях против КНДР.
❗️Ожидается:
• Возможные результаты СД Роснефти (ROSN).
• Черкизово (GCHE): СД о дивидендах за 2021 год.
#morning
@AK47pfl
🇷🇺
• ЦБ снизил ставку на 9 п. п. за неполных два месяца, однако бизнес вряд ли начнет активно кредитоваться в ожидании дополнительного сокращения ключевой ставки.
🌎
• The New York Times: между США, Европой и Украиной наметился раскол по целям в конфликте.
• Associated Press: Запад обсуждает отмену санкций против бизнесменов РФ в обмен на помощь Украине.
🇨🇳
• РФ и Китай наложили вето в СБ ООН на резолюцию о санкциях против КНДР.
❗️Ожидается:
• Возможные результаты СД Роснефти (ROSN).
• Черкизово (GCHE): СД о дивидендах за 2021 год.
#morning
@AK47pfl
🔥 Доллар отскочил почти на 20%. Что дальше? Не исключено, что экспортёры выжидают лу́чшего момента для продажи валюты.
23 мая президентом был подписан указ, согласно которому лимит продажи экспортной выручки снижается с 80% до 50%.
Также указ предоставляет ЦБ РФ право варьировать сроки обязательной продажи валютной выручки. Так, 26 мая ЦБ увеличил этот срок с 60 до 120 дней.
Нельзя исключать, что было дано разрешение отложить продажи ближе к концу срока, что и привело к ослаблению рубля. Возвращение экспортёров к продаже валютной выручки может снова привести к укреплению рубля.
Также ходят слухи и о покупке валюты со стороны ЦБ (через банки). Сколько они могут продлиться? Неизвестно.
👇 Какие ваши ожидания по рублю?
@AK47pfl
23 мая президентом был подписан указ, согласно которому лимит продажи экспортной выручки снижается с 80% до 50%.
Также указ предоставляет ЦБ РФ право варьировать сроки обязательной продажи валютной выручки. Так, 26 мая ЦБ увеличил этот срок с 60 до 120 дней.
Нельзя исключать, что было дано разрешение отложить продажи ближе к концу срока, что и привело к ослаблению рубля. Возвращение экспортёров к продаже валютной выручки может снова привести к укреплению рубля.
Также ходят слухи и о покупке валюты со стороны ЦБ (через банки). Сколько они могут продлиться? Неизвестно.
👇 Какие ваши ожидания по рублю?
@AK47pfl
🏗✈️ Акции ГК Самолет (SMLT) — это возможность заработать на страхах толпы. 7272 таргет цена по оценке источников РДВ против ~2400 текущей рыночной цены.
Риски вокруг сектора подтверждают многие эксперты в девелопменте: это и охлаждение спроса, и перспективы безработицы, и высокая ставка ЦБ. Однако государство и общество прямо сейчас активно решают вопросы рисков, ведь девелопмент это стратегический сектор: это 23% всех занятых в России.
Разберем основной риск. Снижение спроса на фоне возможного роста безработицы и падения доходов населения.
Что предпринимается для устранения этого риска.
Более 39 млрд рублей будет направлено на поддержку рынка труда и предупреждение безработицы в условиях введённых в отношении России западных санкций, эта мера начала применяться в конце марта. Правительство намерено активно бороться с безработицей.
В качестве борьбы с безработицей особенно будет поддерживаться строительный сектор. Для этого уже был принят целый ряд мер.
Почему Самолет фундаментально может стоить значительно дороже текущей рыночной цены?
1. Реальный актив — самый большой земельный банк в секторе именно у ГК Самолет, он стоит 449.7 млрд рублей, что в 3.15 раз больше капитализации всей компании.
2. Низкие операционные издержки бизнеса благодаря Asset Light модели - компания использует меньше капитала в своей деятельности. Самолет не владеет карьерами, добывающими щебень и песок, как ЛСР, не владеет заводами по производству окон, алюминиевых конструкций, жилых модулей и дымоходов, как ПИК. Все эти производства требуют денежных средств на обслуживание и выплату заработных плат, в условиях нестабильной экономической ситуации это увеличивает риски. Самолет же таких рисков не несет.
3. Огромный неудовлетворенный спрос именно в Ценовом сегменте Самолета. Компания специализируется на жилье эконом-класса. В жилье эконом-класса потребитель удовлетворяет свою базовую потребность в крыше над головой. Даже если квартира не будет куплена в этом месяце или квартале, то потребность в ней никуда не исчезнет - будет создан отложенный спрос, который реализуется при нормализации ситуации. В России спрос на недвижимость имеет фундаментальные причины - Россия в 2.5 раза отстает по обеспеченности жильем от среднего уровня в зарубежных странах, а российский ипотечный рынок может удвоиться - рынок ипотеки по отношению к ВВП имеет потенциал минимум двукратного роста в сравнении с другими странами.
4. Потенциал отобрать долю рынка у конкурентов. Благодаря своему преимуществу по издержкам Самолет в кризис может нарастить долю рынка, отнимая ее как у своего крупнейшего конкурента - компании ПИК, так и у мелких игроков.
Самолет может выйти из кризиса сильнее и конкурентоспособнее, чем был до него.
#SMLT #PIKK #LSRG #ETLN
@AK47pfl
Риски вокруг сектора подтверждают многие эксперты в девелопменте: это и охлаждение спроса, и перспективы безработицы, и высокая ставка ЦБ. Однако государство и общество прямо сейчас активно решают вопросы рисков, ведь девелопмент это стратегический сектор: это 23% всех занятых в России.
Разберем основной риск. Снижение спроса на фоне возможного роста безработицы и падения доходов населения.
Что предпринимается для устранения этого риска.
Более 39 млрд рублей будет направлено на поддержку рынка труда и предупреждение безработицы в условиях введённых в отношении России западных санкций, эта мера начала применяться в конце марта. Правительство намерено активно бороться с безработицей.
В качестве борьбы с безработицей особенно будет поддерживаться строительный сектор. Для этого уже был принят целый ряд мер.
Почему Самолет фундаментально может стоить значительно дороже текущей рыночной цены?
1. Реальный актив — самый большой земельный банк в секторе именно у ГК Самолет, он стоит 449.7 млрд рублей, что в 3.15 раз больше капитализации всей компании.
2. Низкие операционные издержки бизнеса благодаря Asset Light модели - компания использует меньше капитала в своей деятельности. Самолет не владеет карьерами, добывающими щебень и песок, как ЛСР, не владеет заводами по производству окон, алюминиевых конструкций, жилых модулей и дымоходов, как ПИК. Все эти производства требуют денежных средств на обслуживание и выплату заработных плат, в условиях нестабильной экономической ситуации это увеличивает риски. Самолет же таких рисков не несет.
3. Огромный неудовлетворенный спрос именно в Ценовом сегменте Самолета. Компания специализируется на жилье эконом-класса. В жилье эконом-класса потребитель удовлетворяет свою базовую потребность в крыше над головой. Даже если квартира не будет куплена в этом месяце или квартале, то потребность в ней никуда не исчезнет - будет создан отложенный спрос, который реализуется при нормализации ситуации. В России спрос на недвижимость имеет фундаментальные причины - Россия в 2.5 раза отстает по обеспеченности жильем от среднего уровня в зарубежных странах, а российский ипотечный рынок может удвоиться - рынок ипотеки по отношению к ВВП имеет потенциал минимум двукратного роста в сравнении с другими странами.
4. Потенциал отобрать долю рынка у конкурентов. Благодаря своему преимуществу по издержкам Самолет в кризис может нарастить долю рынка, отнимая ее как у своего крупнейшего конкурента - компании ПИК, так и у мелких игроков.
Самолет может выйти из кризиса сильнее и конкурентоспособнее, чем был до него.
#SMLT #PIKK #LSRG #ETLN
@AK47pfl
🔦 Самолет (SMLT): справедливая стоимость 7272 руб., апсайд +204%.
👉 https://yangx.top/AK47pfl/12232
#оценка #SMLT
@AK47pfl
👉 https://yangx.top/AK47pfl/12232
#оценка #SMLT
@AK47pfl
🔥 Импорт в Россию упал на 89%. Такое падение импорта сократило спрос на валюты на ~$1.35 млрд в день.
Согласно данным ЦБ, в 2021 году импорт в Россию составил ~$380 млрд.
Падение на 89% соответствует сокращению импорта на $338 млрд или ~$1.35 млрд в один торговый день.
@AK47pfl
Согласно данным ЦБ, в 2021 году импорт в Россию составил ~$380 млрд.
Падение на 89% соответствует сокращению импорта на $338 млрд или ~$1.35 млрд в один торговый день.
@AK47pfl