Распродажа нефти нужна, чтобы остудить распродажу в американских облигациях? #слухи

@AK47pfl

⚡️⚡️⚡️ В ближайшие дни Самолет (SMLT) может объявить о завершении сделки по поглощению МИЦ, сообщает источник РДВ. #слухи

Вчера Самолет опубликовал раскрытие "о разрешении на совершение крупной сделки". А на прошлой неделе Коммерсантъ сообщил о том, что Самолет получил разрешение ФАС на покупку МИЦ.

После покупки МИЦ Самолет укрепляет лидерство на рынке застройщиков Московской области и приближается к позиции лидера на рынке Москвы.

@AK47pfl

Приватизации все же быть. Часть 1: как заработать? #эксклюзив #слухи

Источники РДВ сообщают, что руководство страны ведёт работу по подготовке приватизации госактивов — продаже гос. пакетов частным инвесторам для пополнения гос. бюджета.

На повестке те активы, в которых доля государства больше 50%. То есть не Роснефть, Газпром или Сбер, где доля 50%. А, например, следующие:
• Транснефть, у государства 100% обыкновенных акций и еще 63% привилегированных акций у близких к государству структур,
• НМТП, у государства напрямую 20% и еще 60% через Транснефть,
• Совкомфлот, 82.8% у государства,
• Газпромнефть, у государственного Газпрома 96% акций.
Обсуждается сокращение гос. доли, но не ниже контрольной (50%+1 акции).

Эти сообщения Источников подтверждаются бурным ростом многих из вышеупомянутых акций с начала года и в отдельных случаях активизацией компаний в коммуникации с инвесторами:
• Транснефть +64% с начала года, одобрила сплит,
• НТМП +176%,
• Совкомфлот +220%. Менеджмент публично дал прогноз по размеру дивиденда за 2023,
• Газпромнефть +79%,
Для сравнения, рынок с начала года вырос +48%.

Государство не хочет продавать свои доли дешево. И поэтому поставило менеджменту ряда госкорпораций работать над инвестиционной привлекательностью. Улучшение коммуникаций, рост акций и приватизацию можно приветствовать.

Однако при покупке "под приватизацию" нужно внимательно смотреть, где есть реальный апсайд до фундаментальной цены.

Многие из этих компаний до сих пор очень дешевы. Например, Транснефть торгуется по 2.3х EV / EBITDA 2023. Вряд ли власти будут продавать дешевле 3-4х.

@AK47pfl

Приватизации всё же быть. Часть 2: что еще намекает на готовящуюся приватизацию? #эксклюзив #слухи

👉 Часть 1: https://yangx.top/AK47pfl/16278

На готовящуюся приватизацию намекает:
• Довольно активная публичная дискуссия. Костин даже предлагал конкретные варианты: Транснефть, РЖД и др., правда потом говорил, что идея приватизации умерла.

Обсуждение задвигалось с новой силой во время принятия бюджета на 2024 год. Вот самый свежий публичный комментарий властей от Силуанова:

«Могу сказать, что у нас есть еще один ресурс - конечно, это приватизация, и можно было бы посмотреть дополнительно в следующем году по реализации отдельных активов государства... без потери контроля со стороны государства. Но это вопрос такой более точечный, я сейчас даже не хотел бы останавливаться на конкретно каких-то примерах, этот вопрос должен обсуждаться в правительстве. Это тоже хороший источник финансирования бюджетных трат».

• Активность по развитию локального рынка акций. Источник РДВ считает, одна из причин (может, вообще ключевая причина) пуша государства в сторону IPO - это как раз подготовка к приватизациям! По этой же причине активно продвигается идея направить долгосрочные сбережения граждан на фондовом рынке (ИИС-3 и ПДС - программа долгосрочных сбережений через НПФы).

@AK47pfl

Сокращение добычи ОПЕК+: Россия дополнительно сократит производство на 0.2 млн баррелей в сутки. #слухи

Официального релиза по результатам заседания ОПЕК+ пока не было, но по слухам конфигурация новой сделки выглядит так:
• Саудовская Аравия продлит добровольное сокращение добычи на 1 млн баррелей
• Россия продлит добровольное сокращение на 0.3 млн баррелей в сутки и добавит ещё 0.2 млн баррелей в сутки
• Остальные члены ОПЕК+ сокращают в сумме на 0.5 млн баррелей в сутки, но пока неясно с какой базы; в реальности эффективно может быть меньше 0.5

Итого общее эффективное сокращение добычи составит примерно 0.5 млн баррелей в сутки.

@AK47pfl