🇺🇸#inflation #macro #US
Инфляция в США на самом низком уровне с 2021 года. Трамп должен быть доволен

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#GOOG #US
Почему Alphabet (Google) стоит разделить на части? - Bloomberg

Аналитик D.A. Davidson Гил Лурия считает, что единственный путь к росту стоимости Alphabet — это полное разделение компании.

🔹 Сейчас акции Alphabet за год упали на 7,5%, тогда как Nasdaq 100 вырос на 15%.
🔹 Конгломератная структура “душит” все направления, заставляя инвесторов оценивать компанию через призму лишь её поискового бизнеса (мультипликатор 16x).
🔹 YouTube, Waymo, облачные решения и TPU-чипы недооценены рынком.

🔍 Лурия оценивает, что при разделении:
— Суммарная стоимость бизнеса может достичь $243 за акцию (+53%).
— При выделении TPU отдельно — до $300 за акцию (+89%).
— Сам только YouTube мог бы стоить более $600 млрд, что больше капитализации Netflix!

⚡ Другие аналитики, например из Needham, тоже считают, что Alphabet “в кусках” будет стоить дороже и даже поддерживают идеи регуляторов о её принудительном разделении.

Вывод: пока руководство Alphabet не решится на смелые шаги, весь гигант будет торговаться с гигантской скидкой.

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

📢#вебинар #US
Главное событие сезона для инвесторов! Стратегический вебинар по Глобальным рынкам

Финансовый мир меняется, и только подготовленные инвесторы выигрывают. 21 мая в 18:00 (МСК) подведем итоги сезона отчетов и отберем лучшие идеи для инвестирования

🔥 Что получите на вебинаре?

✅ Рынок после Трампа - подводим итоги обвала.
✅ Макроэкономика: когда ставка пойдет вниз?
✅ Облигации - что сейчас нам может быть интересно
✅ Лучшие идеи для вашего инвестпортфеля
✅ Разборы отчетов 1 квартала – уроки и инсайты
✅ Полный разбор моего глобального портфеля акций
✅ Ответы на ваши вопросы в прямом эфире

💡 3 часа чистой практики и конкретных решений!

📩 Запись вебинара получат все зарегистрированные участники.

🚀 Зарегистрируйтесь прямо сейчас: https://wspro.academy/usawebmay25

Не упустите шанс подготовиться к новому рыночному сезону!

🇺🇸#macro #US
Вышли важные макроданные по США

🔹 Первичные заявки на пособия по безработице — 229K
(совпало с прогнозом 229K; предыдущее значение 228K)

🔹 Общее число получателей пособий — 1.881 млн
(чуть лучше прогноза 1.890 млн; предыдущее значение 1.879 млн)

📉 Индекс цен производителей (PPI) за апрель:

▪️ Месяц к месяцу: -0,5%
(прогноз +0,2%, предыдущее значение -0,4%)

▪️ Год к году: +2,4%
(прогноз +2,5%, предыдущее значение +2,7%)

📉 Базовый индекс цен производителей (Core PPI):

▪️ Месяц к месяцу: данные не указаны
(ожидался рост на +0,3%; ранее было -0,1%)

▪️ Год к году: +0,1%
(сильно ниже прогноза +3,1% и предыдущего +3,3%)


💬Кратко: инфляционное давление в производственной сфере США резко снизилось, что может усилить ожидания смягчения денежно-кредитной политики.

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US
Главные события глобального рынка сегодня

1️⃣ Индия готова уступить США
Президент Дональд Трамп заявил, что Индия предложила снизить тарифы на американские товары в рамках переговоров по торговому соглашению. Также Трамп попросил главу Apple Тима Кука прекратить строительство заводов в Индии.

2️⃣ Переговоры с Ираном обвалили нефть
Цены на нефть падают второй день подряд после слов Трампа о прогрессе в переговорах с Ираном по ядерной программе. Инвесторы уходят из рисковых активов, энтузиазм на Уолл-стрит снижается.

3️⃣ Дипломатическое давление на Россию
Европейские дипломаты обвинили Россию в срыве переговоров. США, однако, заняли более осторожную позицию в преддверии возможной встречи в Турции.

4️⃣ Волатильность вокруг доллара
По данным источников, США не включают валютные соглашения в торговые переговоры. Трейдеры обеспокоены возможным стремлением администрации Трампа к ослаблению доллара.

5️⃣ Alibaba не оправдала ожиданий
Выручка Alibaba за квартал оказалась ниже прогнозов аналитиков. Компанию подводят слабый спрос в Китае и жесткая конкуренция в области искусственного интеллекта.

👍Нравится эта рубрика? Ставь лайк!

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#JPM #US #banks
США готовятся к крупнейшему за десятилетие снижению требований к капиталу банков

Финансовые регуляторы США (ФРС, OCC и FDIC) готовят реформу: планируется ослабление норм по так называемому дополнительному коэффициенту левериджа (SLR).

📌 Что меняется?
SLR требует от крупнейших банков держать минимальный запас высококачественного капитала на фоне всех активов, включая кредиты и внебалансовые позиции (например, деривативы). Эти правила были введены после кризиса 2008-09 гг.

📌 Что это значит для банков?
✔️ Ослабление требований откроет банкам путь к более активной торговле гособлигациями США.
✔️ Лоббисты банков утверждают, что нынешние нормы несправедливо «наказывают» за владение даже безрисковыми активами, вроде US Treasuries.
❗ Но критики предупреждают: в условиях волатильности на рынках и нестабильной политики сокращать резервы — рискованная затея.

——
💬Короче говоря - банки хотят больше денег заработать, пока Трамп дает такую возможность.

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

😅#health #HC #US
С начала года сектор здравоохранения показал саму худшую динамику в индексе S&P 500

Это все из-за Трампа

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US
Главные события глобального рынка сегодня

1️⃣ S&P 500 идёт на недельный максимум
Фьючерсы на фондовые индексы США растут — рынок вдохновлён признаками ослабления торговой напряжённости между США и Китаем. Инвесторы вновь идут в риск, надеясь, что ФРС вмешается, чтобы избежать рецессии.

2️⃣ ФРС видит замедление, но не спад
Президент ФРБ Атланты Рафаэль Бостик заявил, что экономика США в 2025 году замедлится, но рецессии не будет. Он ожидает всего одно снижение ставки в следующем году.

3️⃣ Объединение гигантов кабельного ТВ
Charter Communications ведёт продвинутые переговоры о слиянии с Cox Communications. Если сделка состоится, на рынке появится мощный конкурент для других телеком-игроков.

4️⃣ Железнодорожный коллапс в Нью-Джерси
Машинисты NJ Transit вышли на забастовку, остановив весь железнодорожный сервис. Тысячи жителей пригородов оказались без транспорта — власти просят работать из дома.

5️⃣ Cartier сияет на фоне падения люкса
Richemont отчитался о росте годовых продаж: спрос на украшения Cartier поддержал бизнес, несмотря на общий спад в люксовом сегменте. Акции компании подскочили на 7%.

👍Нравится эта рубрика? Ставь лайк!

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#SP500 #US
Индекс S&P 500 за последние 7 дней обогнал в росте все крупные площадки в Европе и Азии.

—
😅Это все из-за Трампа

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

📱#NBIS #US
Nebius за месяц выросли на 85%! А Яндекс так может?

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US
Главные события глобального рынка сегодня

1️⃣ Moody’s бьёт по доверию к США
Доходности долгосрочных трежерис превысили 5%, а фьючерсы на S&P 500 и доллар пошли вниз после понижения кредитного рейтинга США агентством Moody’s. Рынки снова обеспокоены растущим долгом страны.

2️⃣ Трамп продвигает налогово-бюджетную реформу
Ключевой комитет Палаты представителей одобрил масштабный пакет Трампа, включающий сокращение расходов на Medicaid. Это стало возможным после того, как республиканские радикалы договорились с руководством о более агрессивной фискальной политике.

3️⃣ Путин готов к переговорам — на своих условиях
Перед телефонным разговором с Трампом по Украине, по словам источников, Владимир Путин уверен в своей позиции и не планирует идти на уступки. Европейские лидеры опасаются, что Трамп может форсировать невыгодное соглашение.

4️⃣ Китай растёт — но не там, где нужно
Промышленное производство КНР в апреле оказалось выше ожиданий, однако розничные продажи разочаровали. Это подчёркивает структурные трудности китайской экономики и слабость потребительского спроса.

5️⃣ С забастовкой покончено, но не сразу
NJ Transit достиг соглашения с машинистами, завершив трёхдневную забастовку. Однако полное восстановление транспортного сообщения наступит только во вторник — трейдерам придётся проявить креативность в сегодняшней поездке на Уолл-стрит.

👍Нравится эта рубрика? Ставь лайк!

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

⛽️#GAS #US
Природный газ будет в фаворите в качестве основного источника генерации электроэнергии для дата-центров в мире!

Надо бы подыскать себе в портфель глобальных газовиков. Есть идеи?

P.S. Газпром не предлагать

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#BOND #US
Доходность 30-летних казначейских облигаций снова 5%.

Серьезный дестабилизирующий фактор для рынков

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#FED #rate #US
Прогноз по ставке в США на 2025-2026 годы. Народ не ждет быстрого снижения

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US
Главные события глобального рынка сегодня

1️⃣ Пенсионные фонды Гонконга под давлением
После понижения рейтинга госдолга США агентством Moody’s, гонконгские управляющие пенсионными активами начали обсуждать возможность вынужденных продаж американских казначейских облигаций. Это может усилить волатильность на рынке Treasuries.

2️⃣ Фьючерсы на акции США снижаются
Американские индексы отступают после шестидневного роста. Инвесторы сомневаются, не перегрет ли рынок. Доходности Treasuries стабилизировались после бурной сессии, вызванной решением Moody’s.

3️⃣ CATL проводит крупнейшее IPO года
Китайский производитель аккумуляторов CATL вырос на 16% в Гонконге после привлечения $4,6 млрд. Это крупнейшее IPO 2025 года, несмотря на включение компании в черный список Пентагона и геополитическое давление.

4️⃣ Японские облигации под давлением
Спрос на аукционе 20-летних JGB оказался самым слабым более чем за десятилетие. Доходность резко подскочила на 15 б.п. — максимум с 2000 года. Инвесторы закладываются на постепенный уход Банка Японии с долгового рынка.

5️⃣ Трамп продвигает налоговую реформу в Конгрессе
Дональд Трамп посетит Капитолий, чтобы убедить республиканцев поддержать его масштабный законопроект по налогам. Основные споры — по глубине сокращений соцрасходов и увеличению лимитов на вычеты по налогам штатов и муниципалитетов.

👍Нравится эта рубрика? Ставь лайк!

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US #rating
Снижение кредитного рейтинга США в прошлые разы приводило лишь к краткосрочным коррекциями, но не к смене растущего тренда. Короче Buy The Dip

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#GAS #US
Газ снова в моде: крупнейшие энергетические сделки 2025 года

Пока мир обсуждает нефть и солнечные панели, настоящая жара на рынке — в сделках с газовыми электростанциями. С начала года сразу несколько крупных игроков потратили десятки миллиардов долларов, скупая действующие объекты:

🔹 Constellation Energy покупает Calpine за $27 млрд — крупнейшую сеть газовых станций.
🔹 Vistra берет 2.6 ГВт у Lotus Infrastructure за $1.9 млрд.
🔹 NRG выкупает 13 ГВт у LS Power за $12 млрд.
🔹 Blackstone покупает TXNM Energy за $11.5 млрд

Почему такой ажиотаж?

▪️Спрос на электричество растёт — особенно со стороны центров обработки данных и электромобилей.
▪️Газ остаётся самым стабильным источником энергии в США.
▪️Построить новую станцию — до $3 млрд за ГВт, а купить готовую — дешевле в 1.5–3 раза.

Вывод: старые электростанции неожиданно стали самыми горячими активами на рынке энергии. И да, всё это во имя искусственного интеллекта.

——
💬Купить себе тоже что-ли газовую электростанцию?

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#DEBT #US
Долговая нагрузка США стремительно растёт. По прогнозам Morgan Stanley, в течение следующих 10–15 лет ситуация может значительно ухудшиться: отношение государственного долга к ВВП может достичь 190%!

Что тогда будет с баксом?

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#NBIS #US
Nebius отчиталась за 1 квартал. Акции растут на 7%. Завтра разберем.

Аналитика | Облигации | Крипто-канал

🇺🇸#US
Главные события глобального рынка сегодня

1️⃣ Нефть взлетела на фоне угрозы удара по Ирану
По данным CNN, США располагают разведданными о возможной атаке Израиля на ядерные объекты Ирана. На этом фоне нефть резко подорожала, а фьючерсы на фондовые индексы США ушли в минус. Падают также доллар и доходности казначейских облигаций.

2️⃣ Республиканцы буксуют с налоговой реформой
Палата представителей не может прийти к согласию по вопросу налогового вычета по местным и штатным налогам (SALT). Дональд Трамп, по сообщениям источников, недоволен требованием увеличить лимит вычета, что тормозит прохождение законопроекта о снижении налогов.

3️⃣ Инфляция в Великобритании удивила рынки
Инфляция в Британии выросла сильнее ожиданий и достигла максимума за год. Это снизило шансы на скорое снижение ставки Банком Англии. Фунт укрепился, доходности облигаций подскочили.

4️⃣ Глава Nvidia критикует политику США против Китая
Дженсен Хуанг обвинил Белый дом в провале ограничений, направленных на сдерживание технологического прогресса Китая. Он заявил, что запреты мешают продажам американских AI-чипов и играют на руку Huawei и другим конкурентам.

5️⃣ Рост ставок по Treasuries может ускориться
Трейдеры делают ставки на скачок долгосрочных доходностей казначейских облигаций на фоне растущего долга и дефицита бюджета США. Дополнительное давление оказывает налоговая инициатива Трампа. Появились новые опасения, что «облигационные мстители» снова вмешаются в игру.

👍Нравится эта рубрика? Ставь лайк!

Аналитика | Облигации | Крипто-канал