🗂 «Цифра брокер» назвал топ-5 стратегий на рынке облигаций в 2024 году:

⏺ОФЗ с фиксированным купоном (ОФЗ-ПД): лучший выбор для консервативных инвесторов, особенно при либерализации денежно-кредитной политики в России.

⏺Корпоративные флоутеры с привязкой к ставке RUONIA: Доходность выше на 1,5–2 п.п. по сравнению с ОФЗ-ПК. Эмитенты с высоким кредитным рейтингом обеспечивают надёжность.

⏺Замещающие облигации: Ожидается, что их популярность сохранится. Особенно актуальны на фоне предполагаемого падения курса рубля после марта 2024 года.

⏺«Падшие ангелы» (например, «Сегежа», «М.Видео» и РОСНАНО): Риск, стоящий рассмотрения, если ситуация в компаниях улучшится.

⏺Высокодоходные облигации с погашением/офертой в 2024 году: Предпочтение коротким срокам из-за рисков на длинном горизонте, требуют тщательного анализа и диверсификации.

Подробнее ➡️ «Цифра брокер» назвал топ-5 стратегий на рынке облигаций в 2024 году

@selfinvestor

📈 Индекс S&P 500 достиг нового исторического максимума, поднявшись до отметки 4826,17, что превысило предыдущий рекорд 4818,62 пункта, установленный 4 января 2022 года. После падения на 19% в 2022 году, индекс в 2023 году вырос на 24%.

🏛 Рост рынка стимулировали последние экономические данные в США, подогревая ожидания снижения ставок ФРС. С марта 2022 года ФРС повысила ставку на 525 базисных пунктов до 5,25–5,5%. На ближайшем заседании 30-31 января предполагается сохранение ставок на текущем уровне.

@selfinvestor

Данные: Investing

📈 Паевые инвестиционные фонды (ПИФ) в 2023 году возродились из пепла — инвесторы снова поверили в силу управляющих и оказались правы. Доходность топ-10 фондов составила от 73,3% до 123,5%, впечатляюще опередив индекс Мосбиржи. Причем все эти чемпионы включали корзину акций.

🤳 А фаворитами по притоку средств стали фонды денежного рынка — благодаря высокой ключевой ставке их доходность сопоставима с топ-вкладами, но в отличие от последних деньги можно вернуть в любой момент без потерь.

Какие ПИФы будут интересны в 2024 году и что будет влиять на их доходность, «РБК Инвестициям» рассказали эксперты — управляющие фондами👇

Лучшие ПИФы на 2024 год: топ-10 доходных фондов

@selfinvestor

📆 Главные отчеты на неделе с 22 по 26 января

Понедельник, 22 января

На этот день не запланировано значимых корпоративных событий

Вторник, 23 января

☀️🇺🇸3M: ожидания: EPS — $2,31, выручка — $7,69 млрд
☀️🇺🇸Rtx Corp: ожидания: EPS — $1,25, выручка — $19,7 млрд
🌙🇺🇸Texas Instruments: ожидания: EPS — $1,48, выручка — $4,15 млрд
🌙🇺🇸Netflix: ожидания: EPS — $2,2, выручка — $8,71 млрд
☀️🇺🇸United Airlines: ожидания: EPS — $1,7, выручка — $13,54 млрд
☀️🇺🇸General Electric: ожидания: EPS — $0,89, выручка — $17,15 млрд
☀️🇺🇸Verizon: ожидания: EPS — $1,08, выручка — $34,56 млрд
☀️🇺🇸Johnson & Johnson: ожидания: EPS — $2,27, выручка — $21,01 млрд
☀️🇺🇸Procter & Gamble: ожидания: EPS — $1,7, выручка — $21,61 млрд

Среда, 24 января

☀️🇺🇸Freeport-McMoran: ожидания: EPS — $0,28, выручка — $5,88 млрд
☀️🇺🇸Halliburton: ожидания: EPS — $0,8, выручка — $5,78 млрд
☀️🇺🇸General Dynamics: ожидания: EPS — $3,95, выручка — $11,84 млрд
🌙🇺🇸Baker Hughes: ожидания: EPS — $0,48, выручка — $6,92 млрд
🌙🇺🇸Tesla: ожидания: EPS — $0,72, выручка — $25,52 млрд
🌙🇺🇸Lam Research: ожидания: EPS — $7,07, выручка — $3,7 млрд
☀️🇺🇸Abbott: ожидания: EPS — $1,19, выручка — $10,17 млрд

Четверг, 25 января

☀️🇺🇸Southwest Airlines: ожидания: EPS — $0,13, выручка — $6,74 млрд
☀️🇺🇸American Airlines: ожидания: EPS — $0,11, выручка — $13,02 млрд
☀️🇺🇸NextEra Energy: ожидания: EPS — $0,42, выручка — $476,69 млн
🌙🇺🇸Levi Strauss & Co: ожидания: EPS — $0,43, выручка — $1,66 млрд
☀️🇺🇸Union Pacific: ожидания: EPS — $2,55, выручка — $6,03 млрд
☀️🇺🇸Blackstone: ожидания: EPS — $1, выручка — $2,65 млрд
🌙🇺🇸Visa: ожидания: EPS — $2,34, выручка — $8,55 млрд
🌙🇺🇸Intel: ожидания: EPS — $0,45, выручка — $15,17 млрд
☀️🇨🇳TAL Education: ожидания: EPS — -$0,01, выручка — $331,99 млн
☀️🇺🇸Comcast: ожидания: EPS — $0,79, выручка — $30,42 млрд
☀️🇺🇸Nokia: ожидания: EPS — $0,15, выручка — $6,89 млрд

Пятница, 26 января

☀️🇺🇸American Express: ожидания: EPS — $2,65, выручка — $16,01 млрд
☀️🇺🇸Colgate-Palmolive: ожидания: EPS — $0,85, выручка — $4,89 млрд

@selfinvestor

✍🏻 На что обратить внимание сегодня

🔋 Акции НОВАТЭКа
— в ночь на 21 января на терминале НОВАТЭКа в порту Усть-Луга в Ленинградской области произошел пожар
— причиной пожара, по предварительным данным, стало внешнее воздействие, сообщили в компании
— «Фонтанка» писала, что очевидцы дважды слышали звуки, похожие на взрывы. По информации издания, порт Усть-Луга подвергся нападению беспилотников
— сейчас технологический процесс «НОВАТЭК — Усть-Луги» остановлен, производственные процессы компании продолжаются в штатном режиме
— «Новатэк — Усть-Луга» — комплекс, который позволяет перерабатывать стабильный газовый конденсат в легкую и тяжелую нафту, керосин, дизельную фракцию и компонент судового топлива и отгружать готовую продукцию на экспорт морским транспортом

📱 Акции QIWI
— бумаги платежной системы QIWI потеряли 12,45% по итогам торгов 19 января на Мосбирже, опустившись до ₽538
— резкое снижение котировок произошло на вечерней сессии после того, как компания сообщила о планах по продаже российских активов и выкупу американских депозитарных акций с биржи NASDAD и с Мосбиржи
— QIWI продаст российские активы гонконгской Fusion Factor Fintech Limited, которая принадлежит главному исполнительному директору группы Андрею Протопопову
— цена сделки — ₽23,75 млрд, ее проведут в рамках реструктуризации бизнеса
— по завершении сделки по продаже активов QIWI планирует выкупить до 10% своих американских депозитарных акций с биржи NASDAD и с Мосбиржи
— максимальная потенциальная цена выкупа — ₽581
— новость умеренно негативная для компании, так как основной бизнес продается с дисконтом, отметили аналитики «Альфа-Инвестиций»
— инвестиционных идей в бумагах сейчас не наблюдается, поэтому можно рассмотреть продажу бумаг или поучаствовать в байбэке, но гарантий исполнения нет из-за лимита в 10%, пишут эксперты
— по их мнению, от дальнейшего падения бумаги на Мосбирже могут удержать ожидания обратного выкупа — уже сейчас цена ниже его максимального уровня

🇷🇺 Индекс Мосбиржи
— индекс Мосбиржи не смог закрепиться в районе 3200 пунктов и снизился на 0,59% по итогам прошлой недели (до 3166,37 пункта), прервав четырехнедельную серию роста
— давление на индекс Мос,иржи оказывает в том числе укрепление рубля, который на этой неделе может еще больше укрепиться на фоне налогового периода, полагают в «Цифра Брокер»
— в брокере не исключают дальнейшей фиксации прибыли участниками рынка и снижения в область 3000 пунктов
— в «Альфа-Инвестиции» полагают, что сильный сигнал в пользу роста российского рынка может появиться после того, как индекс Мосбиржи поднимется выше важной отметки 3240 пунктов
— пока же у брокерской компании нейтральный взгляд на ближайшие перспективы рынка
— «Общая среднесрочная тактика со ставкой на голубые фишки против менее ликвидного второго и третьего эшелонов выглядит оправданной», — говорится в обзоре «Альфа-Инвестиций»

💰 Последний день для покупки акций под дивиденды
Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 19 января

— Lowe's. Дивиденды на каждую акцию — $1,1. Дата выплаты — 7 февраля. Доходность — 0,5%

📝 Другие важные события
— Банк России опубликует динамику потребительских цен и оценку трендовой инфляции
— Еврозона: глава ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью — 17:00 мск

https://quote.ru/news/article/65adeb279a79475b5fd9e3e4

@selfinvestor

#открытие_рф

🔋 Котировки НОВАТЭКа на открытии теряют 2,5% на новости о пожаре на терминале в Усть-Луге.

📱 Акции QIWI подешевели на 14%, а потом замедлили снижение до 8,6%. Ранее компания сообщила о планах по продаже российских активов и выкупу американских депозитарных акций с биржи NASDAD и с Мосбиржи.

Данные: TradingView

@selfinverstor

🗂 Компании привлекли на российском долговом рынке рекордный объем средств в 2023 году, пишет «Коммерсантъ» со ссылкой на данные Cbonds.

▪️В декабре 2023 года компании и банки заняли на внутреннем долговом рынке ₽1,4 трлн. Это на ₽50 млрд выше предыдущего рекорда, установленного в декабре 2022 года.

▪️Всего за 2023 год корпоративные заемщики разместили долговые бумаги на общую сумму ₽5,2 трлн. Это лучший результат за всю историю российского рынка, он в полтора раза превышает уровень 2022 года.

Наибольшую активность в 2023 году проявили финансовые организации — 50,7% от всего объема размещений, по оценке главного аналитика долговых рынков БК «Регион» Александра Ермака. Характерной особенностью 2023 года также стало укрупнение выпусков облигаций.

Эксперты допускают, что в 2024 году рынок корпоративных заимствований покажет еще более высокие результаты, при этом рост будет в основном за счет представителей реального сектора экономики, тогда как активность банков снизится. Подробнее ➡️ https://quote.ru/news/article/65adf5829a7947ce25d88312

@selfinvestor

📱 Котировки QIWI падали на 12,45% после объявления о планах продать свои российские активы в пятницу. Сегодня бумаги QIWI открылись с падением на 14,13%, и хотя часть потерь была восстановлена, цена акций остается примерно на 14% ниже уровней до новости.

На момент 14:07 мск цена одной расписки QIWI на Мосбирже составляла ₽527, что на 2,14% ниже уровня закрытия предыдущей сессии.

🗣Старший аналитик инвестбанка «Синара» Константин Белов отметил, что стоимость российских активов QIWI в ₽23,75 млрд составляет лишь 62% от рыночной капитализации компании на момент объявления сделки. При этом эксперт полагает, что на российский бизнес приходится, скорее всего, более значительная часть стоимости — так, в выручке QIWI за 2022 год Россия, к примеру, доминировала с долей в 89%.

🗣«Цифра Брокер» также указывает на значительный дисконт в цене продажи — около 40%. По оценке экспертов, российский бизнес QIWI стоит около ₽38 млрд, исходя из мультипликатора P/S (соотношение капитализации компании к ее выручке) по ценам до новости о сделке.

Что будет с бумагами QIWI после обвала 👉 Читайте в подробном материале

@selfinvestor

🍏 Аналитики Альфа-Банка считают, что, учитывая высокие процентные ставки, объявленные выплаты дивидендов компанией Fix Price не кажутся значительными, особенно в сравнении с другими компаниями сектора — «Магнитом» и Novabev Group.

Врочем, по их мнению, когда компания завершит редомициляцию в Казахстан (предположительно, во втором полугодии 2024 года), она, возможно, рассмотрит вопрос об увеличении дивидендных выплат.

💁‍♂️ А мы традиционно подготовили для вас табличку по дивидендам российских компаний. Как говорится: «чем богаты, тем и рады».

@selfinvestor

В «БКС Мир инвестиций» назвали топ-7 бумаг на долгий срок

💿 «Северсталь». Целевая цена по акциям компании составляет ₽2000 за бумагу в перспективе года (потенциал роста — около 24%) . Среди рисков эксперты называют ужесточение монетарной политики и стагнацию деловой активности в России, а также медленный рост экономики Китая

🪨 «Мечел». Целевая цена составляет ₽630 за обыкновенную акцию (потенциал роста — около 100%). Риски заключаются в ужесточении монетарной политики и стагнации деловой активности в России.

⛽️ «Татнефть». Целевая цена на год — ₽850 за обыкновенную акцию (потенциал роста — около 22%). Риски — непредсказуемая налоговая политика в секторе и укрепление рубля, которое может сказаться на рентабельности.

⛽️ ЛУКОЙЛ. Целевая цена на год — ₽8500 за акцию (потенциал роста — около 24%). Среди рисков эксперты называют укрепление рубля, падение и сохранение мировых цен на нефть существенно ниже $80 за баррель.

🏦 Сбербанк. Целевая цена по акциям компании составляет ₽370 за бумагу в перспективе года (потенциал роста — около 34,5%). Ключевым риском аналитики называют слабую макроконъюнктуру.

🏦 TCS Group. Цель на год — ₽5400 за акцию (потенциал роста — около 74,5%). В случае ухудшения макроэкономической ситуации и качества активов показатели отчета о прибыли и убытках (P&L) могут оказаться под давлением.

🍏 «Магнит». Целевая цена на год — ₽8600 за акцию (потенциал роста — около 24,5%). Аналитики БКС обращают внимание, что за девять месяцев 2023 года «Магнит» отставал по росту выручки от ключевого конкурента X5 Group, есть риск, что отставание может продолжиться в 2024 году.

Подробнее ➡️ В «БКС Мир инвестиций» назвали топ-7 бумаг на долгий срок

@selfinvestor

🟡 Аналитики UBS прогнозируют рост цены на золото на 10% до $2250 за унцию к концу 2024 года, несмотря на её снижение в начале года. Ожидается, что цены увеличатся на фоне потенциального снижения процентных ставок ФРС.

Ранее, в мае 2023 года, UBS предсказывали рост до $2100 за унцию к концу 2023 года и до $2200 к марту 2024. По их мнению, макроэкономические и геополитические риски делают золото привлекательным для хеджирования и диверсификации.

По состоянию на 21:30 по московскому времени цена февральского фьючерса на золото торгуется на отметке $2022,45 за унцию

Подробнее ➡️ UBS предсказал рост цен на золото до $2250 за унцию к концу 2024 года

@selfinvestor