❗️Как и ожидалось, после съезда КПК в Китае опубликовали данные по ВВП за третий квартал 2022 года.
Прирост составил +3.9% в годовом, что ниже прогноза Компартии, объявленном в начале года (+5%). Поскольку рынки ориентируется на спрос в Китае, следует ждать дальнейшего давления на цены сырьевых товаров, особенно нефти. @nb_kz
Прирост составил +3.9% в годовом, что ниже прогноза Компартии, объявленном в начале года (+5%). Поскольку рынки ориентируется на спрос в Китае, следует ждать дальнейшего давления на цены сырьевых товаров, особенно нефти. @nb_kz
Главное к утру 25 октября
Токаев поручил выработать комплекс мер, направленных на обеспечение бесперебойной работы энергетической системы страны, а также развитие новых генерирующих мощностей. Ранее премьер Алихан Смаилов заявлял, что уровень износа региональных электрических сетей составляет 65%. Схожие показатели износа у оборудования теплоэлектроцентралей. Буквально вчера из-за плохого качества мазута встала ТЭЦ в Риддере, город остался без теплоснабжения.
🔸Владелец KFC продаст свои рестораны в России ижевскому франчайзи — тот должен переименовать все точки. По словам источника Коммерсанта, покупатель сменит вывески на Rostic’s.
🔸Самые богатые бизнесмены Китая за один день потеряли свыше $9 млрд, свидетельствует индекс миллиардеров Bloomberg. Их состояние сократилось после переизбрания действующего лидера КНР на третий срок и кадровых перестановок в высшем эшелоне власти.
🔸Экономист-ветеран Уолл-стрит Дэвид Розенберг предупредил, что S&P 500 может упасть еще на 27%, примерно до 2700 пунктов и рынок еще далек от дна, пишет Business Insider.
🔸Управляющий хедж-фонда Saba Capital стоимостью почти $5 млрд Боаз Вайнштейн заявил, что американский фондовый рынок может перейти на многолетний «медвежий рынок». По его мнению, ФРС встала на путь сокращения своего баланса на $95 млрд в месяц, отказываясь от казначейских облигаций и ценных бумаг, обеспеченных ипотекой. И это нанесет удар по инвесторам, поскольку ФРС продает свои облигации на рынке, фактически «высасывая» из него ликвидность.
🔸Выход их этой ситуации видит другой гуру фондового рынка Стэнли Дракенмиллер. И он довольно прост: «не вкладывать в настоящее, так как сегодня не оно движет ценами на акции». В теории этот совет довольно правдоподобен: стоимость акций должна отражать текущую стоимость будущих денежных потоков компании. Можно отметить, что совет Дракенмиллера о выборе акций правильный и по-прежнему служит хорошей основой для широко диверсифицированных портфелей инвесторов, анализирующих макроинформацию, поступающую из экономических данных и отчетов компаний по доходам, отмечает Yahoo.
🔸Сложность майнинга биткоина в результате очередного перерасчета увеличилась на 3,4%, сообщает РБК. Ранее в текущем месяце показатель поднялся на 13,55%, что стало рекордным ростом с мая 2021 года, когда он подскочил на 21,5%.@nb_kz
Токаев поручил выработать комплекс мер, направленных на обеспечение бесперебойной работы энергетической системы страны, а также развитие новых генерирующих мощностей. Ранее премьер Алихан Смаилов заявлял, что уровень износа региональных электрических сетей составляет 65%. Схожие показатели износа у оборудования теплоэлектроцентралей. Буквально вчера из-за плохого качества мазута встала ТЭЦ в Риддере, город остался без теплоснабжения.
🔸Владелец KFC продаст свои рестораны в России ижевскому франчайзи — тот должен переименовать все точки. По словам источника Коммерсанта, покупатель сменит вывески на Rostic’s.
🔸Самые богатые бизнесмены Китая за один день потеряли свыше $9 млрд, свидетельствует индекс миллиардеров Bloomberg. Их состояние сократилось после переизбрания действующего лидера КНР на третий срок и кадровых перестановок в высшем эшелоне власти.
🔸Экономист-ветеран Уолл-стрит Дэвид Розенберг предупредил, что S&P 500 может упасть еще на 27%, примерно до 2700 пунктов и рынок еще далек от дна, пишет Business Insider.
🔸Управляющий хедж-фонда Saba Capital стоимостью почти $5 млрд Боаз Вайнштейн заявил, что американский фондовый рынок может перейти на многолетний «медвежий рынок». По его мнению, ФРС встала на путь сокращения своего баланса на $95 млрд в месяц, отказываясь от казначейских облигаций и ценных бумаг, обеспеченных ипотекой. И это нанесет удар по инвесторам, поскольку ФРС продает свои облигации на рынке, фактически «высасывая» из него ликвидность.
🔸Выход их этой ситуации видит другой гуру фондового рынка Стэнли Дракенмиллер. И он довольно прост: «не вкладывать в настоящее, так как сегодня не оно движет ценами на акции». В теории этот совет довольно правдоподобен: стоимость акций должна отражать текущую стоимость будущих денежных потоков компании. Можно отметить, что совет Дракенмиллера о выборе акций правильный и по-прежнему служит хорошей основой для широко диверсифицированных портфелей инвесторов, анализирующих макроинформацию, поступающую из экономических данных и отчетов компаний по доходам, отмечает Yahoo.
🔸Сложность майнинга биткоина в результате очередного перерасчета увеличилась на 3,4%, сообщает РБК. Ранее в текущем месяце показатель поднялся на 13,55%, что стало рекордным ростом с мая 2021 года, когда он подскочил на 21,5%.@nb_kz
Ситуация в российском автомобилестроении настолько сложная, что глава Минпромторга РФ Денис Мантуров призвал узбекских автопроизводителей к организации совместных предприятий - либо в Узбекистане, либо "в периметре третьих стран". В январе-августе 2022 года производство легковых автомобилей в РФ упало в 2,8 раза, до 325 тыс. штук.
Однако понятно, что Узбекистан не сможет насытить такой рынок, тем более в Центральной Азии сохраняется высокий спрос. Также есть высокие риски вторичных санкций Запада. @nb_kz
Однако понятно, что Узбекистан не сможет насытить такой рынок, тем более в Центральной Азии сохраняется высокий спрос. Также есть высокие риски вторичных санкций Запада. @nb_kz
Структура портфелей розничных паевых фондов в Казахстане по итогам первого полугодия 2022 года (данные Нацбанка). С января по май был резкий отток вложений из акций в денежные средства, а затем наблюдалось перераспределение в государственные ценные бумаги. Из-за высокой волатильности на мировом и местном рынках акций наиболее популярны среди паевых фондов облигации казахстанских эмитентов.
Первая половина текущего года была уникальна своими негативными событиями, так называемыми «черными лебедями», а что будет дальше – по-прежнему неясно. Даже при падении рынков в начале пандемийного 2020 года было меньше неопределенности, чем сейчас. @nb_kz
Первая половина текущего года была уникальна своими негативными событиями, так называемыми «черными лебедями», а что будет дальше – по-прежнему неясно. Даже при падении рынков в начале пандемийного 2020 года было меньше неопределенности, чем сейчас. @nb_kz
🧮 Основную долю в портфеле пенсионных активов ЕНПФ занимают ценные бумаги минфина Казахстана, следует из обзора фонда. За сентябрь их объем в портфеле увеличился на 26% (+241,57 млрд тенге) и составил 6,48 трлн тенге – это 45,95% от общего объема (13,5 трлн тенге).
На втором месте по вложениям средств ЕНПФ оказались иностранные ГЦБ (21% от общего объема, -2,1% за сентябрь, до 3,028 трлн тенге), на третьем – облигации квазигосударственных компаний Казахстана (12,24% от общего объема, +3,3% за сентябрь, до 1,6 трлн тенге)
Наиболее выгодны для фонда депозиты в казахстанских банках (13,5% годовых), вложения в ценные бумаги минфина Казахстана (11% годовых в тенге и 3,4% в долларах), облигации квазигосударственных компаний (10,9% в тенге и 5,5% в долларах США). Для сравнения, иностранные ГЦБ приносят только 3% годовых, а депозиты в иностранных банках (в сентябре было размещено 282,5 млрд тенге в DBS Bank и Societe Generale) - 2,95% годовых.
В целом средняя доходность пенсионных активов ЕНПФ с января 2022 года составила 5,34% годовых или 741,96 млрд тенге. @nb_kz
На втором месте по вложениям средств ЕНПФ оказались иностранные ГЦБ (21% от общего объема, -2,1% за сентябрь, до 3,028 трлн тенге), на третьем – облигации квазигосударственных компаний Казахстана (12,24% от общего объема, +3,3% за сентябрь, до 1,6 трлн тенге)
Наиболее выгодны для фонда депозиты в казахстанских банках (13,5% годовых), вложения в ценные бумаги минфина Казахстана (11% годовых в тенге и 3,4% в долларах), облигации квазигосударственных компаний (10,9% в тенге и 5,5% в долларах США). Для сравнения, иностранные ГЦБ приносят только 3% годовых, а депозиты в иностранных банках (в сентябре было размещено 282,5 млрд тенге в DBS Bank и Societe Generale) - 2,95% годовых.
В целом средняя доходность пенсионных активов ЕНПФ с января 2022 года составила 5,34% годовых или 741,96 млрд тенге. @nb_kz
🛢Аналитики JPMorgan предупредили, что мировые цены на нефть могут достичь 380 $/баррель, если США и Европа не оставят свою идею о введении "потолка цен" на российскую нефть. Москва в этом случае пойдет на сокращение добычи, что приведет к резкому росту цен, предупреждают аналитики. @nb_kz
↗️ По данным Нацбанка, за II квартал 2022 года валовый отток прямых инвестиции из Казахстана в другие страны увеличился на 22,03%, до до $443 млн.
Казахстанские инвесторы стали больше вкладываться в отрасли информации и связи (рост сразу в 51,4 раза до $36 млн), операций с недвижимым имуществом (в 12,06 раза, до $18,1 млн), а также в сектор профессиональной, научной и технической деятельности – $213 млн (рост в четыре раза).
Самые популярные страны для инвестирования среди казахстанцев – Россия, Великобритания, Каймановы острова, Кыргызстан и Нидерланды. Для сравнения, иностранные бизнесмены вложили в экономику Казахстана за II квартал текущего года $7,58 млрд. @nb_kz
Казахстанские инвесторы стали больше вкладываться в отрасли информации и связи (рост сразу в 51,4 раза до $36 млн), операций с недвижимым имуществом (в 12,06 раза, до $18,1 млн), а также в сектор профессиональной, научной и технической деятельности – $213 млн (рост в четыре раза).
Самые популярные страны для инвестирования среди казахстанцев – Россия, Великобритания, Каймановы острова, Кыргызстан и Нидерланды. Для сравнения, иностранные бизнесмены вложили в экономику Казахстана за II квартал текущего года $7,58 млрд. @nb_kz
❗️Министр финансов Турции Нуреддин Небати в интервью Financial Times заявил, что финансовые отношения Анкары с Москвой на фоне санкций являются абсолютно законными. Он признал, что большая часть из чистого притока средств в экономику Турции в январе-августе ($28 млрд) пришлась на россиян. @nb_kz
Главное к утру 26 октября
По данным Нацбанка, за II квартал 2022 года валовый отток прямых инвестиции из Казахстана в другие страны увеличился до $443 млн против $363 млн в аналогичном периоде прошлого года, передает LS. За рубежом рост транзакций казахстанцев фиксируется в отрасли информации и связи – в 51,4 раза до $36 млн, а также операции с недвижимым имуществом – в 12 раз, до $18,1 млн.
🔸Внешний долг на 1 июля 2022 года по ЕАЭС снизился на $3,1 млрд, сообщается на сайте Евразийской экономической комиссии. Снижение внешнего долга относительно аналогичного периода 2021 года произошло в Армении, Казахстане и России на 0,9%, 1,7% и 0,5% соответственно. В других государствах-членах внешний долг вырос: в Беларуси – на 4,3%, в Кыргызстане – на 2,7%.
🔸Первый госбанк в Кыргызстане «Айыл-банк» приостановил обслуживание российских карт «Мир». Ранее карты «Мир» перестали принимать частные кыргызские Бакай-банк, Доскредобанк, Халык-банк, Демир-банк, «Кыргызстан», Банк Азии и банк «Компаньон».
🔸Цель Евросоюза — не только заморозка, но и конфискация российских активов, заявила на конференции по восстановлению Украины глава Еврокомиссии Урсула фон дер Ляйен, передает ТАСС. Она отметила, что для этого необходима правовая база — ее созданием сейчас занимается специальная рабочая группа.По состоянию на 14 октября страны ЕС заморозили уже €17,4 млрд активов российского бизнеса.
🔸Мир находится в середине «первого по-настоящему глобального энергетического кризиса», заявил во вторник глава Международного энергетического агентства Фатих Бироль, ссылаясь на сокращение рынка сжиженного природного газа по всему миру и сокращение поставок крупными производителями нефти.
🔸Главный стратег JPMorgan по глобальным рынкам Марко Коланович дал совет инвесторам обратить внимание на начавшееся на этой неделе стремительное падение китайских акций, которое не связано с фундаментальными факторами и представляет собой возможность для их покупки прямо сейчас.
🔸Илон Маск планирует завершить покупку соцсети Twitter в пятницу,пишет Bloomberg.
🔸Apple разрешила продавать NFT (невзаимозаменяемые токены) через приложения в App Store. Но все покупки должны совершаться через внутреннюю платёжную систему в магазине приложений, а значит, с них будут взимать 30% комиссии.
🔸Майнинг криптовалюты запретили в Молдове на фоне энергетического кризиса. Соответствующее решение принято во вторник на заседании комиссии по чрезвычайным ситуациям. @nb_kz
По данным Нацбанка, за II квартал 2022 года валовый отток прямых инвестиции из Казахстана в другие страны увеличился до $443 млн против $363 млн в аналогичном периоде прошлого года, передает LS. За рубежом рост транзакций казахстанцев фиксируется в отрасли информации и связи – в 51,4 раза до $36 млн, а также операции с недвижимым имуществом – в 12 раз, до $18,1 млн.
🔸Внешний долг на 1 июля 2022 года по ЕАЭС снизился на $3,1 млрд, сообщается на сайте Евразийской экономической комиссии. Снижение внешнего долга относительно аналогичного периода 2021 года произошло в Армении, Казахстане и России на 0,9%, 1,7% и 0,5% соответственно. В других государствах-членах внешний долг вырос: в Беларуси – на 4,3%, в Кыргызстане – на 2,7%.
🔸Первый госбанк в Кыргызстане «Айыл-банк» приостановил обслуживание российских карт «Мир». Ранее карты «Мир» перестали принимать частные кыргызские Бакай-банк, Доскредобанк, Халык-банк, Демир-банк, «Кыргызстан», Банк Азии и банк «Компаньон».
🔸Цель Евросоюза — не только заморозка, но и конфискация российских активов, заявила на конференции по восстановлению Украины глава Еврокомиссии Урсула фон дер Ляйен, передает ТАСС. Она отметила, что для этого необходима правовая база — ее созданием сейчас занимается специальная рабочая группа.По состоянию на 14 октября страны ЕС заморозили уже €17,4 млрд активов российского бизнеса.
🔸Мир находится в середине «первого по-настоящему глобального энергетического кризиса», заявил во вторник глава Международного энергетического агентства Фатих Бироль, ссылаясь на сокращение рынка сжиженного природного газа по всему миру и сокращение поставок крупными производителями нефти.
🔸Главный стратег JPMorgan по глобальным рынкам Марко Коланович дал совет инвесторам обратить внимание на начавшееся на этой неделе стремительное падение китайских акций, которое не связано с фундаментальными факторами и представляет собой возможность для их покупки прямо сейчас.
🔸Илон Маск планирует завершить покупку соцсети Twitter в пятницу,пишет Bloomberg.
🔸Apple разрешила продавать NFT (невзаимозаменяемые токены) через приложения в App Store. Но все покупки должны совершаться через внутреннюю платёжную систему в магазине приложений, а значит, с них будут взимать 30% комиссии.
🔸Майнинг криптовалюты запретили в Молдове на фоне энергетического кризиса. Соответствующее решение принято во вторник на заседании комиссии по чрезвычайным ситуациям. @nb_kz
Фондовые рынки США и Европы завершили торги вторника ростом за счет укрепления секторов потребительских товаров, сырья и технологий. Оптимизм инвесторов основан на хорошей отчетности эмитентов – благодаря инфляции прибыль большинства компаний за III квартал оказалась выше прогнозов.
Однако аналитики называют эти ситуацию «ловушкой», поскольку общий макроэкономический фон по-прежнему негативный. @nb_kz
Однако аналитики называют эти ситуацию «ловушкой», поскольку общий макроэкономический фон по-прежнему негативный. @nb_kz
🟡 Нацкомпания Kazakh Invest провела в Шанхае переговоры с китайскими инвесторами. Местные предприятия выразили готовность инвестировать в Казахстан, детали переговоров не сообщаются.
Казахстан входит в топ-5 стран, в которые наиболее активно инвестирует Китай. С 2015 года совокупный объем вложений частного капитала в казахстанскую экономику превысил $20 млрд – мы уступаем только Европе, США и России. @nb_kz
Казахстан входит в топ-5 стран, в которые наиболее активно инвестирует Китай. С 2015 года совокупный объем вложений частного капитала в казахстанскую экономику превысил $20 млрд – мы уступаем только Европе, США и России. @nb_kz
Казахстан лидирует среди стран ЕАЭС по снижению внешнего долга
За шесть месяцев 2022 года в России, Армении и Казахстане долг снизился на 0,5%, 0,9% и 1,7%, соответственно. В других государствах ЕАЭС этот показатель вырос: в Беларуси – на 4,3%, в Кыргызстане – на 2,7%, сообщает Евразийская экономическая комиссия. @nb_kz
За шесть месяцев 2022 года в России, Армении и Казахстане долг снизился на 0,5%, 0,9% и 1,7%, соответственно. В других государствах ЕАЭС этот показатель вырос: в Беларуси – на 4,3%, в Кыргызстане – на 2,7%, сообщает Евразийская экономическая комиссия. @nb_kz
Банк ЦентрКредит официально объявил об уходе Галима Хусаинова с поста председателя правления, его место занял Руслан Владимиров – бывший глава правления АО «ЕСО Center Bank».
Напомним, об уходе Хусаинова мы сообщали на прошлой неделе. За время его работы банк показывал хорошие финансовые результаты, но оказался в центре крупных скандалов. Один из них — массовое убийство людей должником банка Игорем Дужновым. @nb_kz
Напомним, об уходе Хусаинова мы сообщали на прошлой неделе. За время его работы банк показывал хорошие финансовые результаты, но оказался в центре крупных скандалов. Один из них — массовое убийство людей должником банка Игорем Дужновым. @nb_kz
Мажилис одобрил соглашение с МБРР о займе на 345,7 млн евро. Эти средства направят на финансирование дефицита республиканского бюджета.
Заем МБРР предоставляется Казахстану на 11,5 лет, по ставке Euribor+переменный спред, единовременная комиссия - 0,25% от суммы займа, комиссия за резервирование - 0,25% годовых на неосвоенный остаток средств.
«Были и больше суммы, - успокоил депутатов министр финансов Ерулан Жамаубаев. - В целом дефицит бюджета не увеличивается. Напротив, мы ежегодно снижаем этот показатель из расчёта на ВВП. Если в этом году было 3,3%, то в следующем году снизим до 2,7%. А наш внешний долг не превышает 24% в расчёте на ВВП. Долги стран Европы, США превышают 100%». @nb_kz
Заем МБРР предоставляется Казахстану на 11,5 лет, по ставке Euribor+переменный спред, единовременная комиссия - 0,25% от суммы займа, комиссия за резервирование - 0,25% годовых на неосвоенный остаток средств.
«Были и больше суммы, - успокоил депутатов министр финансов Ерулан Жамаубаев. - В целом дефицит бюджета не увеличивается. Напротив, мы ежегодно снижаем этот показатель из расчёта на ВВП. Если в этом году было 3,3%, то в следующем году снизим до 2,7%. А наш внешний долг не превышает 24% в расчёте на ВВП. Долги стран Европы, США превышают 100%». @nb_kz
Обложка макроэкономического обзора AERC по экономике Казахстана отсылает к всадникам Апокалипсиса. Авторы поясняют, что таким образом они хотят отразить сегодняшнее настроение мира. Однако они повысили свой прогноз роста ВВП Казахстана в 2022 году с 2,5% до 2,9%.
Основные выводы аналитиков:
▪️наметились признаки того, что на тенге в большей степени начинает влиять цена на нефть, чем колебания рубля;
▪️цена нефти марки Brent за лето снизилась на 18%, а тенге за тот же период обесценился к доллару США на 10%, что можно трактовать как возвращение тенге в фарватер прогнозируемых факторов;
▪️ожидается дальнейшее повышение ставки в Казахстане;
Основные прогнозы:
▫️ цена на нефть марки Brent сложится к концу 2022 г. на среднем уровне $102,09 за баррель;
▫️ рост ВВП Казахстана в 2023 году на уровне 4,1%;
▫️ Курс доллара к тенге в 2023 году по базовому сценарию составит в среднем 472,5 тенге. @nb_kz
Основные выводы аналитиков:
▪️наметились признаки того, что на тенге в большей степени начинает влиять цена на нефть, чем колебания рубля;
▪️цена нефти марки Brent за лето снизилась на 18%, а тенге за тот же период обесценился к доллару США на 10%, что можно трактовать как возвращение тенге в фарватер прогнозируемых факторов;
▪️ожидается дальнейшее повышение ставки в Казахстане;
Основные прогнозы:
▫️ цена на нефть марки Brent сложится к концу 2022 г. на среднем уровне $102,09 за баррель;
▫️ рост ВВП Казахстана в 2023 году на уровне 4,1%;
▫️ Курс доллара к тенге в 2023 году по базовому сценарию составит в среднем 472,5 тенге. @nb_kz
⚡️Комитет по денежно-кредитной политике Нацбанка ожидаемо повысил базовую ставку – с 14,5% до 16% годовых с процентным коридором +/– 1,0 п.п. Ставка по операциям постоянного доступа по предоставлению ликвидности составит 17%, а по операциям постоянного доступа по изъятию ликвидности – 15%. @nb_kz
❓В разъяснениях Нацбанка отмечается, что эффект от повышения базовой ставки будет проявляться с лагом в один-два года, а в качестве обоснования указаны стабильный потребительский спрос населения и высокие инфляционные ожидания.
Таким образом, регулятор и дальше будет следовать неоднозначным рекомендациям МВФ, придерживаясь консервативного подхода в борьбе с ростом цен. Однако ранее независимые эксперты предупредили, что повышение ставки может не сработать, поскольку причины глобальной инфляционной волны носят не монетарный, а структурный характер.
☝️В начале октября ООН выпустила обращение к регуляторам всех стран с призывом прекратить повышение процентных ставок. Эта мера не поможет снизить темпы инфляции, а вот риск рецессии экономики вполне реален, считают эксперты.
Нацбанк проигнорировал этот момент в своих разъяснениях. @nb_kz
Таким образом, регулятор и дальше будет следовать неоднозначным рекомендациям МВФ, придерживаясь консервативного подхода в борьбе с ростом цен. Однако ранее независимые эксперты предупредили, что повышение ставки может не сработать, поскольку причины глобальной инфляционной волны носят не монетарный, а структурный характер.
☝️В начале октября ООН выпустила обращение к регуляторам всех стран с призывом прекратить повышение процентных ставок. Эта мера не поможет снизить темпы инфляции, а вот риск рецессии экономики вполне реален, считают эксперты.
Нацбанк проигнорировал этот момент в своих разъяснениях. @nb_kz
❗️Мировой рынок меди будет профицитным в 2023 году, переизбыток производства ожидается на уровне 155 тыс. тонн, следует из прогноза Международной исследовательской группы по меди (ICSG). А вот долгосрочные прогнозы, напротив, связаны с дефицитом из-за ускорения перехода на возобновляемые источники энергии и усложнения добычи.
Медь – второй по значимости, после нефти, экспортный товар Казахстана. В прошлом году было отгружено $4,5 млрд концентратов, руд и катодной меди, показатели растут пятый год подряд. @nb_kz
Медь – второй по значимости, после нефти, экспортный товар Казахстана. В прошлом году было отгружено $4,5 млрд концентратов, руд и катодной меди, показатели растут пятый год подряд. @nb_kz
