Европа увеличила закупку российской нефти и готова переплачивать за транспортировку

Как пишет газета The Wall Street Journal, танкеры греческих компаний в мае и июне заходили в российские порты 151 раз, что на 70% больше мая-июня 2021 года. До введения нефтяного эмбарго остается чуть более пяти месяцев, поэтому страны Старого Света в спешке скупает нефть из России и готова платить транспортным компаниям в четыре раза больше.

Так, тарифы на транспортировку из-за беспрецедентного спроса на нефть выросли в несколько раз: стоимость перевозки на танкере типа «Афрамакс» увеличилась в четыре раза — до $40 тыс. по сравнению с январем.

Владельцы компаний ждут сверхприбыли и в дальнейшем, так как проходимые ими расстояния будут сильно увеличиваться из-за ограничений ЕС. «Танкеры будут проходить большие расстояния и, значит, зарабатывать больше денег» — сказал газете один из владельцев греческих танкеров.

Напомним, что шестой пакет санкций против России был принят советом ЕС 3 июня, он включает отложенное эмбарго на морские поставки нефти и нефтепродуктов из России. По нефти он был отложен до начала декабря, по нефтепродуктам до февраля 2023 года.

Австралия потирает руки: чем ближе европейское эмбарго угля из РФ, тем выше цена

Надвигающийся запрет на импорт российского угля ЕС усилит давление со стороны предложения. Цены взлетят еще выше, несмотря на и так рекордные показатели.

С таким тезисом сегодня, как пишет Bloomberg, выступают австралийские угледобытчики. Издание напомнило, что цена эталонного австралийского энергетического угля Newcastle в Азии уже достигла квартального рекорда в $377 за т.

Переводя с дипломатического, «давление со стороны предложения», о котором говорят австралийские компании (особенно Whitehaven), Европой будут попросту пользоваться.

В Whitehaven заявили: «Мы по-прежнему считаем, что цены на энергетический уголь также будут высокими в 2022 и в 2023 году.

Кому кризис, а кому заработок.

Структуры «Фортума» добились ареста имущества уходящей из РФ Vestas на 1,4 млрд руб.
Структуры «Фортума», которые занимаются строительством и управлением ветропарков, требуют в российских судах ареста имущества поставщика ветроустановок (ВУС) для этих ветропарков и подрядчика по обслуживанию ВУС - датской компании Vestas.
Всего против российский «дочки» Vestas – компании «Вестас Рус» - подано 16 исков с требованием наложить арест на имущество в сумме на не менее чем 2,6 млрд рублей. Речь идет об имуществе Vestas, которое хранится на складах, расположенных в регионах размещения ВЭС «Фортума».
Структуры «Фортума» требуют передать им это имущество на хранение, опасаясь, что датская компания уйдет из РФ, не выполнив свои обязательства по обслуживанию ВЭС.
Первые 8 исков были поданы в начале июля в арбитражный суд Москвы. Однако он отказался их удовлетворить.
Между тем последующие 8 исков, поданные в суды Республики Калмыкия, Ростовской области, Астраханской области, Ульяновской области и Волгоградской области в целом на 1,4 млрд рублей были удовлетворены.

ТОП-30 нефтегазовых проектов Африки.

Буквально за пару недель в США были уничтожены четыре (!) завода по сжижению газа

Европейский газовый Робин неГуд

Поставки российского СПГ в Европу в апреле составили 15% от импорта и находятся на 4-м месте после США (29%), Алжира (18%) и Катара (17%). Однако пожар на терминале Freeport LNG (17% американского экспорта) позволит нам вскоре потеснить США в этом списке.

А что с ценами?

👉 Рассказываем

@macroresearch

ОМК вошла в число главных инвесторов в нигерийский газопровод.

Российская компания вложилась в строительство газопровода NMGP, который свяжет Нигерию и Марокко. Об этом заявил посол Нигерии в России Абдуллахи Шеху. Цитируем: "Да, это ОМК, они уже вовлечены в этот процесс. Они в числе главных инвесторов этого проекта".

Марокко и Нигерия подписали соглашение о строительстве газопровода в декабре 2016 года, его предполагаемая длина составит 5660 км. Правительство Нигерии надеется дать старт проекту до мая 2023 года, когда истекут полномочия президента Мухаммада Бухари.

К углеводородным бедам Европы добавились неожиданные проблемы, возникшие у лидера континента в сфере атомной энергетики — 🇫🇷Франции.

Всему виной — небывалая жара: 38–43°С от Кале до Тулузы.

Из-за этого энергооператор Electricite de France SA вынужден ограничить работу ряда АЭС по экологическим основаниям. Дело в том, что слишком горячая речная вода, используемая для охлаждения на той или иной станции, может причинить вред окружающей среде.

В итоге две АЭС на Роне и еще одна на Гаронне в ближайшие дни будут производить меньше энергии, а ее общая выработка в стране опустится до минимального уровня за последние 30 лет.

С учетом дороговизны газа это привело к росту цен на электричество на 🇩🇪European Energy Exchange AG до рекордных €500 (29 тыс. руб.) за МВт·ч. Таких цифр не было даже в марте, напоминает Bloomberg.

Теперь Франции, традиционному экспортеру электроэнергии, придется закупать ее у соседей, у которых своих проблем выше крыши.

Чего только ни сделаешь, чтобы утереть нос этим русским!..

Мозамбик присоединился к СПГ-клубу

Мозамбик начал добывать газ на шельфе Индийского океана. Весь газ в виде СПГ экспортируется с плавучей платформы у берегов одной из северных провинций страны, передает местная газета Herald со ссылкой на слова министра минеральных ресурсов и энергетики Мозамбика Карлуша Закариаша.

"Республика Мозамбик стала важным игроком в мировой энергетике, войдя в группу стран, производящих и поставляющих на мировой рынок сжиженный газ", — сказал он.

Добыча ведется с построенной в Южной Корее плавучей платформы Coral South. Оператором проекта является международный консорциум во главе с итальянской Eni.

Платформа способна производить 3,4 млн тонн природного газа в год. Британская энергетическая группа BP подписала с правительством Мозамбика контракт на приобретение всего объема СПГ.

Первая партия поступит потребителю в конце текущего года.

Запасы проекта составляют 450 млрд куб. м газа, однако страна обладает куда большими ресурсами: на шельфе Мозамбика в 2010 году было обнаружено крупнейшее в Африке глубоководное месторождение нефти и газа.

Согласно последним оценкам, общий объем извлекаемого газа с уже обследованных участков составляет 2 трлн куб. м.

​​3 эталонных марки нефти: «с чем их едят» и какие сорта есть в России.

Когда в пятницу Bloomberg сообщил, что якобы в РФ к октябрю хотят создать свой эталонный сорт нефти, дискуссия в СМИ и Telegram-каналах разгорелась нешуточная. Мы решили вспомнить, какие мировые эталоны есть сейчас, почему они таковыми являются и есть ли потенциал у российских марок нефти.

➡️ Маркерные сорты появились потому, что далеко не каждая страна может позволить себе обеспечить работу сырьевой биржи и достаточный оборот торгов на ней. Сперва эталонными марки нефти стали благодаря выдающимися качествам низкого содержания серы, ну и просто потому что наиболее высокотехнологичная добыча и торговля нефтью осуществлялась именно на Западе.

Сейчас же маркерные – это наиболее ликвидные сорта, которые служат привычными индикаторами формирования цен. И по ним удобно отсчитывать стоимость других сортов, которых в мире сейчас масса, применяя дисконт (скидку) или премию (надбавку) по отношению к базовым маркам. То есть эталонная нефть сейчас – в основном финансовый показатель.

➡️ Итак, 3 эталона:

📍WTI или West Texas Intermediate, ранее известный как Texas light sweet — «сладкая легкая» нефть из Техаса. Она легкая и малосернистая (0,24%), нуждается в минимальной переработке и очистке, что делает ее идеальной для производства бензина. Будучи маркером для всего американского континента, ее физические объемы добычи, тем не менее, не превышают 1% от общемировых. При этом фьючерсы на WTI – поставочные, то есть предполагают, что покупатель должен забирать физические объемы нефти с терминала в городе Кушинг в Оклахоме. Соответственно цена на WTI сильно зависит от уровня заполненности емкостей в Кушинге.

📍Brent – по нему рассчитывается стоимость более 70% сортов нефти в мире, в том числе российские. Название появилось в 1971 году из первых букв пяти залежей в британской части Северного моря. Изначально эта нефть была близкой по свойствам к WTI – легкой и малосернистой (0,37%). Но сейчас Brent фактически перестали добывать. Месторождение 71-го года почти иссякло и сейчас к нему добавилась нефть с месторождений Forties, Oseberg и Ekofisk (поэтому котировки идут с индексом BFOE).


📍Dubai Crude является маркерной для стран Персидского залива и Азии и появилась в 80-х годах, как не сложно догадаться, в ОАЭ. От WTI и Brent она отличается более высокой сернистостью (2%).

Как видим, все три эталонных сорта объединяет длинная история существования, лидерство на региональном или мировом рынке в момент появления и общемировое признание участниками торгов. Российские сорта ни одним из этих преимуществ не обладают. Но рассмотрим их подробнее.

📍Urals – основной экспортный сорт российской нефти. Получается путем смешения легкой западносибирской нефти Siberian Light и тяжелой высокосернистой нефти уральских и поволжских месторождений. Сам процесс смешения происходит в трубопроводах «Транснефти». Нефть отличает высокая сернистость (1,35%), поэтому она торгуется с дисконтом к Brent. Она транспортируется по МГП «Дружба» и к морским нефтеналивным портам на Балтике и Черном море.

📍Siberian Light – нефть легкая и малосернистая, которая добывается на месторождениях в ХМАО и по стоимости и качествам примерно соответсвует WTI и Brent. Она экспортируется в Азию, но ее доля в суммарном экспорте из РФ не велика.

Есть еще другие сорта вроде Sokol и Vityaz, добываемая на Сахалине и газпромовская ARCO с платформы «Приразломная» на Арктическом шельфе.

☝️ Но особенно выделяют марку ESPO, которая поставляется по трубопроводу «Восточная Сибирь – Тихий океан» (ВСТО) и характеризуется низким содержанием серы (0,62%). Именно ее долгое время рассчитывали сделать маркерной (сейчас она привязана к Dubai Crude) для Северо-Тихоокеанского региона. Для этого необходимо расширять мощности трубопроводов к портам Дальнего Востока.

На фоне санкций рост поставок в Азию стал практически неизбежным. Но нужно еще признание рынка, и в этом плане ESPO серьезно проигрывает более «грязному», но популярному Urals.

Стало известно, что «Газпром» объявил форс-мажор по поставкам газа в Европу в увеломлении как минимум одному европейскому потребителю

Свершилось – спрос на топливо в США начал разрушаться. Так работает инфляция: номинально люди получают рекордное количество долларов в в виде зарплат, пособий, пенсий, но реально не могут себе позволить то же количество товаров, что и вчера. То есть реальная жизнь стало хуже. Учитывая, насколько снижается потребление бензина – реальная жизнь стала хуже намного.
В июле в Штатах стартовал высокий автомобильный сезон. И на графике видно, как еще в прошлом десятилетии это вызывало сильнейший рост потребления топлива. Однако в этом году вместо роста, падение. Хотелось бы верить, что это электроавтомобилизация. Но спрос на бензин инертный, а электромобили ежегодно отъедают единицы промилле от общего спроса.
Что интересно, падение спроса на бензин в США не вызывает сильного снижение цен на нефть. Причина тому, ее дефицит. Баланс в США удается свести лишь благодаря продажам нефти из стратегических резервов. Однако они скоро закончатся. Если спрос к тому моменту не рухнет сильнее, цены на нефть уйдут много выше.

Газпром объявил о форс-мажоре по поставкам газа уже как минимум 3 европейским покупателям. Поставки газа из России в Европу останавливаются на неопределённый срок. @thefinansist

Венгрия: а можно нам российский газ ТОЛЬКО по «Турецкому потоку»?

Будапешт не хочет посредничества Австрии и вообще Западной Европы

По контракту Венгрия получает 3,5 млрд кубометров в год через Болгарию и Сербию, а 1 млрд – по трубопроводу из Австрии. Однако ситуация с Nord Stream, видимо, заставила Будапешт серьезно задуматься.

Венгрия ведет переговоры с Россией о перенаправлении всех своих поставок газа через "Турецкий поток".

По словам министра иностранных дел Петера Сийярто, это нужно, поскольку объемы поставок через Австрию снижаются «из-за отсутствия безопасности в трубопроводной системе Западной Европы».

«Мы ежедневно получаем 32-33 млн куб газа. Половину этого объема мы получаем именно по "Турецкому потоку". Такой маршрут является наиболее стабильным и предсказуемым", – сказал Петер Сийярто

Понять Будапешт можно. Сегодня вести дела с «Диким Западом» – это лотерея.

Пора привыкать: зеленая энергетика – это очень дорого

Минэнерго в США (пока на экспертном уровне) пытается объяснить, почему цены на дизель ставят рекорды, тогда как цены на основное сырье- нефть находятся как минимум на 30% ниже исторических максимумов. Долгое время виновниками были то Путин, то жадность НПЗ и ОПЕК+. Но первопричина рекордных цен, раскручивающих маховик инфляции в США, – «зеленая повестка».
В Штатах на законодательном уровне установлены нормы смешивания грязного дизеля из нефти с чистым «зеленым» дизелем. Последний производится из биомассы. Однако в этом году нормы смешивания выросли настолько, что производители биодизеля не смогли удовлетворить весь спрос. Как результат цены на биодизель резко пошли вверх. Но НПЗ все рано были вынуждены его закупать, закладывая свои расходы в цены на заправках.
«Зеленая» энергетика вместо того, чтобы отвязать импортеров от высоких цен на сырье, приводит к росту конечных цен на топливо. При этом зависимость стран от импорта энергоресурсов сохраняется.

Компанией, получившей «форс-мажорное» письмо «Газпрома» оказалась Uniper, крупнейший импортер российского газа в Германии. В понедельник компания сообщила, что получила письмо от Газпрома, в котором компания задним числом заявляет о форс-мажорных обстоятельствах в связи с прошлыми и текущими перебоями в поставках газа.

Bloomberg выяснил новые подробности форс-мажора, объявленного «Газпромом» европейским потребителям. Уведомление получил не только немецкий Uniper, а как минимум три компании, пишет Bloomberg. В нем говорится, что форс-мажор распространяется и на поставки ха июнь. Даты окончания форс-мажора в уведомлении нет.

Руководитель направления газа, угля и углеводородов компании Energy Aspects Тревор Сикорски в разговоре с Bloomberg назвал ретроактивное действие форс-мажора «мягко говоря, необычным», и предположил, что уведомление выглядит как сигнал о том, что снижение объема поставок может продлиться дольше, чем запланированное техобслуживание "Северного потока", которое должно завершиться до 21 июля.

Это может сигнализировать о том, что он намерен удерживать поставки, усиливая контроль России над энергетикой региона.

"Возможно, российское правительство также радо усилить давление на Европу и использует эту техническую ситуацию в качестве предлога для невозобновления потоков", - сказал Стерн.
Газпром не раскрывает условия своих контрактов, но большинство его долгосрочных соглашений в Европе обычно имеют минимальные объемы и максимальные объемы, которые он обязан поставлять - в месяц, в квартал и более года. Европейские цены на газ мало изменились в понедельник.

Остановка поставок российского газа при холодной зиме приведет к снижению ВВП ЕС на 1.5%

Переработка нефти в Китае падала быстрее потребления

Объем переработки нефти в Китае сократился в первом полугодии 2022 года на 6% по сравнению с тем же периодом годом ранее — до 332 млн т. Причиной снижения переработки нефти в стране стало падение спроса на нефтепродукты на внутреннем рынке в связи с замедлением темпов роста экономики.

После падения нефтепереработки в апреле до 52 млн т — самого низкого показателя за предыдущие 35 месяцев — китайские НПЗ увеличили объемы производства в последующие два месяца. В мае и июне переработка выросла на 4,1% и 1,9% месяц к месяцу и составила 54 млн т и 55 млн т соответственно. Однако в годовом исчислении китайские НПЗ переработали в июне этого года на 9,7% меньше нефти, чем в июне годом ранее.

Вместе с тем, потребление нефти, по данным EIA, за 1п22 сократилось только на 0,8%. Вероятно, что нефть, помимо НПЗ, поступала также и в хранилища, что сдержало снижение видимого потребления нефти относительно объема переработки.

Международное энергетическое агентство посоветовало Евросоюзу минимизировать использование газа для производства электроэнергии за счёт усиления роли угля и мазута.

То есть МЭА хочет, чтобы ЕС потреблял больше угля и нефтепродуктов как раз в тот момент, когда Европа запрещает покупать эти энергоносители у крупнейшего поставщика? Очень смелое и перспективное решение!

Не устаю поражаться богатому воображению сотрудников Международного энергетического агентства.

Российский экспорт нефти превышает уровень конца января

Несмотря на некоторое снижение в последнее время (поставки в Китай и Индию на 30% ниже пика) уровень экспорта нефти выше, чем в начале года. Это говорит о стабилизации рынка. Если в апреле-мае ждали жесткого сценария и поставляли избыточные объемы, то сейчас эмбарго никто не ждёт.