В 2021 году Россия пережила инвестиционный бум. Еженедельно открывалось около 165 тысяч новых брокерских счетов. Невероятные цифры!
⠀
Подобное уже было в Китае в 2006-2007 годах. Тогда в Поднебесной еженедельно открывалось 1.15 млн новых брокерских счетов.
⠀
У нас население более активно выходило на биржу: в России еженедельно приходило на биржу 0.11% населения против 0.088% в Китае.
⠀
Что случилось в Китае потом?
⠀
Акции снизились с пика на 72%, и люди сильно остыли от инвестиций. Так, еженедельно открывалось уже не 1.15 млн, а 100 тыс новых счетов. И как раз в этот момент случился 100%й рост акций.
⠀
В России с октября 2021 по апрель 2022 рынок акций упал на 68% и в моменте вырастал на 86%. То есть спекулятивный кульбит, аналогичный китайскому, российский рынок УЖЕ выполнил.
⠀
Скорее всего, время спекулянтов пролетело. А для долгосрочных инвесторов, готовых часть доходов регулярно инвестировать в российские акции сейчас созданы интересные возможности!

ЧТО СЕЙЧАС ПРИВЛЕКАТЕЛЬНЕЕ: АКЦИИ ИЛИ ОБЛИГАЦИИ?
⠀
Вот один из способов👇👇👇
⠀
В России есть индексы, которые отражает динамику российских акций в рублях (индекс ММВБ) и динамику облигаций в рублях (индекс RGBI (Russian Government Bond Index)).
⠀
Если построить соотношение между ними, то можно определить точки, в которых оптимальнее «уходить» больше или в акции, или в облигации.
⠀
На картинке я красненьким отметил точки, когда интереснее было делать упор на облигации, а зелёненьким - на акции.
⠀
В зелёненьких точках (как сейчас) неплохая стратегия - иметь перевес в акциях. Да, сейчас соотношение между индексами ММВБ/RBGI рисует очень привлекательную точку, чтобы упор в сбережениях сделать именно на акции.

Например, на 70% от портфеля быть инвестированным в акции, а на 30% в облигации.

Не является инвестиционной рекомендацией. А мысли вслух с утра😜

Фух, это мой рекорд!

Провёл сейчас прямой эфир в инстаграме, уложился в 20 минут!
Хотя тема была горячая, и я мог бы ещё долго вещать. Говорили о финансовой обстановке в России и возможностях для заработка.

Параллельно записал его на аудио специально для телеграма (рекомендую слушать х2, не благодарите 🙂).

Осторожно❗️
Запись имеет будоражащий эффект и не рекомендована для прослушивания за рулем транспортных средств.

Запись прямого эфира.
Тема: Финансовая обстановка в России. Возможности для заработка.

Для тех, кто сидит в телеге на работе больше любит читать — наваял полноценный пост по мотивам эфира.

МНОГО ДЕНЕГ – МАЛО АКЦИЙ.

Акции крепких российских компаний – дефицитный товар. И долгосрочно он будет дорожать.

Две базовых причины:

1️⃣ ВНЕШНИЙ рынок капитала для РФ и отечественных компаний закрыт. Надежда только на внутренние финансовые ресурсы.
2️⃣ СОКРАТИЛОСЬ КОЛИЧЕСТВО АКЦИЙ в свободном обращении из-за заморозки активов нерезидентов.

Поясню!

Долг РФ и росийских компаний перед иностранными инвесторами в виде кредитов и облигаций на 1 апреля 2022 года составил ~ 34 трлн. руб. Это около 45% всех долговых обязательств. И это деньги иностранцев. И их надо будет замещать деньгами внутренних инвесторов.

У кого есть деньги?

1️⃣ У нас с вами 58.5 трлн руб (21.1 трлн в наличности + 37.4 трлн на депозитах).

2️⃣ У Правительства. Н-р, в ФНБ - около 13 трлн руб.

3️⃣ У ЦБ. Может печатать в теории много.

ЦБ делает и будет делать все возможное, чтобы обеспечивать стабильность внутреннего рынка капитала: стабильная валюта; прогнозируется инфляция; надёжная финансовая инфраструктура.

Плюс, ЦБ, чтобы компенсировать недостаток капитала, скорее всего, будет делать доступные кредиты и низкие %ные ставки + очень вероятно QE.

Таким образом, денег будет становится больше и инвестиционный климат для инвесторов будет улучшаться. Это самый вероятный вариант. И часть этих денег будет идти на рынок акций.

А на рынке акций - дефицит акций.

Расклад такой: капитализация или всех акций российских публичных компаний составляет около 50 трлн. рублей.

Эти акции распределены между мажоритарными и миноритарными инвесторами.

Мажоритарии: Правительство, РОСНЕФТЕГАЗ, «олигархи» (Потанин, Дерипаска, Алекперов, Лисин и прочие) и тд.

Миноритарные акционеры: нерезиденты и резиденты - физические лица.

Нерезиденты заблокированы. Остаются только российские резиденты - физические лица. У них на руках в акциях сосредоточено около 5 трлн руб.

Таким образом, складывается уникальная картина: количество денег в России значительно и будет увеличиваться, а инвестиционный климат улучшаться. А количество акций в свободном обращении ограничено только 5 трлн руб.

Это будет происходить постепенно. И тренд, скорее всего, будет такой.

В марте-апреле текущего года инвесторам в России было очень страшно. И индекс страха (Russian Volatility Index) об этом кричал.

У меня было два поста про этот индекс и про то, что в такие моменты делать оптимально.

В моменты паники и турбулентности RVI один из индикаторов, которые можно использовать, чтобы зарабатывать деньги.

И до тех пор, пока RVI выше 60% держать повышенную долю в российских акциях – это ОК. Сейчас RVI равен 75.5%. Значит держим российские активы дальше!

С момента последнего поста российские акции в долларах прибавили больше 20%🔥

Когда большинству страшно, а вы трезво оцениваете обстановку и зарабатываете – это круто! Если кто-то воспользовался моей идеей, я очень рад!

Остаёмся на связи🤝

Последние три-четыре недели росту ММВБ мешала MACD Histogram, которая “давила” сверху на индекс.

Вчера она “разрядилась” и теперь ММВБ может достаточно быстро “переехать” на 2800. Будет здорово, если он проколет 2850. Потом консолидация должна быть на месяц-два. Чтобы кто-то разгрузился, зафиксировал прибыль. А осенью, когда люди поймут, что не так был страшен 😈, как его малевали, рынок отправится на покорение максимумов. Такой расклад.

При этом в лидерах текущего вероятного ралли могут оказаться недавние «неудачники»: Озон, ЕНплюс, Лукойл, Роснефть, АФК система, Глобалтранс, Эталон, Русагро. А Сбер, Газпром, Норникель будут в «хвосте».

Посмотрим!😅

Вчерашний отказ о выплатах дивидендов Газпрома напомнил мне «дело ЮКОСа».
⠀
Такое же разочарование у инвесторов.
⠀
Такое же «Путин «кинул» всех инвесторов»
⠀
Такое же «все пропало» и «российский рынок акций надо закрыть».
⠀
На картинках ☝️☝️☝️ период 2004-2005 годов. Вверху - график акций ЮКОСа того времени, внизу - график индекса ММВБ за тот же период. В те годы ММВБ топтался на месте и падал в процессе на 30%.
⠀
А через 2-3 года акции РФ выросли почти в три раза. И те, ребята, которые усидели в инвестиционном седле смогли увеличить свой капитал в 2-3 раза за те года.
⠀
Сделаю несколько выводов:
⠀
1. Любой Газпром может превратиться в ЮКОС. На фондовом рынке всякое бывает. Поэтому нужна диверсификация.
2. Рынок забывает плохое со временем. Поэтому нужен адекватный инвестиционный горизонт.
3. В процессе инвестиций портфель может легко уходить на минус 30%. Поэтому нужно уметь держать удар просадок.
⠀
Всем нам адекватности, удачи и терпения!🤝

ОЩУЩЕНИЕ ОТ ИНВЕСТИЦИЙ: СНОВА МИМО ИЛИ ВСЕ ХОРОШО?
⠀
8 июня 2022 я отметил, что в лидерах текущего вероятного ралли могут оказаться недавние «неудачники», а Сбер, Газпром, Норникель будут в «хвосте».
⠀
К сожалению, фронтальный рост российских акций не удался: индекс ММВБ с даты моего поста снизился на 2.1%.
⠀
Но что интересно?! Портфель, составленный пропорционально из акций-«неудачников» вырос на 14.9%. А вот портфель из очевидных Сбера, Газпрома, Норникеля принёс убыток в 22%.
⠀
Индекс ММВБ в нуле, но насколько разный результат и ощущение от инвестиций! Плюс 14.9% и настроение 🔥 Или минус 22% за тот же период и настроение 😭
⠀
Какой урок?☝️ Чтобы и нервы были в порядке, и результат был адекватный, стоит инвестировать в акции через фонды. Например, покупать фонды на индекс ММВБ.
⠀
Если вы составляете портфель из отдельных акций, знайте, что это ОЧЕНЬ непростая задача. И тут много подводных камней! Стоит себе трезво признаться в этом.

СТАРЫЕ ПЕСНИ О ГЛАВНОМ

Вчера вечером появилась супер позитивная новость по поводу возможных дивидендов по акциям Газпрома.

Тему Газпрома мы уже обсуждали. Рекомендую вспомнить тут.

Очень надеюсь, что вам удалось усидеть в инвестиционном седле. А часть ваших сбережений инвестирована в российские акции.

Ещё раз убеждаюсь, что рынок вознаграждает за адекватность, терпение и уверенность.

И ещё. Снова тройка стареньких, но РАБОТАЮЩИХ принципов:
⠀
1. На фондовом рынке всякое бывает. Поэтому используем диверсификацию.
2. Рынок забывает плохое со временем. Поэтому берём адекватный инвестиционный горизонт.
3. Учимся держать удары просадок.

🤝

РОССИЙСКИЕ КОМПАНИИ НЕ РАСКРЫВАЮТ ОТЧЁТНОСТЬ. КУДА ПОЙДУТ АКЦИИ?
⠀
Сбер, ВТБ, Газпром, АЛРОСА, Норникель, Лукойл, НОВАТЭК, Роснефть не публикуют свою отчётность вовсе или публикуют ее в усеченном виде. О, ужас!
⠀
На самом деле что-то подобное уже было. В США в 2001-03 гг прокатилась череда скандалов вокруг отчётности крупнейших корпораций. Манипуляции аудиторов и топ-менеджеров ряда компаний США убили доверие инвесторов к цифрам в отчётах. Поэтому отчётность была, но инвесторы не могли на неё опереться.
⠀
Интересны этапы движения рынка акций США тогда.
⠀
1й этап. Рынок акций падает в 2000 году ещё до этих скандалов.
2й этап. Рынок утрамбовывает дно во время скандалов 2001-03.
3й этап. За 2004-07 годы акции США приносят инвесторам около 100%.
⠀
В России сейчас похожая ситуация: инвесторы не могут опереться на цифры отчётов, потому что их просто нет.
⠀
Проведу исторические параллели: российский рынок акций находится сейчас на втором этапе. Покупаем и ждём!

РОК-Н-РОЛЛ В АКЦИЯХ ГАЗПРОМА. ТУ БИ КОНТИНЬЮД?😅
⠀
К волновой теории Эллиота мы уже прибегали. Неплохо сработало тут и тут😅
⠀
Давайте ещё разок обратимся к ней и к законам физики!
⠀
Как от пола отскакивает резиновый шарик после сильного броска?👉

ВНИЗ⏩ВВЕРХ⏩ВНИЗ ⏩ВВЕРХ⏩ВНИЗ…. Амплитуда уменьшается. И дальше шарик катится по полу туда, куда подует ветер. Представили?
⠀
Примерно также двигается любой актив на финансовом рынке.

Например, акции Газпрома👉

ВНИЗ (с 340 р. до 126 р.) ⏩ ВВЕРХ (со 126 р. до 322 р.) ⏩ ВНИЗ (с 322 р. до 172 р.)⏩ движения затухают⏩ВВЕРХ (с 172 р. до ??? (скорее всего, до 280 р. - 305 р.)⏩чтобы опять ВНИЗ (но уже не ниже 172 р.).
⠀
А дальше? Куда ветер подует! Посмотрим, по какой траектории будет двигаться наш шарик-Газпром и решим 👌

Запасаемся попкорном. Билеты в виде акций Газпрома не будут лишними! С ними на этом шоу будет интереснееc😅

НЕ ЯВЛЯЕТСЯ ИНДИВИДУАЛЬНОЙ ИНВЕСТИЦИОННОЙ РЕКОМЕНДАЦИЕЙ.

ЗОЛОТО В РУБЛЯХ. НА РАСПУТЬЕ.

Опасный момент…. Удар! И…..

Сейчас цена золота в рублях сжалась в плотную пружину. Пружины имеют свойство резко разжиматься. Ждать, думаю, осталось недолго.

После этого цена золота в рублях или пойдёт на 22% вверх, или на 22% вниз.

Осторожный спекулянт мог бы сделать так☝️

Например, есть 100 руб, которые комфортно можно было бы держать в валютной составляющей портфель. Покупаем на 50 руб по текущим ценам, а 50 руб оставляем про запас.

Зачем оставлять про запас? Помните: «Опасный момент…. Удар! Гол! Ой, штанга!»

Если ГОЛ и цена идёт вверх, то заработок на 100 руб будет около 10%.

Если ШТАНГА и цена идёт вниз, то по можно будет докупить на оставшиеся 50 руб и сформировать валютную часть портфеля по приятным ценам.

Пожалуй, я так и сделаю🤔 и посмотрим на результат! Опасный момент…. Удаааааар! И…. Скоро подведём итоги😅