🔎#обзор_iticapital - Еженедельная аналитика
Завершилась еще одна позитивная для инвесторов неделя перед неделей католического Рождества, отличающейся низкой ликвидностью и ограниченными возможностями для роста после достижения одного из максимумов за последние десять лет. За неделю наши рекомендации оправдались и бумаги показали хороший результат – американские нефтесервисные компании прибавили 4%, а российские акции высшего эшелона, такие как Сбербанк и Газпром торгуются в пределах верхней ценовой границы. EM в целом выглядели . В США в плюсе оказалась биофармацевтика, которой помогли новости об инновационных разработках, новых сделках и ослабление опасений по поводу политических рисков. Акции американских компаний малой и средней капитализации подорожали более чем на 2%, так же как и акции европейских банков. Продолжают активный рост акции нефтесервисных компаний США.
Спросу на риск способствовали недавние новости об американо-китайских торговых переговорах – Вашингтон и Пекин, скорее всего, подпишут документы по первой части сделки к середине января. Соглашение открывает перед инвесторами в начале года возможности risk-on и выступит в качестве тактического фактора, который позволит перенести инвестиционные позиции на следующий год без необходимости фиксировать прибыль сейчас, до конца года.
Другой позитивный и более фундаментальный фактор – публикация важных экономических данных из США –потребительские расходы увеличились более чем на 3% в третьем квартале, в результате чего ВВП в третьем квартале повысился на 2,1%, по окончательным данным. Но впоследствии мы наблюдали восстановление и ослабление рисков рецессии, что хорошо влияет на спред между краткосрочными и долгосрочными казначейскими облигациями США, который сейчас отрицательный -29 б.п. после 5 б.п. в конце августа, когда ситуация казалась ужасной и все ожидали рецессию. В этих условиях все чаще звучат дискуссии о том, что спред будет узким и доходность длинных КО США может достичь 3% в следующем году вместо нынешних 2%.
Далее в обзоре:
👉 Что покупать?
👉 Предстоящая неделя – зарубежные рынки
👉 График недели
👉 Инвестиционные идеи
👉 Российский рынок за неделю
👉 Предстоящая неделя – российский рынок
👉 Новости
👉 Макроэкономические события
👉 Корпоративные события
👉 Рыночные индикаторы
Завершилась еще одна позитивная для инвесторов неделя перед неделей католического Рождества, отличающейся низкой ликвидностью и ограниченными возможностями для роста после достижения одного из максимумов за последние десять лет. За неделю наши рекомендации оправдались и бумаги показали хороший результат – американские нефтесервисные компании прибавили 4%, а российские акции высшего эшелона, такие как Сбербанк и Газпром торгуются в пределах верхней ценовой границы. EM в целом выглядели . В США в плюсе оказалась биофармацевтика, которой помогли новости об инновационных разработках, новых сделках и ослабление опасений по поводу политических рисков. Акции американских компаний малой и средней капитализации подорожали более чем на 2%, так же как и акции европейских банков. Продолжают активный рост акции нефтесервисных компаний США.
Спросу на риск способствовали недавние новости об американо-китайских торговых переговорах – Вашингтон и Пекин, скорее всего, подпишут документы по первой части сделки к середине января. Соглашение открывает перед инвесторами в начале года возможности risk-on и выступит в качестве тактического фактора, который позволит перенести инвестиционные позиции на следующий год без необходимости фиксировать прибыль сейчас, до конца года.
Другой позитивный и более фундаментальный фактор – публикация важных экономических данных из США –потребительские расходы увеличились более чем на 3% в третьем квартале, в результате чего ВВП в третьем квартале повысился на 2,1%, по окончательным данным. Но впоследствии мы наблюдали восстановление и ослабление рисков рецессии, что хорошо влияет на спред между краткосрочными и долгосрочными казначейскими облигациями США, который сейчас отрицательный -29 б.п. после 5 б.п. в конце августа, когда ситуация казалась ужасной и все ожидали рецессию. В этих условиях все чаще звучат дискуссии о том, что спред будет узким и доходность длинных КО США может достичь 3% в следующем году вместо нынешних 2%.
Далее в обзоре:
👉 Что покупать?
👉 Предстоящая неделя – зарубежные рынки
👉 График недели
👉 Инвестиционные идеи
👉 Российский рынок за неделю
👉 Предстоящая неделя – российский рынок
👉 Новости
👉 Макроэкономические события
👉 Корпоративные события
👉 Рыночные индикаторы
Понедельник, 23 декабря 2019 г.
⬆️ IMOEX = 3 034 (+0,59%)
⬆️ RTS = 1 535 (+0,74%)
⬆️ USD = 62,27 RUB (+0,03%)
⬆️ EUR = 69,07 RUB (+0,15%)
⬇️ Brent = 66,52 USD (-0,29%)
⬆️ IMOEX = 3 034 (+0,59%)
⬆️ RTS = 1 535 (+0,74%)
⬆️ USD = 62,27 RUB (+0,03%)
⬆️ EUR = 69,07 RUB (+0,15%)
⬇️ Brent = 66,52 USD (-0,29%)
👀 #обзор_iticapital — новый выпуск на YouTube канале ITI Capital
Рассказываем о:
🔴 Валютном рынке
🔴 Фондовых рынках
🔴 Товарных рынках
🔴 Сделках
Рассказываем о:
🔴 Валютном рынке
🔴 Фондовых рынках
🔴 Товарных рынках
🔴 Сделках
YouTube
SMARTWEEK #51: Биткоин, Евро, Доллар, Рубль, РТС, S&P500, Нефть, Золото
Подписывайтесь на Telegram-канал финансовой компании ITI Capital:- ITI Capital https://tele.gg/iticapital и будьте в курсе новостей- FINBOARD — ITI Capital h...
🔎#обзор_iticapital - Китай поддержал рынки перед закрытием
Рынки сохраняют позитивный настрой на фоне новостей из Китая. В понедельник Пекин заявил, что в следующем году снизит пошлины на более чем 850 импортных товаров, начиная от замороженной свинины и авокадо и заканчивая некоторыми видами полупроводников, чтобы увеличить импорт в условиях замедления экономики и разрешения торгового противостояния с США.
Сегодня объем торгов будет ограничен ввиду начала празднования Рождества, ликвидности не будет.
В фокусе сегодня:
Финансовые рынки США закрываются ввиду сочельника.
США: Объём заказов на товары длительного пользования без учета оборонной промышленности (м/м), ноябрь.
CША: Индекс производственной активности от ФРБ Ричмонда, декабрь.
Рынки сохраняют позитивный настрой на фоне новостей из Китая. В понедельник Пекин заявил, что в следующем году снизит пошлины на более чем 850 импортных товаров, начиная от замороженной свинины и авокадо и заканчивая некоторыми видами полупроводников, чтобы увеличить импорт в условиях замедления экономики и разрешения торгового противостояния с США.
Сегодня объем торгов будет ограничен ввиду начала празднования Рождества, ликвидности не будет.
В фокусе сегодня:
Финансовые рынки США закрываются ввиду сочельника.
США: Объём заказов на товары длительного пользования без учета оборонной промышленности (м/м), ноябрь.
CША: Индекс производственной активности от ФРБ Ричмонда, декабрь.
🏷 #Газпром #дивиденды
Cовет директоров Газпрома принял новую дивидендную политику в соответствии с ожиданиями, сообщает Интерфакс. Компания намерена выплачивать дивиденды в размере 50% от чистой прибыли по МСФО по итогам 2021 г. По итогам 2019 г. компания планирует выплатить дивиденды на уровне не менее 30% от скорректированной прибыли по МСФО, что, согласно консенсус-прогнозу Bloomberg, соответствует 17,1 руб./акция с дивидендной доходностью ~6,7%. В 2020 г. выплаты составят не менее 40% от чистой прибыли по МСФО.
Мы считаем, что новость нейтральной для бумаги.
______________________________
Cовет директоров Газпрома принял новую дивидендную политику в соответствии с ожиданиями, сообщает Интерфакс. Компания намерена выплачивать дивиденды в размере 50% от чистой прибыли по МСФО по итогам 2021 г. По итогам 2019 г. компания планирует выплатить дивиденды на уровне не менее 30% от скорректированной прибыли по МСФО, что, согласно консенсус-прогнозу Bloomberg, соответствует 17,1 руб./акция с дивидендной доходностью ~6,7%. В 2020 г. выплаты составят не менее 40% от чистой прибыли по МСФО.
Мы считаем, что новость нейтральной для бумаги.
______________________________
Вторник, 24 декабря 2019 г.
⬇️ IMOEX = 3 031 (-0,11%)
⬆️ RTS = 1 540 (+0,36%)
⬇️ USD = 61,98 RUB (-0,45%)
⬇️ EUR = 68,73 RUB (-0,46%)
⬆️ Brent = 67,14 USD (+1,13%)
⬇️ IMOEX = 3 031 (-0,11%)
⬆️ RTS = 1 540 (+0,36%)
⬇️ USD = 61,98 RUB (-0,45%)
⬇️ EUR = 68,73 RUB (-0,46%)
⬆️ Brent = 67,14 USD (+1,13%)
🔎#обзор_iticapital - Продолжение роста на низкой ликвидности
На азиатских рынках наблюдается слабая коррекция ввиду сниженной торговой активности из-за рождественских праздников. Закрыты площадки Южной Кореи, Гонконга, Австралии. Мировые фондовые индексы приблизились во вторник к максимумам ввиду надежд на торговую сделку США и новостей из Китая, власти которого анонсировали меры стимулирования частного предпринимательства и ограничения госмонополий.
В фокусе сегодня:
На американских и европейских площадках торги не проводятся по случаю празднования Рождества.
На азиатских рынках наблюдается слабая коррекция ввиду сниженной торговой активности из-за рождественских праздников. Закрыты площадки Южной Кореи, Гонконга, Австралии. Мировые фондовые индексы приблизились во вторник к максимумам ввиду надежд на торговую сделку США и новостей из Китая, власти которого анонсировали меры стимулирования частного предпринимательства и ограничения госмонополий.
В фокусе сегодня:
На американских и европейских площадках торги не проводятся по случаю празднования Рождества.
🏷 #ФСК_ЕЭС #дивиденды
Суммарные дивидендные выплаты ФСК ЕЭС за 2019 г. с учётом промежуточных ожидаются на уровне не менее 2018 г. (0,016 руб./акция), сообщил председатель правления компании, Андрей Муров. Ранее совет директоров ФСК рекомендовал дивиденды за 9М19 в размере 0,0088 руб./акция c ~4,4% доходностью.
Таким образом, по итогам 4К19 компания может выплатить не менее 0,0072 руб./акция, что соответствует ~3,6% доходности, всего за 2019 г. дивидендная доходность может составить ~8%.
______________________________
Суммарные дивидендные выплаты ФСК ЕЭС за 2019 г. с учётом промежуточных ожидаются на уровне не менее 2018 г. (0,016 руб./акция), сообщил председатель правления компании, Андрей Муров. Ранее совет директоров ФСК рекомендовал дивиденды за 9М19 в размере 0,0088 руб./акция c ~4,4% доходностью.
Таким образом, по итогам 4К19 компания может выплатить не менее 0,0072 руб./акция, что соответствует ~3,6% доходности, всего за 2019 г. дивидендная доходность может составить ~8%.
______________________________
Стратегия инвестиций на волатильном рынке на 2020 г.
Доходы от инвестиций в этом году превзошли ожидания большинства оптимистично настроенных профессиональных инвесторов, лучшими активами оказались IT-компании США и нефтегазовый сектор России.
В следующим году потенциал роста сохраняется, но он будет ограниченным ввиду более высокой волатильности. Динамика спроса на риск будет во многом зависеть от факторов прошлых лет, таких как торговые переговоры и Brexit, и новых факторов, таких как выборы в США. Хедж-стратегия подразумевает покупку колл-опционов, а также ETF на VIX (UVIX US Equity).
На валютном рынке рубль может продолжить укрепляться, тестируя 60 руб. за доллар и отметки ниже в первом квартале.
На российском рынке нам нравятся тактические варианты – акции металлургических и горнодобывающих компаний, таких как ММК и Северсталь. Среди фундаментальных долгосрочных вложений мы рекомендуем Petropavlovsk, АФК Система и российские IT-акции, такие как Яндекс и Mail ru, а также производителей удобрений, таких как Фосагро. Хороший потенциал у акций второго и первого эшелона.
В 2020 г. также ожидается щедрый урожай дивидендов, особенно от госкомпаний и металлургического сектора.
В разрезе рынка США стоит обратить внимание на нефтесервисные компании S&P 500 и индекс Russel 2000.
Доходы от инвестиций в этом году превзошли ожидания большинства оптимистично настроенных профессиональных инвесторов, лучшими активами оказались IT-компании США и нефтегазовый сектор России.
В следующим году потенциал роста сохраняется, но он будет ограниченным ввиду более высокой волатильности. Динамика спроса на риск будет во многом зависеть от факторов прошлых лет, таких как торговые переговоры и Brexit, и новых факторов, таких как выборы в США. Хедж-стратегия подразумевает покупку колл-опционов, а также ETF на VIX (UVIX US Equity).
На валютном рынке рубль может продолжить укрепляться, тестируя 60 руб. за доллар и отметки ниже в первом квартале.
На российском рынке нам нравятся тактические варианты – акции металлургических и горнодобывающих компаний, таких как ММК и Северсталь. Среди фундаментальных долгосрочных вложений мы рекомендуем Petropavlovsk, АФК Система и российские IT-акции, такие как Яндекс и Mail ru, а также производителей удобрений, таких как Фосагро. Хороший потенциал у акций второго и первого эшелона.
В 2020 г. также ожидается щедрый урожай дивидендов, особенно от госкомпаний и металлургического сектора.
В разрезе рынка США стоит обратить внимание на нефтесервисные компании S&P 500 и индекс Russel 2000.
Представляем актуальные инвестидеи на фондовом рынке с привлекательной доходностью.
#опытномуинвестору_iticapital
#опытномуинвестору_iticapital
🔎#обзор_iticapital - Китай и США близки к подписанию соглашения
Положительное воздействие на рынки оказало заявление представителя МИД Китая в среду о том, что Вашингтон и Пекин близки к подписанию документов по первой части торговой. Кроме того, поставки сои из США в Китай в ноябре выросли по сравнению с предыдущим месяцем – страна импортировала 2,56 млн т сои против 1,147 млн т в октябре. В среду Владимир Путин заявил, что строительство Северного Потока-2 завершится с опозданием на несколько месяцев из-за санкций США.
В фокусе сегодня:
На европейских площадках торги не проводятся по случаю празднования Дня подарков.
Сегодня последний день для покупки акций Татнефти с целью получения дивидендов (T+2). Компания выплатит по ао 781,5 руб., по ап — 739,8 руб., дивидендная доходность составит 3,1% и 3,3% соответственно.
Положительное воздействие на рынки оказало заявление представителя МИД Китая в среду о том, что Вашингтон и Пекин близки к подписанию документов по первой части торговой. Кроме того, поставки сои из США в Китай в ноябре выросли по сравнению с предыдущим месяцем – страна импортировала 2,56 млн т сои против 1,147 млн т в октябре. В среду Владимир Путин заявил, что строительство Северного Потока-2 завершится с опозданием на несколько месяцев из-за санкций США.
В фокусе сегодня:
На европейских площадках торги не проводятся по случаю празднования Дня подарков.
Сегодня последний день для покупки акций Татнефти с целью получения дивидендов (T+2). Компания выплатит по ао 781,5 руб., по ап — 739,8 руб., дивидендная доходность составит 3,1% и 3,3% соответственно.
🏷 #ЧТПЗ
Совет директоров ЧТПЗ одобрил размещение акций по открытой подписке в размере 76,4 млн штук, вследствие чего капитал компании вырастет на 25%. Текущий free-float ЧТПЗ составляет ~2,8%.
______________________________
Совет директоров ЧТПЗ одобрил размещение акций по открытой подписке в размере 76,4 млн штук, вследствие чего капитал компании вырастет на 25%. Текущий free-float ЧТПЗ составляет ~2,8%.
______________________________
🏷 #HeadHunter
Федеральная антимонопольная служба (ФАС) РФ признала HeadHunter виновным по делу об ограничении доступа на рынок поставщикам софта для подбора персонала.
______________________________
Федеральная антимонопольная служба (ФАС) РФ признала HeadHunter виновным по делу об ограничении доступа на рынок поставщикам софта для подбора персонала.
______________________________
#умикрофона_iticapital - ВОПРОС-ОТВЕТ
Написали ответ на вопрос нашего подписчика:
"Когда торговля через вас на мобильных устройствах будет удобней?"
ITI Capital работает над улучшением мобильной версии терминала, а пока торговля возможна через web-терминал. SMARTweb работает в браузере на ОС iOS, Android, Windows, Linux и не требует установки дополнительного ПО на компьютер, планшет или телефон.
Подключаетесь к терминалу через безопасное соединение и получаете доступ к базовым возможностям для торговли на бирже.
С помощью SMARTweb вы управляете заявками, выставленными с других терминалов, и формируете таблицу инструментов. По каждому из инструментов доступна полная информация с графиками. Кроме этого, вы добавляете на график индикаторы и другие инструменты технического анализа.
Пишите вопросы в комментариях к этому посту, и мы обязательно на них ответим 👇
Написали ответ на вопрос нашего подписчика:
"Когда торговля через вас на мобильных устройствах будет удобней?"
ITI Capital работает над улучшением мобильной версии терминала, а пока торговля возможна через web-терминал. SMARTweb работает в браузере на ОС iOS, Android, Windows, Linux и не требует установки дополнительного ПО на компьютер, планшет или телефон.
Подключаетесь к терминалу через безопасное соединение и получаете доступ к базовым возможностям для торговли на бирже.
С помощью SMARTweb вы управляете заявками, выставленными с других терминалов, и формируете таблицу инструментов. По каждому из инструментов доступна полная информация с графиками. Кроме этого, вы добавляете на график индикаторы и другие инструменты технического анализа.
Пишите вопросы в комментариях к этому посту, и мы обязательно на них ответим 👇
Четверг, 26 декабря 2019 г.
⬆️ IMOEX = 3 032 (+0,03%)
⬇️ RTS = 1 535 (-0,6%)
⬆️ USD = 62,24 RUB (+0,63%)
⬆️ EUR = 69,05 RUB (+0,53%)
⬆️ Brent = 67,83 USD (+0,94%)
⬆️ IMOEX = 3 032 (+0,03%)
⬇️ RTS = 1 535 (-0,6%)
⬆️ USD = 62,24 RUB (+0,63%)
⬆️ EUR = 69,05 RUB (+0,53%)
⬆️ Brent = 67,83 USD (+0,94%)
🔎#обзор_iticapital - Неугасающий оптимизм
Российские рынки откроются в плюсе на фоне позитивного закрытия американских площадок, роста азиатских индексов. Прибыль промышленного сектора в Китае выросла на 5,4%, до ¥593,9 млрд ($84,93 млрд) – это самые быстрые темпы за восемь месяцев ввиду увеличения производства и продаж. Оптимизма участникам рынка придают улучшение ожиданий по темпам роста экономики и скорое подписание документов по первой части сделки между Китаем и США. Нефть продолжает дорожать на фоне новостей о торговом соглашении и рекордном сезонном потребительском спросе в США во время праздников.
Азиатские акции подскочили до 18-тимесячного максимума в пятницу ввиду ожидаемой торговой сделки.
Сегодня мы представляем последний в 2019 г. выпуск ежедневного обзора, следующий выйдет 9 января 2020 г.
В фокусе сегодня:
США: запасы сырой нефти по данным EIA.
ЕС: ежемесячный отчёт ЕЦБ.
Российские рынки откроются в плюсе на фоне позитивного закрытия американских площадок, роста азиатских индексов. Прибыль промышленного сектора в Китае выросла на 5,4%, до ¥593,9 млрд ($84,93 млрд) – это самые быстрые темпы за восемь месяцев ввиду увеличения производства и продаж. Оптимизма участникам рынка придают улучшение ожиданий по темпам роста экономики и скорое подписание документов по первой части сделки между Китаем и США. Нефть продолжает дорожать на фоне новостей о торговом соглашении и рекордном сезонном потребительском спросе в США во время праздников.
Азиатские акции подскочили до 18-тимесячного максимума в пятницу ввиду ожидаемой торговой сделки.
Сегодня мы представляем последний в 2019 г. выпуск ежедневного обзора, следующий выйдет 9 января 2020 г.
В фокусе сегодня:
США: запасы сырой нефти по данным EIA.
ЕС: ежемесячный отчёт ЕЦБ.
🏷 #АФК_Система
АФК Система продала 4,5% акций МТС Банка дочерней организации МТС Mobile TeleSystems B.V. В, сумма сделки составила 1,4 млрд руб. Таким образом, АФК Система вышла из капитала банка, а оператору МТС теперь принадлежит 99,7% уставного капитала МТС Банка.
Мы считаем новость нейтральной для бумаг компаний.
______________________________
АФК Система продала 4,5% акций МТС Банка дочерней организации МТС Mobile TeleSystems B.V. В, сумма сделки составила 1,4 млрд руб. Таким образом, АФК Система вышла из капитала банка, а оператору МТС теперь принадлежит 99,7% уставного капитала МТС Банка.
Мы считаем новость нейтральной для бумаг компаний.
______________________________
Пятница, 27 декабря 2019 г.
⬆️ IMOEX = 3 050 (+0,62%)
⬆️ RTS = 1 535 (+0,95%)
⬇️ USD = 62,07 RUB (-0,24%)
⬆️ EUR = 69,36 RUB (+0,44%)
⬇️ Brent = 67,82 USD (-0,15%)
⬆️ IMOEX = 3 050 (+0,62%)
⬆️ RTS = 1 535 (+0,95%)
⬇️ USD = 62,07 RUB (-0,24%)
⬆️ EUR = 69,36 RUB (+0,44%)
⬇️ Brent = 67,82 USD (-0,15%)
