Денежная масса США сократилась на 1,5% за последние 7 месяцев, что стало самым большим снижением за 7-месячный период за всю историю наблюдений

Отток капитала из европейских фондов продолжается, что не является хорошей новостью.

​​Deutsche Bank публикует исследование о том, что вероятность рецессии в США в течение следующих 12-ти месяцев превышает 80%. Это уже больше чем в 2020 году. Ну и там была рецессия.

Энергетические сектор в SP500 (розовый) намного дороже цен на нефть (синий).
Можно предположить, что инвесторы в акции ждут роста цен на нефть.
Ну или они ошибаются и на рынке просто пузырь.

​​#нефть #запасы #США #EIA

Еженедельные данные по нефти от EIA

Нефть = -12.580M (прогноз = -2.758М)
Запасы в Кушинге: -0.415M (прогноз=-0.697М)
Бензин: 2.769M (прогноз = 1,625M)
Дистилляты: 3.547M (прогноз = 1.457M)

Скорость повышения ставок на этот раз высокая, но не беспрецедентная

#нефть #США #EIA

Добыча сырой нефти в США в сентябре выросла на 2,4%

Согласно отчету EIА, добыча сырой нефти в США в сентябре выросла до 12,268 млн.баррелей в сутки. Это максимум с марта 2020 года.

При этом, сентябрьский прогноз EIА составлял 12,172 млн.баррелей в сутки

​​Друзья.
Выпадал немного из новостного фона. По семейным обстоятельствам, так сказать.

Что главное. Речь Пауэлла, которая состоялась вчера.

После комментариев Пауэлла шансы на повышение ставок на 50 базисных пунктов в декабре увеличились, а шансы на будущее повышение ставок выше 5% уменьшились.

Все из-за основного тезиса
«Время для замедления темпов повышения ставок может наступить сразу же после декабрьского заседания», — Пауэлл

Текущие рыночные ожидания относительно траектории ставки ФРС
#️⃣ Декабрь 2022 г.: повышение на 50 базисных пунктов до 4,25–4,50%
#️⃣ Февраль 2023 г.: повышение на 50 базисных пунктов до 4,75–5,00%
#️⃣ Пауза
#️⃣ Снижение ставки начнется в ноябре 2023 г., продолжится в 2024.

​​Все это конечно приводит к снижению индекса доллара и росту фондового рынка США.

В целом ничего необычного. По индексу доллара основное движение вниз уже определено.
Хватит ли запана пробить и закрыться ниже 105. Вот в чем вопрос.
Или рынок будет ждать данных по рынку труда на этой неделе?

Я думаю второе.

К тому же, совсем недавние опросы AAII показали, что настроения на SP500 все еще медвежье.
Переломить так его. Одной речью, сложно. Нужен пакет убедительных доводов.

Рынок труда и инфляция.

Будет ли «Санта-Ралли» на рынках?
На самом деле этот вопрос волнует многих.

Тенденция поиска Google по запросу «Санта-ралли» уже опережает график.

Причем регистрируется самый высокий интерес за последние 5 лет.

Вице-премьер Китая Чуньлань призвала к смягчению антиковидных мер после массовых протестов

Китайский фондовый рынок на этом, конечно, в плюсе.

Стоит полагать, что и нефть будет испытывать поддержку

Спрэд между ожиданиями потребителей и показателями текущих условий начинает расти, что обычно сигнализирует о рецессии.

Думаю, что экономика США уже скатилась в рецессию. Просто это подтвердится данными по ВВП позже.

​​Goldman Sachs полагает, что в будущем резко вырастут глобальные потребности в инвестициях в энергетику. Причем основной упор идет на возобновляемые источники энергии.

Друзья. Был в отъезде. Не мог много заниматься каналом. И вообще всем ))))
Но самое время вернуться.

Итак, важные события на сегодня, это конечно Non-Farm
Рынок труда может подстегнуть ФРС прекратить проводить сверх жесткую монетарную политику. Для этого надо, что бы рынок труда был плохим.

Хотя последние события указывают на то, что ФРС и так, вероятно, не собирается проводить сильно жесткую политику. Так что важность нон-фарма уходит на задний план.

Инфляция и речь Пауэлла стали самыми сильными триггерами для роста NASDAQ.

В целом достаточно ожидаемо.