📢Banking news

🔸Пока всю неделю IT-системы Московского Кредитного Банка работали с перебоями, один из независимых директоров МКБ, гражданин Великобритании, Лорд Питер Дарсбери купил долю 0,00185%.
Вероятно, это он поддержал цену МКБ в кризисный момент, посмотрите на недельный график акций банка.
🔸Росэксимбанк (принадлежит ВЭБу) существенно поменял совет директоров и назначил нового председателя правления. Руководить банком будет Андрей Слепнев вместо и.о. предправления Романа Смагина. В новом составе директоров не будет Алексея Груздева (замминпромторга РФ), Олега Теплова и Алексея Тюльпанова, свои позиции сохранили Георгий Каламанов (замминпромторга РФ) и Андрей Слепнев (новый руководитель), новички Леонид Осипов, Азер Талыбов и Никита Гусаков.
🔸RAEX понизил рейтинг банка Агросоюз (Москва) с ruB до ruCCC, прогноз сохранен на уровне негативный.
причина: снижение операционной эффективности, ухудшение качества активов, досоздание недостаточно консервативных резервов на возможные потери, недостижение основных целей по итогам 1 полугодия может привести к ослаблению интереса со стороны собственника
Банк давно находится в плачевном состоянии, в апреле была внеплановая проверка ЦБ, Минфин США занёс банк в санкционный список за сделки с Северной Кореей, банк ограничивал прием вкладов, закрывает офисы. Слишком много негативных новостей - ждём!
🔸21.09 ЦБ аннулировал лицензии банка Михайловский ПЖСБ (Волгоградская обл.) и Гранд Инвест Банка (Москва), лицензии отозваны добровольно.
🔹Fitch повысил прогноз по рейтингу Локо-Банка и Экспобанка со стабильного до позитивного, рейтинг подтвержден на уровне В+
🔹RAEX присвоил рейтинг банку Пересвет на уровне ruBB-, прогноз стабильный. В декабре 2016 г. рейтинг банка был подтвержден на уровне С и отозван.
риски: значительный объем недостаточно зарезервированных кредитных рисков по проблемым активам, потери в рамках судебных исков
Банк Пересвет находится на санации банка ВБРР (принадлежит Роснефти)

@MarketOverview

Цены на нефть пробили 80. Похоже, рост продолжится вопреки логике и заклинаниям Трампа.

@bitkogan

‼️Надо же, даже лысого из Минфина уже задолбало кумовничество и гроздья родственников в ЦБ🙊 Тотохи настолько уже оборзели, что вливаются целыми кланами и семьями в ЦБ, а в регионах и весь колхоз с родственниками и приятелями пристраивают на теплые местечки, "левые" люди с улицы , без протекций и рекомендаций ни в жисть не смогут устроиться в ЦБ даже при наличии шикарных знаний и опыта, ибо опытные умные товарищи регулятору нах не упали (кстати, а тетя Эля то сама хоть день в банке каком-то проработала?)..
❗️ В общем, в недрах Минфина родился законопроект, который предполагает установить ряд новых ограничений для сотрудников ЦБ РФ (и тут мы вспоминаем вечную песню о неподчиненности ЦБ госструктурам и отдельный статус регулятора).
🔥Проект закона устанавливает ограничение на совместную службу родственников в ЦБ при наличии непосредственной подчиненности или подконтрольности одного из них другому (тут мы вспоминаем Анюту Орленко, которая в декрете, но ее родственные связи с Васей Поздышевым уже давно ни для кого не секрет)👀
Далее Минфин поясняет, что при поступлении на работу в ЦБ либо при замещении должности, включенной в перечень, утвержденный советом директоров регулятора, могут возникать ситуации, при которых служащие, имеющие близкое родство, занимают должности в одном подразделении, что связывает их прямой подчиненностью либо подконтрольностью (а нет, Вася может вздохнуть, ибо Анюта Орленко всего-лишь его своячница)😆
Внезапненько, такие вот родственные соития, по мнению Минфина, вызывают конфликт интересов и могут помешать надлежащему, объективному и беспристрастному исполнению своих обязанностей😱 Е-мае, неужели всех родственничков погонят из ЦБ теперь поганой метлой?
Вот это вряд ли, чует наша редакционная Ванга, что этот закон дальше Минфина никуда и не выйдет, ибо негоже царице Эльвире указывать, кого брать на работу, а кого нет🖕🏻
Хотя, как поют наши птахи, тетя Эля в своем дурдоме давно уже ничего не решает @nebrexnya

Холодная погода в Москве совпала с политической депрессией внутри Садового кольца. Дикий коктейль настроений. Почему-то считают, что первый в ярости.

открываемся
акции https://yangx.top/markettwits/17265
нефть https://yangx.top/markettwits/17254

BofA ожидает роста золота выше $1300 из-за дефицита бюджета США
135x-1.png(Блумберг) -- Золото будет расти в течение следующего года на фоне усиления опасений по поводу роста дефицита бюджета США и торговой войны, которая начинает наносить ущерб экономике страны, прогнозирует Bank of America Merrill Lynch.Стоимость золота может составить в среднем $1350 за унцию в 2019 году, поскольку реформы корпоративного налогообложения ухудшают бюджетный баланс США, сказал Франциско Бланш, главный аналитик по сырьевым товарам и деривативам, в телефонном интервью на прошлой неделе. Золото торговалось в понедельник на спотовом рынке на уровне $1196,23 и в среднем по $1285 в этом году."Мы по-прежнему довольно конструктивно настроены по золоту в долгосрочной перспективе" на фоне опасений о будущем экономики США, хотя сейчас она выглядит относительно хорошо, сказал Бланш. "В краткосрочной перспективе доминируют влияние сильного доллара и рост ставок. Но в долгосрочной перспективе огромный дефицит госбюджета США довольно позитивен для золота", - отметил он.Комментарии Бланша схожи с позицией управляющего хедж-фонда, миллиардера Рэя Далио, который предсказал в этом месяце, что спад экономики США наступит примерно через два года, и это вызовет обвал доллара, так как правительство печатает деньги для финансирования растущего дефицита бюджета. Goldman Sachs Group Inc. также присоединился к хору "быков", прогнозируя золото на уровне $1325 через 12 месяцев. Золото сейчас закрепляется вблизи $1200 после пяти месяцев падения, или худшего периода с 2013 года.Бюджетное управление Конгресса прогнозировало ранее, что сокращение налогов в сочетании с новыми федеральными расходами приведет к дефициту бюджета в $1 триллион в 2020 году. Это вынудило Министерство финансов США увеличить продажи нот и облигаций до уровня, который последний раз наблюдался после рецессии, закончившейся в 2009 году.Сокращенный перевод статьи:Bank of America Sees Gold Soaring Above $1,300 on Fiscal DeficitКонтактные данные редактора, ответственного за перевод: Анна Улаева [email protected]Контактные данные автора статьи на английском языке: Ранджита Пакиам в Сингапуре [email protected]Контактные данные редактора статьи на английском языке: Джейсон Роджерс [email protected], Джеймс Пул, Джейк Ллойд-Смит©2018 Bloomberg L.P.

ОПЕК и Россия отвергли призыв Трампа к скорейшему увеличению добычи... https://t.co/4yVfV4hefT
— Агентство Рейтер (@reuters_russia) September 24, 2018

Жирные коты сегодня поставят свою честную оценку банку МФК (Международный Финансовый Клуб).

Сегодня этот банчок принадлежит, в основном, Михаилу Прохорову. Раньше было больше партнеров. И весьма знаковых: Вексельберг, Потанин, Керимов. Но все они разбежались. Весьма вовремя, надо признать, так как чем дальше, тем более проблемным становился банк, тем больше он генерил убытков. Правда, среди партнеров осталась жена Сергея Чемезова (!) Екатерина Игнатова, но ее доля невелика: меньше 7%. Она пока держится и не выходит из акционеров. Ну, либо просто забыла, что имеет долю в банке.

Банчок на 96 месте по активам и 74 по размеру вкладов физиков. Потихонечку двигается в сторону второй сотни и никак не нащупает свой вектор развития. От «финансового бутика» банк пытается перейти к универсальной модели с упором на малый и средний бизнес. Но все это буксует, к тому же слабое звено банка - автоматизация, а нынче это вообще провал. Куда дальше плыть и как стать устойчиво рентабельным, похоже, в самом банке представляют слабо. Впрочем, это характерно и для других бизнесов Михаила Дмитриевича.

Год назад moodys отозвал рейтинг банчка с Саа1,то есть в общем с преддефолтного уровня. Эксперт РА подтвердил недавно В+.

Почему банк может утонуть:
- очень плохое качество активов. В кредитном портфеле много длинных инвесткредитов неочевидного качества, пролонгаций и реструктуризаций под половину портфеля. В общем чуть менее чем полностью он хреновый,
- капитала мало. Запаса нет, а с таким качеством кредитного портфеля это очень плохо. Периодически акционер делает вливания, но потенциальное дорезервирование съест не только буфер,но и выведет капитал в минус. Ну и из убытков банк пока устойчиво не вышел,
- сокращающийся старый (и проблемный) бизнес не заменяется новым хорошим: это стратегическая ловушка банка. «Чтобы оставаться на месте, надо быстро бежать».

Почему банк жив:
- Прохоров, конечно, поддерживает банк как умеет: деньгами. Так как в свое время Михаил Дмитриевич удачно «окэшился», перед кризисом у него пока остался запасец ликвидности. Но не может же это вечно продолжаться,

Вердикт: В-. Банк давно в очень тяжелой ситуации; акционер очень хотел бы от него избавиться, но пока не получилось. Жирные коты всерьез опасаются за его судьбу и не очень советуют работать с этим банчком. https://yangx.top/FatCat18

Не перестаем удивляться людям, которые рулят нашей банковской системой. Глава МКБ Вова Чубарь назвал проблемы интернет-банка хорошим стресс-тестом, тем самы наплевав на интересы вкладчиков. Конечно, наша банковская система видела много, но такой цинизм еще надо поискать. При этом перед отзывом лицензии у нишах банчков стало модно все валить на технический сбой.

66.1
Позитив в EM, позитив в нефти >$80 за бочку.

​​Расходы иностранных туристов в стране пребывания (2017г.) Больше всего в абсолютном выражении иностранные туристы тратят в США порядка 211 млрд долл, далее следуют Испания и Франция. В России по итогам 2017г. иностранные туристы потратили 9 млрд долл. что сопоставимо с данными Дании, Марокко и Доминиканы. #ru #macro
 Источник: #howmuch

@fineconomics 

"Транснефть" прекратила поставки нефти на нефтеперерабатывающие заводы группы компаний "Новый поток". По данным Ъ, сбой связан с тем, что "Новый поток" не закупил необходимый объем нефти. Это говорит либо о финансовых проблемах в компании, либо о желании поторговаться и получить более выгодные условия контракта с "Транснефтью".

https://www.kommersant.ru/doc/3750792

Реальный курс лиры (с учётом инфляции в Турции и США) находится на историческом минимуме. Ниже среднеисторических уровней валюты Бразилии, ЮАР, России. Наиболее дорогими выглядят азиатские валюты

Комментарии к вышеприведённым графикам https://yangx.top/russianmacro/3303
Реальный курс – это номинальный курс, скорректированный на инфляцию в двух странах. В этом году упали все валюты крупнейших emerging markets (за исключением мексиканского песо). Реальные курсы показывают, насколько сильно упали валюты с учётом инфляции. Наиболее сильное падение реальных курсов валют наблюдается в Турции (-31%), Бразилии (-20%), России (-12%), Индонезии (-9%). При этом в Турции курс национальной валюты находится на историческом минимуме, в Бразилии и России – заметно ниже среднеисторических значений, в Индонезии – примерно на среднем уровне за последние 20 лет.
Для экономистов важны именно реальные курсы, т.к. именно они определяют структуру экономики, т.е. пропорции между внутренним и внешним спросом. Если ваша валюта девальвируется пропорционально инфляции, то реальный курс при этом не меняется, и соответственно заметного влияния на экспорт/импорт не происходит. Если же реальный курс снижается, то это стимулирует экспорт и подавляет импорт. В результате торговый баланс улучшается, что начинает оказывать поддержку курсу национальной валюты.
Масштаб девальвации валют EM в реальном выражении, наблюдающийся в этом году, достаточно существенен, чтобы включить механизм корректировки торгового баланса. Другое дело, что это процесс инерционный, и быстро такая корректировка не происходит. Этот процесс может остановиться, если в рассматриваемых странах произойдёт резкое ускорение инфляции. Это приведёт к укреплению реальных курсов валют, и тогда в номинальном выражении они перестанут выглядеть столь привлекательными, как сейчас.
Именно поэтому для инвесторов в нынешней ситуации так важна жёсткая кредитно-денежная политика. Если рынок будет уверен, что инфляция в странах EM остаётся под контролем, то потоки капиталов вновь начнут разворачиваться в сторону этих стран, и их валюты начнут укрепляться.

СМИ узнали о готовности России построить «Северный поток–2» за свой счет
http://amp.gs/hT0R

Показатель доли нерезидентов был отрицательным во всех странах ЕМЕ, кроме Китая, что странно в условиях торговых войн https://bit.ly/2zpB26k

@MarketOverview

Решение ОПЕК+ не повышать добычу нефти, чтобы компенсировать возможное сокращение поставок из Ирана, разогрело цены на "чёрное золото". Brent этим утром подскочил до $79,81 за бочку.

​​S&P Global Platts составил рейтинг крупнейших энергетических компаний мира

В топ рейтинга вышел Лукойл, поднявшись с шестого места на второе. В списке он уступает лишь американской ExxonMobil, которая вернула себе первую позицию, утраченную в прошлом году. Газпром ухудшил позиции, опустившись с 1 места на 17.

Рейтинг составляется на основе четырех индикаторов: стоимость активов, выручка, прибыль и рентабельность инвестированного капитала (ROIC).Среди первых топ-10 компаний у Лукойла лучшая рентабельность.

S&P Global Platts

Ещё одна "хорошая" новость для россиян от Татьяны Голиковой. Вице-премьер по социальным вопросам пообещала замедление роста зарплат в 2019 году. Причина в том, что в 2018-ом рост зарплат, по словам Голиковой, был "бурным".

https://ria.ru/society/20180924/1529192925.html

Сбербанк в пятницу, 21 сентября, поднял ставки по большинству долларовых депозитов. В сегменте private banking они увеличились на 1-1,2 п.п, максимальная ставка составила 3,4% против 2,25% ранее, показывает мониторинг Frank RG. Ставки по остальным долларовым депозитам в Сбербанке увеличились на 0,20 - 1,25 п.п. Максимальная ставка в семействе вкладов «Лидер» составляет 3,4% против 2,2% ранее, в семействе вкладов «Особый» - 2,7% против 2% ранее. В семействе «Сохраняй» Сбербанк закрыл продукт «Сохраняй капитал» с максимальной ставкой 3,4%, теперь максимальная ставка в этом семействе составляет 2% (по вкладу «Сохраняй Онлайн»).

В августе вкладчики забрали из Сбербанка валютные вклады на на сумму $1,2 млрд, подсчитал Bloomberg на основе данных ЦБ РФ и Frank RG. В целом по банковской системе отток составил $1,5 млрд. Bloomberg связывает его с угрозой новых санкций против российских госбанков.

С начала года Сбербанк потерял почти 10% розничных вкладов в иностранной валюте. В целом по банковской рознице потери составили 5,9%. Вклады в иностранной валюте занимают около 29% всего портфеля вкладов Сбербанка ($324 млрд).

Прошили 66 вниз. Нефть лютует. +2.4%, $80.7/барр. ЦБ для Минфина валюту не покупает на открытом рынке, поэтому зависимость рубэна от нефти, очевидно, вновь будет усиливаться. Коля Маржинов скоро придёт за ахтунгистами-любителями доллара. Тогда может быть хороший сквиз.