Визуализация последнего прогноза МВФ по экономическому росту. В лидерах - Макао (+56,7%) за счет перезапуска казино и Гайана (+25,2%) за счет новых нефтяных месторождений.
Интересные тренды:
1. Индия растет быстрее Китая (6,1% против 5,2%), но в абсолютных цифрах это превосходство теряется. ВВП индийца на душу населения в 2023 году прирастет на $141, а ВВП китайца - на $674. Среднему же россиянину достанется только +$44 (треть от прибытка индийца и 1/15 от прибытка китайца).
2. Экономика Европы в 2023 расти почти не будет. Германия покажет +0,1% роста, Великобритания уйдет в минус, а Норвегия заработает на поставках энергоносителей. Россия на фоне происходящего выглядит бодро (+0,3% против -2,3% в прошлом прогнозе).
3. Бодро себя чувствуют популярные у релокантов Казахстан (+4,3%), Грузия (+4%), Армения (+3,5%), Турция (+3%).
4. Самые высокие темпы экономического роста теперь официально у Африки, а не Азии, и на горизонте 20-30 лет выиграет тот, кто занимается Африкой, а это прежде всего Китай и Россия.
Интересные тренды:
1. Индия растет быстрее Китая (6,1% против 5,2%), но в абсолютных цифрах это превосходство теряется. ВВП индийца на душу населения в 2023 году прирастет на $141, а ВВП китайца - на $674. Среднему же россиянину достанется только +$44 (треть от прибытка индийца и 1/15 от прибытка китайца).
2. Экономика Европы в 2023 расти почти не будет. Германия покажет +0,1% роста, Великобритания уйдет в минус, а Норвегия заработает на поставках энергоносителей. Россия на фоне происходящего выглядит бодро (+0,3% против -2,3% в прошлом прогнозе).
3. Бодро себя чувствуют популярные у релокантов Казахстан (+4,3%), Грузия (+4%), Армения (+3,5%), Турция (+3%).
4. Самые высокие темпы экономического роста теперь официально у Африки, а не Азии, и на горизонте 20-30 лет выиграет тот, кто занимается Африкой, а это прежде всего Китай и Россия.
В январе 2023 морской экспорт нефти из РФ вырос на 682 тысячи баррелей в сутки (+15%), а из Саудовской Аравии упал на 580 тыс б/с (-8%). Снижение поставок из Саудовской Аравии связано с техническим обслуживанием месторождений, и выпадение этих объемов привело к росту цен на нефть в январе, их возврат на рынок и эмбарго на российские нефтепродукты может привести к падению цен на черное золото уже в этом месяце.
Приглашаем на конференцию *«ЛОГИСТИКА | Цифровая адаптация к новой реальности»*
В рамках конференции участники смогут обсудить вопросы, связанные с электронным документооборотом, автоматизацией логистических процессов и другими элементами цифровизации логистической отрасли.
📍*Спикеры конференции*: НЛМК, Камертон+, ФТС Пятерочка, Tablogix, Газпромснабжение, Docrobot, Системы и технологии в логистике, ВСМПО АВИСМА, Русско-Азиатский Деловой совет (РАДС), Пакер-Сервис, ОАО «РЖД», Оптимальная логистика и другие.
🗓16 февраля 2023 | 9:30-18:00
Offline (Москва) | Online
➡️ Подробнее на сайте: https://clck.ru/33NsVT
В рамках конференции участники смогут обсудить вопросы, связанные с электронным документооборотом, автоматизацией логистических процессов и другими элементами цифровизации логистической отрасли.
📍*Спикеры конференции*: НЛМК, Камертон+, ФТС Пятерочка, Tablogix, Газпромснабжение, Docrobot, Системы и технологии в логистике, ВСМПО АВИСМА, Русско-Азиатский Деловой совет (РАДС), Пакер-Сервис, ОАО «РЖД», Оптимальная логистика и другие.
🗓16 февраля 2023 | 9:30-18:00
Offline (Москва) | Online
➡️ Подробнее на сайте: https://clck.ru/33NsVT
Скидка на российскую нефть Urals в портах Индии составляет -$18 за баррель с учетом доставки и страховки. Такие данные приводит S&P Global Platts на 1 февраля 2023. На Индию сейчас приходится порядка 70% поставок Urals.
⚡️ Президент РФ отменил для экспортеров обязательную продажу валютной выручки
Китай спасает Европу от холода пересмотром своей энергетической стратегии. В 2022 году Европа сделала ставку на СПГ, в то время как Китай — на уголь (его доля в электрогенерации выросла до 60%), трубопроводный газ (в том числе на новые проекты с Россией), а также на рост внутренней добычи газа. Такая смена приоритетов ослабит спрос на СПГ, чем избавит ЕС от дополнительного давления на цены со стороны спроса, тем более, что только в 2022 Китай на 20% снизил закупки СПГ.
Сейчас есть общий консенсус о том, что Запад согласен на высокую инфляцию ради обесценения огромных долгов, из чего следует, что игры с ростом ставки ФРС и ЕЦБ временные, а сырье и акции будут неплохо дорожать в долгосрочной перспективе за счет инфляции.
Мне же кажется, что нас ждет что-то вроде неотэтчеризма/новой рейганомики со всеми вытекающими. Есть пара причин.
1. Западу важно сохранить господство доллара и евро. Мир вышел из коронакризиса с помощью порчи монеты: Запад напечатал кучу необеспеченных денег и раздал развивающимся странам, но сейчас приходит момент расплаты в виде роста цен и обесценения валют: индекс доллара падает с ноября 2022, евро заметно потерял к доллару с 2019. Китай же показал, что не допускает резкой девальвации своей валюты, даже несмотря на выгоду от нее. Запуск цифрового юаня и валютные амбиции Пекина, как и пример России, показавшей, что жить без доллара и евро можно — это причины, почему Западу нужно будет бороться за сохранение власти своих валют, даже если это приведет к неприятным решениям.
2. Текущие меры против профсоюзов в Великобритании и права на протесты в Великобритании - это, как показывает историческая практика, подготовка к очень непопулярным решениям. Вероятно, в 2020-е мы увидим постепенный демонтаж welfare state. Наш президент в своей эпохальной речи 22.02 обещал десоветизацию Украины, а реально десоветизирует Запад, который постепенно теряет плюшки для населения, которые местный капитал дал людям из-за «красной угрозы». Вероятно, пенсионной возраст будет выше, а государства Запада станут еще более «компактными» за счет новых волн приватизации.
Если предположение верно, то мы увидим новую концепцию государства (в которой может оказаться, что частные собственники могут более эффективно управлять тюрьмами и, например, полицией, чем неэффективные бюрократы, а театры, музеи, библиотеки и прочие учреждения переведут на самоокупаемость, чтобы рыночек порешал). Такое «переиздание» государства будет сопровождаться ростом безработицы и беспредела на улицах (образ Готэма - это про 80-е и рейганомику, как и «На игле» про последствия тэтчеризма). В краткросрочной же перспективе это обвалит цены на природные ресурсы (нефть, промышленные металлы), чем опять же сместит баланс от развивающихся стран к развитым.
Мне же кажется, что нас ждет что-то вроде неотэтчеризма/новой рейганомики со всеми вытекающими. Есть пара причин.
1. Западу важно сохранить господство доллара и евро. Мир вышел из коронакризиса с помощью порчи монеты: Запад напечатал кучу необеспеченных денег и раздал развивающимся странам, но сейчас приходит момент расплаты в виде роста цен и обесценения валют: индекс доллара падает с ноября 2022, евро заметно потерял к доллару с 2019. Китай же показал, что не допускает резкой девальвации своей валюты, даже несмотря на выгоду от нее. Запуск цифрового юаня и валютные амбиции Пекина, как и пример России, показавшей, что жить без доллара и евро можно — это причины, почему Западу нужно будет бороться за сохранение власти своих валют, даже если это приведет к неприятным решениям.
2. Текущие меры против профсоюзов в Великобритании и права на протесты в Великобритании - это, как показывает историческая практика, подготовка к очень непопулярным решениям. Вероятно, в 2020-е мы увидим постепенный демонтаж welfare state. Наш президент в своей эпохальной речи 22.02 обещал десоветизацию Украины, а реально десоветизирует Запад, который постепенно теряет плюшки для населения, которые местный капитал дал людям из-за «красной угрозы». Вероятно, пенсионной возраст будет выше, а государства Запада станут еще более «компактными» за счет новых волн приватизации.
Если предположение верно, то мы увидим новую концепцию государства (в которой может оказаться, что частные собственники могут более эффективно управлять тюрьмами и, например, полицией, чем неэффективные бюрократы, а театры, музеи, библиотеки и прочие учреждения переведут на самоокупаемость, чтобы рыночек порешал). Такое «переиздание» государства будет сопровождаться ростом безработицы и беспредела на улицах (образ Готэма - это про 80-е и рейганомику, как и «На игле» про последствия тэтчеризма). В краткросрочной же перспективе это обвалит цены на природные ресурсы (нефть, промышленные металлы), чем опять же сместит баланс от развивающихся стран к развитым.
Трейдеры сообщают, что в январе Россия предлагала скидки на Urals в $15-20 на баррель покупателям из Индии и Китая, а также платила $15-20 на баррель за фрахт, в результате чего Urals на CIF шел с 40% дисконтом против 10% скидки у Mars (похожего по химсоставу на Urals американскому сорту нефти). Помимо Индии и Китая от санкций выигрывают перевозчики Греции и ОАЭ, в том числе частично принадлежащие российским компаниям.
Китай вышел после новогодних праздников, а, значит, самое время оставлять свои запросы на бесплатный поиск и подбор оборудования, сырья, полуфабрикатов и промышленных товаров в Китае. Это можно сделать через наш сайт, где доступен каталог, либо в чате с @baisono07. Наши основные товарные категории доступны здесь.
За 10 лет доля населения в трудоспособном возрасте в Китае упала с 74,4% до 68,3%. В абсолютных цифрах это снижение с 994,5 млн до 963,7 млн человек (на население Австралии). Дальше, если верить демографическому прогнозу ООН, будет хуже, что уже окажет влияние на экономику. Россия уже ощущает влияние демографии на рост ВВП.
Пока Китай на распутье, но в мире есть только три пути решения демографических проблем: 1) плавильный котел - привлекать мигрантов из разных стран и формировать у них новую идентичность: был мексиканцем - стал американцем, был киргизом - стал россиянином; 2) мультикультурализм - привлечение мигрантов, но с сохранением идентичности и культурного многообразия как в Европе; 3) путь самурая (Япония и похоже Южная Корея) - созерцать как население стареет и сокращается, но не привлекать грязных варваров-мигрантов. Культурно Китаю ближе третий путь, но он не самый прагматичный, да и десятки миллионов мигрантов можно высасывать разве что из Африки, а масштаб требует централизма.
Пока Китай на распутье, но в мире есть только три пути решения демографических проблем: 1) плавильный котел - привлекать мигрантов из разных стран и формировать у них новую идентичность: был мексиканцем - стал американцем, был киргизом - стал россиянином; 2) мультикультурализм - привлечение мигрантов, но с сохранением идентичности и культурного многообразия как в Европе; 3) путь самурая (Япония и похоже Южная Корея) - созерцать как население стареет и сокращается, но не привлекать грязных варваров-мигрантов. Культурно Китаю ближе третий путь, но он не самый прагматичный, да и десятки миллионов мигрантов можно высасывать разве что из Африки, а масштаб требует централизма.
В 2023 в России инфляция составит 5% по прогнозу МВФ. Это уровень крепкого середняка: лучше, чем в Индии (5,1%), Италии (5,2%), Германии (7,2%), Польше (14,3%), Иране (40%), Турции (51,2%), но хуже, чем в Китае (2,2%), США (3,5%), Франции (4,6%).
Самая высокая инфляция ожидается в Зимбабве (204,6%), Венесуэле (195%) и Аргентине (76,1%). В Азии рост цен будет самым слабым. Главные инфляционные факторы-2023: рост цен на энергию и на еду.
Самая высокая инфляция ожидается в Зимбабве (204,6%), Венесуэле (195%) и Аргентине (76,1%). В Азии рост цен будет самым слабым. Главные инфляционные факторы-2023: рост цен на энергию и на еду.
РФ и КНР подписали межправительственное соглашение о поставках газа по «Дальневосточному маршруту» (Сила Сибири-3, 10 млрд кубометров в год).
Это важный и перспективный маршрут, но надо понимать: годовой экспорт 98 млрд кубометров в Китай по трем трубопроводам — это перспектива 2028-2030, а в Европу в 2021 мы поставляли 174,3 млрд кубометров.
Это важный и перспективный маршрут, но надо понимать: годовой экспорт 98 млрд кубометров в Китай по трем трубопроводам — это перспектива 2028-2030, а в Европу в 2021 мы поставляли 174,3 млрд кубометров.
Больше России Китай любят только в Нигерии и Кении. А вот стран, считающих, что Китай оказывает негативное влияние на мир заметно больше: это Япония, Австралия, Германия, Великобритания и Швеция. США Китай тоже не любят, но не так сильно как страны выше.
Вообще интересная поляризация: позитивно влияние Китая в мире оценивают развивающиеся страны, а негативно — развитые и Индия.
Вообще интересная поляризация: позитивно влияние Китая в мире оценивают развивающиеся страны, а негативно — развитые и Индия.
⚡️ Запрос дня: люцерна
В конце прошлого года Китай открылся для экспорта российской люцерны. К нам обратился китайский покупатель, заинтересованный в долгосрочном контракте с годовым объемом поставки 30-50 тысяч тонн. Заинтересованных в сотрудничестве прошу писать @baisono07.
В конце прошлого года Китай открылся для экспорта российской люцерны. К нам обратился китайский покупатель, заинтересованный в долгосрочном контракте с годовым объемом поставки 30-50 тысяч тонн. Заинтересованных в сотрудничестве прошу писать @baisono07.
Никель подорожал на 6,4% благодаря «кидку года» на $577 млн
Крупный сырьевой трейдер Trafigura подал иск на $577 млн против Практика Гупты и связанных с ним трейдерских компаний. Инспекторы Trafigura решила проверить в Роттердаме контейнер с никелем, но обнаружили там материал более низкой стоимости. Вообще в индустрии давно ходили истории о поддельных складских квитанциях, дубликатах отгрузочных документов и контейнерах, заполненных раскрашенными камнями, но вскрылась эта история в духе 90-х только сейчас. Сам Гупта человек хотя и не публичный, но уважаемый, у его компаний годовая выручка в 1,5 млрд фунтов, а сам он работает с Trafigura с 2015. Почему он 7 лет работал без претензий, а в 2023 решил провернуть такую схему тоже решительно непонятно. В общем, вопросов больше, чем ответов. Вполне вероятно, что такие схемы работают не первый день, и не только с Гуптой, просто на последнего решили повесить убытки прошлых периодов и сделать козлом отпущения. Рынок отреагировал на эту новость однозначно: мошенничество на 21 тысячу тонн привело к росту цены никеля на 6,41% по итогам вчерашней сессии.
Крупный сырьевой трейдер Trafigura подал иск на $577 млн против Практика Гупты и связанных с ним трейдерских компаний. Инспекторы Trafigura решила проверить в Роттердаме контейнер с никелем, но обнаружили там материал более низкой стоимости. Вообще в индустрии давно ходили истории о поддельных складских квитанциях, дубликатах отгрузочных документов и контейнерах, заполненных раскрашенными камнями, но вскрылась эта история в духе 90-х только сейчас. Сам Гупта человек хотя и не публичный, но уважаемый, у его компаний годовая выручка в 1,5 млрд фунтов, а сам он работает с Trafigura с 2015. Почему он 7 лет работал без претензий, а в 2023 решил провернуть такую схему тоже решительно непонятно. В общем, вопросов больше, чем ответов. Вполне вероятно, что такие схемы работают не первый день, и не только с Гуптой, просто на последнего решили повесить убытки прошлых периодов и сделать козлом отпущения. Рынок отреагировал на эту новость однозначно: мошенничество на 21 тысячу тонн привело к росту цены никеля на 6,41% по итогам вчерашней сессии.
РФ в марте добровольно сократит добычу нефти на 500 тысяч баррелей/сутки (примерно 5% добычи). — Новак.
Стоимость морского фрахта бензина и других нефтепродуктов подскочила на 405%. После введения эмбарго на российские нефтепродукты 5 февраля 600 судов перешли в «российский теневой флот» из-за чего на других направлениях цены на перевозки тоже выросли. Как итог, санкции сделали фрахт дороже как для России, так и для Европы.
Кстати, озвученное Новаком «добровольное сокращение добычи нефти» Россией пройдёт с максимальных за год значений, близких к до-СВОшным уровням.