19:13: BACK TO OIL

BP единственная среди мировых нефтегазовых компаний продемонстрировала убытки по итогам 2022 года: на фоне рекордной прибыли остальных западных мейджеров (Exxon – $55.7 млрд, Chevron – $35.5 млрд, Shell – $42.3 млрд) BP сегодня отчиталась об убытке в размере 2,5 млрд долл.
Всему виной - «зеленая» повестка. В то время как остальные нефтяные гиганты вовремя оценили ситуацию и смогли снять сливки с разразившегося энергетического кризиса, сосредоточив усилия на добыче углеводородов, BP продолжала вкладывать в убыточное «зеленое» направление бизнеса.
Судя по всему, менеджмент ошибку осознал. Так что помимо отчетности, вр вчера объявили и об изменениях в стратегии. Собрали для вас главное:
- Вр увеличивает инвестиции в нефтегазовые проекты с коротким циклом окупаемости на 1 млрд долл. в год, т.е. на 8 млрд долл. к 2030 году под предлогом возможности генерировать больший денежный поток.
- Компания призналась, что ряд нефтегазовых активов будет функционировать дольше, чем ожидалось, и снизила цели по ограничению выбросов. Теперь bp хочет добывать 2,5 млн бнэ./сут. в 2025 году и 2 млн бнэ./сут. в 2030 году, что составит снижение добычи в 25% к уровню 2019 года (без учета Роснефти). Предыдущая цель была на уровне 40% снижения к 2019 году. В новом прогнозе bp ожидает снижение выбросов в 2030 году на 20-30% к уровню 2019 года против предыдущей цели в 35-40%;
- несмотря на убытки, компания продолжит придерживаться курса увеличенных выплат акционерам и планирует рост дивидендов на 10% в 4 кв. 2022 г., рост к 4 кв. 2021 года в 21%.

Источник: @russianmacro

21:01: МНЕНИЕ: Расчетный дивиденд Новатэка за 2022 год может составить 100 рублей - Открытие Инвестиции

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74661

#NVTK

Источник: @newssmartlab

21:12: РОССИЙСКИЕ БАНКИ ПО-РАЗНОМУ ПРОШЛИ 2022 ГОД — КОСТИН ЗАЯВИЛ, ЧТО УБЫТКИ ВТБ СВЯЗАНЫ СО СНЯТИЕМ НАЛИЧНЫХ

2022 год для банковской отрасли в России стал достаточно тяжелым — даже ковидные времена принесли не столько трудностей, сколько многочисленные санкции. Каждый банк столкнулся с серьезными потерями из-за ситуации на рынках. Не было разницы, идет ли речь о малых банках или крупных. Убытки были у всех, просто в зависимости от банка они различались. А потому естественно, что больше всего досталось именно крупным банкам — таким как ВТБ или Сбер.

Сегодня же, когда кризисное пике уже позади, видно, как крупные банки справлялись со своими проблемами. Но куда важнее — что они говорят о минувшем годе. Например, тот же Сбер, по сути, сумел трансформировать свой бизнес, оптимизировать расходы и приспособиться к ситуации так, что по итогам последних месяцев получил прибыль. Эти деньги пойдут на выплату дивидендов, разговоры о которых ходят еще с конца прошлого года, как только стала известна отчетность банка. Ни разу никто из топ-менеджеров банка даже не заикнулся о том, были ли какие-то непреодолимые трудности. По сути, появлялась проблема — её решали, только и всего. По крайней мере, именно такое впечатление складывается исходя из речи топов банка.

С другой же стороны — ВТБ. Также крупный банк, на который точно так же навалилась куча проблем. Однако никакой трансформации не было, никаких дивидендов в ближайшие годы не предвидится, а из-за поворота с допэмиссией те, что будут в будущем окажутся на порядок ниже, чем могли бы быть.

Особенно интересно, что говорит глава ВТБ Костин об убытках банка. Он заявил. что причина заключалась в массовом снятии наличных клиентами в феврале: «У нас со счетов было снято $26 млрд. И поскольку у нас таких средств не имелось у самих, мы вынуждены были пойти на рынок и покупать их, а если вы посмотрите средневзвешенную цену за этот период или курс, он был свыше 101 рубля за доллар. И вот эта разница между сегодняшними 70 рублями и 100 дает нам основной на сегодня убыток». То есть, фактически Костин обвиняет клиентов ВТБ в убытках банка.

Продолжаем следить за ситуацией.

Источник: @russianmacro

21:15: МНЕНИЕ: Норникель может снизить дивиденды - Газпромбанк Инвестиции

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74662

#GMKN

Источник: @newssmartlab

12:30: Принудительная конвертация рублей в Euroclear никак не связана с возможной разблокировкой активов. Таким образом депозитарий показывает, что больше не работает с рублями, пояснил «РБК Инвестициям» партнер адвокатского бюро NSP Сергей Гландин. Процедура затронет купоны и дивиденды, начисленные в рублях, а также свободный рублевый кеш.

«Euroclear как юрлицо, как депозитарий, как банк просто решил выйти из валюты Российской Федерации, прекратил соответствующие корреспондентские отношения, и сейчас он никакие платежные поручения в рублях обрабатывать не будет. Если был начислен купонный доход на рублевые бумаги, то его в рублях вывести не получится», — пояснил юрист.

@selfinvestor

Источник: @selfinvestor

13:04: 🟢 Акции Сбербанка перед отчетом — тренд растущий

Сбербанк в ближайшие дни может представить месячный отчет за январь по российским стандартам учета. Как ведут себя акции перед отчетом и что ждать от бумаги в будущем.

Хорошая динамика в IV квартале

Сбербанк вышел на сильную траекторию по прибыли с октября 2022 г. (первый месяц раскрытия после паузы в публикациях). «Мы ожидаем сохранения сильного тренда с учетом отсутствия роста кредитных рисков, хорошей маржи и комиссий, умеренного роста операционных расходов», — комментируют аналитики БКС.

Прошлый год оказался очень непростым — на фоне ухудшения макроэкономической ситуации банк еще попал под санкции. Несмотря на это, чистая прибыль в 2022 г. достигла 300 млрд руб. (-75,7% г/г), несмотря на многочисленные факторы давления. Декабрь оказался сильным, поддержку рекордной чистой прибыли и комиссионному доходу оказали продолжающееся расширение СберПрайм, рекордный объем выдачи кредитов физлицам, низкая стоимость риска и значительное снижение операционных расходов. Таким образом, чистая прибыль за месяц показала сильный рост до 125,5 млрд руб. (+40% г/г).

Слабая сезонность января

Аналитики отмечают, что в январе ожидается отражение сезонности в более слабой кредитной и транзакционной активности, что может снизить показатели прибыли м/м.

Как сообщили Ведомости, кредитование граждан в первый месяц года традиционно сократилось после высоких показателей декабря: по итогам января выдачи упали почти на 39%.

Что ждать от акций

С конца января акции Сбербанка росли несколько быстрее рынка, обновляя максимумы с апреля 2022 г. Ожидание отчетности может выступает триггером для бумаги. По факту публикации котировки могут формально обновить апрельские максимумы, после чего вероятно пройдет откат на фоне накопленной перекупленности.

«На горизонте 12 месяцев мы не просто позитивно смотрим на Сбер, крупнейший российский банк, а относим его к нашим фаворитам», — отмечают аналитики БКС.

«Дополнительным катализатором для компании могут стать дивиденды: несмотря на отсутствие данных о собственном капитале и уровне достаточности капитала (пресс-релизы свидетельствуют, что CAR на достаточном уровне и даже превышают более строгие значения с запасом, принятые Наблюдательным советом в декабре 2021 г.), CEO недавно объявил о возможном возобновлении дивидендных выплат уже в 2023 г.».

Целевая цена аналитиков по акциям Сбербанка находится на уровне 240 руб., что предполагает рост на 45% с текущих уровней.

Источник: @bcs_express

16:40: 🤑 Euroclear получил рекордную прибыль на замороженных активах россиян

Компания заработала 1,2 млрд евро в 2022 году. Из них 597 млн — доход от вложений замороженных дивидендов и купонов, причитающихся россиянам от иностранных компаний.

Но эти выплаты не дошли до российских акционеров из-за санкционных ограничений. И копятся на счетах Euroclear, баланс депозитария увеличился на 99 млрд евро в прошлом году.

@if_market_news

Источник: @if_market_news

17:08: 🇷🇺#ENRU
"ЭЛ5-Энерго" в 2023-2025 гг. ожидает стабильную выработку электроэнергии на уровне 20-21 млрд кВт-ч в год

Совет директоров "ЭЛ5-энерго" не будет рекомендовать выплачивать дивиденды до достижения оптимального уровня долговой нагрузки #дивиденд

- компания — ТАСС

Источник: @markettwits

17:11: СД ЭЛ5-Энерго (бывш. Энел Россия) решил не давать рекомендации акционерам по дивидендам

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74725

#ENRU

Источник: @newssmartlab

17:40: ⚠️🇷🇺#ENRU = -3% на дивидендах

Источник: @markettwits

18:03: Эл5 Энерго (Энел) решил не давать рекомендации акционерам по дивидендам до достижения оптимального уровня долговой нагрузки

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74734

#ENRU

Источник: @newssmartlab

21:10: Появился повод для более глубокой коррекции

Поначалу российский рынок умеренно повышался вслед за нефтяными ценами, но в середине торгов испытал резкое снижение, опустившись к минимумам недели. Просадку спровоцировали новые фискальные инициативы правительства, способные сократить дивидендные выплаты. Индекс МосБиржи сумел избежать серьезных потерь благодаря резкому ослаблению рубля.

Рубль вслед за кратковременным укреплением стал быстро дешеветь, евро и юань достигли максимумов с апреля–мая 2022 г. Котировки ОФЗ ускорили снижение, индекс гособлигаций RGBI закрылся на трехмесячном минимуме с ощутимыми потерями.

В фокусе:
bcs-express.ru/novosti-i-analitika/itogi-torgov-poiavilsia-povod-dlia-bolee-glubokoi-korrektsii

Источник: @bcs_express

09:52: Ежедневный обзор
Российский фондовый рынок

📉Вчера вице-премьер А. Белоусов рассказал, что правительство может предложить крупному бизнесу сделать однократный взнос в бюджет. Рынок моментально отреагировал, застопорив любое движение вверх, а индекс МосБиржи, как и большинство эмитентов, опустился в область отрицательных значений, и теперь рынок ожидает прояснения ситуации. Сегодня инвесторы посмотрят на финансовые результаты Сбербанка, которые, не исключено, могут придать оптимизма, но в целом риски указывают на бόльшую вероятность ослабления. Хотя рыночный индикатор опирается на уровень поддержки, еще один день в красном может стать крайне негативным сигналом.

📌В коротких и среднесрочных ОФЗ вчера наблюдался рост доходностей, однако активность в этих сегментах была небольшой. Бумаги со сроком погашения до двух лет прибавили в доходности 5–15 б. п. до 7,08–7,8% годовых, на участке 5–8 лет рост доходностей составил 5–11 б. п. до 9,1–10,2% годовых. Основная торговая активность была сосредоточена в длинных бумагах (2029–2036 годов погашения), где изменения доходностей были минимальными и по итогам дня составили 10,3–10,55%.

📊Макроэкономика – в декабре выпуск по базовым видам экономической деятельности упал на 4,3% г/г, по итогам 2022 г. — всего на 1,3% – декабрьское ухудшение динамики обусловлено отрицательным результатами розничной и оптовой торговли, а также в обрабатывающих производствах – ВВП в 2022 г. упал менее чем на 3%, что представляется приемлемым результатом

🔮Норникель – ожидаем слабых результатов за 2П22 по МСФО – в пятницу компания откроет сезон отчетности в своем секторе – финансовые результаты за 2П22 должны показать и полугодовое, и годовое снижение из-за сокращения объемов продаж (в силу ограничений в логистике), рекордными капзатратами и скачком в оборотном капитале – слабый FCF, что выразится в низких дивидендах, может разочаровать рынок – возможна краткосрочная негативная реакция инвесторов

🖌ЭЛ5-Энерго (ранее — Энел Россия) – одобрен новый бизнес-план на 2023–2025 гг. – ожидается стабильная генерация электроэнергии и постепенное улучшение финансовых показателей – компания планирует снижать чистый долг начиная с 2025 г. – снижение долговой нагрузки — это главный приоритет, 100% FCF будет использовано для погашения долга – негативно скажется на настроениях инвесторов, ожидающих дивидендных выплат

💸Макроэкономика – инфляция с 31 января по 6 февраля ускорилась до 0,26%, в годовом выражении осталась на уровне около 11,5% – основной причиной ускорения инфляции стал скачок в ценах на овощи (+5,1%) – сказываются сезонные факторы, которые не следует учитывать при анализе инфляционных трендов

💰Стратегия – Правительство РФ предлагает крупнейшим компаниям сделать добровольный взнос в бюджет на 200 млрд руб. («Интерфакс») – пока неясно, как распределятся платежи и какие компании их внесут – под самым большим риском негосударственные компании с высокой рентабельностью (Юнипро, Globaltrans, МТС и др.) – может, в свою очередь, означать снижение налогового давления на Газпром – негативно для настроений

🛢Нефтяные компании – добыча нефти в начале февраля на неизменном уровне по отношению к ноябрю 2022 г. – январю 2023 г. (вице-премьер А. Новак) – производство ЖУВ в диапазоне 10,8–10,9 мбс – компании законтрактовали поставки нефтепродуктов на февраль – добыча устойчива к ценовым «потолкам» и эмбарго ЕС – позитивно

💧Газпром – в начале февраля транзит через Украину восстанавливается – вчера объем достиг 31 млн м3 против среднесуточных 24 млн м3 в середине января – но все еще ниже 42 млн м3/сутки в декабре – восстановлению способствуют рост спроса со стороны ЕС и снижение рассчитываемой с месячным лагом к котировкам TTF цены реализации Газпрома – позитивно

📞VEON – подтвердил, что получил разрешение Правительства РФ на продажу российского бизнеса группе топ-менеджеров ВымпелКома – сделку должны закрыть до 1 июня – позитивно



Полную версию обзора смотрите на нашем аналитическом портале.

@Sinara_finance

#Daily

Источник: @sinara_finance

10:29: МНЕНИЕ: Рекомендация СД ЭЛ5-Энерго о невыплате дивидендов - негативная новость для инвесторов - Атон

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74769

#ENRU

Источник: @newssmartlab

11:31: 🇷🇺#дивиденды #россия #прогноз
Газпромбанк выпустил новый отчет по дивидендам в 2023г

Источник: @markettwits

13:15: ❌Аналитики «ВТБ Мои Инвестиции» поменяли своего фаворита в российском нефтяном секторе.

По мнению экспертов, «Роснефть» теперь привлекательнее ЛУКОЙЛА — даже несмотря на более высокую ожидаемую дивидендную доходность акций последнего в 2023 году.

✅«Роснефть» больше других нефтяных компаний выигрывает от расхождения цен экспортных поставок российской нефти в западном и восточном направлении

✅ По итогам третьего квартала 2022 года 77% экспорта «Роснефти» осуществлялось в Азию, при этом большая часть шла по трубопроводной системе «Восточная Сибирь — Тихий океан» по более высокой цене

✅ Кроме того, аналитики отметили, что нефтепереработка и сбыт «Роснефти» составляет только 24% от EBITDA — это ниже, чем у других компаний в отрасли. Это делает «Роснефть» менее восприимчивой к эмбарго ЕС и потолку цен на нефтепродукты, полагают в подразделении ВТБ.

Ранее из списка фаворитов аналитики SberCIB также исключили ЛУКОЙЛ.

@selfinvestor

Источник: @selfinvestor

13:59: МНЕНИЕ: В 2023 году к выплатам дивидендов могу вернуться Эталон, Глобалтранс и Русагро - Газпромбанк

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74791

#ETLN

Источник: @newssmartlab

14:00: 🇺🇸#PEP #отчетность
PepsiCo Q4 22 Earnings:
- Net Rev: $28.00B (exp $26.88B)
- Core EPS: $1.67 (exp $1.64)

- Organic Rev. +14.6% (est +8.27%)
- Sees FY Organic Rev Up 6% (est +5.08%)

#дивиденд Boosts Annual Dividend By 10% To $5.06/Share

#buyback компания ожидает buyback на $1 млрд в 2023г

Источник: @markettwits

16:07: 💥🇷🇺#SBER
РФ ждет от Сбербанка дивиденды за 2022г, "не меньше" заложенных в политике 50% прибыли - Минфин — Интерфакс

Источник: @markettwits

16:09: РФ ждет от Сбербанка дивиденды за 2022г, не меньше 50% прибыли - Минфин

Читать далее
👉 https://smartlab.news/i/74809

#SBER

Источник: @newssmartlab