Новость!

📀Полиметал подал заявку на делистинг акций с Московской биржи.

Товарищи, не вздумайте выкупать просадки, и вообще ловить формации типо "дохлой кошки", печально все закончится.

Акцию сегодня будут сливать все, включая крупняк. И сливать будут долго.

Предупреждены, значит вооружены💪🏻

БОРТОВОЙ ЖУРНАЛ ИНВЕСТОРА
🚀

Запись | 16

#запись

Одна из самых больших ошибок, которые вы можете совершить, как трейдер – вложить в одну сделку слишком много денег.
Чем больше денег вы используете, тем больше эмоционального топлива подливаете в огонь. В конечном счете, вы, по всей вероятности, сгорите.

Профит, НО! | DAP_Fin

Соскучились по постам, вот новенькое😎

ОБОИГАЦИИ ИЛИ ВКЛАДЫ
Что выбрать?

Пост начало серии публикаций про облигации, что бы знали и умели работать с ними, ну и не ошибались😏

Что лучше выбрать облигации или вклады для хранения части подушки безопасности или просто консервативной составляющей инвестиций? Разные инструменты – разные цели. Сейчас разберемся ☕️+🍩+🍪

Вклады и облигации – максимально консервативные инструменты для сбережений. Все же у каждого есть свои особенности, преимущества и недостатки.

➡️Облигации – очень крутая тема, но в ней важно разбираться. Облигации – это долговые ценные бумаги. То есть даем в долг компании или государству под проценты.

Облигация облигации рознь. Есть гос. облигации – это ОФЗ (облигации федерального займа). Их выплата гарантирована государством. Они самые надежные. Но далеко не все из них интересные. Долгие облигации – это риски, а в ОФЗ много долгих. Еще один минус ОФЗ – это, как правило, доходность ниже корпоративных облигаций, но выше банковских вкладов. Обычно на 0,5-2%, но надо учитывать срок обращения.

Есть корпоративные облигации – это облигации, которые выпускают компании. Например, Лукойл, РЖД, и так далее. Их очень много, от крупных крупных компаний вплоть до микрофинансовых организаций. В них доходность точно выше вкладов и гораздо интереснее. Хотя если говорить о риск менеджменте, то самые надежные будут ОФЗ и корпоративные облигации крупных гос компании.

➕В облигациях есть большой плюс перед вкладами – это накопленный купонный доход (НКД). Как он работает? Если мы продаем облигации не дожидаясь погашения или выплаты купона, то при продаже получим НКД за каждый день держания этой облигации по ставка купона.

Например, купон 10%. Мы купили облигацию и продержали ее 30 дней. При продаже, мы получим НКД за эти 30 дней. Обратная сторона медали – когда мы покупаем с рынка, то тоже платим этот НКД продавцу (хотя нам потом это компенсируется купоном).

С вкладом история другая. Если вклад на 3 месяца, а деньги нужны через месяц, то мы ничего не получим. Как правило, на вкладах при досрочном снятии процент будет 0,01% годовых.

Недостаток облигаций – отсутствие страховки. Если банковский вклад страхуется до 1,4 млн., то в облигах страховки нет. Наша условная страховка – это хорошо подобранная бумага хорошей компании.

➡️Банковский вклад – это самый консервативный, условно надежный и страхуемый инструмент. Обратная сторона плюсов и страховки – это низкий процент. Но деньги вы можете забрать в любой момент. Досрочно хоть сейчас. Да, проценты потеряете, но зато в близком доступе и сумма, которую вы клали меньше не станет при любом раскладе.
Вклад часто используют для финансовой подушки безопасности. Потому что держать всю сумму наличными невыгодно. А на вкладе пока она нам не требуется, на нее капает процент. То есть инфляцию не покрывает, но зато не так сильно обесцениваются.

➕Не рекомендовал бы все деньги держать на бирже, даже в облигациях. Всякие черные лебеди могут случиться в любой момент. Например, биржу закрывали, есть выходные дни, проливы и т.д. Как раз что мы и проходили в 2022, 2023, 2024 годах. Так что в хороших, коротких облигация можно хранить часть подушки безопасности, но не все деньги. Наличка или вклады тоже должны быть про запас.

➕Чтобы выбрать облигации для хранения части финансовой подушки, нужно понимать, что они обязательно должны быть:

➖Надежные
➖Ликвидные
➖Короткие или среднесрочные (около 1 года).

📝Почему короткие или среднесрочные облигации подходят для консервативной части портфеля?

Не будет сильных просадок и колебаний в цене. Самый стабильные облигации как раз до года. Чем ближе срок погашения, тем цена стабильнее и приближена к номиналу.

➕Вклады никогда не покрывают инфляцию. То есть на вкладе деньги все равно обесцениваются, конечно, нет так быстро, как в наличке.

Но реальную инфляцию и облиги не покроют, особенно если с учетом девальвации считать, поэтому в портфеле здорового человека обязательно есть акции. Но это совсем другая история 😄

Продолжение следует☺

Лучшая благодарность 👍

DAP_Fin | Инвестиции

БОРТОВОЙ ЖУРНАЛ ИНВЕСТОРА
🚀

Запись | 17

#запись

Бычий рынок возникает в случае существенной передачи акций от Слабых Держателей Сильным Держателям, обычно, с убытком для Слабых Держателей.
Медвежий рынок возникает в случае существенной передачи акций от Сильных Держателей Слабым Держателям, обычно, с прибылью для Сильных Держателей.

+Авторская фотка

Профит, НО! | DAP_Fin

ОБЛИГАЦИИ ИЛИ ВКЛАД
Что выбрать?
Часть 2
(Продолжение, часть первая выше)

В каждом инструменте есть свои нюансы. Разберемся в чем плюсы и минусы каждого.

➡️Вклад

➕Гарантированная доходность
➕Страховка до 1,4 млн.
➖Низкий процент, не покрывающий инфляцию
➖За досрочное погашение процент не выплачивается
➖Ставка может зависеть от суммы и срока вклада

➡️Облигации

➕Больше доходность, чем на вкладе
➕Консервативный инструмент
➕Есть накопленный купонный доход (то есть при продаже проценты по облигациям начисляется за каждый день держания этой облигации). Получается, что проценты не сгорят
➕Можно вложить даже от 1к
➖Нет страховки
➖Возможны колебания цен

Можно конечно разместить часть финансовой подушки, но точно не всю в облигациях. И то я бы больше половины от сбережений на «черный день» не размещал бы в облигах.

Постарался максимально просто. Хотя тема такая, что можно диссертацию написать по облигациям.

В следующем посте разберу основные вопросы по облигам👍

Профит, НО! | DAP_Fin

ОБЛИГАЦИИ
Ответы на вопросы
Часть 3

Напоминаю посты о облигах тут:
Часть 1, облигации
Часть 2, облигации

Товарищи, проще в усвоение материал, когда есть вопросы по нему. Отобрал самые популярные для вас. Отвечаю отдельным постом, а точнее двумя.

Инструмент интересный, сейчас базу разберем ☕️+🍪

➡️Где выгоднее держать облигации на ИИС или обычном брокерском счете?

Если вы готовы на 3 года покупать облигации, то выгоднее ИИС (разговор про старые типы, если сейчас открываете то 5 лет). Часто именно для облигаций и открывают ИИС. Здесь у вас крутые льготы. Плюс можно настроить, чтобы купон приходил на ваш карточный счет. Потом этими деньгами снова пополняем ИИС и получаем с них вычет. Получается, что НДФЛ, который у нас взяли с купонов по облигациям мы возвращаем. Думаю следующими постами как раз разберу и отвечу на вопрос что такое ИИС, и как с ним быть, какие есть и т.п. множество интересных моментов которые стоит обсудить💪🏻

Пример: Вася купил облигаций на 100 к. Получил налоговый вычет 13 от суммы пополнения. Купоны еще 10к пришли на карточный счет. Вася их снова закинул на ИИС и получил еще вычет с этих 10к. +1,3к.
Если бы эти 10к просто начислялись на ИИС, то налог с них Вася бы не смог вернуть, было бы уже не так выгодно.

Так что ответ: на ИИС выгоднее, если готовы на 3 (5 лет) года размещать облиги. Как раз на 3 (5 лет) года уже и доходность от них интересная.

➡️Цена облигаций меняется?

Да, цена облигаций меняется постоянно. Но не так сильно, как акций. Хорошие могут стоить выше номинала на несколько %, старые выпуски корректируются под текущие условия и могут торговаться дешевле (если выпускались при мягкой дкп, а теперь жесткая).

➡️От чего зависит цена облигации?

Если выпуск слишком долгий или низкий купон (выплата) по облиге, то рыночная цена ниже номинала. За счет этого выравнивается доходность к погашению. То есть доходность к погашению может быть плюс-минус одинаковая, но рыночная цена и купон разные.

➕От чего зависит цена облигации:

➖ Срок погашения

Ближе к дате погашения, цена ближе к номиналу. До года самые стабильные.

➖ Ставка ЦБ

Ставка растет – облигации падают в цене и наоборот. Ставка снижается – облигации растут в цене. Теоретически, перед изменением ставки цена уже заложена в облигациях.

➖ Общая ситуация на рынке

Когда акции ракета, дают супер-доходность, значит облигации уходят на второй план, снижаются в оборотах и цене.

Наоборот тоже иногда работает, но хуже.

А еще зависит от эмитента, некоторых могут пампить и так далее. По факту нюансов безмерное множество, в один пост не засунешь.

➖Интересный выпуск

Что значит интересный? Надежный заемщик, хороший купон, хороший срок, выгодные условия.

Выгодные условия скажу сразу – расплывчато. Зависит от того, что нам нужно на данный момент (амортизация, выкуп и пр.).

Товарищи, в один пост все не осилить, продолжение следует...😊

Профит, НО! | DAP_Fin