▪️Восточный экономический форум. День 2

Отчетности

Ciena, Dollar Tree

Макро (Московское время)

09:00, 11:00 Индекс активности в услугах РФ, Еврозона
15:30 Торговый баланс США

#сегодня

❗️Путин прибыл во Владивосток для участия в ВЭФ

▪️Экспорт российской нефти упал до минимума за месяц
▪️ВТБ сохраняет планы по запуску брокерского обслуживания для юрлиц в 2024 году
▪️«Россети» намерены вложить свыше 600 млрд рублей в магистрали Дальнего Востока

#за_ночь

💻 Microsoft начала отключать некоторые облачные пакеты россиянам — Softline

Например, Microsoft 365, Office 365 и Teams.

Мнение bitkogan:
12 сентября вступают в силу санкции США, ограничивающие доступ российских организаций к иностранному ПО и IT-услугам. Поэтому речь идет именно об отключении компаний.
#tech 🔥HOTLINE

🇷🇺После вчерашнего падения рынок пытается показать хоть какой отскок

➡️ Индекс Мосбиржи прибавляет порядка 1,2% во-многом за счет роста на вечерней сессии.

Что ожидать от рынка в ближайшем будущем и все ли так плохо на самом деле? В личном блоге подробнейшим образом обсудили перспективы и риски, с которыми сталкивается рынок на данный момент.
#рфр 🔥HOTLINE

🛢 Нефть Brent ниже $73

До минимума с 2021-го обвалилась, пробив все поддержки.

Мнение bitkogan:
Надежда только на ложный пробой.
Причины те же, что и вчера, только страха в штанах глазах инвесторов больше.
#нефть 🔥HOTLINE

🏦 Сбер ожидает, что темпы роста прибыли во втором полугодии останутся на уровне I полугодия (10-11%).

По словам вице-президента, на результат будет влиять в том числе динамика ключевой ставки. Банк также считает вероятными как ее сохранение, так и повышение на сентябрьском заседании до 19-20%.

Мнение bitkogan:
Стабильные темпы роста прибыли Сбербанка говорят о том, что компания уверенно справляется с вызовами рынка. Но решение ЦБ по ставке может оказать влияние на планы банка, поэтому важно следить за экономической ситуацией в ближайшие месяцы.
#рфр#sber🔥HOTLINE

🏦 В ЦБ допустили связь обвала рынка с продажами переведенных бумаг в Россию

Если кратко, в российскую инфраструктуру поступают бумаги от нерезидентов, которые впоследствии продаются напрямую в стакане на Мосбирже.

Подробно про это влияние напишем сегодня в @bitkogan.
#рфр 🔥HOTLINE

💸 Продажи валюты от государства снизятся

С 6 сентября по 4 октября валюты продадут на 0,2 млрд руб. в день. Это сумма складывается из отложенных продаж ЦБ (+8,4) и регулярных валютных операций Минфина (-8,2).

➡️ С 7 августа по 5 сентября продажи составляют 7,3 млрд.

Мнение bitkogan:
Снижение продаж валюты компенсирует рост нефтегазовых доходов. Краткосрочный фактор ослабления рубля.
#валюта 🔥HOTLINE

💸Рубль на торгах в среду продолжил ослабление против китайской валюты

В моменте курс юаня поднялся выше 12,44 руб. Накануне стало известно, что стоимость юаневой ликвидности (ставки репо) приблизилась к 60%. Спрос на наличную валюту высокий, в результате чего котировки на споте превышают ставки межбанка.

В остальных валютах ситуация более спокойная. Сентябрьский фьючерс на доллар слегка растет, но здесь лишь отскок после нескольких дней снижения.
#валюта 🔥HOTLINE

🟢 Nvidia в огне: вчера акции упали на 9,5%

▪️Инвесторов прекратили удовлетворять темпы роста?
▪️Антимонопольное расследование?
▪️Завышенные оценки?
▪️Продажа инсайдеров?

💰Обо всем этом вскоре напишем в @bitkogan и в нашем одноименном приложении в разделе «Аналитика».
#сша #tech🔥HOTLINE

Юань уже +4,5% на Мосбирже. Говорят, ставки по однодневному репо в юанях достигли 212% годовых.

Мнение bitkogan:
Спред между курсом на Мосбирже и межбанке снижается.

#валюта 🔥HOTLINE

Goldman Sachs резко понизил прогноз по меди на 2025 г. с $15 тыс. до $10,1 тыс. за т.

◽️«Ралли на рынке меди откладывается», — говорится в обзоре Goldman.

◽️«Медные быки бегут впереди паровоза», — писал bitkogan_hotline в апреле.

Почему откладывается?

Ожидавшегося повышения спроса на металл пока не предвидится, поскольку кризис на китайском рынке недвижимости затягивается.

Тут даже Кэпа благодарить не за что.
🔥HOTLINE

🇨🇳Китай может снизить ставки по ипотеке на 80 б.п. — источники Bloomberg

Снижать ставки по ипотечным кредитам на общую сумму $5,3 трлн планируют в 2 этапа, чтобы смягчить удар по банкам. Снижение ставок позволит заемщикам рефинансировать долг и в общей сложности сэкономить $42 млрд на процентах.

Мнение bitkogan:
Меры создают риски для банков, у которых и так маржа упала до 1,54%. Рынок недвижимости в Китае по-прежнему в кризисе.

Текущая мин. ставка по долгосрочным кредитам в Китае — 3,85%. Снижение до 3,05% может простимулировать продажи жилья и потребительский спрос. Но для выхода из кризиса и этого может быть недостаточно.
#китай #недвижимость 🔥HOTLINE

👨‍💼🔉 Евгений Коган о рубле

Друзья, всем привет! Очень интересная ситуация: юань на бирже растет бешеными темпами, чего не скажешь о ситуации на межбанке.

Более того, любопытно, что при росте юаня растет и курс доллара через юань, и евро через юань. В то же время фьючерсы растут символически. То есть межбанк стоит на месте, а биржевая цена растет, видимо, закрывается спред.

Мы готовим подробную информацию об этом, которая будет в @bitkogan а также в моем личном блоге и хотлайне. Так что следите, ситуация действительно любопытная.
#Коган 🔥HOTLINE

Акции Сургутнефтегаза особенно реагируют на ралли в валюте. Обычка растет на 5%, префы прибавляют около 7%.

Дивиденд на преф растет. Акции Сургутнефтегаза — одни из самых дешевых в нефтянке.
#sngs #sngsp #рфр 🔥HOTLINE

🚕Около 130 тыс. таксистов концу года недосчитается отрасль автоперевозок — прогноз «Яндекс. Такси»

Растущий дефицит кадров обусловлен ужесточением миграционной и фискальной политики в этой сфере, что может вызвать рост цен.

💬 Возможно, с новыми ценами мы станем более терпимыми к самокатчикам в следующем году...
🔥HOTLINE

✈️ Гендиректор Аэрофлота допустил, что компания может вернуться к выплате дивидендов по итогам 2024 г.

Мнение bitkogan:
Достаточно быстро. Аэрофлот действительно отлично справляется с трудностями даже без государственных субсидий.
#aflt #рфр 🔥HOTLINE