Важное за ночь
❗️ЕС разрабатывает пятый пакет санкций против России.
❗️ЕС рассматривает запрет на импорт российской нефти.
❗️США могут расширить санкции в отношении РФ.
❗️Зеленский призвал Израиль отказаться от нейтралитета и вооружить Украину системами ПРО.
▫️РФ отсрочила Белоруссии погашение обязательств по госкредитам на 5-6 лет.
▫️Франция заморозила активы ЦБ РФ на сумму более 22 млрд евро.
▫️Власти Польши задумались о конфискации российской собственности в стране.
▫️Австралия ввела запрет на экспорт глинозема, алюминиевых руд и бокситов в РФ.
▫️Германия договорилась о поставках сжиженного газа с Катаром.
▫️Верховный суд Бразилии отменил решение о блокировке Telegram.
❗️ЕС разрабатывает пятый пакет санкций против России.
❗️ЕС рассматривает запрет на импорт российской нефти.
❗️США могут расширить санкции в отношении РФ.
❗️Зеленский призвал Израиль отказаться от нейтралитета и вооружить Украину системами ПРО.
▫️РФ отсрочила Белоруссии погашение обязательств по госкредитам на 5-6 лет.
▫️Франция заморозила активы ЦБ РФ на сумму более 22 млрд евро.
▫️Власти Польши задумались о конфискации российской собственности в стране.
▫️Австралия ввела запрет на экспорт глинозема, алюминиевых руд и бокситов в РФ.
▫️Германия договорилась о поставках сжиженного газа с Катаром.
▫️Верховный суд Бразилии отменил решение о блокировке Telegram.
В 10:00 по Москве на Мосбирже стартовали торги ОФЗ в виде дискретных аукционов.
◽️Розничные инвесторы, в целом, могут выставлять заявки. Однако вероятность купить ОФЗ с доходностью 20% годовых, которую дают сейчас банковские депозиты, крайне низкая. Продавцы не спешат сбрасывать свои ОФЗ с существенным дисконтом к номиналу.
#российский_рынок
◽️Розничные инвесторы, в целом, могут выставлять заявки. Однако вероятность купить ОФЗ с доходностью 20% годовых, которую дают сейчас банковские депозиты, крайне низкая. Продавцы не спешат сбрасывать свои ОФЗ с существенным дисконтом к номиналу.
#российский_рынок
💵 Американская валюта на Московской бирже в понедельник демонстрирует умеренный рост относительно закрытия торгов в пятницу, прибавляя около 0,3% до 105,16 рубля за доллар. Курс доллара на FOREX составляет около 105,15, увеличиваясь на 1,06%.
🛢 Нефтяные котировки продолжают расти на фоне конфликта на Украине и опасений относительно перебоев поставок нефти ввиду нового витка напряженности на Ближнем Востоке. Снова в деле йеменские хуситы. Контракт на Brent растет на 3,72% до $111,95. WTI дорожает на 4,1% до $107,3.
🛢 Нефтяные котировки продолжают расти на фоне конфликта на Украине и опасений относительно перебоев поставок нефти ввиду нового витка напряженности на Ближнем Востоке. Снова в деле йеменские хуситы. Контракт на Brent растет на 3,72% до $111,95. WTI дорожает на 4,1% до $107,3.
Пассажирский Boeing 737 авиакомпании China Eastern разбился на юге Китая. На борту находилось 132 человека. Информации о жертвах пока нет.
🛩 Причины крушения еще предстоит выявить, но рынок уже реагирует негативно. Акции Boeing теряют на премаркете около 6%. Китай - главный международный рынок для Boeing. И хотя разбившийся самолет относится к серии 737-800, свежа память о злоключениях 737 MAX. Ранее в Китае прерывали эксплуатацию Boeing 737 MAX после двух катастроф в 2018-2019 гг. Только в этом году 737 MAX получил возможность вернуться в китайское небо после завершения повторной сертификации в конце 2021 г.
#BA
🛩 Причины крушения еще предстоит выявить, но рынок уже реагирует негативно. Акции Boeing теряют на премаркете около 6%. Китай - главный международный рынок для Boeing. И хотя разбившийся самолет относится к серии 737-800, свежа память о злоключениях 737 MAX. Ранее в Китае прерывали эксплуатацию Boeing 737 MAX после двух катастроф в 2018-2019 гг. Только в этом году 737 MAX получил возможность вернуться в китайское небо после завершения повторной сертификации в конце 2021 г.
#BA
Цены на никель на LME в четвертый раз подряд упали на нижний лимит. На этот раз он был установлен на 15% ниже закрытия пятницы.
🎪Тонна металла теперь стоит там $31380, стремительно сокращая гэп с ценами в Шанхае. Там цены также упали сегодня на 6,4%. Если из них вычесть НДС и перевести в доллары, чтобы корректно сравнивать с ценами на LME, то получится примерно $28,5 тыс.
Таким образом, есть надежда, что уже завтра на LME можно будет увидеть подобие нормальных торгов.
Впрочем, биржа серьезно дискредитировала себя в глазах трейдеров. Возможно, что возврата к норме уже никогда не случится.
#никель
🎪Тонна металла теперь стоит там $31380, стремительно сокращая гэп с ценами в Шанхае. Там цены также упали сегодня на 6,4%. Если из них вычесть НДС и перевести в доллары, чтобы корректно сравнивать с ценами на LME, то получится примерно $28,5 тыс.
Таким образом, есть надежда, что уже завтра на LME можно будет увидеть подобие нормальных торгов.
Впрочем, биржа серьезно дискредитировала себя в глазах трейдеров. Возможно, что возврата к норме уже никогда не случится.
#никель
ФРС недавно повысила ставку на 25 б.п. и планирует продолжать. Повторит ли за ней ЕЦБ?
Есть 2 аргумента, почему ЕЦБ пока не будет повышать ставку:
1️⃣ЕЦБ не снижал ставку во время пандемии, а ФРС снизила ее на 150 б.п. То есть у ЕЦБ нулевые ставки – это некоторая «норма».
2️⃣Экономика еврозоны восстанавливается после пандемии медленнее США. А ситуация на Украине бьет по экономике еврозоны намного сильнее, чем по американской. Так что активный рост ставок и ужесточение политики ЕЦБ сейчас менее уместно, чем ужесточение политики ФРС.
#макро
Есть 2 аргумента, почему ЕЦБ пока не будет повышать ставку:
1️⃣ЕЦБ не снижал ставку во время пандемии, а ФРС снизила ее на 150 б.п. То есть у ЕЦБ нулевые ставки – это некоторая «норма».
2️⃣Экономика еврозоны восстанавливается после пандемии медленнее США. А ситуация на Украине бьет по экономике еврозоны намного сильнее, чем по американской. Так что активный рост ставок и ужесточение политики ЕЦБ сейчас менее уместно, чем ужесточение политики ФРС.
#макро
Очередной эпизод сериала «Алюминий вверх, Русал вниз». Австралия забанила экспорт глинозема, алюминиевых руд и бокситов в Россию.
🙅♂️Австралия обеспечивала порядка 20% поставок глинозема на заводы Русала. Аналитики выражают осторожный оптимизм в том, что компания сможет заместить выпадающие объемы альтернативными поставками. Например, из Китая.
Хорошо бы, но есть сомнения. Помимо Австралии, по понятным причинам остановились поставки с Николаевского глиноземного завода. Суммарно это уже более 40%. Есть вопросы по заводу Aughinish в Ирландии, и прочие направления поменьше сейчас нельзя считать до конца надежными.
Поэтому сегодня акции Русала на Гонконге потеряли еще 5,4%, в тот время как цены на алюминий растут на 4%.
#алюминий #rual #теперь_так
🙅♂️Австралия обеспечивала порядка 20% поставок глинозема на заводы Русала. Аналитики выражают осторожный оптимизм в том, что компания сможет заместить выпадающие объемы альтернативными поставками. Например, из Китая.
Хорошо бы, но есть сомнения. Помимо Австралии, по понятным причинам остановились поставки с Николаевского глиноземного завода. Суммарно это уже более 40%. Есть вопросы по заводу Aughinish в Ирландии, и прочие направления поменьше сейчас нельзя считать до конца надежными.
Поэтому сегодня акции Русала на Гонконге потеряли еще 5,4%, в тот время как цены на алюминий растут на 4%.
#алюминий #rual #теперь_так
China Eastern Airlines приостановили эксплуатацию самолетов Boeing 737-800. Причина понятна - авиакатастрофа на юге Китая сегодня.
🛩 China Eastern Airlines - один из крупнейших авиаперевозчиков в Китае, входит в топ-10 авиакомпаний мира по таким показателям, как размер выручки, пассажиропоток и размер флота. Всего в распоряжении авиакомпании около ста самолетов Boeing 737-800. Если другие китайские авиаперевозчики последуют примеру China Eastern, временно не будут подниматься в небо еще свыше 1000 самолетов 737-800.
Дальнейшая судьба одной из самых популярных серий Boeing в Китае зависит от результатов расследования сегодняшнего крушения. Если регулятор решит прервать эксплуатацию 737-800 в Китае, последствия для Boeing могут быть куда более печальными, чем в случае с 737 MAX.
#BA #Китай
🛩 China Eastern Airlines - один из крупнейших авиаперевозчиков в Китае, входит в топ-10 авиакомпаний мира по таким показателям, как размер выручки, пассажиропоток и размер флота. Всего в распоряжении авиакомпании около ста самолетов Boeing 737-800. Если другие китайские авиаперевозчики последуют примеру China Eastern, временно не будут подниматься в небо еще свыше 1000 самолетов 737-800.
Дальнейшая судьба одной из самых популярных серий Boeing в Китае зависит от результатов расследования сегодняшнего крушения. Если регулятор решит прервать эксплуатацию 737-800 в Китае, последствия для Boeing могут быть куда более печальными, чем в случае с 737 MAX.
#BA #Китай
"Справедливая Россия - За правду" внесла в Госдуму проект о выходе России из ВТО.
💭Приведем цитату руководителя фракции С. Миронова: "В течение последних нескольких недель коллективный Запад ввёл в отношении нашей страны множество санкций. Считаю, что в этой ситуации Россия должна незамедлительно выйти из ВТО, раз и навсегда покончив с международной организацией, которая своими ограничениями принесла немало вреда нашей экономике".
🤔А что, если вообще найти другую планету? Оставить Землю для нас, Д’… Артаньянов. А остальных туда выселить.
#теперь_так
💭Приведем цитату руководителя фракции С. Миронова: "В течение последних нескольких недель коллективный Запад ввёл в отношении нашей страны множество санкций. Считаю, что в этой ситуации Россия должна незамедлительно выйти из ВТО, раз и навсегда покончив с международной организацией, которая своими ограничениями принесла немало вреда нашей экономике".
🤔А что, если вообще найти другую планету? Оставить Землю для нас, Д’… Артаньянов. А остальных туда выселить.
#теперь_так
🇺🇸 Фондовая Америка начала торги понедельника на положительной территории. К моменту открытия фьючерсы на основные американские индексы вышли в плюс, хотя начало дня было негативным. Фон по-прежнему неоднозначный, но существенных ухудшений не прослеживается, а потому заметны попытки продолжить тренд на рост, взятый на прошлой неделе.
S&P 500 +0,4%
DJIA -0,15%
NASDAQ +0,01%
S&P 500 +0,4%
DJIA -0,15%
NASDAQ +0,01%
⚡️Суд запретил в России Facebook и Instagram за экстремизм.
📱Запрет деятельности Meta в России не распространяется на WhatsApp. За использование запрещенных сервисов людей наказывать не будут.
#tech #регулирование #теперь_так
📱Запрет деятельности Meta в России не распространяется на WhatsApp. За использование запрещенных сервисов людей наказывать не будут.
#tech #регулирование #теперь_так
Итак, суд признал Instagram и Facebook экстремистскими приложениями.
Невероятный прецедент. Экстремистская организация с капитализацией $570 млрд и миллиардами пользователей.
Сколько ж экстремистов еще предстоит поймать и осудить по всей строгости закона? Работы на много поколений.
Сегодня рынок на правой стороне и справедливо воздает экстремистам.
#теперь_так #tech #fb
Невероятный прецедент. Экстремистская организация с капитализацией $570 млрд и миллиардами пользователей.
Сколько ж экстремистов еще предстоит поймать и осудить по всей строгости закона? Работы на много поколений.
Сегодня рынок на правой стороне и справедливо воздает экстремистам.
#теперь_так #tech #fb
❗️Юристы отмечают, что покупка рекламы в Instagram и Facebook теперь может расцениваться в России как финансирование экстремизма.
⚡️ Банк России временно ограничит эквайринговые комиссии на уровне 1% для компаний, продающих социально значимые товары или услуги.
Россия отказалась от ведения переговоров с Японией по мирному договору.
🗾 Прекращают работать некоторые ранее налаженные договоренности относительно спорных территорий - Южных Курил. В том числе, налаживание совместной хозяйственной деятельности и безвизовый режим поездок японцев на Южные Курилы. Заметим, что по-настоящему важные сферы сотрудничества запреты не затронули. Речь идет о соглашениях о рыбном хозяйстве и морском промысле.
Пока ответ нашего МИДа на японские санкции носит символический характер.
#теперь_так
🗾 Прекращают работать некоторые ранее налаженные договоренности относительно спорных территорий - Южных Курил. В том числе, налаживание совместной хозяйственной деятельности и безвизовый режим поездок японцев на Южные Курилы. Заметим, что по-настоящему важные сферы сотрудничества запреты не затронули. Речь идет о соглашениях о рыбном хозяйстве и морском промысле.
Пока ответ нашего МИДа на японские санкции носит символический характер.
#теперь_так
Выплата купона по евробондам Evraz с погашением в 2023 г. заблокирована банком-корреспондентом по соображениям комплаенса.
Evraz перечислил деньги платежному агенту (Bank of New York Mellon, London Branch) в необходимом объеме. Однако Societe Generale New York, выступающий в качестве корреспондента, платеж заблокировал.
▫️По данным Evraz, это событие, тянущее на дефолт, может быть связано с санкциями Великобритании, которые наложены на Романа Абрамовича. При этом сама компания в состоянии без каких-либо проблем обслуживать долг. Так, по состоянию на конец 2021 г. Net debt/EBITDA составлял около 0,7х. Подобный прецедент зафиксирован впервые, и ситуация остается в подвешенном состоянии. Мы будем следить за развитием событий.
#EVR #теперь_так
Evraz перечислил деньги платежному агенту (Bank of New York Mellon, London Branch) в необходимом объеме. Однако Societe Generale New York, выступающий в качестве корреспондента, платеж заблокировал.
▫️По данным Evraz, это событие, тянущее на дефолт, может быть связано с санкциями Великобритании, которые наложены на Романа Абрамовича. При этом сама компания в состоянии без каких-либо проблем обслуживать долг. Так, по состоянию на конец 2021 г. Net debt/EBITDA составлял около 0,7х. Подобный прецедент зафиксирован впервые, и ситуация остается в подвешенном состоянии. Мы будем следить за развитием событий.
#EVR #теперь_так
Пшеница взялась за старое. Майский фьючерс в Чикаго не лежал на верхней планке уже 2 недели. Планка соскучилась.
🌾Рынок беспокоится за весенний сев и сбор урожая озимых на Украине, за поставки из России. Импортеры с Ближнего Востока и Северной Африки активно покупают, стараясь довести запасы до безопасного уровня.
Даже у американских фермеров возникают проблемы, несмотря на высокие цены. Волатильность и угроза маржин-коллов по фьючерсам не дают толком захеджироваться, а за дорожающее топливо и удобрения надо платить прямо сейчас.
Про Ла-Нинью все забыли, но причин для роста цен на зерно хватает и без нее.
#пшеница #продовольствие
🌾Рынок беспокоится за весенний сев и сбор урожая озимых на Украине, за поставки из России. Импортеры с Ближнего Востока и Северной Африки активно покупают, стараясь довести запасы до безопасного уровня.
Даже у американских фермеров возникают проблемы, несмотря на высокие цены. Волатильность и угроза маржин-коллов по фьючерсам не дают толком захеджироваться, а за дорожающее топливо и удобрения надо платить прямо сейчас.
Про Ла-Нинью все забыли, но причин для роста цен на зерно хватает и без нее.
#пшеница #продовольствие
Важное за ночь
❗️S&P Global Ratings отзовет рейтинги присвоенные организациям РФ.
❗️Спецсессия ГА ООН по Украине возобновит работу в среду.
❗️США активизировали переговоры с союзниками о предоставлении Украине ПВО дальнего действия.
❗️Зеленский: вопрос Крыма и Донбасса нужно обсуждать после получения гарантий безопасности.
❗️Премьер Японии назвал выход России из диалога по мирному договору неоправданным.
▫️Западные сельскохозяйственные гиганты остаются в России.
▫️Цены на российскую пшеницу на внутреннем рынке продолжают расти.
▫️Эксперты спрогнозировали 10-20% рост цен на мобильную связь в РФ.
▫️В России заблокировали сайт Euronews.
▫️Закрылся сервис переводов для физлиц со счетов в Сбербанке на кошельки китайской Alipay.
❗️S&P Global Ratings отзовет рейтинги присвоенные организациям РФ.
❗️Спецсессия ГА ООН по Украине возобновит работу в среду.
❗️США активизировали переговоры с союзниками о предоставлении Украине ПВО дальнего действия.
❗️Зеленский: вопрос Крыма и Донбасса нужно обсуждать после получения гарантий безопасности.
❗️Премьер Японии назвал выход России из диалога по мирному договору неоправданным.
▫️Западные сельскохозяйственные гиганты остаются в России.
▫️Цены на российскую пшеницу на внутреннем рынке продолжают расти.
▫️Эксперты спрогнозировали 10-20% рост цен на мобильную связь в РФ.
▫️В России заблокировали сайт Euronews.
▫️Закрылся сервис переводов для физлиц со счетов в Сбербанке на кошельки китайской Alipay.
ЕС обсуждает введение эмбарго на российскую нефть. Brent опять подбирается к $120.
🛢Да, санкционная риторика в Европе не думает смягчаться. Однако введение эмбарго уже в ближайшее время остается маловероятным. С ним не согласна Германия, а Венгрия вовсе говорит о «красных линиях» в контексте собственной энергобезопасности.
Долгосрочно вероятность резкого падения российского экспорта нефти в Европу, безусловно, увеличивается. Но активнее других растут именно короткие фьючерсы, спреды вновь в районе рекордов начала марта.
Это, без сомнения, эмоции. Но они закономерны, на таком рынке инвесторы опасаются худшего. А шортистов мы предупреждали.
#нефть #теперь_так
🛢Да, санкционная риторика в Европе не думает смягчаться. Однако введение эмбарго уже в ближайшее время остается маловероятным. С ним не согласна Германия, а Венгрия вовсе говорит о «красных линиях» в контексте собственной энергобезопасности.
Долгосрочно вероятность резкого падения российского экспорта нефти в Европу, безусловно, увеличивается. Но активнее других растут именно короткие фьючерсы, спреды вновь в районе рекордов начала марта.
Это, без сомнения, эмоции. Но они закономерны, на таком рынке инвесторы опасаются худшего. А шортистов мы предупреждали.
#нефть #теперь_так
Alibaba увеличивает программу байбэка до $25 млрд, что эквивалентно 9% текущей рыночной капитализации. Это самый крупный байбэк в истории китайских акций.
📈 Вместе с Alibaba растут (пусть и не так эффектно) на торгах в Гонконге Baidu, Tencent, Meituan, JD и др. китайские "техи". Намерение поддерживать устойчивое развитие рынка вчера было подтверждено на еще более высоком уровне. Ряд крупных инвестбанков оценивает эти государственные решения как переломный момент для акций интернет-индустрии Китая. Хочется, конечно, разделить их оптимизм. Но сколько таких переломных моментов для китайских "техов" предсказывалось в прошлом году?
Ставке на "техов" мы предпочитаем инвестиции в широкий китайский рынок.
#Китай #BAT #регулирование
📈 Вместе с Alibaba растут (пусть и не так эффектно) на торгах в Гонконге Baidu, Tencent, Meituan, JD и др. китайские "техи". Намерение поддерживать устойчивое развитие рынка вчера было подтверждено на еще более высоком уровне. Ряд крупных инвестбанков оценивает эти государственные решения как переломный момент для акций интернет-индустрии Китая. Хочется, конечно, разделить их оптимизм. Но сколько таких переломных моментов для китайских "техов" предсказывалось в прошлом году?
Ставке на "техов" мы предпочитаем инвестиции в широкий китайский рынок.
#Китай #BAT #регулирование