💬 Наблюдение: Банк России обсудил с партнерами итоги первого полугодия российского председательства на финансовом треке БРИКС
Очередная, третья встреча заместителей министров финансов и управляющих центральными банками объединения состоялась 23 июля в Рио-де-Жанейро (Бразилия). Центральным вопросом совместной сессии стал доклад стран БРИКС по совершенствованию международной валютно-финансовой системы. В докладе предлагаются практические решения в платежной, расчетно-клиринговой и страховой сферах.
Представители стран также обменялись мнениями по проекту совместного коммюнике министров финансов и председателей центральных банков, которое планируется принять в октябре.
Банк России проинформировал партнеров о продвижении по приоритетным направлениям сотрудничества центральных банков в 2024 году и запланированных в ближайшее время мероприятиях. Так, в августе — сентябре состоятся первые трансграничные киберучения центральных банков, а в октябре — ноябре запланирован выпуск пятого экономического бюллетеня «Экономики стран БРИКС в условиях высоких процентных ставок», на мероприятиях высокого уровня будут обсуждаться вопросы применения искусственного интеллекта на финансовом рынке, социальных аспектов устойчивого развития. Банк России отметил, что центральные банки новых стран БРИКС полностью вовлечены в работу финансового трека.
Следующая встреча заместителей министров финансов и управляющих центральными банками стран БРИКС состоится в октябре в Москве.
Банк России: https://cbr.ru/press/event/?id=18861
#банки #брикс
Очередная, третья встреча заместителей министров финансов и управляющих центральными банками объединения состоялась 23 июля в Рио-де-Жанейро (Бразилия). Центральным вопросом совместной сессии стал доклад стран БРИКС по совершенствованию международной валютно-финансовой системы. В докладе предлагаются практические решения в платежной, расчетно-клиринговой и страховой сферах.
Представители стран также обменялись мнениями по проекту совместного коммюнике министров финансов и председателей центральных банков, которое планируется принять в октябре.
Банк России проинформировал партнеров о продвижении по приоритетным направлениям сотрудничества центральных банков в 2024 году и запланированных в ближайшее время мероприятиях. Так, в августе — сентябре состоятся первые трансграничные киберучения центральных банков, а в октябре — ноябре запланирован выпуск пятого экономического бюллетеня «Экономики стран БРИКС в условиях высоких процентных ставок», на мероприятиях высокого уровня будут обсуждаться вопросы применения искусственного интеллекта на финансовом рынке, социальных аспектов устойчивого развития. Банк России отметил, что центральные банки новых стран БРИКС полностью вовлечены в работу финансового трека.
Следующая встреча заместителей министров финансов и управляющих центральными банками стран БРИКС состоится в октябре в Москве.
Банк России: https://cbr.ru/press/event/?id=18861
#банки #брикс
www.cbr.ru
Банк России обсудил с партнерами итоги первого полугодия российского председательства на финансовом треке БРИКС | Банк России
💬 Наблюдение: МРОТ в России могут увеличить до 22,4 тыс. рублей в 2025 году
Минтруд России предложил повысить минимальный размер оплаты труда (МРОТ) на 16,6%, до 22,4 тыс. руб. Такой документ размещен на портале проектов нормативных правовых актов.
МРОТ на этот год составляет 19,2 тыс. руб.
«Установить минимальный размер оплаты труда с 1 января 2025 года в сумме 22440 руб. в месяц», — говорится в тексте проекта.
В 2024 году МРОТ вырос на 18,5%, с 16,2 тыс. руб. до 19,2 тыс. руб.
В феврале этого года президент Владимир Путин заявил, что минимальный размер оплаты труда в России к 2030 году увеличится до 35 тыс. руб.
#мрот
Минтруд России предложил повысить минимальный размер оплаты труда (МРОТ) на 16,6%, до 22,4 тыс. руб. Такой документ размещен на портале проектов нормативных правовых актов.
МРОТ на этот год составляет 19,2 тыс. руб.
«Установить минимальный размер оплаты труда с 1 января 2025 года в сумме 22440 руб. в месяц», — говорится в тексте проекта.
В 2024 году МРОТ вырос на 18,5%, с 16,2 тыс. руб. до 19,2 тыс. руб.
В феврале этого года президент Владимир Путин заявил, что минимальный размер оплаты труда в России к 2030 году увеличится до 35 тыс. руб.
#мрот
💬 Наблюдение: В начале июля ипотечный рынок рухнул
По итогам первых четырнадцати дней месяца объем выданной ипотеки сократился на 46% к аналогичному периоду июня
Объем выдачи ипотеки за первые недели июля снизился на 46,4% по сравнению с прошлым месяцем, пишет Frank Media. За 14 дней было выдано ипотеки на сумму 156,54 млрд рублей, следует из предварительных данных Frank RG.
В первой половине июня банки выдали жилищных кредитов на сумму 291,9 млрд рублей. В последний месяц действия массовой льготной ипотеки банки выдали рекордный в этом году объем ипотеки — на сумму 777,2 млрд рублей.
В первой половине июля упал как объем выдачи ипотеки, так и количество ипотечных кредитов. Число жилищных кредитов сократилось в два раза. В первые недели июня было выдано 67 тыс. таких займов, за 14 дней июля — 36,2 тысяч штук. При этом средний чек по ипотечным кредитам почти не изменился. По сравнению с таким же периодом июня он незначительно уменьшился — с 4,35 млн рублей до 4,32 млн рублей.
Напомним, программу льготной ипотеки на новостройки официально завершили 1 июля. Программу «Семейная ипотека» продлили до 2023 года, но ее условия изменились. Льготную ставку 6% годовых сохранили для семей с детьми до 6 лет.
Всего с 2020 года в рамках льготной ипотеки российские банки выдали более 1,6 млн жилищных кредитов на сумму 6 трлн рублей. За этот период люди вложили в покупку и строительство жилья около 8 трлн рублей.
#ипотека #кредиты #банки
По итогам первых четырнадцати дней месяца объем выданной ипотеки сократился на 46% к аналогичному периоду июня
Объем выдачи ипотеки за первые недели июля снизился на 46,4% по сравнению с прошлым месяцем, пишет Frank Media. За 14 дней было выдано ипотеки на сумму 156,54 млрд рублей, следует из предварительных данных Frank RG.
В первой половине июня банки выдали жилищных кредитов на сумму 291,9 млрд рублей. В последний месяц действия массовой льготной ипотеки банки выдали рекордный в этом году объем ипотеки — на сумму 777,2 млрд рублей.
В первой половине июля упал как объем выдачи ипотеки, так и количество ипотечных кредитов. Число жилищных кредитов сократилось в два раза. В первые недели июня было выдано 67 тыс. таких займов, за 14 дней июля — 36,2 тысяч штук. При этом средний чек по ипотечным кредитам почти не изменился. По сравнению с таким же периодом июня он незначительно уменьшился — с 4,35 млн рублей до 4,32 млн рублей.
Напомним, программу льготной ипотеки на новостройки официально завершили 1 июля. Программу «Семейная ипотека» продлили до 2023 года, но ее условия изменились. Льготную ставку 6% годовых сохранили для семей с детьми до 6 лет.
Всего с 2020 года в рамках льготной ипотеки российские банки выдали более 1,6 млн жилищных кредитов на сумму 6 трлн рублей. За этот период люди вложили в покупку и строительство жилья около 8 трлн рублей.
#ипотека #кредиты #банки
💬 Наблюдение: Жилищное строительство прогноз негативный
Прогноз по сектору негативный: Ключевым драйвером спроса на жилую недвижимость на протяжении последних нескольких лет выступала льготная ипотека. Продажи по ипотечным продуктам у большинства девелоперов составляли в среднем от 70 до 90%. Сворачивание программы безадресной льготной ипотеки с 1 июля 2024 года, а также заградительные текущие процентные ставки по рыночным ипотечным программам создают предпосылки для существенного снижения спроса на квартиры в ближайшей перспективе. При этом большинство рейтингуемых компаний сектора обладают сильным финансовым профилем, в том числе за счет накопленного запаса прочности благодаря историческим сильным финансовым результатам и достаточно высокой распроданности площадей в текущих проектах. Вследствие этого агентством не ожидаются кардинальные изменения в финансовом профиле компаний на горизонте действия рейтингов (12-18 месяцев) — ЭкспертРА
Увеличение долговой нагрузки: Более низкие темпы наполнения эскроу счетов по сравнению с ростом проектного финансирования в ближайшей перспективе на фоне охлаждения спроса будут способствовать росту долговой нагрузки девелоперов. При этом неопределённость со спросом будет вынуждать девелоперов более осторожно подходить к запуску новых проектов и в целом снижать инвестиционную активность в расширение действующего портфеля проектов. Поэтому агентство не ожидает значительного увеличения долговой нагрузки компаний сектора за пределы 3,5х отношения чистого долга/EBITDA.
Возрастающая процентная нагрузка: «Эксперт РА» ожидает увеличения процентной нагрузки у девелоперов, в первую очередь – в результате снижения объема продаж и, как следствие, снижения темпов наполнения эскроу счетов, от наполнения которых зависит процентная ставка по проектному финансированию. При этом большинство девелоперов имеют запас прочности по обслуживанию долгового портфеля. Покрытие процентных платежей показателем EBITDA по итогам 2023г. находится в среднем на уровне 3,0х.
Давление на маржинальность: Большинство застройщиков демонстрируют высокие показатели маржинальности. Рентабельность по EBITDA за период 2021-2023 в среднем находилась на уровне 25-30%. С одной стороны, такой уровень рентабельности позволяет девелоперам разрабатывать стимулирующие программы для поддержания спроса на недвижимость за счет внутренних резервов. С другой стороны, возрастающая процентная нагрузка выступает барьером для существенной корректировки застройщиками своей ценовой политики.
#ипотека #кредиты #банки
Прогноз по сектору негативный: Ключевым драйвером спроса на жилую недвижимость на протяжении последних нескольких лет выступала льготная ипотека. Продажи по ипотечным продуктам у большинства девелоперов составляли в среднем от 70 до 90%. Сворачивание программы безадресной льготной ипотеки с 1 июля 2024 года, а также заградительные текущие процентные ставки по рыночным ипотечным программам создают предпосылки для существенного снижения спроса на квартиры в ближайшей перспективе. При этом большинство рейтингуемых компаний сектора обладают сильным финансовым профилем, в том числе за счет накопленного запаса прочности благодаря историческим сильным финансовым результатам и достаточно высокой распроданности площадей в текущих проектах. Вследствие этого агентством не ожидаются кардинальные изменения в финансовом профиле компаний на горизонте действия рейтингов (12-18 месяцев) — ЭкспертРА
Увеличение долговой нагрузки: Более низкие темпы наполнения эскроу счетов по сравнению с ростом проектного финансирования в ближайшей перспективе на фоне охлаждения спроса будут способствовать росту долговой нагрузки девелоперов. При этом неопределённость со спросом будет вынуждать девелоперов более осторожно подходить к запуску новых проектов и в целом снижать инвестиционную активность в расширение действующего портфеля проектов. Поэтому агентство не ожидает значительного увеличения долговой нагрузки компаний сектора за пределы 3,5х отношения чистого долга/EBITDA.
Возрастающая процентная нагрузка: «Эксперт РА» ожидает увеличения процентной нагрузки у девелоперов, в первую очередь – в результате снижения объема продаж и, как следствие, снижения темпов наполнения эскроу счетов, от наполнения которых зависит процентная ставка по проектному финансированию. При этом большинство девелоперов имеют запас прочности по обслуживанию долгового портфеля. Покрытие процентных платежей показателем EBITDA по итогам 2023г. находится в среднем на уровне 3,0х.
Давление на маржинальность: Большинство застройщиков демонстрируют высокие показатели маржинальности. Рентабельность по EBITDA за период 2021-2023 в среднем находилась на уровне 25-30%. С одной стороны, такой уровень рентабельности позволяет девелоперам разрабатывать стимулирующие программы для поддержания спроса на недвижимость за счет внутренних резервов. С другой стороны, возрастающая процентная нагрузка выступает барьером для существенной корректировки застройщиками своей ценовой политики.
#ипотека #кредиты #банки
💬 Наблюдение: в июне средний размер потребкредита составил 177,1 тыс. руб.
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в июне 2024 года средний размер выданных потребительских кредитов составил 177,1 тыс. руб., увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 3,5% (в мае 2024 года - 171,0 тыс. руб.) (Таблица 1).
При этом среднее значение Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по потребительским кредитам составляет 564 балла (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 1).
Наибольший средний размер выданных потребительских кредитов в регионах РФ (среди 30 регионов – лидеров в данном сегменте розничного кредитования) в июне 2024 года был отмечен в Москве (312,1 тыс. руб.), Санкт-Петербурге (247,5 тыс. руб.), Московской области (233,0 тыс. руб.), Ханты-Мансийском АО (222,1 тыс. руб.) и Республике Татарстан (196,0 тыс. руб.).
Что касается региональной динамики данного показателя, то самый серьезный рост среднего чека потребкредита (среди 30 регионов РФ – лидеров в этом типе розничных кредитов) в июне 2024 года по сравнению с предыдущим месяцем продемонстрировали Москва (+10,2%), Забайкальский край (+7,5%), Иркутская область (+7,0%), а также Приморский край (+6,6%) и Белгородская область (+6,5%). В то же время в ряде регионов из топ-30 в июне было отмечено снижение данного показателя, в том числе в Волгоградской (-3,4%) и Свердловской (-3,1%) областях, Алтайском крае (-1,8%) и Новосибирской области (-0,8%) (Таблица 2).
«В последние месяцы средний размер потребительского кредита стабилизировался на уровне 170 - 180 тысяч рублей. При этом некоторое увеличение данного показателя в июне наблюдалось на фоне снижения количества и объемов выданных потребкредитов в этом месяце. Во многом это является следствием жесткой денежно-кредитной политики регулятора по охлаждению кредитного рынка. Вместе с тем, благодаря возросшим доходам граждан, их кредитная и потребительская активность по-прежнему находится на достаточно высоком уровне, обеспечивая стабильное развитие рынка необеспеченного кредитования» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #банки
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в июне 2024 года средний размер выданных потребительских кредитов составил 177,1 тыс. руб., увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 3,5% (в мае 2024 года - 171,0 тыс. руб.) (Таблица 1).
При этом среднее значение Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по потребительским кредитам составляет 564 балла (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 1).
Наибольший средний размер выданных потребительских кредитов в регионах РФ (среди 30 регионов – лидеров в данном сегменте розничного кредитования) в июне 2024 года был отмечен в Москве (312,1 тыс. руб.), Санкт-Петербурге (247,5 тыс. руб.), Московской области (233,0 тыс. руб.), Ханты-Мансийском АО (222,1 тыс. руб.) и Республике Татарстан (196,0 тыс. руб.).
Что касается региональной динамики данного показателя, то самый серьезный рост среднего чека потребкредита (среди 30 регионов РФ – лидеров в этом типе розничных кредитов) в июне 2024 года по сравнению с предыдущим месяцем продемонстрировали Москва (+10,2%), Забайкальский край (+7,5%), Иркутская область (+7,0%), а также Приморский край (+6,6%) и Белгородская область (+6,5%). В то же время в ряде регионов из топ-30 в июне было отмечено снижение данного показателя, в том числе в Волгоградской (-3,4%) и Свердловской (-3,1%) областях, Алтайском крае (-1,8%) и Новосибирской области (-0,8%) (Таблица 2).
«В последние месяцы средний размер потребительского кредита стабилизировался на уровне 170 - 180 тысяч рублей. При этом некоторое увеличение данного показателя в июне наблюдалось на фоне снижения количества и объемов выданных потребкредитов в этом месяце. Во многом это является следствием жесткой денежно-кредитной политики регулятора по охлаждению кредитного рынка. Вместе с тем, благодаря возросшим доходам граждан, их кредитная и потребительская активность по-прежнему находится на достаточно высоком уровне, обеспечивая стабильное развитие рынка необеспеченного кредитования» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #банки
💬 Наблюдение: Новые условия семейной ипотеки, ответы на вопросы
Обновленные условия семейной ипотеки с 1 июля 2024 года:
Программа продлена до конца 2030 года.
Круг заемщиков ограничен: семьи с детьми до 6 лет, семьи с ребенком-инвалидом до 18 лет, семьи с двумя несовершеннолетними детьми в малых городах (до 50 тыс. человек) или регионах с низким объемом строительства/индивидуальными программами развития.
Максимальная сумма кредита:
До 12 млн рублей для Москвы, Санкт-Петербурга, МО и ЛО.
До 6 млн рублей для остальных регионов.
Возможность взять больший кредит (до 30 млн рублей в столичных регионах и до 15 млн рублей в других) с обслуживанием по рыночной ставке или региональной ипотечной программе.
Региональные особенности:
Программа охватывает 35 регионов.
Прописка заемщика не требуется, важна покупка квартиры в малом городе или определенном регионе.
Возрастные ограничения и условия оформления:
Возраст ребенка должен соответствовать условиям программы на момент подписания кредитного договора.
Семьи с ребенком, родившимся в 2024 году, могут воспользоваться программой.
Особенности использования и ограничения:
Кредит можно взять на строительство или покупку частного дома по Федеральному закону № 214-ФЗ.
Нельзя оформить кредит по договору уступки права требования.
Повторное получение льготной ипотеки возможно при выполнении определенных условий.
Возможности рефинансирования:
Допускается рефинансирование льготной ипотеки под 6% при наличии в семье ребенка до 6 лет или ребенка-инвалида до 18 лет.
Самостоятельное строительство дома по программе не предусмотрено.
Использование материнского капитала и доходы:
Маткапитал можно использовать на первоначальный взнос или погашение кредита.
Женщина в декрете может взять кредит, если банк сочтет её доход достаточным.
Подробнее по данной теме можно найти в статье Циан: https://krasnodar.cian.ru/stati-novye-uslovija-semejnoj-ipoteki-otvety-na-voprosy-335926/
#ипотека #кредиты #банки
Обновленные условия семейной ипотеки с 1 июля 2024 года:
Программа продлена до конца 2030 года.
Круг заемщиков ограничен: семьи с детьми до 6 лет, семьи с ребенком-инвалидом до 18 лет, семьи с двумя несовершеннолетними детьми в малых городах (до 50 тыс. человек) или регионах с низким объемом строительства/индивидуальными программами развития.
Максимальная сумма кредита:
До 12 млн рублей для Москвы, Санкт-Петербурга, МО и ЛО.
До 6 млн рублей для остальных регионов.
Возможность взять больший кредит (до 30 млн рублей в столичных регионах и до 15 млн рублей в других) с обслуживанием по рыночной ставке или региональной ипотечной программе.
Региональные особенности:
Программа охватывает 35 регионов.
Прописка заемщика не требуется, важна покупка квартиры в малом городе или определенном регионе.
Возрастные ограничения и условия оформления:
Возраст ребенка должен соответствовать условиям программы на момент подписания кредитного договора.
Семьи с ребенком, родившимся в 2024 году, могут воспользоваться программой.
Особенности использования и ограничения:
Кредит можно взять на строительство или покупку частного дома по Федеральному закону № 214-ФЗ.
Нельзя оформить кредит по договору уступки права требования.
Повторное получение льготной ипотеки возможно при выполнении определенных условий.
Возможности рефинансирования:
Допускается рефинансирование льготной ипотеки под 6% при наличии в семье ребенка до 6 лет или ребенка-инвалида до 18 лет.
Самостоятельное строительство дома по программе не предусмотрено.
Использование материнского капитала и доходы:
Маткапитал можно использовать на первоначальный взнос или погашение кредита.
Женщина в декрете может взять кредит, если банк сочтет её доход достаточным.
Подробнее по данной теме можно найти в статье Циан: https://krasnodar.cian.ru/stati-novye-uslovija-semejnoj-ipoteki-otvety-na-voprosy-335926/
#ипотека #кредиты #банки
💬 Наблюдение: Банки будут предупреждать заемщиков о рисках ипотеки
Законопроект, обязывающий банки предупреждать заемщиков о рисках при ипотечном кредитовании, Госдума одобрила в первом чтении. В ст. 28 Федерального закона «О рекламе» предложено внести поправки, согласно которым банки должны будут использовать в рекламе кредитов «охлаждающие фразы».
Реклама должна содержать информацию о полной стоимости кредита и призыв «Изучите все условия кредита на сайте» с отсылкой на информационный ресурс банка. Если в сообщении рекламируется ставка по кредиту, ее полный диапазон нужно указать не меньшим шрифтом.
Реклама должна содержать фразу «Оценивайте свои финансовые возможности и риски». Она должна занимать от 7% рекламной поверхности. В аудиорекламе длительность этой фразы должна быть не менее пяти секунд, в видеорекламе —от 5 секунд плюс, при этом не менее 7% кадра.
Новые правила коснутся потребительских кредитов, в том числе ипотеки. Авторы инициативы полагают, что благодаря новым правилам люди реже будут оформлять кредиты импульсивно, не обдумав как следует это решение.
Если закон одобрят, он вступит в силу через 30 дней после его официального опубликования.
#кредиты #банки #ипотека
Законопроект, обязывающий банки предупреждать заемщиков о рисках при ипотечном кредитовании, Госдума одобрила в первом чтении. В ст. 28 Федерального закона «О рекламе» предложено внести поправки, согласно которым банки должны будут использовать в рекламе кредитов «охлаждающие фразы».
Реклама должна содержать информацию о полной стоимости кредита и призыв «Изучите все условия кредита на сайте» с отсылкой на информационный ресурс банка. Если в сообщении рекламируется ставка по кредиту, ее полный диапазон нужно указать не меньшим шрифтом.
Реклама должна содержать фразу «Оценивайте свои финансовые возможности и риски». Она должна занимать от 7% рекламной поверхности. В аудиорекламе длительность этой фразы должна быть не менее пяти секунд, в видеорекламе —от 5 секунд плюс, при этом не менее 7% кадра.
Новые правила коснутся потребительских кредитов, в том числе ипотеки. Авторы инициативы полагают, что благодаря новым правилам люди реже будут оформлять кредиты импульсивно, не обдумав как следует это решение.
Если закон одобрят, он вступит в силу через 30 дней после его официального опубликования.
#кредиты #банки #ипотека
🇷🇺 Заседание Цб Рф по ключевой ставке:
❗️1) Ключевая ставка = 18% годовых (ранее 16% / ожидания 18%)
2) Инфляция ускорилась и складывается существенно выше апрельского прогноза Банка России. Для того чтобы инфляция вновь начала снижаться, требуется дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики, а для возвращения инфляции к цели — существенно более жесткие денежно-кредитные условия, чем предполагалось ранее
❗️3) Банк России будет оценивать целесообразность дальнейшего повышения ключевой ставки на ближайших заседаниях.
4) Денежно-кредитные условия продолжают ужесточаться. Ставки денежного рынка и доходности ОФЗ существенно выросли, отражая в том числе ожидания участников рынка по июльскому решению по ключевой ставке и ее дальнейшей траектории. Увеличились кредитные и депозитные ставки. Высокие рыночные ставки поддерживают сберегательные настроения, но недостаточно сдерживают кредитование. В 2 квартале 2024 года кредитная активность оставалась высокой как в розничном, так и в корпоративном сегменте.
5) На среднесрочном горизонте баланс рисков для инфляции остается смещенным в сторону проинфляционных. Основные проинфляционные риски связаны с изменением условий внешней торговли (в том числе под влиянием геополитической напряженности), с сохранением высоких инфляционных ожиданий и отклонения российской экономики вверх от траектории сбалансированного роста. Дезинфляционные риски в первую очередь связаны с более быстрым замедлением роста внутреннего спроса, чем ожидается в базовом сценарии.
_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
Итог: класс! "Молодцы" , проблему с инфляцией вы так с роду не решите! Потому что проблема не внутри российская, а внешнеэкономическая в свете сокращения импорта!
#цбрф #макроэкономика #дкп #ключеваяставка #россия
❗️1) Ключевая ставка = 18% годовых (ранее 16% / ожидания 18%)
2) Инфляция ускорилась и складывается существенно выше апрельского прогноза Банка России. Для того чтобы инфляция вновь начала снижаться, требуется дополнительное ужесточение денежно-кредитной политики, а для возвращения инфляции к цели — существенно более жесткие денежно-кредитные условия, чем предполагалось ранее
❗️3) Банк России будет оценивать целесообразность дальнейшего повышения ключевой ставки на ближайших заседаниях.
4) Денежно-кредитные условия продолжают ужесточаться. Ставки денежного рынка и доходности ОФЗ существенно выросли, отражая в том числе ожидания участников рынка по июльскому решению по ключевой ставке и ее дальнейшей траектории. Увеличились кредитные и депозитные ставки. Высокие рыночные ставки поддерживают сберегательные настроения, но недостаточно сдерживают кредитование. В 2 квартале 2024 года кредитная активность оставалась высокой как в розничном, так и в корпоративном сегменте.
5) На среднесрочном горизонте баланс рисков для инфляции остается смещенным в сторону проинфляционных. Основные проинфляционные риски связаны с изменением условий внешней торговли (в том числе под влиянием геополитической напряженности), с сохранением высоких инфляционных ожиданий и отклонения российской экономики вверх от траектории сбалансированного роста. Дезинфляционные риски в первую очередь связаны с более быстрым замедлением роста внутреннего спроса, чем ожидается в базовом сценарии.
_ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _ _
Итог: класс! "Молодцы" , проблему с инфляцией вы так с роду не решите! Потому что проблема не внутри российская, а внешнеэкономическая в свете сокращения импорта!
#цбрф #макроэкономика #дкп #ключеваяставка #россия
💬 Наблюдение: Результаты мониторинга ЦБ РФ в октябрь 2023 года максимальных процентных ставок по вкладам в российских рублях десяти кредитных организаций, привлекающих наибольший объём депозитов физических лиц:
I декада июля — 16,57%;
II декада июля — 16,57%.
— учитываются максимальные ставки по вкладам, доступным любому клиенту (в том числе потенциальному) без ограничений и предварительных условий. Вклады для выделенных категорий клиентов (пенсионеры, дети) и целей (на социальные и гуманитарные цели и т.п.) не рассматриваются.
#ставка #вклады
I декада июля — 16,57%;
II декада июля — 16,57%.
— учитываются максимальные ставки по вкладам, доступным любому клиенту (в том числе потенциальному) без ограничений и предварительных условий. Вклады для выделенных категорий клиентов (пенсионеры, дети) и целей (на социальные и гуманитарные цели и т.п.) не рассматриваются.
#ставка #вклады
💬 Наблюдение: Российские банки ожидают замедления темпов кредитования после повышения ключевой ставки ЦБ до 18%, пишут «Известия».
В первую очередь это затронет ипотечный рынок, а многие застройщики столкнутся с ухудшением условий по проектному финансированию в ближайшее время, предположил начальник аналитического отдела Россельхозбанка Александр Фетисов. По его словам, это увеличит издержки на строительство и скажется на стоимости недвижимости.
Спрос на ипотеку уже упал минимум на 30% после завершения программы массовой льготной ипотеки и роста рыночных ставок, сообщил главный экономист «БКС Мир инвестиций».
При этом больше, чем ключевая ставка, на темпы кредитования сейчас влияют другие регуляторные меры ЦБ, отметила руководитель направления экспертной аналитики Банки.ру. Речь идет о макропруденциальных лимитах на выдачу ссуд закредитованным заемщикам и надбавках к капиталам банков при выдаче высокорисковых кредитов.
По мнению последнего спикера «Однако, разумеется, повышение ставки усилит процесс замедления темпов кредитования, и особенно сильно это отразится на ипотеке. Скорее всего, спрос будет вялотекущим, и поддерживать рынок будут оставшиеся адресные госпрограммы и специальные акции, запускаемые банками в партнерстве с застройщиками. Поэтому потребность в ипотеке, скорее всего, будут закрывать те, кто подходит под одну из адресных госпрограмм, или те, кому срочно нужно приобрести выгодный объект»
#кредиты #ипотека
В первую очередь это затронет ипотечный рынок, а многие застройщики столкнутся с ухудшением условий по проектному финансированию в ближайшее время, предположил начальник аналитического отдела Россельхозбанка Александр Фетисов. По его словам, это увеличит издержки на строительство и скажется на стоимости недвижимости.
Спрос на ипотеку уже упал минимум на 30% после завершения программы массовой льготной ипотеки и роста рыночных ставок, сообщил главный экономист «БКС Мир инвестиций».
При этом больше, чем ключевая ставка, на темпы кредитования сейчас влияют другие регуляторные меры ЦБ, отметила руководитель направления экспертной аналитики Банки.ру. Речь идет о макропруденциальных лимитах на выдачу ссуд закредитованным заемщикам и надбавках к капиталам банков при выдаче высокорисковых кредитов.
По мнению последнего спикера «Однако, разумеется, повышение ставки усилит процесс замедления темпов кредитования, и особенно сильно это отразится на ипотеке. Скорее всего, спрос будет вялотекущим, и поддерживать рынок будут оставшиеся адресные госпрограммы и специальные акции, запускаемые банками в партнерстве с застройщиками. Поэтому потребность в ипотеке, скорее всего, будут закрывать те, кто подходит под одну из адресных госпрограмм, или те, кому срочно нужно приобрести выгодный объект»
#кредиты #ипотека
💬 Наблюдение: в июне средний размер лимитов по кредитным картам составил 106,1 тыс. руб.
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в июне 2024 года средний размер лимитов по выданным кредитным картам составил 106,1 тыс. руб., увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 3,9% (в мае 2024 года - 102,1 тыс. руб.) (Таблица 1).
В свою очередь среднее значение Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по кредитным картам составляет 651 балл (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 1).
Наибольший средний размер лимитов по выданным кредитным картам в регионах РФ (среди 30 регионов – лидеров в данном сегменте розничного кредитования) в июне 2024 года был отмечен в Москве (145,5 тыс. руб.), Московской области (128,2 тыс. руб.), Санкт-Петербурге (125,8 тыс. руб.), Ханты-Мансийском АО (125,7 тыс. руб.) и Приморском крае (118,3 тыс. руб.).
Что касается региональной динамики данного показателя, то самый серьезный рост среднего размера лимитов по кредитным картам (среди 30 регионов РФ – лидеров в этом типе розничных кредитов) в июне 2024 года по сравнению с предыдущим месяцем продемонстрировали Тульская область (+7,1%), Ставропольский край (+7,1%), Воронежская область (+6,7%), а также Ханты-Мансийская АО (+6,1%) и Красноярский край (+6,0%). В Москве данный показатель за месяц не изменился, а в Санкт-Петербурге увеличился на 1,5% (Таблица 2).
«В последние месяцы средний размер лимитов по выданным кредитным картам стабилизировался на уровне 100 - 110 тысяч рублей. При этом некоторое увеличение данного показателя в июне наблюдалось на фоне снижения количества выданных кредитных карт, что во многом является следствием жесткой денежно-кредитной политики регулятора по охлаждению кредитного рынка. При этом также стоит отметить, что банки продолжают активно использовать лимит по кредитным картам в качестве эффективного инструмента управления кредитным риском. Вместе с тем, благодаря возросшим доходам граждан, их кредитная и потребительская активность по-прежнему находится на достаточно высоком уровне, обеспечивая стабильное развитие рынка необеспеченного кредитования» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #банки
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в июне 2024 года средний размер лимитов по выданным кредитным картам составил 106,1 тыс. руб., увеличившись по сравнению с предыдущим месяцем на 3,9% (в мае 2024 года - 102,1 тыс. руб.) (Таблица 1).
В свою очередь среднее значение Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по кредитным картам составляет 651 балл (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 1).
Наибольший средний размер лимитов по выданным кредитным картам в регионах РФ (среди 30 регионов – лидеров в данном сегменте розничного кредитования) в июне 2024 года был отмечен в Москве (145,5 тыс. руб.), Московской области (128,2 тыс. руб.), Санкт-Петербурге (125,8 тыс. руб.), Ханты-Мансийском АО (125,7 тыс. руб.) и Приморском крае (118,3 тыс. руб.).
Что касается региональной динамики данного показателя, то самый серьезный рост среднего размера лимитов по кредитным картам (среди 30 регионов РФ – лидеров в этом типе розничных кредитов) в июне 2024 года по сравнению с предыдущим месяцем продемонстрировали Тульская область (+7,1%), Ставропольский край (+7,1%), Воронежская область (+6,7%), а также Ханты-Мансийская АО (+6,1%) и Красноярский край (+6,0%). В Москве данный показатель за месяц не изменился, а в Санкт-Петербурге увеличился на 1,5% (Таблица 2).
«В последние месяцы средний размер лимитов по выданным кредитным картам стабилизировался на уровне 100 - 110 тысяч рублей. При этом некоторое увеличение данного показателя в июне наблюдалось на фоне снижения количества выданных кредитных карт, что во многом является следствием жесткой денежно-кредитной политики регулятора по охлаждению кредитного рынка. При этом также стоит отметить, что банки продолжают активно использовать лимит по кредитным картам в качестве эффективного инструмента управления кредитным риском. Вместе с тем, благодаря возросшим доходам граждан, их кредитная и потребительская активность по-прежнему находится на достаточно высоком уровне, обеспечивая стабильное развитие рынка необеспеченного кредитования» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #банки
💬 Наблюдение: В первом полугодии выдача ипотеки снизилась на 16%
В первом полугодии 2024 года 20 крупнейших ипотечных банков выдали 681 тыс. жилищных кредитов на сумму 2,8 трлн рублей, рассказал глава аналитического центра «Дом. РФ» Михаил Гольдберг. С января по июнь этого года было выдано на 16% кредитов меньше, чем за такой же период 2023 года.
Несмотря на ужесточение условий кредитования, значительного снижения выдачи ипотеки в первом полугодии не произошло, отметил Гольдберг. Относительно высокого уровня 2023 года количество кредитов снизилось всего на 16%, в денежном выражении объем выдачи ипотеки снизился на 5%.
В июне количество кредитов на новостройки обновило максимум. За месяц 20 крупнейших ипотечных банков выдали 92 тыс. жилищных кредитов на сумму 465 млрд рублей. Относительно мая число кредитов выросло на 62%, объем кредитования увеличился на 59%.
Кроме того, пиковых значений достигла выдача ипотеки на ИЖС. В июне банки выдали 25 тыс. таких кредитов, на 58% больше, чем в мае. Общая сумма ипотеки на ИЖС в июне достигла 93 млрд рублей, за месяц она увеличилась на треть.
По мнению Гольдберга, во втором полугодии ипотечный рынок ждет замедление. Это связано с завершением массовой льготной ипотеки, высокими ставками по кредитам и эффектом высокой базы прошлого года.
#ипотека #кредиты #банки
В первом полугодии 2024 года 20 крупнейших ипотечных банков выдали 681 тыс. жилищных кредитов на сумму 2,8 трлн рублей, рассказал глава аналитического центра «Дом. РФ» Михаил Гольдберг. С января по июнь этого года было выдано на 16% кредитов меньше, чем за такой же период 2023 года.
Несмотря на ужесточение условий кредитования, значительного снижения выдачи ипотеки в первом полугодии не произошло, отметил Гольдберг. Относительно высокого уровня 2023 года количество кредитов снизилось всего на 16%, в денежном выражении объем выдачи ипотеки снизился на 5%.
В июне количество кредитов на новостройки обновило максимум. За месяц 20 крупнейших ипотечных банков выдали 92 тыс. жилищных кредитов на сумму 465 млрд рублей. Относительно мая число кредитов выросло на 62%, объем кредитования увеличился на 59%.
Кроме того, пиковых значений достигла выдача ипотеки на ИЖС. В июне банки выдали 25 тыс. таких кредитов, на 58% больше, чем в мае. Общая сумма ипотеки на ИЖС в июне достигла 93 млрд рублей, за месяц она увеличилась на треть.
По мнению Гольдберга, во втором полугодии ипотечный рынок ждет замедление. Это связано с завершением массовой льготной ипотеки, высокими ставками по кредитам и эффектом высокой базы прошлого года.
#ипотека #кредиты #банки
🇷🇺 Новость: Цб Рф ждет, что первые расчеты в рамках электронных платежей по критповалютам, которые пройдут до конца года
1) Трансграничные расчеты уязвимы для санкций пока проходят в долларах, евро и через swift, нужно развивать альтернативные каналы — Набиуллина
❗️2) Цифровой рубль через 5 - 7 лет станет привычной частью жизни россиян — набиуллина
3) При успешном тестировании цифрового рубля его массовое внедрение возможно с июля 2025 года — Набиуллина
#цбрф #цифровойрубль #россия #Макроэкономика
1) Трансграничные расчеты уязвимы для санкций пока проходят в долларах, евро и через swift, нужно развивать альтернативные каналы — Набиуллина
❗️2) Цифровой рубль через 5 - 7 лет станет привычной частью жизни россиян — набиуллина
3) При успешном тестировании цифрового рубля его массовое внедрение возможно с июля 2025 года — Набиуллина
#цбрф #цифровойрубль #россия #Макроэкономика
💬 Наблюдение: Когда снизятся ставки по ипотеке, рассказала Набиуллина
Ставки по жилищным кредитам начнут снижаться по мере замедления инфляции, заявила глава Банка России Эльвира Набиуллина, выступая в Совете Федерации. Она подчеркнула, что это цель Центробанка.
Глава ЦБ напомнила, что в период низкой инфляции, до пандемии коронавируса, российские банки выдавали рыночную ипотеку без государственной поддержки под 8-9% годовых. Набиуллина уверена, что при «затухании» всплеска инфляции и снижении ключевой ставки ипотечные ставки неизбежно пойдут вниз.
Напомним, ранее Центробанк повысил ключевую ставку до 18%. Из среднесрочного прогноза ЦБ следует, что ключевая ставка не опустится ниже 18% до конца 2024 года. Регулятор допускает дальнейшее повышение ключевой ставки на ближайших заседаниях.
#ипотека #кредиты #банки
Ставки по жилищным кредитам начнут снижаться по мере замедления инфляции, заявила глава Банка России Эльвира Набиуллина, выступая в Совете Федерации. Она подчеркнула, что это цель Центробанка.
Глава ЦБ напомнила, что в период низкой инфляции, до пандемии коронавируса, российские банки выдавали рыночную ипотеку без государственной поддержки под 8-9% годовых. Набиуллина уверена, что при «затухании» всплеска инфляции и снижении ключевой ставки ипотечные ставки неизбежно пойдут вниз.
Напомним, ранее Центробанк повысил ключевую ставку до 18%. Из среднесрочного прогноза ЦБ следует, что ключевая ставка не опустится ниже 18% до конца 2024 года. Регулятор допускает дальнейшее повышение ключевой ставки на ближайших заседаниях.
#ипотека #кредиты #банки
💬 Наблюдение: в 1 полугодии 2024 года в РФ было выдано автокредитов на 1,15 трлн. рублей
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в 1 полугодии 2024 года было выдано автокредитов на сумму 1 146,1 млрд. руб. или в 2,15 раза (или на 115,2%) больше, чем за аналогичный период прошлого года (в январе-июне 2023 года – 532,6 млрд. руб.). Столь существенный рост по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, помимо прочего, объясняется эффектом низкой базы из-за дефицита новых автомобилей в первой половине 2023 года (Диаграмма 1).
Стоит также отметить, что в январе-июне 2024 года было выдано и рекордное количество автокредитов – 799,8 тыс. ед., что почти в 2 раза (или на 97,0%) больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (в январе-июне 2023 года - 406,0 тыс. ед.).
Что касается среднего значения Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по автокредитам, то оно составляет 685 балла (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 2).
Наибольший объем выданных автокредитов в регионах РФ в январе-июне 2024 года был отмечен в Москве (88,92 млрд. руб.), Московской области (75,02 млрд. руб.), Санкт-Петербурге (55,81 млрд. руб.), Республике Татарстан (52,11 млрд. руб.) и Краснодарском крае (50,46 млрд. руб.).
Стоит отметить, что по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в январе-июне 2024 года самую серьезную динамику роста объемов выданных автокредитов (среди 30 регионов-лидеров в данном виде розничного кредитования) продемонстрировали Ростовская область (+206,1%), Чувашская Республика (+159,5%), а также Самарская (+151,0%), Воронежская (+143,7%) и Белгородская (+135,8%) области. В Москве и Санкт-Петербурге объемы автокредитования выросли на 75,6% и 66,2% соответственно (Таблица 1).
«Существенные темпы роста объемов выданных автокредитов в 1 полугодии 2024 года по сравнению с прошлым годом объясняются, прежде всего, эффектом низкой базы из-за дефицита новых автомашин в начале 2023 года. Стоит отметить, что после возобновления массовых поставок новых автомобилей в середине 2023 года выдача автокредитов начала расти. В последнее время высокие темпы выдачи обусловлены, прежде всего, ожиданиями роста ставок в будущем, а значит и дальнейшего удорожания автокредитов на новые автомобили. Также стоит выделить акции и скидки от дистрибьюторов, которые стараются сократить затоваренность собственных складов, а также субсидированные ставки от автопроизводителей. При этом автокредиты продолжают предоставляться, в основном, тем заемщикам, чей Персональный кредитный рейтинг находится на приемлемом уровне» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #автокредиты #банки
По данным кредиторов, передающих сведения в Национальное бюро кредитных историй (НБКИ), в 1 полугодии 2024 года было выдано автокредитов на сумму 1 146,1 млрд. руб. или в 2,15 раза (или на 115,2%) больше, чем за аналогичный период прошлого года (в январе-июне 2023 года – 532,6 млрд. руб.). Столь существенный рост по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, помимо прочего, объясняется эффектом низкой базы из-за дефицита новых автомобилей в первой половине 2023 года (Диаграмма 1).
Стоит также отметить, что в январе-июне 2024 года было выдано и рекордное количество автокредитов – 799,8 тыс. ед., что почти в 2 раза (или на 97,0%) больше по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (в январе-июне 2023 года - 406,0 тыс. ед.).
Что касается среднего значения Персонального кредитного рейтинга (ПКР) заемщика по автокредитам, то оно составляет 685 балла (минимальное значение – 1 балл, максимальное – 999 баллов) (Диаграмма 2).
Наибольший объем выданных автокредитов в регионах РФ в январе-июне 2024 года был отмечен в Москве (88,92 млрд. руб.), Московской области (75,02 млрд. руб.), Санкт-Петербурге (55,81 млрд. руб.), Республике Татарстан (52,11 млрд. руб.) и Краснодарском крае (50,46 млрд. руб.).
Стоит отметить, что по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в январе-июне 2024 года самую серьезную динамику роста объемов выданных автокредитов (среди 30 регионов-лидеров в данном виде розничного кредитования) продемонстрировали Ростовская область (+206,1%), Чувашская Республика (+159,5%), а также Самарская (+151,0%), Воронежская (+143,7%) и Белгородская (+135,8%) области. В Москве и Санкт-Петербурге объемы автокредитования выросли на 75,6% и 66,2% соответственно (Таблица 1).
«Существенные темпы роста объемов выданных автокредитов в 1 полугодии 2024 года по сравнению с прошлым годом объясняются, прежде всего, эффектом низкой базы из-за дефицита новых автомашин в начале 2023 года. Стоит отметить, что после возобновления массовых поставок новых автомобилей в середине 2023 года выдача автокредитов начала расти. В последнее время высокие темпы выдачи обусловлены, прежде всего, ожиданиями роста ставок в будущем, а значит и дальнейшего удорожания автокредитов на новые автомобили. Также стоит выделить акции и скидки от дистрибьюторов, которые стараются сократить затоваренность собственных складов, а также субсидированные ставки от автопроизводителей. При этом автокредиты продолжают предоставляться, в основном, тем заемщикам, чей Персональный кредитный рейтинг находится на приемлемом уровне» — Директор по маркетингу НБКИ Алексей Волков
#кредиты #автокредиты #банки
💬 Наблюдение: Доля льготной ипотеки не должна превышать 25%, заявили в ЦБ и Минфине
Необходим плавный переход к снижению доли льготной ипотеки, заявила глава Банка России Эльвира Набиуллина, выступая в Совете Федерации. Доля льготных ипотечных программ на рынке не должна превышать 25%, считает глава ЦБ.
Ранее Минфин предложил серьезно ограничить объем льготных программ. Они должны занимать не более четверти от общего ипотечного портфеля, считает замминистра финансов Иван Чебесков. По его словам, когда льгота становится массовой, она перестает быть льготой. Широкое распространение льготной ипотеки не повышает доступность жилья для граждан, а способствует перетоку денег к застройщикам и банкам. Льготные программы не должны значительно влиять на денежно-кредитную политику.
В Центробанке согласны с этой оценкой. Если доля льготных программ будет высокой, ипотека будет недоступна людям, которые не попадают под льготы, отметила Набиуллина. Глава ЦБ считает, что предложение о запуске в регионах адресных льготных программ нужно обсудить, но необходимо оставить место для рыночной ипотеки.
По мнению главы Центробанка, необходим плавный переход к снижению доли льготных ипотечных программ. Набиуллина ожидает, что ипотечное кредитование будет расти, но более сбалансированными темпами: на 7-12% в год.
Напомним, согласно среднесрочному прогнозу регулятора, в 2025 году темпы роста ипотечного рынка не превысят 8-13%, в 2026 -2027 годах они составят 10-15%
#ипотека #кредиты #банки
Необходим плавный переход к снижению доли льготной ипотеки, заявила глава Банка России Эльвира Набиуллина, выступая в Совете Федерации. Доля льготных ипотечных программ на рынке не должна превышать 25%, считает глава ЦБ.
Ранее Минфин предложил серьезно ограничить объем льготных программ. Они должны занимать не более четверти от общего ипотечного портфеля, считает замминистра финансов Иван Чебесков. По его словам, когда льгота становится массовой, она перестает быть льготой. Широкое распространение льготной ипотеки не повышает доступность жилья для граждан, а способствует перетоку денег к застройщикам и банкам. Льготные программы не должны значительно влиять на денежно-кредитную политику.
В Центробанке согласны с этой оценкой. Если доля льготных программ будет высокой, ипотека будет недоступна людям, которые не попадают под льготы, отметила Набиуллина. Глава ЦБ считает, что предложение о запуске в регионах адресных льготных программ нужно обсудить, но необходимо оставить место для рыночной ипотеки.
По мнению главы Центробанка, необходим плавный переход к снижению доли льготных ипотечных программ. Набиуллина ожидает, что ипотечное кредитование будет расти, но более сбалансированными темпами: на 7-12% в год.
Напомним, согласно среднесрочному прогнозу регулятора, в 2025 году темпы роста ипотечного рынка не превысят 8-13%, в 2026 -2027 годах они составят 10-15%
#ипотека #кредиты #банки
💬 Наблюдение: Стагнация цен на вторичное жилье в Москве на фоне высокой инфляции и ипотечных ставок
1) В июле цены на вторичное жилье в Москве увеличились на 0,1%
2) Значительная часть сделок сопровождается скидками, средний размер которых составляет 2-3%.
3) Несмотря на небольшой рост цен с начала года на 0,4%, с учетом инфляции реальные цены на жилье снижаются.
4) Запретительные ставки ипотеки не оказали значительного влияния на рынок, так как продавцы сняли часть объектов с продажи и перевели их на аренду, что помогло сбалансировать спрос и предложение.
#недвижимость #банки #ипотека
1) В июле цены на вторичное жилье в Москве увеличились на 0,1%
2) Значительная часть сделок сопровождается скидками, средний размер которых составляет 2-3%.
3) Несмотря на небольшой рост цен с начала года на 0,4%, с учетом инфляции реальные цены на жилье снижаются.
4) Запретительные ставки ипотеки не оказали значительного влияния на рынок, так как продавцы сняли часть объектов с продажи и перевели их на аренду, что помогло сбалансировать спрос и предложение.
#недвижимость #банки #ипотека