📰 Bastion Review, Россия: ЯБрокер, акции TCS в небольшом минусе
от 06.08.2020
📱Яндекс +0,2% #YNDX
Яндекс собрался создавать свою финансовую экосистему, пишут Ведомости. Компания подала заявки на товарные знаки в банковской, инвестиционной и страховой сферах например, «ЯБрокер, ЯПортфель», «ЯАкции». Ждем, что компания предложит инвесторам.
🏦 TCS Group -1,3% #TCSGDR
После публикации отчета и рекомендации дивидендов акции немного корректируются. За месяц их рост составил 30%.
✈️Аэрофлот 0% #AFLT
После объявлении о параметрах программы допэмиссии акции практически без изменения стоимости.
#HeatMap
от 06.08.2020
📱Яндекс +0,2% #YNDX
Яндекс собрался создавать свою финансовую экосистему, пишут Ведомости. Компания подала заявки на товарные знаки в банковской, инвестиционной и страховой сферах например, «ЯБрокер, ЯПортфель», «ЯАкции». Ждем, что компания предложит инвесторам.
🏦 TCS Group -1,3% #TCSGDR
После публикации отчета и рекомендации дивидендов акции немного корректируются. За месяц их рост составил 30%.
✈️Аэрофлот 0% #AFLT
После объявлении о параметрах программы допэмиссии акции практически без изменения стоимости.
#HeatMap
📰 Bastion Desk, Россия
от 07.08.2020
🏦 ВТБ -3% #VTBR
"Отчетность корпоративных клиентов поступает в банк к середине августа. Только после этого банк сможет оценить, кто из них пострадал", говорит член правления Дмитрий Пьянов. Это сигнал, что резервы под проблемные кредиты корпоратам еще толком не сделаны. Признание убытков будет давить на рентабельность ВТБ до конца года.
🏦 Сбербанк +1% #SBER
В июле Сбербанк заработал ₽65,6 млрд прибыли по РСБУ - лучший результат за последние 5 месяцев, но хуже прошлогоднего показателя на 15%. Значительную долю доходов принес кредитный портфель, рост которого был вызван расширением льготных программ.
🔋 Мосэнерго -1,9% #MSNG
Чистая прибыль энергетика в I полугодии упала на 48%. Выручка сократилась на 10,5%. Результаты близки к среднеотраслевым.
🏦 Тинькофф -1,7% #TCSGDR
«Чем я могу помочь Олегу и инвесторам? Управлять бизнесом как умею»: интервью главы Тинькофф Оливера Хьюза проекту Русские Норм.
🎙 Bastion-подкаст
Завтра выйдет подкаст о том, чего следует опасаться инвестору, анализируя показатель Price to Book Value.
#HeatMap
от 07.08.2020
🏦 ВТБ -3% #VTBR
"Отчетность корпоративных клиентов поступает в банк к середине августа. Только после этого банк сможет оценить, кто из них пострадал", говорит член правления Дмитрий Пьянов. Это сигнал, что резервы под проблемные кредиты корпоратам еще толком не сделаны. Признание убытков будет давить на рентабельность ВТБ до конца года.
🏦 Сбербанк +1% #SBER
В июле Сбербанк заработал ₽65,6 млрд прибыли по РСБУ - лучший результат за последние 5 месяцев, но хуже прошлогоднего показателя на 15%. Значительную долю доходов принес кредитный портфель, рост которого был вызван расширением льготных программ.
🔋 Мосэнерго -1,9% #MSNG
Чистая прибыль энергетика в I полугодии упала на 48%. Выручка сократилась на 10,5%. Результаты близки к среднеотраслевым.
🏦 Тинькофф -1,7% #TCSGDR
«Чем я могу помочь Олегу и инвесторам? Управлять бизнесом как умею»: интервью главы Тинькофф Оливера Хьюза проекту Русские Норм.
🎙 Bastion-подкаст
Завтра выйдет подкаст о том, чего следует опасаться инвестору, анализируя показатель Price to Book Value.
#HeatMap
💰«Яндекс» покупает «Тинькофф» за $5,5 млрд
#YNDX #TCSGDR
Сделка предлагает премию в 8% к цене расписок TCS Group на 21 сентября. «Яндекс» подтвердил, что обсуждает покупку до 100% акций TCS Group. Теперь понятно под что Яндекс копил столько кэша в течение года. Тинькофф сегодня уже +6%, Яндекс +3,4%.
Коммерсантъ
#RussiaActive
#YNDX #TCSGDR
Сделка предлагает премию в 8% к цене расписок TCS Group на 21 сентября. «Яндекс» подтвердил, что обсуждает покупку до 100% акций TCS Group. Теперь понятно под что Яндекс копил столько кэша в течение года. Тинькофф сегодня уже +6%, Яндекс +3,4%.
Коммерсантъ
#RussiaActive
📈 Яндекс растет на 12% после новостей о покупке TCS Group
#YNDX #TCSGDR
▫️О параметрах сделки пока известно немного. Хотя стороны подтвердили договоренность, она носит предварительный характер. Также предстоит одобрение ФАС.
▫️Яндекс собирается заплатить за TCS $5,5 млрд, выкупив до 100% акций компании. Для акционеров Тинькофф это означает высокую вероятность делистинга в будущем.
▫️Кэш и депозиты Яндекса на конец I полугодия 2020 составляли около $3,4 млрд. Скорее всего, значительная часть сделки будет профинансирована акциями самого Яндекса. Ждем допэмиссию.
▫️Для развития экосистемы Яндекса это хорошая сделка. Для текущих акционеров TCS - нейтрально, так как выкуп делается по адекватной цене с приемлемой премией к средней стоимости акции за 6 месяцев. Для пользователей приложений Тинькофф - скорее негативно. Появляется риск изменения менеджмента и стратегии в будущем. Драйва развития в большой суперкомпании, которая подвергается давлению от государства, будет меньше.
Вы пользуетесь продуктами Тинькофф? ✅/🚫
#RussiaActive
#YNDX #TCSGDR
▫️О параметрах сделки пока известно немного. Хотя стороны подтвердили договоренность, она носит предварительный характер. Также предстоит одобрение ФАС.
▫️Яндекс собирается заплатить за TCS $5,5 млрд, выкупив до 100% акций компании. Для акционеров Тинькофф это означает высокую вероятность делистинга в будущем.
▫️Кэш и депозиты Яндекса на конец I полугодия 2020 составляли около $3,4 млрд. Скорее всего, значительная часть сделки будет профинансирована акциями самого Яндекса. Ждем допэмиссию.
▫️Для развития экосистемы Яндекса это хорошая сделка. Для текущих акционеров TCS - нейтрально, так как выкуп делается по адекватной цене с приемлемой премией к средней стоимости акции за 6 месяцев. Для пользователей приложений Тинькофф - скорее негативно. Появляется риск изменения менеджмента и стратегии в будущем. Драйва развития в большой суперкомпании, которая подвергается давлению от государства, будет меньше.
Вы пользуетесь продуктами Тинькофф? ✅/🚫
#RussiaActive
📰 Desk, Россия
от 23.09.2020
▫️Качели в Яндексе #YNDX #TCSGDR. На новостях о возможной покупке Тинькофф акция в какой-то момент росла на 12%, обновляя исторический максимум. По итогам дня рост составил всего 2,4%. Тиньков в Instagram сказал, что сделка пока не завершена.
▫️Мечел отказался от моратория на банкротство. #MTLR Из-за него компания ранее не выплатила дивиденды на префы в ₽3,48 на акцию. Акционеры могут вновь ожидать выплаты.
▫️Больше всего изменения в налогообложении затронут EBITDA Газпром нефти и Татнефти - Атон. #SIBN #TATN EBITDA компаний в 2021 году может упасть на 20% и 16% соответственно. Ожидается, что Лукойл потеряет 5%.
от 23.09.2020
▫️Качели в Яндексе #YNDX #TCSGDR. На новостях о возможной покупке Тинькофф акция в какой-то момент росла на 12%, обновляя исторический максимум. По итогам дня рост составил всего 2,4%. Тиньков в Instagram сказал, что сделка пока не завершена.
▫️Мечел отказался от моратория на банкротство. #MTLR Из-за него компания ранее не выплатила дивиденды на префы в ₽3,48 на акцию. Акционеры могут вновь ожидать выплаты.
▫️Больше всего изменения в налогообложении затронут EBITDA Газпром нефти и Татнефти - Атон. #SIBN #TATN EBITDA компаний в 2021 году может упасть на 20% и 16% соответственно. Ожидается, что Лукойл потеряет 5%.
📰 Desk, Россия
от 12.10.2020
• МРСК Сибири - 4-й день роста лучше рынка без новостей #MRKS
• Тинькофф сегодня значительно хуже рынка, минимум с 17 сентября. Рост опасений, что сделки с Яндексом и, соответственно, выкупа не будет. #TCSGDR
• НЛМК: производство стали выросло на 3% г/г в III квартале. Продажи растут на 11%. Хороший отчет. #NLMK
• Алроса в IV квартале надеется выйти на объем продаж, близкий к прошлогоднему - CEO компании. #ALRS Прайм
• "Яндекс.Маркет" отказался от планов провести IPO - руководитель компании Интерфаксу. Интерфакс #YNDX
• Mail.ru в ноябре может войти в индекс MSCI Russia, а ММК могут исключить - BCS Global Markets. Смартлаб #MAIL #MAGN
от 12.10.2020
• МРСК Сибири - 4-й день роста лучше рынка без новостей #MRKS
• Тинькофф сегодня значительно хуже рынка, минимум с 17 сентября. Рост опасений, что сделки с Яндексом и, соответственно, выкупа не будет. #TCSGDR
• НЛМК: производство стали выросло на 3% г/г в III квартале. Продажи растут на 11%. Хороший отчет. #NLMK
• Алроса в IV квартале надеется выйти на объем продаж, близкий к прошлогоднему - CEO компании. #ALRS Прайм
• "Яндекс.Маркет" отказался от планов провести IPO - руководитель компании Интерфаксу. Интерфакс #YNDX
• Mail.ru в ноябре может войти в индекс MSCI Russia, а ММК могут исключить - BCS Global Markets. Смартлаб #MAIL #MAGN
📰🇷🇺 Desk, Россия
от 14.10.2020
▫️The Bell сообщил об интересе МТС к покупке группы Олега Тинькова. Конкретики пока нет. Материнская АФК Система растет на 4,4%. TCS +3,5%. #MTSS #TCSGDR
▫️«Польский Ozon» взлетел на 60% в первый день после IPO - БКС
▫️Девелопер Эталон увеличил продажи недвижимости на 40% в III квартале 2020 года. Средняя цена за квадратный метр за год увеличилась на 27% (!). #ETLN
▫️Детский мир, крупнейший российский ритейлер детских товаров, увеличил выручку в III квартале 2020 на 13,5%. Компания вернулась к привычному темпу роста. #DSKY
от 14.10.2020
▫️The Bell сообщил об интересе МТС к покупке группы Олега Тинькова. Конкретики пока нет. Материнская АФК Система растет на 4,4%. TCS +3,5%. #MTSS #TCSGDR
▫️«Польский Ozon» взлетел на 60% в первый день после IPO - БКС
▫️Девелопер Эталон увеличил продажи недвижимости на 40% в III квартале 2020 года. Средняя цена за квадратный метр за год увеличилась на 27% (!). #ETLN
▫️Детский мир, крупнейший российский ритейлер детских товаров, увеличил выручку в III квартале 2020 на 13,5%. Компания вернулась к привычному темпу роста. #DSKY
💸 Главная новость дня: "Яндекс" отказался от покупки Тинькофф банка.
#YNDX #TCSGDR
▫️Договориться все же не удалось. Судя по тому, что Яндекс очень хотел собрать именно 100% в TCS, сохранять независимость менеджмента и брэнда банка там не собирались.
▫️"TCS Group больше ни с кем не ведет переговоров о покупке, планирует продолжить развиваться самостоятельно", сообщил Интерфаксу представитель компании.
▫️"У меня есть план: а давайте МЫ, а не они купим этот гавно-Яндекс!", написал Олег Тиньков в письме своим сотрудникам. С возвращением, Олег 👏
#RussiaActive
#YNDX #TCSGDR
▫️Договориться все же не удалось. Судя по тому, что Яндекс очень хотел собрать именно 100% в TCS, сохранять независимость менеджмента и брэнда банка там не собирались.
▫️"TCS Group больше ни с кем не ведет переговоров о покупке, планирует продолжить развиваться самостоятельно", сообщил Интерфаксу представитель компании.
▫️"У меня есть план: а давайте МЫ, а не они купим этот гавно-Яндекс!", написал Олег Тиньков в письме своим сотрудникам. С возвращением, Олег 👏
#RussiaActive
📰🇷🇺 Desk, Россия от 15.10.2020
▫️Тинькофф -3% по итогам пятницы. Покупки Яндексом компании не будет, а значит и выкупа акций с премией тоже. #TCSGDR #YNDX
▫️X5 обновляет исторический максимум. Акции в лидерах роста недели после хороших результатов продаж в III квартале. #FIVE
▫️Пассажиропоток Аэрофлота упал на 40% год к году в сентябре. Наблюдается падение относительно августа - тревожный сигнал. #AFLT
▫️Тинькофф -3% по итогам пятницы. Покупки Яндексом компании не будет, а значит и выкупа акций с премией тоже. #TCSGDR #YNDX
▫️X5 обновляет исторический максимум. Акции в лидерах роста недели после хороших результатов продаж в III квартале. #FIVE
▫️Пассажиропоток Аэрофлота упал на 40% год к году в сентябре. Наблюдается падение относительно августа - тревожный сигнал. #AFLT
🏦 Тинькофф: насколько хороши результаты за III квартал?
▪️Совокупная выручка Тинькофф за год выросла на 12%. Рост обеспечен комиссионными доходами от брокерской деятельности и обслуживания малого и среднего бизнеса:
🔹Процентные доходы: ₽30 млрд (+2,5%)
🔹Обслуживание малого и среднего бизнеса ₽3,1 млрд (+24%)
🔹Обслуживание дебетовых карт: ₽3,1 млрд (+15%)
🔹Тинькофф инвестиции: ₽2,2 млрд (рост в 7 раз)
▪️Расходы растут медленнее доходов. Банк получает огромную экономию за счет снижения стоимости финансирования. Средняя ставка по счетам клиентов за год упала с 5,7% до 3,4%. Это результат снижения ключевой ставки ЦБ и сильнейшего притока средств клиентов (рост за год почти в 1,5 раза).
▪️Резервы под проблемные кредиты упали вдвое. В минувшем квартале они составили ₽6,6 млрд, что даже ниже уровня аналогичного периода прошлого года.
▪️Чистая прибыль в III квартале выросла на 30% год к году. Хорошие результаты позволили менеджменту повысить прогноз прибыли по итогам всего 2020 года на 16% до ₽42 млрд.
▪️Компания увеличивает дивиденды. Квартальная выплата акционерам выросла с $0,2 до $0,25 (около ₽19,3 на акцию). Ожидаемая дивидендная доходность по итогам всего 2020 года составит 2,8%.
🔎 TCS Group подтверждает статус компании роста. Важно, что в непростой период для бизнеса кредитования Тинькофф удалось увеличить доходы от других видов деятельности.
По мультипликатору P/E компания оценена в 10 годовых прибылей, что является адекватной оценкой для эффективного растущего бизнеса. Акции подходят для активной стратегии.
🗳Ваше мнение по акциям Тинькофф?📉/ 📈
#RussiaActive #TCSGDR
▪️Совокупная выручка Тинькофф за год выросла на 12%. Рост обеспечен комиссионными доходами от брокерской деятельности и обслуживания малого и среднего бизнеса:
🔹Процентные доходы: ₽30 млрд (+2,5%)
🔹Обслуживание малого и среднего бизнеса ₽3,1 млрд (+24%)
🔹Обслуживание дебетовых карт: ₽3,1 млрд (+15%)
🔹Тинькофф инвестиции: ₽2,2 млрд (рост в 7 раз)
▪️Расходы растут медленнее доходов. Банк получает огромную экономию за счет снижения стоимости финансирования. Средняя ставка по счетам клиентов за год упала с 5,7% до 3,4%. Это результат снижения ключевой ставки ЦБ и сильнейшего притока средств клиентов (рост за год почти в 1,5 раза).
▪️Резервы под проблемные кредиты упали вдвое. В минувшем квартале они составили ₽6,6 млрд, что даже ниже уровня аналогичного периода прошлого года.
▪️Чистая прибыль в III квартале выросла на 30% год к году. Хорошие результаты позволили менеджменту повысить прогноз прибыли по итогам всего 2020 года на 16% до ₽42 млрд.
▪️Компания увеличивает дивиденды. Квартальная выплата акционерам выросла с $0,2 до $0,25 (около ₽19,3 на акцию). Ожидаемая дивидендная доходность по итогам всего 2020 года составит 2,8%.
🔎 TCS Group подтверждает статус компании роста. Важно, что в непростой период для бизнеса кредитования Тинькофф удалось увеличить доходы от других видов деятельности.
По мультипликатору P/E компания оценена в 10 годовых прибылей, что является адекватной оценкой для эффективного растущего бизнеса. Акции подходят для активной стратегии.
🗳Ваше мнение по акциям Тинькофф?📉/ 📈
#RussiaActive #TCSGDR
