Эли Лилли сказал, что регистрация участников в клиническом испытании его лечения антителами к Covid-19 была приостановлена из-за потенциальной проблемы безопасности. Эта новость последовала за решением Johnson & Johnson прекратить клинические испытания своей вакцины после того, как один из участников заболел, и во второй раз крупный разработчик приостановил испытания в гонке за созданием защиты от коронавируса. Страны по всей Европе расширили ограничения, чтобы восстановить контроль над вирусом, поскольку инфекции в Германии росли самыми быстрыми темпами с апреля. Нидерланды распорядились о частичной изоляции, а Франция сообщила о резком росте числа пациентов, нуждающихся в интенсивной терапии. В Италии число новых случаев заболевания подскочило до самого высокого уровня с марта.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Акции упали, когда Уолл-Стрит начала понимать, что вторая помощь от коронавируса может оказаться недосягаемой. Нефть подорожала после того, как данные о росте импорта сырой нефти в Китай сигнализировали об укреплении спроса. А в Канаде покупатели и эмитенты облигаций готовятся к последствиям долгой, затянувшейся драмы вокруг предстоящих выборов в США.

#Bloomberg @Bloomberg4you

​​Рынки все более скептически относятся к шансам “Демократической зачистки” 3 ноября, когда партия возьмет полный контроль над Конгрессом и Белым домом, что делает более вероятным принятие второго спасательного пакета в январе. Аналитики говорят, что есть хороший шанс, что Сенат останется в руках республиканцев, что сделает новую помощь миллионам безработных, колеблющимся предприятиям, городам и Штатам менее вероятной. Такая перспектива, предупреждают они, является рецептом для спада рынка и нанесет ущерб росту в течение первого квартала. Однако два крупнейших банка США говорят, что пандемия не приведет экономику к катастрофическому спаду. Вместо этого они видят тернистый путь назад к росту.

#Bloomberg @Bloomberg4you

FTI Consulting (NYSE:FCN) ожидает роста онлайн-розничных продаж в США на 25% г/г до $748 млрд в 2020 году против $598 млрд в 2019 году и своего предпандемического прогноза на 2020 год в размере $677 млрд, что является самым сильным годом роста онлайн-розничных продаж с 2006 года.

Прогноз показывает, что доля онлайн-рынка в общем объеме розничных продаж увеличится на 350 б.п. в 2020 году, что эквивалентно ~2,5 годам прироста доли рынка за один год, и на 220 б. п. выше предыдущей оценки.

Прогноз показывает объем розничных онлайн-продаж в размере $1 млн к 2023 году, что на год раньше прошлогодних прогнозов. Общая доля онлайн - рынка, по прогнозам, достигнет 27% к 2025 году и 33% к 2030 году по сравнению с 19,2% в 2020 году.

“COVID-19 оказал глубокое влияние на нашу повседневную жизнь, и это ускорило уже существующие тенденции”, - сказала Криста Харт, старший управляющий директор практики розничной торговли и потребительских товаров в FTI Consulting. “В этом году мы наблюдаем всплеск онлайн-торговли и ускорение темпов закрытия розничных магазинов по всей стране в основном из-за вынужденной ситуации или продолжения онлайн-покупок домашними потребителями. Даже когда COVID-19 утихает и может возобновиться более нормальный образ жизни, это историческое событие, вероятно, навсегда изменило способы, которыми мы выбираем покупки для различных товаров.”

В то время как Amazon.com (NASDAQ:AMZN) остается доминирующим игроком в онлайн-ритейле, и аналитики прогнозируют, что интернет-магазин bonanza станет крупнейшим в истории Amazon, а выручка, как ожидается, подскочит примерно до $7,5 млрд по сравнению с $5,3 млрд в прошлом году.

Розничные продажи электронной коммерции по всему миру в разбивке по регионам за 2020 финансовый год (в миллиардах долларов):

@fingramotavideo @Bloomberg4you @alphasee

В недавнем опросе 1000 американцев Пайпер Сэндлер обнаружила, что только 10% респондентов планируют перейти на Apple (NASDAQ:AAPL) 5G iPhone в этом году.

Из тех, кто планировал приобрести новую модель 5G, половина была вдохновлена функцией 5G, а другая половина просто нуждалась в обновлении телефона.
Только 10% нынешних владельцев iPhone ожидают обновления своего устройства.

Аналитик Харш Кумар говорит, что цифры ниже, чем ожидалось в преддверии сегодняшнего события запуска iPhone.

Почти четверти опрошенных понравились Apple watch 6, но только 8% планируют обновить или приобрести их из-за проблем с бюджетом. Двенадцать процентов респондентов заявили, что более дешевые Apple Watch SE делают их более склонными покупать эту модель часов.

Piper поддерживает превосходящий рейтинг и целевую цену в 130 долларов на Apple.

@fingramotavideo @Bloomberg4you @alphasee

Пилоты реактивного самолета Airbus A320neo были вынуждены выключить двигатель Pratt & Whitney в воздухе в прошлом месяце, что возродило опасения по поводу турбин, которые страдали от проблем с момента их дебюта.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Глава Центрального банка Сингапура заявил, что до 20% экономики города-государства сталкивается с “глубокими шрамами” от пандемии.

#Bloomberg @Bloomberg4you

IPhone 12 5G от Apple, самый ожидаемый телефон за последние годы, будет отдан бесплатно AT&T и Verizon, поскольку операторы связи готовятся к борьбе за новых абонентов во время потенциально огромного цикла обновления.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Испытание вакцины Эли Лилли является последним, ударившимся о лежачих полицейских. Два крупнейших американских банка видят долгий путь к экономическому восстановлению. А Apple демонстрирует свои последние айфоны. Вот некоторые из вещей, о которых сегодня говорят люди на рынках.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Испытания приостановились

Eli Lilly приостановила регистрацию участников в клиническом испытании своего лечения антителами к Covid-19 из-за потенциальной проблемы безопасности. Компания не предоставила информацию о том, почему независимый совет по мониторингу безопасности данных рекомендовал паузу, которая подтолкнула акции компании вниз. Ранее компания Johnson & Johnson приостановила испытания вакцины Covid-19 из-за необъяснимой болезни одного из участников. 

Lilly является одной из нескольких компаний, разрабатывающих антитела для лечения, в том числе Regeneron Pharmaceuticals. И Лилли, и Регенерон сейчас ищут экстренное разрешение на лечение.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Открытие рынков

Азиатские фондовые индексы были настроены на умеренное снижение после того, как американские акции упали, и мало признаков быстрого выхода из тупика вокруг новых фискальных стимулов США. Казначейские облигации и доллар выросли. Фьючерсы на индекс S&P 500 открылись во флэте после того, как банки привели его к падению во вторник.
Фьючерсы на акции были ниже в Японии и Австралии. Рынки Гонконга, как ожидается, возобновятся после того, как тропический шторм вынудил их закрыться во вторник.

Нефть росла, а золото отступало. Трейдеры будут следить за выступлением председателя КНР Си Цзиньпина в Шэньчжэне в среду, где он, как ожидается, изложит свое видение роста региона.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Экономическая шлифовка

Два крупнейших банка США обретают уверенность в том, что пандемия не приведет экономику к катастрофическому спаду, даже если они увидят долгий путь назад к росту.

JPMorgan и Citigroup отложили $2,87 млрд на покрытие убытков по кредитам в третьем квартале — меньше половины того, что ожидали аналитики. Кредиторы заявили, что они были воодушевлены тем, что потребители быстро погасили свои счета по кредитным картам, а корпоративные заемщики погасили возобновляемые кредитные линии, которые они использовали в начале блокировки. Руководители компаний по-прежнему предупреждают, что экономика находится в длительном кризисе, хотя Citigroup заявила, что безработица, вероятно, будет выше в конце следующего года, чем первоначально ожидалось.

Между тем Международный валютный фонд предупредил, что мировая экономика все еще сталкивается с неравномерным восстановлением до тех пор, пока коронавирус не будет укрощен. 

#Bloomberg @Bloomberg4you

Выплата долга

China Evergrande привлекла 4,3 миллиарда гонконгских долларов (555 миллионов долларов) в рамках сокращенного размещения акций, согласно условиям, рассмотренным Bloomberg, купив себе еще немного передышки после паники ликвидности, которая напугала инвесторов и китайских регуляторов в прошлом месяце.

Самый задолжавший девелопер в мире продал 260,7 миллиона акций по 16,50 гонконгских долларов за штуку, что составляет 14,7% дисконта к его последней цене закрытия в Гонконге — которая уже снизилась на 31% с 15-месячного максимума, достигнутого в начале июля.

Продажа акций является одной из последних попыток компании Hui Ka Yan's junk привлечь средства, поскольку она сталкивается с кучей долгов в размере $120 млрд, около $5,8 млрд из которых созревают в ближайшие два месяца, показывают данные, собранные Bloomberg. 

#Bloomberg @Bloomberg4you

iPhone 12

На виртуальном мероприятии во вторник Apple продемонстрировала iPhone 12 в черном, красном, синем, зеленом и белом цветах с 6,1-дюймовым экраном и алюминиевыми боковинами. Цена начинается с $799, в то время как меньшая версия, iPhone 12 mini, стоит $699. Есть также iPhone 12 Pro и iPhone 12 Pro Max. Уолл-Стрит ожидает, что последняя линейка iPhone запустит новый цикл роста продаж для крупнейшей в мире технологической компании. Подробнее о новых устройствах и о том, что они могут означать для компании, читайте здесь. 

#Bloomberg @Bloomberg4you

​​И наконец, вот что сегодня интересует Трейси

Как вы думаете, как будет выглядеть презентация SPAC Масаеси Сон? Мне нравится думать, что в нем будут представлены Пегасы, триумфально выходящие из Долины ограниченных инвестиционных возможностей, а также множество линий, которые наклоняются вверх, и стрелки, указывающие в направлении "будущего роста".

Ранее на этой неделе Раджив Мисра из Softbank сообщил Bloomberg, что японский технологический конгломерат планирует создать SPAC. Эти компании с пустыми чеками - способ сделать частные фирмы публичными - в этом году процветали. Они также подвергались критике за то, что были слишком дорогими по сравнению с традиционными IPO, и за то, что часто платили непомерные гонорары руководству, ответственному за определение целей. Многие думают, что это признак пены на рынке или слишком много денег плещется вокруг системы. 

Хотя SPACs может быть отличным способом объединить операционный вклад опытных спонсоров в компании, которые могут извлечь выгоду из их опыта, трудно понять, насколько это сильно отличается от традиционных слияний и поглощений или венчурного капитала в случае Softbank. Поэтому стоит спросить - как люди делают это время от времени - что такое Softbank на самом деле? В дополнение к "космическим экспериментам" компания занималась опционами на акции (хотя Мисра в том же интервью отрицал, что это оказывает влияние на рынок). На данный момент это больше похоже на эксперимент с креативными инструментами рынков капитала, чем с инновационными новыми технологиями.

#Bloomberg @Bloomberg4you

Парад отчётностей. Фондовые индексы закрылись сегодня со скромными потерями, после того как инвесторы получили некоторые потенциально плохие новости о вакцине и лечении Covid-19. В Вашингтоне было мало движения к законопроекту о финансовом стимулировании, и экономические данные за день были хорошими, но не большими.

Вчера вечером, Джонсон и Джонсон сказал, что он приостановил свои испытания вакцины против коронавируса после необъяснимой болезни у участника испытания. А сегодня днем Эли Лилли подтвердил, что клинические испытания его лечения антителами к Covid-19 были остановлены по “потенциальным соображениям безопасности".

Индекс Dow Jones Industrial Average закрылся почти на 0,6%, индекс S&P 500 опустился чуть более чем на 0,6%, а индекс Nasdaq Composite снизился на 0,1%.
Но большая часть дневных действий была на уровне отдельных акций, так как начался сезон отчётностей в третьем квартале.

Как обычно, крупные банки являются одними из первых компаний, которые сообщают о прибыли. Citigroup и JPMorgan Chase показали более высокую, чем ожидалось, прибыль благодаря резкому росту их акций и доходов от торговли с фиксированным доходом. Волатильный квартал на рынках помог их бизнесу. И оба банка сообщили об относительно низких резервах на возможные потери по ссудам.
Но акции Citi упали на 4,9%, а JPMorgan - на 1,7%. Инвесторы явно искали большего и все еще беспокоятся о перспективах банков. Неопределенная экономика, ограниченная способность возвращать капитал акционерам и сверхнизкие процентные ставки - вот лишь некоторые из проблем, стоящих перед группой.

Карлтон Инглиш объяснял здесь о доходах JPMorgan и Citigroup здесь.

Управляющий активами BlackRock также провел сильный квартал, и его акции сегодня подскочили на 3,8%. Это был рост доходов и активов. “Вы не знаете, что мы были в глобальной пандемии: эти результаты были выдающимися”, - сказал один аналитик. 

Отдельно от объявления об испытании вакцины компания Johnson & Johnson сообщила о более высоких, чем прогнозировалось, доходах и прибылях в третьем квартале. Она также повысила свой прогноз продаж и прибыли на этот год. Но ожидания были высоки: акции Johnson & Johnson закрылись падением на 2,3%. Тереза Ривас освещала отчет здесь.

Обратная тенденция авиакомпании "Дельта Эйрлайнз", который ожидаемо плохой за крайние три месяца. Акции компании потеряли сегодня 2,6% после того, как авиакомпания сообщила о доналоговом убытке в размере $6,9 млрд при выручке в $3,1 млрд. Delta также сообщила, что завершила квартал с ликвидностью в размере 21,6 миллиарда долларов. У Дарена Фонда есть еще кое-что об этом.

На доске, чтобы отчитаться завтра, находятся Bank of America, Goldman Sachs Group, United Airlines Holdings, UnitedHealth Group, Wells Fargo и несколько других известных компаний.

#barrons @Bloomberg4you

Доброе утро. Был анонсирован новый ассортимент iPhone, крайний срок сделки по Brexit-завтра, и еще один препарат Covid-19 попал в ловушку. Вот что движет рынками.

#Bloomberg @Bloomberg4you