🇺🇸США тратит вдвое больше, чем зарабатывает

Об этом свидетельствуют данные о доходах федерального бюджета. За прошедший февраль они составили $271 млрд. Но расходы, тем временем, оценили в $567 млрд. Таким образом, по аналитике американского Минфина, траты США не поспевают за некоторыми «аппетитами». По данным госоргана, расходы на обслуживание госдолга Штатов уже превысили $1 трлн в годовом исчислении. Страна выпускает гособлигации на $1 трлн каждые 100 дней, чтобы обеспечить бесперебойное функционирование правительства.

В прошлом месяце дефицит составил $296 млрд: это почти на 13% больше, чем годом ранее.

Совокупный дефицит федерального бюджета США в 2024 финансовом году достиг $828 млрд: это второй самый высокий показатель для данного периода времени за всю историю после ковидного 2021 года.

«По итогам всего 2024 финансового года дефицит, вероятно, составит $1,8 трлн», — прогнозирует инвестиционный директор One River Asset Management Эрик Питерс. — «Учитывая силу экономики США, можно было бы предположить, что в 2025 году дефицит существенно сократится, но нет: недавно опубликованный администрацией Байдена проект бюджета предполагает, что в следующие десять лет совокупный дефицит федерального правительства США составит $16,3 млрд».

📚Представляем вам ТОП-3 книг на выходные!

1️⃣ «Разумный инвестор», Бенджамин Грэм

Один из крупнейших инвесторов в мире Уоррен Баффетт — ученик Грэма. Баффетт считает книгу «Разумный инвестор» одним из лучших трудов по инвестированию. Автор здесь большую роль отводит поведению инвесторов. Главная идея книги Грэма по инвестированию: грамотный инвестор должен быть разумным. Речь идет о чертах характера — вдумчивости и терпеливости.

2️⃣ «Манифест инвестора», Уильям Бернстайн

Книгу по инвестициям автор начинает с краткой истории финансов и постепенно погружает в тему инвестирования. После прочтения читатель узнает базовые принципы инвестирования, которые помогут “не набивать шишки” на старте. Автор делится своими рекомендациями и мыслями о том, как стать успешным инвестором. К примеру, он считает, что инвестор должен обладать четырьмя качествами. Какими? Читайте в книге.

3️⃣ Джон Богл — «Руководство разумного инвестора»

Книга Богла, основателя крупной инвестиционной компании The Vanguard Group, фактически представляет собой руководство по инвестированию. Автор рассказывает о принципах выбора перспективных инвестфондов, уделяет внимание диверсификации портфеля и доказывает, что долгосрочные инвестиции предпочтительнее, чем краткосрочные спекуляции.

💫Приятного чтения!

☀️Доброе утро, друзья! Представляем вам дайджест понедельника - здесь новости фондового рынка:

📈Рынок акций США закрылся падением, Dow Jones снизился на 0,49%

Фондовый рынок США завершил торги пятницы падением на фоне негативной динамики со стороны секторов технологий, потребительских услуг и телекоммуникаций. На момент закрытия на Нью-Йоркской фондовой бирже Dow Jones снизился на 0,49%, индекс S&P 500 подешевел на 0,65%, индекс NASDAQ Composite подешевел на 0,96%.
В лидерах роста среди компонентов индекса Dow Jones по итогам торгов были акции 3M Company (NYSE:MMM), которые подорожали на 1,91 п. (1,85%), закрывшись на отметке в 105,03.

🧑‍💻Apple начала тестирование рекламного продукта на базе ИИ

Apple начала тестирование нового инструмента на базе искусственного интеллекта для оптимизации рекламных кампаний в App Store, который является имитацией сервисов Performance Max от Google и Advantage+ от Meta*, автоматизируя размещение рекламы, пишет Business Insider. Более широкое применение этого инструмента может привести к размещению новых рекламных объявлений у Apple.

🌍В Европе начали расследование против AliExpress

Еврокомиссия начала расследование в отношении китайской e-commerce площадки AliExpress, принадлежащей финтех-гиганту Alibaba, на предмет нарушения закона о цифровых услугах. Регулятор намерен проверить платформу по ряду областей. Среди них — модерация незаконного контента, эффективность внутренней системы рассмотрения жалоб, прозрачность рекламных и рекомендательных систем.

BlackRock и другие финансовые менеджеры сделали крупные ставки на Японию🇯🇵

Крупнейшая профсоюзная группа Японии объявила о достижении лучших, чем ожидалось, соглашений по годовой заработной плате в стране. Краткосрочная процентная ставка Банка Японии может вырасти с минус 0,1% до 0,25% в конце 2024 года. На этом фоне доходность гособлигаций снова пошла в рост, а слабая иена стимулирует экспортеров. Все это не могло не привлечь таких инвесторов, как BlackRock Inc. и Man Group Plc.

🛢️Ненефтяной сектор Саудовской Аравии достиг исторического максимума в 2023 году

Доля ненефтяного сектора в экономике составила 1,7 трлн саудовских риалов. В 2023 г. доля ненефтяного сектора в общем объеме ВВП Саудовской Аравии достигла 50%, что является историческим максимумом для королевства. Об этом сообщило министерство экономики и планирования страны. Рост этого сектора обусловлен увеличением негосударственных инвестиций на 57% за последние 2 года.
В 2023 г. объем частных инвестиций в ненефтяной сектор составил 959 млрд риалов (около 255,7 млрд долл. США).

💰Инвесторы за неделю вложили $56 млрд в американские акции

За неделю инвесторы вложили в американские акции $56 млрд, написал в заметке стратег BofA Майкл Хартнетт со ссылкой на данные EPFR Global, сообщил Bloomberg. Наибольший приток средств был в акции технологических компаний — он составил $6,8 млрд. В то время, как за неделю с 28 февраля до 6 марта эти бумаги наоборот показали рекордный отток — $4,4 млрд. Инвесторы тогда сбрасывали акции технологических компаний самыми быстрыми темпами за всю историю.

🚀Акции отельеров опередили S&P 500 по росту благодаряподъему туризма

Акции компаний, владеющих гостиницами, за последние пять месяцев обошли по темпам роста главный индекс США S&P 500, сообщил Bloomberg. Лучшая акция в секторе превзошла шесть компаний, входящих в «великолепную семерку» крупнейших компаний США. Сектор выигрывает от подъема туризма, и пока все выглядит так, что ралли продолжится, говорят аналитики. Бумаги инвестиционных фондов недвижимости (REIT), владеющих отелями и гостиницами, подорожали на 29% за период с 27 октября 2023 года, когда американский фондовый рынок начал расти после спада. Это больше 23%, которые прибавил за тот же период S&P 500. Сильнее всего увеличилась цена акций компании Park Hotels & Resorts Inc. (управляет в том числе отелями под брендом Hilton) — на 53%.

🚀Как начать инвестировать на AIX?

1️⃣ шаг
Выбрать брокера - торгового члена AIX, имеющего право быть посредником в осуществлении сделок на бирже. Необходимо сравнить:
- какие услуги предлагает брокер,
- какие брокерские комиссии взимает,
- с какими банками работает,
- какие тарифы необходимо будет платить за банковские транзакции.

После этого выбрать подходящего вам брокера, заключить с ним договор и открыть брокерский счет. Можно открыть несколько счетов у разных брокеров.💸

Со списком торговых членов можно ознакомиться на нашем сайте.

2️⃣ шаг
Определиться со стратегией инвестирования. Самостоятельное инвестирование требует опыта и понимания, как анализировать инструменты. Также нужны консультации с брокером, в том числе как правильно подать приказ: если цена начнет резко падать, надо ограничивать потери, чтобы они не были критичными. *Новичкам* лучше выбрать пассивное инвестирование, чтобы освоиться на рынке и минимизировать риски. В пассивном инвестировании - потенциал роста стоимости в будущем и получение постоянного пассивного дохода. Уровень риска в таком инвестировании - средний.

3️⃣ шаг
Сформировать портфель ценных бумаг и определить для себя сроки инвестиций и ценовые пределы, при которых докупать акции либо продавать.

4️⃣ шаг
Зачислить на брокерский счет деньги, которые вы планируете инвестировать

5️⃣ шаг
После консультации с брокером дать ему приказ (ордер) на покупку интересующих вас ценных бумаг обозначенным в договоре способом (по электронной почте, по телефону или через мобильное приложение). Отслеживать стоимость акций в режиме реального времени на сайте AIX.

⚡️С декабря 2020 года казахстанцы могут инвестировать без посредников через приложение Tabys. Розничные инвесторы могут приобретать биржевые ноты (ETN), привязанные к различным индексам и бенчмаркам – это 500 крупнейших компаний США, золото, нефть сорта Brent, облигации компаний США или ноты Казначейства США, акции и облигации развивающихся рынков. Стоимость ETN варьируется от 1 до 35 долларов, так что для инвестирования не обязательно обладать солидным капиталом.
Приложение разработано с целью сделать инвестиции доступными для всех казахстанцев и открывает простой доступ к глобальным финансовым рынкам. Для того, чтобы начать инвестировать, необходимо скачать приложение, зарегистрироваться, выбрать куда и сколько инвестировать.

🔝ТОП-5 частых ошибок начинающего инвестора

Каждый начинающий инвестор допускает просчеты. Причина – отсутствие опыта и необходимых в инвестировании навыков.

По мнению финансовых аналитиков, ошибки дают необходимый опыт. Но все же желательно избегать их, так как иногда последствия могут быть весьма болезненными и привести к ухудшению финансового состояния инвестора.

Самые распространенные ошибки

1️⃣ Отсутствие цели инвестирования

Конкретная цель инвестирования необходима для того, чтобы инвестор решил, какую сумму он готов вложить. Финансовый план поможет ему выработать стратегию инвестирования, а затем подобрать финансовые инструменты.

2️⃣ Краткосрочное инвестирование

Фондовый рынок всегда находится в состоянии движения – взлеты чередуются падениями и наоборот. Вследствие этого инвестирование в течение небольшого промежутка времени – это всегда большой риск. Часто инвесторы ждут быстрых результатов. Однако вопреки заверениям финансовых спекулянтов невозможно точно рассчитать уровень, а также период роста и падения акций. Самые успешные инвестиции – это долгосрочные вложения.

3️⃣ Отсутствие "подушки безопасности"

Многие инвесторы пренебрегают этим правилом, не задумываясь о том, что на фондовый рынок неожиданно могут повлиять различные политические, экономические и социальные события и потрясения, которые часто невозможно спрогнозировать. Поэтому необходимо всегда иметь "подушку безопасности" на случай непредвиденных ситуаций. Обычно размер "подушки безопасности" должен быть не менее 6-месячных затрат на жизнь.

4️⃣ Отсутствие диверсификации активов

Диверсификация – это разнообразие инвестиционного портфеля. Инвестиционный портфель ни в коем случае не должен состоять из акций одной компании. Одним словом, нельзя класть все яйца в одну корзину.

5️⃣ Черезмерное усреднение

При реализации этой стратегии инвесторы начинают без меры покупать упавшие в цене акции с расчетом на их будущий рост. В этом случае риск кроется в невозможности предугадать будущую стоимость купленных активов. Скупка большого количества таких рисковых акций может отрицательно сказаться на стабильности инвестиционного портфеля.

📈Акции компаний в сфере ИИ «в пузыре»?

Ответа точного нет. Но, по крайней мере, есть результаты опроса, о которых пишет Thе Economist. Согласно последнему ежемесячному опросу Bank of America, около 40% управленцев глобальными фондами считают, что акции с искусственным интеллектом уже находятся в пузыре.
Майкл Хартнетт, стратег из Bank of America, назвал ажиотаж вокруг ИИ “детским пузырем”, который все больше напоминает события 2000 года. Поскольку доходность некоторых акций достигает 200%.

Подобно тому как топ-10 компаний индекса S&P 500 возглавили рост рынка в 2023 г, они же в случае проседания могут привести к его значительному падению. Так считают аналитики JPMorgan. Речь о Microsoft, Apple, Nvidia, Amazon, Alphabet, Meta, Berkshire Hathaway, Broadcom, Tesla и Eli Lilly.

Ранее о «полноценном пузыре» на фондовом рынке высказывался Рэй Далио. Он заявил, что не считает нынешний американский фондовый рынок схожим на «полноценный пузырь». Но по-прежнему «вероятна значительная коррекция», особенно для акций «Великолепной семерки», если ИИ не оправдает надежд рынка.

Основатель хедж-фонда Bridgewater отметил, что несмотря на недавнюю эйфорию и рост рынка на оптимизме по поводу дальнейшего бума ИИ, ситуация не полностью соответствует критериям «пузыря». Но в то же время он обратил внимание на:
- высокие цены акций по отношению к их стоимости
- признаки неустойчивого роста
- наивность покупателей, которые накапливают деньги и спекулируют
- большую долю покупок, финансируемых за счет долга.

Сегодняшняя героиня рубрики «Я - инвестор» - Алма Султан, предприниматель, инвестор, трейдер и основатель EdTech платформы. В мире фондового рынка Алма Султан уже 10 лет.

О чём она расскажет в интервью:
- Как она пришла в мир инвестиций, с чего начинала и как «сгорел» её первый портфель.
- Успешные кейсы и важность выбора инструментов для инвестирования.
- Как проявляется цикличность на фондовом рынке.

Спикер рассказала о важности объёмов в инвестировании, а также подробно поделилась тем, как должен выглядеть инвестиционный портфель в наши дни.

Если вы не хотите отрываться от тематики инвестиций на выходных, предлагаем вашему вниманию подборку фильмов о финансовых рынках и трейдинге ⤵️⤵️⤵️

🌞Доброе утро, друзья! Представляем вам дайджест понедельника - здесь новости фондового рынка:

⚡️Шортселлер сделал ставку против MicroStrategy

Шортселлер Kerrisdale Capital скупает биткоины и продает акции MicroStrategy в рамках арбитражной сделки, поскольку, по его мнению, акции фирмы Майкла Сэйлора торгуются с премиальной оценкой $177 000 за биткоин, пишет Business Insider.
После одобрения в США в январе этого года первых спотовых BTC-ETF теперь инвесторам, как считают в Kerrisdale Capital, следует покупать спотовый биткоин-ETF, а не делать ставки на акции MicroStrategy.

📉Иностранные инвесторы сокращают короткие позиции на турецкие акции

Иностранные инвесторы начали сокращать ставки против турецких акций и сокращать короткие позиции в биржевых фондах, пишет Bloomberg.
В частности, сократились короткие позиции в iShares MSCI Turkey ETF до 387 000 акций, также сократилось число акций в фонде IHS Markit Ltd на 4,6% — все они были проданы без покрытия.
Этот фонд с активами на $203 млн рассматривается как показатель позиции международных инвесторов в отношении турецких акций.
После выборов в Турции иностранцы приобрели акции страны на $2,6 млрд.

📉Акции Reddit обвалились на 24%

После IPO акции социальной платформы Reddit резко подорожали. Однако аналитики предупреждали, что котировки растут не из-за рыночных показателей, а на эмоциях частных инвесторов. Акции Reddit 27 и 28 марта подешевели по сравнению с уровнем закрытия торгов 26 марта на 24,25% ($65,11), упав до $49,3, свидетельствуют данные Нью-Йоркской фондовой биржи. Для сравнения, первый день торгов на бирже (21 марта) акции завершили на отметке $50,44, а на пике роста их цена поднималась до $74,9 (26 марта). При этом IPO прошло по цене $34 за бумагу.

🌍ETF вкладывают миллиарды в акции развивающихся стран

Одним из популярных направлений инвестирования в настоящее время становятся биржевые фонды, ориентированные на развивающиеся рынки. Совокупный объем привлеченных средств в таких ETF за год вырос на 2/3, и на 50% за последний месяц, до $348 млрд, подсчитал Bloomberg.
Причин для смещения в сторону акций развивающихся рынков множество. Так, эти бумаги торгуются с дисконтом около 43% по сравнению с их аналогами в США, что почти достигло самого большого разрыва в стоимости за всю историю.

🇨🇳Производственная деятельность в Китае увеличилась впервые за шесть месяцев

Индекс PMI в производственном секторе КНР по итогам марта увеличился до 50,8 c 49,1 в феврале, сообщило Национальное бюро статистики. Показатель превысил прогноз экономистов (50,1), а в целом производственная активность в стране впервые с сентября 2023 года вышла в зону роста, что является признаком стабилизации второй по величине экономики мира, пишет Bloomberg.
Показатель непроизводственной активности поднялся по сравнению с предыдущим месяцем до 53 при прогнозе 51,5.

🌍Хедж-фонды делают ставку на Европу в поисках следующего этапа ралли акций

Акции технологических компаний США🇺🇸 исчерпали потенциал роста, отмечают аналитики Newton IM. Теперь они делают ставку на Европу, пишет Bloomberg. По данным Goldman Sachs, хедж-фонды в настоящее время активно вкладывают в европейские акции. Их доля в Европе по сравнению с мировым индексом MSCI All-Country World на прошлой неделе превысила 5,8%, что является самым высоким уровнем за всю историю.

🚀Золото установило новый исторический рекорд

Спотовая цена на золото в понедельник обновила исторический рекорд. 1 апреля ценный металл подорожал до рекорда, «поскольку признаки того, что Федеральная резервная система приближается к снижению процентных ставок, добавили толчок к росту, который также был вызван геополитической напряженностью и высоким спросом в Китае». Об этом сообщает Bloomberg.

📈Слитки подскочили до 2265,73 долларов за унцию, что на 1,6% больше, чем 28 марта, после установления ряда пиков на последних сессиях.
Как пишет Bloomberg, с середины февраля целый ряд позитивных факторов подтолкнул слитки к росту примерно на 14%.

Что поспособствовало такому ралли?
- перспектива смягчения монетарной политики главными центральными банками
- повышенная напряженность на Ближнем Востоке и в Украине.

Центробанки также активно покупали ценные бумаги, особенно в Китае. Причем, там местные потребители начали покупать слитки на фоне постоянных проблем в крупнейшей экономике Азии.

Впрочем, в прошлую пятницу, когда многие рынки были закрыты, Министерство торговли США опубликовало данные по февральской инфляции. А глава ФРС Джером Пауэлл заявил, что они соответствовали ожиданиям регулятора. Рынки свопов, отмечает Bloomberg, сейчас оценивают вероятность снижения ставки ФРС в июне в 61% по сравнению с 57% в прошлый четверг.

«Данные по инфляции и, в частности, комментарии Пауэлла обеспечили дополнительный импульс золоту, поскольку рынок становится все более убежденным в том, что ФРС начнет снижать ставки в июне», - цитирует Bloomberg главу отдела сырьевой стратегии ING Groep NV Уоррена Паттерсона. При этом Паттерсон предупредил о риске отката цен, если запланированный на ближайшую пятницу отчет о занятости в США за март окажется сильнее прогнозов рынка.

📈Объем торгов на AIX в марте составил 323,85 млн долларов США (145,82 млрд тенге), что является абсолютным рекордом в истории AIX. Значительный вклад в общий результат внесли активные торги ценными бумагами Polymetal International как на открытом рынке, так и в сегменте договорных сделок. Рынок корпоративных облигаций также показал устойчивую динамику.
_

📈Наурыз айында AIX биржасындағы сауда көлемі 323,85 млн АҚШ долларын құрады (145,82 млрд теңге), бұл AIX тарихындағы рекордтық көрсеткіш. Жалпы нәтижеге айтарлықтай үлес қосқан Polymetal International акцияларының ашық нарықтағы және келісілген мәмілелер сегментіндегі саудасы. Корпоративтік облигациялар нарығы да тұрақты динамиканы көрсетті.