В преддверии Международного женского дня на AIX прошла церемония «Ring The Bell For Gender Equality», которая стала уже доброй традицией и проводится пятый год подряд.

Сегодня чествовали женщин, которые раздвигают гендерные границы в мире корпоративного управления и привлекают на фондовый рынок новых розничных инвесторов.

Как отметила председатель правления AIX Асель Мукажанова, во время последних IPO/SPO казахстанских компаний наблюдался значительный рост количества женщин-инвесторов. По количеству заявок женщины уже догнали мужчин, но пока отстают по объемам инвестиций.

«Мы ценим и приветствуем уверенных и успешных женщин, вносящих лепту в развитие рынков капитала в стране», - сказала глава AIX.
Также, в рамках мероприятия некоммерческая организация TechnoWomen и Национальная академия корпоративного управления подписали меморандум о сотрудничестве, направленный на продвижение женщин в Советы директоров казахстанских компаний.

На сайте AIX появилась информация о сделках c крупными пакетами ценных бумаг (block trade)

Блок-трейд на AIX подразумевает оптовую покупку или продажу большого количества ценных бумаг на сумму, эквивалентную >100 тыс. долларов США для акций и >10 млн. долларов США для облигаций, на основе частного соглашения между покупателем и продавцом (договорная или прямая сделка). Договорные сделки обычно проводятся между крупными финансовыми институтами, хедж-фондами и институциональными инвесторами.

На крупные сделки распространяются торговые требования Биржи, и информация о таких сделках раскрывается участникам рынка AIX. Инвесторы могут договориться о своей цене, но в пределах лимитов, установленных правилами Биржи. Так, цена договорных сделок на Бирже не может существенно отклоняться от справедливой цены (цены последней биржевой сделки на открытом рынке) более чем на ±5% для акций и более чем на ±2% для облигаций и должна оставаться в пределах коридора волатильности, который на AIX составляет ±10% от референсной цены (цены закрытия предыдущего дня) для акций и ±5% - для облигаций.

Когда на бирже размещается ордер на крупную продажу или покупку, он может оказать непропорциональное влияние на ценообразование торгуемых ценных бумаг. Режим “переговорных сделок” (negotiated deal trading) позволяет избежать значительного воздействия на цену, то есть снижает риски манипулирования ценой на организованном рынке ценных бумаг.

В чем преимущества блок-трейда:

Эффективность исполнения: режим “переговорных сделок” (negotiated deal trading) позволяет участникам AIX выполнить крупные заказы более эффективно и быстро, без риска частичного неисполнения или необходимости совершения многочисленных более мелких сделок на открытом рынке.

Ценовая эффективность: поскольку блок-трейды проводятся в специальном торговом сегменте Биржи, это помогает снизить влияние на рыночную цену, сохраняя справедливое ценообразование, при этом у институциональных инвесторов есть определенная гибкость в определении цены крупных пакетов ценных бумаг с дисконтом или премией к преобладающей рыночной цене.

Ликвидность: покупатели и продавцы получают доступ к ликвидности, которая может быть недоступна на открытом рынке.

Рыночная прозрачность: несмотря на то, что договорные сделки проводятся в специальном сегменте биржевой торговли вне открытого рынка, на AIX обеспечивается полная рыночная прозрачность, что способствует эффективному и справедливому ценообразованию на ценные бумаги. В начале этого года, европейский регулятор ESMA подтвердил, что стандарты рыночной прозрачности AIX (pre-trade и post-trade) соответствуют европейским критериям.

Механизм блок-трейда доступен на AIX с 2018 года. Сейчас он активно используется крупными инвесторами Polymetal и Air Astana, что свидетельствует о том, что на казахстанский рынок пришли весомые зарубежные институционалы, включая глобальные инвестиционные фонды.

https://aix.kz/trading/block-trade-reporting/.

Женщины и фондовый рынок

Женщины получают больше прибыли, нежели мужчины, на 0,4 - 1%. Такой статистикой поделился Freedom Broker, ссылаясь на исследование The Motley Fool.

Согласно исследованию экономистов Брэда Барбера и Терранса Одеана, которые проанализировали 35 тысяч брокерских счетов, женщины при чрезмерной торговле теряют меньше денег. Из-за «лишних» операций они теряли в среднем 1,72 процентных пункта прибыли в год. Мужчины же торговали чаще и теряли больше — 2,65 процентных пунктов.

К сожалению, многие женщины не верят в свои инвестиционные таланты. Согласно исследованию Fidelity, только 29% - чувствуют себя уверенными инвесторами.

Во время церемонии Ring the Bell for Gender Equality, прошедшей вчера на площадке AIX, мы спросили у участниц мероприятия, почему сейчас женщин-инвесторов становится больше. Смотрите их ответы в коротком видеоролике.

☀️Доброе утро, друзья!

Представляем вам дайджест понедельника - здесь новости фондового рынка:

🔥Tesla выбыла из десятки самых дорогих компаний S&P 500

По информации Barron’s, акции Tesla теряли в цене на протяжении трёх дней подряд, в совокупности подешевев на 13 %. Более резкое трёхдневное снижение наблюдалось только в октябре прошлого года (16,8 %). На текущем уровне капитализации Tesla с её $553 млрд оказывается дешевле Visa ($563 млрд), поэтому последняя компания вытесняет её с десятого места в рейтинге самых дорогих компаний индекса S&P 500. Это происходит впервые с января 2023 года, когда Tesla только готовилась попасть в первую десятку.

🇺🇸Фондовые индексы США понизились, завершив неделю в минусе

Фондовые индексы США закрылись в минусе (S&P 500: +0,65%), так как инвесторы отреагировали на неоднозначный отчет о занятости, зафиксировав прибыль в технологическом секторе, который до этого был двигателем роста рынка в текущем году. За неделю Dow-30 понизился на 0,9%, S&P 500 - на 0,3%, а Nasdaq Composite - на 1,2%.

📈Дoлгocpoчныe влaдeльцы биткoинa имeют нepeaлизoвaнную пpибыль 228%

Cпeциaлиcты Glassnode и Crуptovizart выявили aгpeccивный вxoд инcтитуциoнaльныx фoндoв в биткoин (BTC) пocлe тoгo, кaк в CШA был дaн зeлёный cвeт для cпoтoвыx биpжeвыx биткoин-фoндoв (ETF). Этoт пpитoк, вoпpeки coмнeниям кpитикoв, пoвыcил cтoимocть биткoинa, дocтигнув нa пpoшлoй нeдeлe ATH нa уpoвнe $70 000, чтo нa 58% бoльшe, чeм eгo cтoимocть в $42 800 дo oдoбpeния ETF. Ha этoм фoнe выpocли вoзнaгpaждeния мaйнepoв c $22 дo $49 млн в дeнь, тaкжe пpoизoшли измeнeния в биpжeвыx пoтoкax. Дo oдoбpeния ETF oни были вялыми, нo пo дaнным Glassnode пocлe нa pынкe пoявилcя уcтoйчивый cпpoc, o чём cвидeтeльcтвуют eжeднeвныe вывoды в $17 млн.

⚡️Японский индекс Nikkei 225 поднялся выше 40 000 пунктов впервые в истории

Это ключевой психологический уровень, который может стать сигналом к подъему рынка, считают эксперты. К закрытию торгов 4 марта Nikkei 225 составлял 40 078,66 пункта (+0,42%). В течение дня он достигал 40 314,64 пункта, что стало новым внутридневным рекордом. Круглую отметку Nikkei преодолел благодаря росту акций технологических компаний, отмечает Bloomberg. Росту способствовала активность внутренних инвесторов, кроме них основной движущей силой ралли были глобальные фонды. Крупнейший онлайн-брокер Японии SBI Securities Co. сообщил о сбое в приложении для торговли на бирже из-за наплыва пользователей, пытавшихся войти в систему.

Сегодняшний герой нашей рубрики «Я - инвестор» - Мансур Нугуманов. Ему всего 16 лет, но он уже преуспел в сфере фондового рынка. Мансур пришел в инвестирование около трёх лет назад. И за это время у юноши сложилась своя интересная история становления как инвестора и собственный взгляд на мир инвестиций.

В интервью мы узнаем:
- Как Мансур пришёл в мир инвестиций и где он брал деньги для покупки акций.
- Когда он решился открыть свой брокерский счёт, и какие акции были первыми в его портфеле.
- Как юноша стал репетитором по инвестициям.
- Акции каких компаний, по его мнению, сейчас популярны.

Кроме этого, Мансур рассказал нам о своих неудачах в инвестировании и поделился планами в формировании своего инвестиционного портфеля.

🇺🇸США тратит вдвое больше, чем зарабатывает

Об этом свидетельствуют данные о доходах федерального бюджета. За прошедший февраль они составили $271 млрд. Но расходы, тем временем, оценили в $567 млрд. Таким образом, по аналитике американского Минфина, траты США не поспевают за некоторыми «аппетитами». По данным госоргана, расходы на обслуживание госдолга Штатов уже превысили $1 трлн в годовом исчислении. Страна выпускает гособлигации на $1 трлн каждые 100 дней, чтобы обеспечить бесперебойное функционирование правительства.

В прошлом месяце дефицит составил $296 млрд: это почти на 13% больше, чем годом ранее.

Совокупный дефицит федерального бюджета США в 2024 финансовом году достиг $828 млрд: это второй самый высокий показатель для данного периода времени за всю историю после ковидного 2021 года.

«По итогам всего 2024 финансового года дефицит, вероятно, составит $1,8 трлн», — прогнозирует инвестиционный директор One River Asset Management Эрик Питерс. — «Учитывая силу экономики США, можно было бы предположить, что в 2025 году дефицит существенно сократится, но нет: недавно опубликованный администрацией Байдена проект бюджета предполагает, что в следующие десять лет совокупный дефицит федерального правительства США составит $16,3 млрд».

📚Представляем вам ТОП-3 книг на выходные!

1️⃣ «Разумный инвестор», Бенджамин Грэм

Один из крупнейших инвесторов в мире Уоррен Баффетт — ученик Грэма. Баффетт считает книгу «Разумный инвестор» одним из лучших трудов по инвестированию. Автор здесь большую роль отводит поведению инвесторов. Главная идея книги Грэма по инвестированию: грамотный инвестор должен быть разумным. Речь идет о чертах характера — вдумчивости и терпеливости.

2️⃣ «Манифест инвестора», Уильям Бернстайн

Книгу по инвестициям автор начинает с краткой истории финансов и постепенно погружает в тему инвестирования. После прочтения читатель узнает базовые принципы инвестирования, которые помогут “не набивать шишки” на старте. Автор делится своими рекомендациями и мыслями о том, как стать успешным инвестором. К примеру, он считает, что инвестор должен обладать четырьмя качествами. Какими? Читайте в книге.

3️⃣ Джон Богл — «Руководство разумного инвестора»

Книга Богла, основателя крупной инвестиционной компании The Vanguard Group, фактически представляет собой руководство по инвестированию. Автор рассказывает о принципах выбора перспективных инвестфондов, уделяет внимание диверсификации портфеля и доказывает, что долгосрочные инвестиции предпочтительнее, чем краткосрочные спекуляции.

💫Приятного чтения!

☀️Доброе утро, друзья! Представляем вам дайджест понедельника - здесь новости фондового рынка:

📈Рынок акций США закрылся падением, Dow Jones снизился на 0,49%

Фондовый рынок США завершил торги пятницы падением на фоне негативной динамики со стороны секторов технологий, потребительских услуг и телекоммуникаций. На момент закрытия на Нью-Йоркской фондовой бирже Dow Jones снизился на 0,49%, индекс S&P 500 подешевел на 0,65%, индекс NASDAQ Composite подешевел на 0,96%.
В лидерах роста среди компонентов индекса Dow Jones по итогам торгов были акции 3M Company (NYSE:MMM), которые подорожали на 1,91 п. (1,85%), закрывшись на отметке в 105,03.

🧑‍💻Apple начала тестирование рекламного продукта на базе ИИ

Apple начала тестирование нового инструмента на базе искусственного интеллекта для оптимизации рекламных кампаний в App Store, который является имитацией сервисов Performance Max от Google и Advantage+ от Meta*, автоматизируя размещение рекламы, пишет Business Insider. Более широкое применение этого инструмента может привести к размещению новых рекламных объявлений у Apple.

🌍В Европе начали расследование против AliExpress

Еврокомиссия начала расследование в отношении китайской e-commerce площадки AliExpress, принадлежащей финтех-гиганту Alibaba, на предмет нарушения закона о цифровых услугах. Регулятор намерен проверить платформу по ряду областей. Среди них — модерация незаконного контента, эффективность внутренней системы рассмотрения жалоб, прозрачность рекламных и рекомендательных систем.

BlackRock и другие финансовые менеджеры сделали крупные ставки на Японию🇯🇵

Крупнейшая профсоюзная группа Японии объявила о достижении лучших, чем ожидалось, соглашений по годовой заработной плате в стране. Краткосрочная процентная ставка Банка Японии может вырасти с минус 0,1% до 0,25% в конце 2024 года. На этом фоне доходность гособлигаций снова пошла в рост, а слабая иена стимулирует экспортеров. Все это не могло не привлечь таких инвесторов, как BlackRock Inc. и Man Group Plc.

🛢️Ненефтяной сектор Саудовской Аравии достиг исторического максимума в 2023 году

Доля ненефтяного сектора в экономике составила 1,7 трлн саудовских риалов. В 2023 г. доля ненефтяного сектора в общем объеме ВВП Саудовской Аравии достигла 50%, что является историческим максимумом для королевства. Об этом сообщило министерство экономики и планирования страны. Рост этого сектора обусловлен увеличением негосударственных инвестиций на 57% за последние 2 года.
В 2023 г. объем частных инвестиций в ненефтяной сектор составил 959 млрд риалов (около 255,7 млрд долл. США).

💰Инвесторы за неделю вложили $56 млрд в американские акции

За неделю инвесторы вложили в американские акции $56 млрд, написал в заметке стратег BofA Майкл Хартнетт со ссылкой на данные EPFR Global, сообщил Bloomberg. Наибольший приток средств был в акции технологических компаний — он составил $6,8 млрд. В то время, как за неделю с 28 февраля до 6 марта эти бумаги наоборот показали рекордный отток — $4,4 млрд. Инвесторы тогда сбрасывали акции технологических компаний самыми быстрыми темпами за всю историю.

🚀Акции отельеров опередили S&P 500 по росту благодаряподъему туризма

Акции компаний, владеющих гостиницами, за последние пять месяцев обошли по темпам роста главный индекс США S&P 500, сообщил Bloomberg. Лучшая акция в секторе превзошла шесть компаний, входящих в «великолепную семерку» крупнейших компаний США. Сектор выигрывает от подъема туризма, и пока все выглядит так, что ралли продолжится, говорят аналитики. Бумаги инвестиционных фондов недвижимости (REIT), владеющих отелями и гостиницами, подорожали на 29% за период с 27 октября 2023 года, когда американский фондовый рынок начал расти после спада. Это больше 23%, которые прибавил за тот же период S&P 500. Сильнее всего увеличилась цена акций компании Park Hotels & Resorts Inc. (управляет в том числе отелями под брендом Hilton) — на 53%.

🚀Как начать инвестировать на AIX?

1️⃣ шаг
Выбрать брокера - торгового члена AIX, имеющего право быть посредником в осуществлении сделок на бирже. Необходимо сравнить:
- какие услуги предлагает брокер,
- какие брокерские комиссии взимает,
- с какими банками работает,
- какие тарифы необходимо будет платить за банковские транзакции.

После этого выбрать подходящего вам брокера, заключить с ним договор и открыть брокерский счет. Можно открыть несколько счетов у разных брокеров.💸

Со списком торговых членов можно ознакомиться на нашем сайте.

2️⃣ шаг
Определиться со стратегией инвестирования. Самостоятельное инвестирование требует опыта и понимания, как анализировать инструменты. Также нужны консультации с брокером, в том числе как правильно подать приказ: если цена начнет резко падать, надо ограничивать потери, чтобы они не были критичными. *Новичкам* лучше выбрать пассивное инвестирование, чтобы освоиться на рынке и минимизировать риски. В пассивном инвестировании - потенциал роста стоимости в будущем и получение постоянного пассивного дохода. Уровень риска в таком инвестировании - средний.

3️⃣ шаг
Сформировать портфель ценных бумаг и определить для себя сроки инвестиций и ценовые пределы, при которых докупать акции либо продавать.

4️⃣ шаг
Зачислить на брокерский счет деньги, которые вы планируете инвестировать

5️⃣ шаг
После консультации с брокером дать ему приказ (ордер) на покупку интересующих вас ценных бумаг обозначенным в договоре способом (по электронной почте, по телефону или через мобильное приложение). Отслеживать стоимость акций в режиме реального времени на сайте AIX.

⚡️С декабря 2020 года казахстанцы могут инвестировать без посредников через приложение Tabys. Розничные инвесторы могут приобретать биржевые ноты (ETN), привязанные к различным индексам и бенчмаркам – это 500 крупнейших компаний США, золото, нефть сорта Brent, облигации компаний США или ноты Казначейства США, акции и облигации развивающихся рынков. Стоимость ETN варьируется от 1 до 35 долларов, так что для инвестирования не обязательно обладать солидным капиталом.
Приложение разработано с целью сделать инвестиции доступными для всех казахстанцев и открывает простой доступ к глобальным финансовым рынкам. Для того, чтобы начать инвестировать, необходимо скачать приложение, зарегистрироваться, выбрать куда и сколько инвестировать.

🔝ТОП-5 частых ошибок начинающего инвестора

Каждый начинающий инвестор допускает просчеты. Причина – отсутствие опыта и необходимых в инвестировании навыков.

По мнению финансовых аналитиков, ошибки дают необходимый опыт. Но все же желательно избегать их, так как иногда последствия могут быть весьма болезненными и привести к ухудшению финансового состояния инвестора.

Самые распространенные ошибки

1️⃣ Отсутствие цели инвестирования

Конкретная цель инвестирования необходима для того, чтобы инвестор решил, какую сумму он готов вложить. Финансовый план поможет ему выработать стратегию инвестирования, а затем подобрать финансовые инструменты.

2️⃣ Краткосрочное инвестирование

Фондовый рынок всегда находится в состоянии движения – взлеты чередуются падениями и наоборот. Вследствие этого инвестирование в течение небольшого промежутка времени – это всегда большой риск. Часто инвесторы ждут быстрых результатов. Однако вопреки заверениям финансовых спекулянтов невозможно точно рассчитать уровень, а также период роста и падения акций. Самые успешные инвестиции – это долгосрочные вложения.

3️⃣ Отсутствие "подушки безопасности"

Многие инвесторы пренебрегают этим правилом, не задумываясь о том, что на фондовый рынок неожиданно могут повлиять различные политические, экономические и социальные события и потрясения, которые часто невозможно спрогнозировать. Поэтому необходимо всегда иметь "подушку безопасности" на случай непредвиденных ситуаций. Обычно размер "подушки безопасности" должен быть не менее 6-месячных затрат на жизнь.

4️⃣ Отсутствие диверсификации активов

Диверсификация – это разнообразие инвестиционного портфеля. Инвестиционный портфель ни в коем случае не должен состоять из акций одной компании. Одним словом, нельзя класть все яйца в одну корзину.

5️⃣ Черезмерное усреднение

При реализации этой стратегии инвесторы начинают без меры покупать упавшие в цене акции с расчетом на их будущий рост. В этом случае риск кроется в невозможности предугадать будущую стоимость купленных активов. Скупка большого количества таких рисковых акций может отрицательно сказаться на стабильности инвестиционного портфеля.

📈Акции компаний в сфере ИИ «в пузыре»?

Ответа точного нет. Но, по крайней мере, есть результаты опроса, о которых пишет Thе Economist. Согласно последнему ежемесячному опросу Bank of America, около 40% управленцев глобальными фондами считают, что акции с искусственным интеллектом уже находятся в пузыре.
Майкл Хартнетт, стратег из Bank of America, назвал ажиотаж вокруг ИИ “детским пузырем”, который все больше напоминает события 2000 года. Поскольку доходность некоторых акций достигает 200%.

Подобно тому как топ-10 компаний индекса S&P 500 возглавили рост рынка в 2023 г, они же в случае проседания могут привести к его значительному падению. Так считают аналитики JPMorgan. Речь о Microsoft, Apple, Nvidia, Amazon, Alphabet, Meta, Berkshire Hathaway, Broadcom, Tesla и Eli Lilly.

Ранее о «полноценном пузыре» на фондовом рынке высказывался Рэй Далио. Он заявил, что не считает нынешний американский фондовый рынок схожим на «полноценный пузырь». Но по-прежнему «вероятна значительная коррекция», особенно для акций «Великолепной семерки», если ИИ не оправдает надежд рынка.

Основатель хедж-фонда Bridgewater отметил, что несмотря на недавнюю эйфорию и рост рынка на оптимизме по поводу дальнейшего бума ИИ, ситуация не полностью соответствует критериям «пузыря». Но в то же время он обратил внимание на:
- высокие цены акций по отношению к их стоимости
- признаки неустойчивого роста
- наивность покупателей, которые накапливают деньги и спекулируют
- большую долю покупок, финансируемых за счет долга.

Сегодняшняя героиня рубрики «Я - инвестор» - Алма Султан, предприниматель, инвестор, трейдер и основатель EdTech платформы. В мире фондового рынка Алма Султан уже 10 лет.

О чём она расскажет в интервью:
- Как она пришла в мир инвестиций, с чего начинала и как «сгорел» её первый портфель.
- Успешные кейсы и важность выбора инструментов для инвестирования.
- Как проявляется цикличность на фондовом рынке.

Спикер рассказала о важности объёмов в инвестировании, а также подробно поделилась тем, как должен выглядеть инвестиционный портфель в наши дни.

Если вы не хотите отрываться от тематики инвестиций на выходных, предлагаем вашему вниманию подборку фильмов о финансовых рынках и трейдинге ⤵️⤵️⤵️