Начала канал на Яндекс Дзен! Кто-то там есть? Кто читает?

Новые реалии - новые схемы

Руководитель частного инвестфонда Baring Vostok Филипп Шведов создал в России юрлицо без британского участия. Согласно данным “Спарка”, он зарегистрировал ООО “БВСПГ”. Аббревиатура нового юрлица, считает один из участников рынка, “намекает контрагентам и партнерам о явной взаимосвязи с компанией “Бэринг Восток Кэпитал Партнерс Груп Лимитед”.

Как отметил вице-президент Ассоциации юристов по регистрации, ликвидации, банкротству и судебному представительству Владимир Кузнецов, “в свете контрсанкций со стороны ФССП Baring Vostok через руководителя своего аккредитованного на территории РФ филиала создала российское ООО для целей сохранения возможности получения денежных средств с российских должников”. По его мнению, имеются и другие мотивы, в частности, невозможность расчета с инвесторами в краткосрочной перспективе с учетом того, что деньги зачисляются на казначейские счета.

Еще один участник отечественного венчурного рынка заявил, что из-за ограничений последнего времени, наиболее “простым вариантом для иностранных компаний является продажа акций или долей в российском бизнесе по условной цене своим российским партнерам или менеджменту. В этом случае вместе со сделкой заключается опцион на обратный выкуп, который может быть реализован после того, как ситуация стабилизируется”.

Baring Vostok - частный инвестиционный фонд, филиал британской компании, зарегистрированной в Гернси. Основателем и партнером является Майкл Калви. За всё время компания вложила $2,8 млрд в 80 проектов. Фонд инвестировал в такие компании, как “Яндекс”, “Озон”, “ВкусВилл”, Gett.

@rusven

Вышло новое регулирование в Европейском Союзе по вопросу взаимоотношений с “Russian Money”.

1️⃣ Запрещается регистрировать и сопровождать трасты, где конечным бенефициаром является гражданин РФ.

2️⃣ запрещается открывать депозиты российским гражданам на сумму больше 100 тыс. евро.

3️⃣ запрещается открывать счета и сопровождать крипто-кошельки гражданам РФ на сумму превышающих 10 тыс. евро.

Стоит учесть, что с стороны законодательства РФ есть запрет, до 31 декабря 2022 г. оплачивать резидентами РФ доли, вклады и паи в имущество (уставном или складочном капитале, паевом фонде кооператива) юридического лица – нерезидента без получения разрешений Центрального банка Российской Федерации операций.

📚 https://eur-lex.europa.eu/legal-content/EN/TXT/?uri=CELEX:32022R0576

📚http://publication.pravo.gov.ru/Document/View/0001202203180017

Неплохой обзор про влияние санкций введенных против России на международную финансовую систему. Это одна из немногих статей, где про политические позиции сторон нет ярко выраженного мнения.

1️⃣ введенные санкции вероятно пошатнут стабильность и объем долларовых платежей.

2️⃣ у Китая есть шанс увеличить доли платежей в юанях и совершить экспансию своих платежных систем, в противовес SWIFT.
3️⃣ Индия готова вернуться к платежам рубли-рупии, как в СССР.
4️⃣ Глобализация задумывалась, как инструмент примирение и стирания границ, превратилась в мощное экономическое оружие.

5️⃣ Влияние санкций будет иметь в том числе долгий отсроченный характер, и просчитать его в цифрах пока сложно.

📚 https://www.ft.com/content/220db8f2-2980-410f-aab8-f471369ac3cf?fbclid=IwAR094ftgQo2UlQbdVJwbQI-QOPxClAy9ye2U_H-OULyhvQc70kcqpdPbb6g

✅ Завтра 12 апреля (вторник) пройдет вторая часть «Пульса времени», где будет обсуждаться венчурных рынок.

Отличная возможность скорректировать свою стратегию и понять, как действовать в текущей ситуации.

Если кому интересно, пишите в комментариях.

Ссылку на регистрацию пришлю. Участие платное!

На этот раз главным организатором выступает партнер Angelsdeck, клуб Хэдлайнеры.

✅ Эта встреча будет максимально наполненной панельными дискуссиями и экспертными выступлениями.

Параллельно будет работать 3 зала:
🔅 Инвестиции
🔅 Государство и бизнес
🔅 Предприниматели
В каждом – своя программа и мощные спикеры.

Продолжение конференции «Пульс времени». Интересная дискуссия с коллегами, во том каким будет наш венчурный рынок в ближайшие годы.

1. Понятно, что ничего не понятно. Нет ключевых метрик от которых отталкиваться при оценке проектов, есть вопросы по структурированию в рамках законодательства РФ. Но бизнес всегда найдёт пути решения задач, иногда с костылями, но система продолжает работать.
2. Основное для венчурного инвестора, не сделки. Они есть и основатели остались в РФ. Проблема с выходом на международный рынок есть, но решаема. Самое главное о чем инвестор думает вкладывая деньги, где выходы? Кто этот покупатель: выкуп основателей, слияние&поглощение, IPO на каком рынке.
3. Финансирование проектов: внутренний рынок маленький, нам не стоит ждать раундов C, D, F. Мы будем работать пока в диапазоне ранних стадий и с позиции инвестора ожидать 3-5х.
4. Сложнейший вопрос: как поженить государство, частный бизнес и интересы менеджмента. Что делать с налетом toxic государственное финансирование. Когда рынок замкнут, степень токсичности конечно же снижается.
5. Куда развивать проекты? Пока кажется вероятном рынки ЮВА, Турция, Африка. Да они меньше, чем рынок США, но все же. Выхожу Китай - сомнителен, слишком специфический менталитет с которым надо работать.
6. Отток кадров и больших системных провайдеров софта, будет стимулировать заинтересованность корпоратов конкурировать за стартапы. В стартапами рождаются решения проблем корпораций, корпорации готовы смотреть в их сторону.

"Спокойная гавань - венчурные инвестиции".

На фоне происходящего подобные фразы приобретают более реалистичный оттенок.

С 54 минуты коллеги "по цеху" беседуют про диверсификацию инвестиционного портфеля, в котором есть место и для крипты и для венчура. https://www.youtube.com/watch?v=X3hPz5Ue5eA

По сути стратегия частного инвестора не меняется, диверсификация во всем.
Об этом я писала здесь https://yangx.top/VC_operations/31.

И в рамках частного венчурного портфеля тоже нужна диверсификация на 10-15 проектов https://yangx.top/VC_operations/73

Сегодня знакомый задал вопрос, что же будет в РФ с финансированием стартапов?

💬 Будет ли венчурный рынок?

Конечно же все прогнозы сейчас - это гадание на кофейной гуще, но все же уже сейчас видно, что рынок проектов и капитала делится на ЗДЕСЬ и ТАМ.

Мы будем строить мосты через бурные реки (разные рынки и структуры), но все это будет в ручном и точечном режиме, поскольку пока будет проходить эта красная линия.

Переток капитала и проектов сейчас ограничен, поэтому это деление на ЗДЕСЬ и ТАМ будет работать.

✅ Проект остался ЗДЕСЬ, Капитал получен ЗДЕСЬ.

❎ Проект ТАМ релоцировался, Капитал есть ТАМ.

Пока я готовлю пост про юридические варианты закрытия инвестиционных сделок в РФ.
На рынке тестируется новый формат - фандрайзинга, через платформу STRK и акционирование компании по российскому законодательству.

Это не краудфандинг, это открытая подписка на акции размещаемой компании.

Фудтех-стартап Mealjoy анонсировал новый инвестиционный раунд на 90 млн руб. Частные инвесторы смогут вложить от 185 000 рублей в обмен на долю в компании.

Сервис предлагает потребителям доставку замороженных блюд из натуральных продуктов. Такая еда хранится до 180 дней в морозильной камере и готовится от 3 до 5 минут на плите или в микроволновой печи. Продукция реализуется по подписке через собственный сайт, а также через умные морозильники, которые стартап устанавливает в офисах различных компаний.

В США и Англии по схожей модели развиваются компании Daily Harvest и Allplants, совокупная стоимость которых превысила 1,5 млрд $. Аналитики прогнозируют рост сектора замороженных готовых блюд и на российском рынке.

Ранее в сентябре 2021 года компания закрыла свой первый раунд, получив 30 млн руб. от 65 инвесторов.

👉Подробнее с инвестиционной возможностью можно ознакомиться на сайте или в специально созданном чат-боте

Сообщение не является публичной офертой.

#партнерство

Взгляд частное инвестора на венчурные инвестиции. Диверсификация активов и диверсификация портфелей - вот основа хорошей доходности в среднесрочном периоде.

Венчурные инвестиции: что это и сколько можно заработать?

Весь прошлый год я формировал свой венчурный портфель. В феврале, из-за известных событий, новые сделки были поставлены на СТОП и вот только сейчас начинаю пополнять свой портфель. На сегодня у меня в портфеле 15 компаний, 2 из которых полностью blockchain проекты.

И сегодня хотелось бы рассказать о специфике венчурного инвестирования. И почему я считаю, что в портфеле инвестора должны быть венчурные сделки.

Все знают, как покупать акции на бирже через брокера, но мало кто в курсе термина "венчурные инвестиции". Тем не менее, термин этот полезно знать всем, кто хочет зарабатывать больше, чем на фондовом рынке. Я сам инвестирую в частные компании и считаю это направление одним из самых перспективных по доходности сегодня. Но давайте по порядку.

◼️Что такое венчурные инвестиции?

Это инвестиции в частные компании, то есть компании, которые пока еще не вышли на биржу (не провели IPO). Это могут быть как совсем начинающие стартапы, так и компании с капитализацией больше $100 млрд, такие как SpaceX Илона Маска. 

Успешная компания проходит несколько стадий:
запуск бизнеса ➡️ вывод продукта на рынок, первые клиенты ➡️ развитие продуктов, рост клиентской базы, новые рынки ➡️ размещение на бирже (IPO).

На любом из этих этапов венчурный инвестор может купить акции компании и заработать на этом. 

◼️Сколько можно заработать?

В среднем около 35% годовых в долларах, если вкладываться в зарубежные стартапы. Конечно, многое зависит от компании, в которую вы инвестировали. Может быть и 300+% годовых, и 0%. Важно тщательно отбирать компании в портфель и не ограничиваться вложениями в одну-единственную (смотрите ниже про диверсификацию). 

Стоимость акций частной компании не меняется постоянно, как биржевые котировки. Бизнес растет в цене раз в полгода-год, когда проводит очередной инвестиционный раунд. Зато рост обычно сразу составляет десятки (а то и сотни) процентов. Например, акции Klarna всего за год (!) прибавили 330%. 

Плюс в том, что оценка частной компании зависит не от настроений рынка, а от того, хорошо или нет она ведет бизнес. Это значит, что риск волатильности минимален, и неспокойный рынок — такой как сейчас — венчурному инвестору не страшен.

Что еще очень важно отметить - это горизонт инвестирования. В венчурных сделках за 5 лет точно становится понятно, стрельнула компания на XXX или к сожалению инвестиция не принесет должного дохода.

Но правильно собранный портфель на том же горизонте показывает в целом 30-40% доходности в долларовом выражении.

Друзья, поставьте реакцию 🔥, чтобы я понимал, что тема вам интересна и я буду дальше знакомить вас со всеми нюансами и возможностями. А возможностей в венчуре очень много. Но конечно есть и риски.

Опыт «международных» переводов в текущих реалиях. Вопрос конечно, как из Казахстана они дальше пойдут, если отправитель с Russian roots?

SWIFT - мой опыт переводов в текущих реалиях

Платежи по межбанковской системе SWIFT, которые раньше проходили в автоматическом режиме, теперь подвергаются более тщательной ручной проверке со стороны и российских и зарубежных банков, из-за чего могут проходить дольше обычного, мой опыт максимально 17 дней.

Опыт в Тинькофф Банк

1) Платежи в долларах между клиентами банка ходят мгновенно и любые суммы (проверял до 20к$)

2) Из Тинькофф со своего счета на свой счет в Казахстане. Время обработки платежа днем 6 часов, и через сутки платеж у меня на счете KZ. Ограничение 10к$ в месяц.

3) Из Тинькофф супруга мне на счет в KZ. 4 дня платеж обрабатывался. Постоянные обращения в поддержку - ждите, в порядке очереди. На 5й день пишем - отмените платеж, надоело ждать. Через 2 часа платеж уходит. На следующий день уже на счете в KZ. Ограничение 10к$ в месяц.

Опыт в Райффайзенбанк

Может мне конечно повезло. Вечером в 17-00 делаю платежку. Тут же платеж уходит. Утром деньги уже на счете KZ. Ограничение 10к$ в месяц.

Опыт Altyn-i банк KZ

Мне важно было понять, как ходят платежи из Казахстана в России. Со своего счета на свой счет. Отправил платеж 8 апреля. Неделя проходит -тишина. Пишу в Altyn и прошу SWIFT лист. Шлю его в Тинькофф. Тинькофф пару дней ищет и пишет - что денег не видят, обращайтесь в банк отправителя.

Проходит еще неделя. Просто жду. После этого уже пишу в Altyn снова. Узнаю, что розыск платежа будет стоить 40$. Еще пару дней жду и оформляю розыск. Через несколько дней звонят из Altyn и говорят - на ваш платеж пришел запрос от банка корреспондента с просьбой прислать больше информации обо мне. И советуют мне пока не включать розыск и не тратить деньги.

Через 3 дня деньги наконец доходят, итого 17 дней. Я спросил, возможно мною была сделана какая то ошибка в платежном поручении. Нет - это просто дополнительная проверка.

В ближайшее время буду открывать еще один зарубежный счет и пробовать отправлять деньги на зарубежного брокера с этих новых счетов. Будет интересно, какая там будет скорость.

Друзья, учитывайте эти нюансы, если делаете зарубежные переводы! Сейчас банки корреспонденты могут лютовать с нашими платежами!

Ваша Кубышка

⚡️ Читаем новости последовательно.

Это то, что я увидела фоном.

Добавляйте свои варианты.

Рынок M&A активизировался.

Венчурный рынок тоже потихоньку просыпается, после шоковой терапии.

❗️Комбинат «Коломенский» покупает компанию «Хлебный дом», принадлежавшую ранее финскому производителю Fazer, сделка получила одобрение ФАС. Fazer в марте объявила о полном уходе с российского рынка. Компания входила в пятерку крупнейших производителей хлеба в России.