📈 Технический анализ
С августа 2023 постоянно падает. С 2008 года компания находится в боковике 0,45 - 1,2 р. за акцию. Сейчас находимся в нижней его границе. Чисто технически можем снова начать рост к 1 р.
На дневном ТФ индикаторы за продолжение роста, акции от начала сентября отскакивают уже на 17%. Ближайший уровень сопротивления находится в районе 0,618 р. Можем сходить туда.
На недельном ТФ индикаторы говорят о самом начале разворота и потенциальном росте.

🧠 Выводы
Исключительно скучная компания, высокие долги, низкий рост собственного капитала, выручки, прибыли. Дивиденды низкие, их судя по новостям даже могут отменить, пустив на развитие. Основной акционер - правительство РФ. На мой взгляд компанией управляют максимально не эффективно. Единственно за рост - график. По метрикам компания не дорогая, но прибыль низкая и из-за этого P/E - дорого. Но график все равно говорит о том, что мы примерно на дне и может быть очередной рост.
Рекомендовать к покупке такую компанию я не могу, несмотря на то, что график говорит за рост. Тут всё максимально не интересно. Лучше рассмотреть к покупке Россети из этого же сектора.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

⚡️ Бустануть канал | 👋 Знакомимся тут!
✈️ Навигация — тут еще больше разборов русских компаний.

⛽️ Обзор по компании Роснефть #ROSN
Сектор: Энергетика - Добыча нефти; газа и потребляемого топлива

Последний разбор Роснефти делал 7 августа, тогда цена была 496 р., я ожидал коррекции к 465, после чего ожидал роста к 525. По факту мы падали глубже к 450 р, (разница с прогнозом 3%) после чего сделали отскок к 531 р. (разница с прогнозом 1%) Рубль к рублю предсказать не удалось, но плюс-минус пару процентов - да . Полный обзор по компании смотрите в прошлом обзоре, сейчас же я разберу компанию кратко.

📈 Основные метрики
▪️ Капитализация: 58B$
▪️ P/E — 3.9
▪️ P/S — 0.52
▪️P/B — 0.6
▪️EPS — 130.97
▪️EBITDA — 3.254T р.
ℹ️ С прошлого разбора компании акции Роснефти стали только еще дешевле. По сравнению с собой же акции Роснефти дешевле на 20-35%, чем в прошлые периоды.

🗞 Новостной фон
▪️Роснефть подала апелляцию на решение суда по иску Транснефти на 5 млрд руб.
▪️«Роснефть» возглавила рейтинг самых прибыльных компаний России
▪️Власти ФРГ продлили внешнее управление активами «Роснефти» до 10 марта 2025 года
▪️По нашим оценкам дивиденды Роснефти за 1п 24 г. могут составить 36,5 руб (ДД 7,6%), совокупная див.доходность по итогам года в районе 15-16% - ПСБ
▪️Сечин заявил о негативном влиянии высокой налоговой нагрузки на нефтяную отрасль
▪️Чистая прибыль Роснефти по МСФО в I полугодии выросла на 26,9% г/г и составила 773 млрд руб. EBITDA увеличилась на 17,8%, до 1,65 трлн руб. – отчет

💰 Финансовое здоровье
Собственный капитал - постоянный рост, часто двухзначными значениями, за 1п 2024 рост поскромнее - 7%. Чистый долг в отчете не указан по какой-то причине. Все обязательства упали на 2% за 1п 2024. Выручка с 2018 по 2024 годы не очень активно росла, если взять весь период, с периодическим падением. За 1п2024 выручка выросла на 14% по сравнению с 1п 2023. Чистая прибыль за 1п 2024 выросла на 14% и составила 1,736T р., но темы роста прибыли сократились (в 2022 +510%, в 2023 +51%). FCF растёт из года в год.
С финансовым здоровьем компании все отлично, идёт рост, хорошими темпами, но скорость этого роста снизилась.

🆚 Сравнение с конкурентами
Роснефть - самая крупная по капитализации компания из сектора. По метрикам компания на 10-15% дешевле, чем большинство конкурентов. По метрикам рентабельности Роснефть похуже на 10-15%, чем конкуренты.

🤑 Дивиденды
Более 18 лет компания выплачивает дивиденды, более 12 лет подряд идёт рост дидвидендов. В последние годы дивиденды выплачиваются в районе 9-10% годовых. Обычно это 2 выплаты в год в январе и июле.

📈 Технический анализ
На дневном ТФ индикаторы в моменте говорят о коррекции. на недельном 50/50. Поэтому сейчас в прогнозе движения графика можно говорить только о коротком сроке. Также ближайшие движения будут сильно зависеть от всего движения по индексу Московской биржи, а по ней, как я много писал в последнее время, сейчас неопределенный момент. Мы находимся в той зоне, где рыынок определяется - дальше продолжим падать к 2500 или пойдем на 3000-3200. Поэтому в моменте повышенная неопределенность. Наибольшую вероятность ближайшего движения цены я отобразил на графике.

🧠 Выводы
У компании всё хорошо, рост всех показателей, рост дивидендов и они уже более 10%, сокращаются обязательства (почему-то молчат про чистый долг с 2023 года, это из минусов, данные засекречены). Бизнес растёт, в целом всё хорошо. Что касается графика, сейчас на дневном ТФ индикаторы за коррекцию, а вот что будет после коррекции будет зависеть от общего движения рынка. Если вы ранее не брали по более низким ценам, где я писал подумать взять, то в этой точке я бы сидел "на заборе" (без позиции" и брал бы когда рынок определился с направлением, или когда индекс будет по 2500 снова (если будет падение).

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

⚡️ Бустануть канал | 👋 Знакомимся тут!
✈️ Навигация — тут еще больше разборов русских компаний.

🧠 Выводы
Последний вышедший отчет показал очередное сокращение темпов роста выручки, собственного капитала. Но в это же время существенно сократились долги. С таким темпом через пару отчетов у компании может появиться отрицательный чистый долг. С точки зрения финансового здоровья у компании всё отлично. Замедление темпов выручки связано с геополитикой, вероятно это еще какое-то время будет негативно влиять на компанию. Дивиденды высокие, и им ничего не угрожает. Компания интересная, но возможно акции упадут пониже, вот там и стоит подумать о покупке, примерно в районе 1200. Если же цена упадет ниже 1200 - это отличная возможность взять акции хорошей, дивидендной компании, по низким ценам.

🤓 Соблюдаем букву закона: Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Как вам разбор и вывод?
👍 - согласен
👎 - не согласен
🤔 - все равно, без разницы

⚡️ Бустануть канал | 👋 Знакомимся тут!
✈️ Навигация — тут еще больше разборов русских компаний.