РФ vs Бразилия. IMOEX vs Bovespa

IMOEX и Bovespa - два рынка, относящиеся к товарно - сырьевому сегменту рынков EM, на протяжении всей истории двигались +/- в одном русле. В последнее время их пути драматически разошлись. Каждый новый минимум по Bovespa соответствует новому максимуму по IMOEX. Сегодняшний день - очередной к ряду. Международный финансовый капитал перекладывается в РФ.

Ну как вам эффективность американских санкций?? 😂🇺🇸😂

@finascop

Нефть сегодня: ситуация висит на волоске, но скорее всего это пробой.
Вероятность дальнейшего погружения еще на $3-4 резко возрастает.

@finascop

Минутки Феда, основное:

🔹Протоколы июльского заседания ФРС, опубликованные в среду, указывают на готовность начать сокращение покупок активов до конца года 2021г

🔹Официальные лица подчеркнули, что нет никакой связи между сокращением QE и потенциальным повышением процентных ставок.

@finascop

​​#dxy

Про USD INDEX (текущий момент)

Отскакивающий/растущий все лето 2021г USD INDEX, сегодня на новостях от ФРС ускорился и достиг значимого максимума в районе 93.5-94. По сути, USD отыграл будущее сокращение QE. Здесь важно заметить, что именно сокращение, а не полное сворачивание. ФРС, после каждого срезания $10 ярдов будет смотреть за эффектом на финансовые рынки и экономику.

Очевидно, что если рынки посыпятся на большую величину, чем нормальная коррекция или макро данные начнут демонстрировать ухудшающуюся динамику, то ФРС будет вынужден, как минимум прекратить сворачивание QE, а как максимум вернуться к его наращиванию. И в том и в другом случае - это будет сильным ударом по USD.

Сейчас же, главный вопрос заключается в: где будет остановка индекса в текущей фазе роста?

Частично, мы видим уже некоторое торможение в районе 93,5 - нижней границы, обозначенного коридора. Есть вероятность заключительного тычка к его верхней грани и пока этого исключать нельзя.

Может ли быть пробой уровня 93.5-94?

Да, может. На рынке быть может все, однако, в нашем случае это будет означать переход к большому армагеддону на всех рынках без исключения, что моментально поставит крест на всех усилиях ФРС по налаживанию постковидной действительности.

P.S. Слишком сильный рост USD - главной валюты, через которую фондировалась львиная доля всех открытых risk позиций на финрынках в последние 1.5 года приведет к огромной и одномоментной их ликвидации.

@finascop

На выходных ВВП вышел с инициативой осуществить разовые выплаты следующим категориям гражданам РФ:

🔹Пенсионерам - 10 000р

🔹Военнослужащим - 15 000р

Безусловно, приятная новость для пенсионеров и военнослужащих, но и не только. Если умножить 10 тыс р на ~45млн, проживающих в стране пенсионеров и 15 тыс р на ~3 млн военных, то получается, что в экономику вливается ~0.5 трлн руб, которые, однозначно, увеличат потребительский спрос, а вместе с ним и выручку ритейл отрасли.
В наибольшем выигрыше среди представителей сектора окажутся его два главных игрока - Магнит и X5, чьи сети накрывают практически всю страну. Исходя из этого и акции компаний сектора получают дополнительный триггер роста.

Вместе с тем, то, что хорошо для пенсионеров, военнослужащих и ритейла может оказаться не столь радужным событием для держателей российского госдолга - ОФЗ.
Очевидно, что вкачивание 0.5 трлн руб в экономику - это проинфляционный фактор, способный удерживать инфляцию на повышенном уровне более продолжительное время, чем вырисовывалось до сегодняшнего дня.

@finascop

#macro #dxy #commodities #gold #silver


USD INDEX - Commodities (текущий момент)

19 августа высказывалось предположение, что USD INDEX (dxy) вряд ли сможет развить восходящую динамику, даже несмотря на приближающийся tapering 👉https://yangx.top/FINASCOP/3392

Сегодня, результат не прохождения вверх уровня 93.5-94 наблюдаем во всей красе! (см график выше👆)

@finascop

Все лето, в мейнстримовских медиа тиражировалось мнение о падении SP500 к началу тусовки в Джексон Холл.

До встречи остаются считанные часы. И где все эти прогнозы??? Результат на табло🤣🤣🤣😂

Как говорится, "бабло побеждает зло", хотя в нашем случае уже не понятно, что есть добро, а что зло.....

@finascop

Манипуляция или бездарная работа маркетмейкера

Фьючерсный контракт на нефть Brent (BRU1) с экспирацией 1.09.2021, обращающийся на Мосбирже - FORTS

Ничего подобного с нефтью ни на одной другой площадки в этот момент не происходило.

@finascop

#SP500


JP Morgan не исключает 10%-ой коррекции по SP500 этой осенью

И Финаскоп не исключает, однако не прямо здесь и сейчас.

Впереди:

1) Третья пятница сентября - Quadruple witching

2) 30 сентября - завершение финансового года в USA

Случаев, когда big guys from Wall Street обрушивали бы рынок, торгующийся на max, в преддверии этих двух дат (особенно первой), практически нет.

Легкие коррекции, небольшая волатильность, коррекции в отдельных секторах - все это допускается, но никак не обвал рынка в целом.

Большую, триллионную игру никто не портит за 3 недели до ее завершения, да и стрелять себе в ногу - больно и иррационально.

@finascop


https://yangx.top/markettwits/154193

#геополитика #рынок_РФ

❗️Первый вице-премьер Украины: "подготовка встречи Зеленского и Путина идет на самом высоком уровне" - РИА

Если российская сторона подтвердит заявление вице-премьера Украины, то значит поезд готов к отправке или уже тронулся, принимая во внимание то, как долго не удавалось согласовать повестку встречи на высшем уровне.

Не вдаваясь в различные политические аспекты и предысторию, сам факт проведения такого рода переговоров, будет положительно воспринят инвесторами и особенно нерезидентами, т.к. подвижки в "украинском вопросе" могут лечь в основу некоторого улучшения отношений между РФ и Западом.

Для российского фондового, долгового и валютного рынка - это дополнительный аргумент в пользу продолжения роста, который может приобрести более взрывной характер, в случае подтверждения встречи и хоть какого-то намека на прорыв.

@finascop

​​#macro #market_wrap

USA vs Европа. Рынки сегодня

В USA мало негров на работу приняли 👉https://yangx.top/markettwits/155086,

а падает Европа🤣🤣🤣

Если серьезно, то все развивается в соответствии с 👉https://yangx.top/FINASCOP/3403

@finascop

Газпром и Роснефть. Роснефть и Газпром. Без 5 минут они вместе

Старая идея CEO Роснефти использовать инфраструктуру Газпрома для продажи своего газа за рубеж, вероятней всего, воплотится в жизнь. По крайней мере, интересы основных игроков газового рынка выстраиваются именно так.

Кто что получит в результате новой схемы:

1) Роснефть - дополнительный доход от продажи сверхдорого газа

2) Газпром - комиссию за прокачку

3) Партнеры Газпрома в Европе - дополнительные объемы газа от надежного поставщика

4) РФ - увеличение объемов экспорта, в обход антимонопольного законодательства ЕС (третий энергопакет)

В накладе останутся:

USA и младоевропейцы, те самые, которые долгие годы усердно пытались блокировать строительство "Северного потока" -2.
Свое "могущество", в распределении газовых потоков, они, совсем недавно доказали, ничего не мешает повторить "успех".

Как следствие все этого и не только, акции Роснефти вырываются в лидеры роста среди нефтяных компаний РФ. Газпром - без комментариев. Это - просто ракета, с неизвестной точкой завершения полета, учитывая складывающуюся конъюнктуру на мировом газовом рынке, достаточно щедрую дивидендную политику, а так же сопутствующие макро вводные.

@finascop

​​Рынки. Новый поворот

Впервые в истории, мы стали свидетелями опережающей динамики Ethereum (ETH) над Bitcoin (BTC).

Cовершенно отчетливо видно (см график👇), что скорость восстановления, с июльских низов у Ethereum выше, чем у Bitcoin, в результате чего, ETH остается всего 10% до all time high (ATH), в то время как BTC - 30%.
Ничего подобного ранее не наблюдалось. Крипто рынок устойчиво функционировал в парадигме, когда Bitcoin вырастал первым номером, как самый ценный актив, а за ним следовали все остальные, включая Ethereum. Теперь что-то меняется или уже поменялось.

Какие факторы, возможно, лежат в основе, происходящих перемен?

1) Как ранее отмечали многие крипто спецы, технология Ethereum стала более актуальной/совершенной по сравнению с BTC.

2) Временное распределение ликвидности, которое скоро исчезнет и все станет как прежде.

3) Что-то третье - нам неведомое.

Сейчас, затруднительно точно сказать, что именно из вышеперечисленных факторов меняет расклад, однако, перемены налицо и они достаточно важные не только с точки зрения крипто деятельности, но и сточки зрения традиционных рынков.

Все дело в том, что с момента запуска центробанками QE, крипто рынок, во главе с Bitcoin достаточно часто, с некоторым временным лагом показывал будущую динамику традиционных активов. Иными словами, Bitcoin выступал опережающим индикатором. Теперь, он позади Ethereum, следовательно, ETH занимает его место?!

Ситуация в развитии, наблюдаем👀


@FINASCOP

​​#market_wrap

Commodities. USD (Текущий момент)

В последние день - полтора, во многих валютных парах, а так же на товарных рынках наблюдается турбулентность-усиление USD и, соответственно, снижение commodities.

Видимых причин для развития этой тенденции пока нет. Скорее всего сказывается уменьшение долларовой ликвидности в системе из-за Labor day в USA.

С открытием рынков в NY и далее, вероятней всего, произойдет стабилизация вышеупомянутых активов и валют.

Ситуация в развитии...

@finascop

#BONDS #MACRO

UST 10 - 1.375% - max за полтора месяца.

@finascop

Крипта сегодня. Обвал

Если это техническое движение из-за 👉этого, то это одна история, которая касается исключительно крипто рынка. Свидетельством тому должен стать возврат котировок на прежнее место, по мере того, как coinbase устранит проблемы.

Если котировки не отрастают вместе с нормализацией ситуации на coinbase, то это уже совсем другая история, куда более серьезная, которая будет транслироваться на другие рынки.

Ранее о крипте, как об опережающем индикаторе для рынков 👉 https://yangx.top/FINASCOP/3410

@finascop

#ROSN

Роснефть. Наступает момент истины (текущий расклад)

Факторы, способные вывести акции Роснефти из коррекционной динамики:

1) Стабильно высокие цены на нефть - выше $70 по Brent.

2) Инициатива CEO Роснефти о подключении компании к экспортной трубе Газпрома, которая в настоящий момент находится на рассмотрении в Правительстве.

3) Сохраняющаяся позитивная конъюнктура рынка в целом.

Ситуация в развитии....

@finascop

Эксперты «АТОН» продолжают рассказывать о том, как грамотно инвестировать в структурные продукты. 15 сентября (ср) в 11:00 мск пройдет вебинар об основных механизмах повышения доходности в структурных продуктах: их плюсы и минусы, а также в каких ситуациях их лучше использовать. Каждый механизм будет подробно разобран на примере, участники вебинара смогут задавать вопросы. Обращаем внимание, что структурные продукты доступны только квалифицированным инвесторам. Регистрируйтесь по ссылке: https://www.aton.ru/~g2IEG


#sponsored

Редкая ситуация на рынке сommodities. NICKEL vs Palladium

Накануне, мировые цены на палладий упали еще на 5%, достигнув минимума за 1.5 года.

Сегодня, мировые цены на NICKEL пробили вверх $20000 за тонну и это новый максимум за 7 лет.

@finascop

#GMKN

Норникель

В свете происходящих событий на рынке commodities 👉https://yangx.top/FINASCOP/3418
ГМК Норникель, постепенно становится на путь возвращения себе своего исторического названия - Норникель, которое по сути было в 2018-2021гг отобрано рынком и переделано в Норпалладий , когда компания стала зарабатывать большую часть выручки от продажи палладия, а не от никеля. По крайней мере, сегодняшний расклад на рынке commodities, при котором палладий летит колом вниз, теряя уже от максимума под 30%, а никель обновляет max за 7 лет ведет именно к этому.

@finascop