Планы Евросоюза объявить газовые инвестиции «зелеными» находят понимание не у всех

Группа IIGCC, объединяющих 370 институциональных инвесторов с активами порядка 50 трлн евро на базе противодействия изменениям климата, предупредила руководство Евросоюза, что инвестиции в природный газ не должны именоваться «устойчивыми». В конце прошлого года Еврокомиссия после долгой дискуссии представила план, согласно которому некоторые газовые и атомные проекты смогут войти в «зеленую» таксономию Евросоюза. Однако ассоциация инвесторов, включающая такие мегафонды, как BlackRock и Vanguard, считает, что намерения Брюсселя ослабят глобальное лидерство Европы в сфере «зеленых» финансов.

«Мы по-прежнему решительно выступаем против любого включения газа в “зеленую” таксономию», — заявила исполнительный директор IIGCC Стефани Пфайфер в открытом письме странам и политикам Евросоюза. Группа считает, что такой подход спровоцирует «гонку на выживание», которая может снизить уровень климатических амбиций в рамках формирующихся «зеленых» таксономий.

Ранее эксперты советовали Еврокомиссии не признавать газовые инвестиции «зелеными», если они не соответствуют предельным выбросам в 100 граммов CO2-эквивалента на киловатт-час. Первоначальное предложение Еврокомиссии включало это ограничение, но оно столкнулось с противодействием со стороны таких стран, как Польша и Венгрия. В последнем проекте был установлен лимит в 270 граммов CO2-эквивалента на киловатт-час для газовых электростанций до 2030 года. Инвесторы из IIGCC считают, что это позволит энергетическим компаниям использовать «зеленый» статус инвестиций, фактически уклоняясь от следования цели нулевых выбросов к 2050 году. В свою очередь, это помешает фондам по управлению активами привести свои портфели в соответствие с данной задачей, что лишит смысла всю «зеленую» таксономию.

The Wall Street Journal пишет, что крупные нефтяные компании под давлением инвесторов и защитников окружающей среды покидают канадские нефтяные пески – четвертый по величине нефтяной резерв в мире и, по некоторым оценкам, один из самых экологически неблагоприятных.

Инвестиции в существующие проекты остановились, а банки отказываются финансировать новые. Тем не менее, ожидается, что добыча нефти здесь будет продолжаться еще как минимум два десятилетия. В прошлом году на нефтеносных песках было добыто больше нефти, чем когда-либо.

Под бореальными лесами в канадской провинции Альберта все еще находится около 170 млрд барр. густого, похожего на деготь битума, и это самое большое количество за пределами Саудовской Аравии, Венесуэлы и Ирана.

В октябре производители добывали в Альберте более 3,84 млн б\с, что является рекордом, по данным Управления по регулированию энергетики Альберты. В период с января по октябрь добыча составила 1,09 млрд барр., что также является рекордом.

По данным Wood Mackenzie, мировой газовой отрасли предстоит еще один сложный год. Утверждается, что ключевыми факторами того, как будут развиваться цены в 2022 году, будут погодные условия и сроки запуска спорного «Северного потока - 2».

Анализ агентства предполагает, что при текущем уровне российского экспорта и погодных условиях запасы в хранилищах Европы к концу марта упадут ниже 15 млрд куб. м, что является рекордно низким показателем.

Ожидается, что цены снизятся по мере завершения зимнего сезона, но потребности в пополнении хранилищ будут примерно на 20-25 млрд. куб. м больше, чем в 2021 г. При таком сценарии ввод в эксплуатацию «Северного потока – 2» может стать единственным вариантом пополнения хранилищ.

Прогнозируется, что новые проекты СПГ общей мощностью 79 млн тонн в год будут одобрены в течение следующих двух лет, при этом окончательные инвестиционные решения будут приняты по мощности 33 млн тонн в год в США, 16 млн тонн в год в Катаре и еще 20 млн тонн в год в России.

WoodMac отмечает, что индексация цен на нефть в долгосрочных контрактах на СПГ в последнее десятилетие имеет тенденцию к снижению, что является следствием увеличения доступности незаконтрактованных поставок (в последнее время из Катара) и снижения интереса к долгосрочным контрактам в пользу более спотовых позиций. Ожидается, что индексация вернется в этом году, поскольку спотовые цены на СПГ в Азии, как ожидается, будут в среднем $15.

Вице-президент WoodMac Валери Чоу сказал, что в 2021 году контрактная активность вернулась к самому высокому уровню за последние пять лет. На Азию приходится 85% подписанных мировых контрактов.

Углеродный СПГ процветал в прошлом году: было объявлено о 28 грузах, что в пять раз больше, чем в 2020 году. Однако энтузиазм, похоже, угасает, возможно, из-за высоких цен на СПГ.

Китай в 2021 сократил импорт нефти в натуральном выражении на 5,4% и нарастил импорт газа на 19,9% и угля на 6,6%, подводит итоги года таможня

Сумасшествие прогрессирует. Ждём когда пойдут иски против свиноводческих хозяйств Дании (одна из крупнейших свиноводческих стран ЕС).

Свиноферма по уровню выбросов метана сопоставима с нефтегазовой скважиной среднего дебета.

https://yangx.top/oil_capital/6505

Молнея!

Компания Attindas Hygiene Partners с гордостью объявляет о запуске продаж нижнего белья с защитой при недержании у взрослых, обладающего более низким уровнем выбросов углерода, по всей Европе.

Используя новый дизайн с ультразвуковым спаиванием вместо традиционного склеивания, Attindas значительно сокращает выбросы парниковых газов, включая углекислый газ, чтобы обеспечить меньшее воздействие на окружающую среду. Эти инвестиции в технологии дополняют недавние успешные запуски продукции Attindas в Северной Америке и Испании.

Буровая: Всем либеральным любителям кружевных трусиков на заметку.

Уровень в ПХГ Европы упал ниже 50%

Запасы газа в подземных хранилищах Европы опустился ниже "экватора" - отметки в 50% от их объема, свидетельствуют данные ассоциации Gas Infrastructure Europe.

По итогам газовых суток 12 января он достиг 49,33%. Это на 16 процентных пунктов ниже среднего уровня за последние пять лет.

В абсолютных цифрах в ПХГ Европы сейчас 53 млрд куб. м активного газа. По оценке консалтинговой компании Wood Mackenzie, при сохраняющемся уровне поставок газа из России к концу марта запасы в ПХГ Европы упадут ниже 15 млрд куб. м, что также является рекордно низким показателем (в 2021 году на конец сезона отбора было 32 млрд куб. м), сообщает Интерфакс.

Но если зима будет холодной - это может добавить к спросу еще примерно 10 млрд куб. м, что сведет запасы в ЕС к нулю и даже может заставить операторов тратить и буферный газ ПХГ. Этим летом для восполнения запасов Европе надо будет еще на 20-25 млрд куб. м больше газа, чем в 2021 году, и без запуска "Северного потока 2" региону не избежать повторения газового кризиса, уверены эксперты Wood Mackenzie.

Ниже всего в Европе на данный момент уровень запасов в хранилищах Австрии (31%), Нидерландов (33%). На Украине запасы опустились до 26%.

На этом фоне рекордных уровней достиг и экспорт СПГ. Поступление газа с терминалов СПГ в газотранспортную систему Европы в январе растет в 2,4 раза по отношению к январю прошлого года и по итогам месяца может установить новый рекорд. Предыдущий был установлен в ноябре 2019 года (9,1 млрд куб. м).

Согласно отчету МЭА, дополнительный глобальный спрос на электроэнергию в течение следующих 3 лет может привести к волатильности рынка и высоким объемам выбросов, если не произойдет быстрых структурных изменений.

В отчете говорится, что в 2021 г. мировой спрос на электроэнергию вырос на 1 500 ТВт*ч, увеличившись на 6% г/г, что является самым большим процентным приростом после выхода из мирового финансового кризиса 2010 г. и самым большим общим ростом за всю историю наблюдений.

Ожидается, что с 2022 по 2024 г. спрос увеличится в среднем на 2,7%, хотя пандемия и высокие цены на энергоносители могут нарушить рост спроса. Резкий рост потребления в сочетании с нехваткой природного газа и угля вызвал нестабильность цен на электроэнергию, снижение спроса и негативные последствия для производителей энергии, розничных продавцов и конечных потребителей в Китае, Европе и Индии.

Индекс цен МЭА для основных оптовых рынков электроэнергии в 2021 г. почти удвоился по сравнению с 2020 г., увеличившись на 64% по сравнению со средним показателем за период с 2016 по 2020 г. В Европе цены в IV кв. 2021 г. были более чем в четыре раза выше среднего показателя за 2015-2020 гг.

Доля Суэцкого канала в мировой торговле энергоносителями увеличится до 15%

Расположенный в Египте Суэцкий канал планирует к 2040 г. увеличить свою долю в мировой торговле энергоресурсами до 15% по сравнению с 8% в 2019 году, - пишет Investing.com со ссылкой на заявление Управления Суэцкого канала (SCA).

Это увеличение произойдет за счет «принятия гибкой маркетинговой политики», отмечается в заявлении SCA.

Интересное заявление на фоне зеленой повестки и планов Европы и, отчасти, США к 2050 году полностью отказаться от нефти и газа.

Германия будет зависеть от Газпрома из-за проблем с добычей газа в Нидерландах

Такой прогноз сделали эксперты журнала Spiegel.

Сейчас 90% потребностей страны в топливе покрывается за счет импорта. Газ поступает в Германию исключительно по газопроводам преимущественно из трех государств: России, Норвегии и Нидерландов.

На Газпром в структуре немецкого импорта газа приходятся 55%.

Нидерландцы вот уже несколько лет из-за сейсмической опасности вынуждены сокращать добычу на своем самом важном месторождении в Гронингене. По предположению экспертов, в скором времени ее вообще прекратят. Это сделает Германию еще более зависимой от Газпрома, - объясняет Spiegel.

Альтернативным источником могли бы стать поставки СПГ из США, Катара или Австралии, но у Германии нет собственного порта для его приема, к тому же вопрос еще и в цене. Значимого снижения цены немцы смогут добиться (и то с оговорками), то только при заключении долгосрочных договоров. Но есть сомнения в том, что поставщики СПГ согласятся на такие контракты. Причина в зеленой повестке. Германия, одна из первых в ЕС, планирует максимально быстро перейти на ВИЭ.

Дефицит меди угрожает производителям электроавтомобилей

По прогнозам Rystad Energy, к 2030 году мировой спрос на медь, важный компонент производства электромобилей (EV) и бытовой электроники, превысит предложение более чем на 6 млн тонн. Дефицит такой величины будет иметь далеко идущие последствия для энергетического перехода, поскольку для ВИЭ в настоящее время замены меди нет.

Проблема - низкие инвестиции в добычу металла.

Прогнозируется, что спрос на медь вырастет на 16% к 2030 году и достигнет 25,5 млн т/год. Оценки, основанные на текущих и ожидаемых проектах, показывают, что предложение составит 19,1 млн тонн в год, что значительно меньше количества, необходимого для удовлетворения спроса.

Инвестиции в добычу меди сопряжены с риском, поскольку текущая производительность близка к максимальной из-за качества руды и истощения запасов, что оказывает повышательное давление на производственные затраты и выбросы. Однако цены на медь в настоящее время высоки, что может побудить инвесторов пойти на более высокий уровень риска.

Растущие рынки возобновляемых источников энергии и электромобилей подтолкнули спрос на медь к росту, что привело к резкому росту цен. Цены выросли на 70% во время пандемии.

Перспективы инвестиций в медь рисуют мрачную картину будущего предложения, указывая на то, что с 2023 года может возникнуть значительный дефицит предложения.

Добыча меди является энергоемким процессом, который производит большое количество выбросов углерода. Правительство Перу, одного из крупнейших в мире экспортеров меди, приказало закрыть несколько шахт в ноябре 2021 года на фоне экологических протестов.

Политическая нестабильность в соседней Чили, еще одном крупном производителе, еще больше усугубляет проблемы с поставками.

Дефицит предложения может привести к тому, что проекты во многих отраслях будут иметь более длительные сроки реализации, особенно если учесть, что спрос на медь во всех секторах вместе взятых, по прогнозам, вырастет на 32% к 2040 году по сравнению с уровнями 2020 года.

Полная версия энергодайджеста компании EY опубликована на сайте.

http://ey.com/ru_ru/energy-resources/energodigest/2022/01/inflation-driven-by-energy-prices

Согласно отчету Baker Hughes, опубликованному в пятницу, за неделю, окончившуюся 14 января, количество буровых установок для добычи нефти и газа выросло на 13 - до 601 ед., что является самым высоким показателем с апреля 2020 г.

При этом число установок для добычи нефти увеличилось на 11 до 492 ед., а для добычи газа - на 2 до 109 ед. Общее их количество повысилось на 228 ед., или 61%, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года - в том числе благодаря растущим ценам на нефть, которые побуждают компании к большей активности.

Активность буровых установок на пяти крупнейших нефтяных месторождениях США должна увеличиваться примерно на 13 в неделю в течение следующих восьми недель, чтобы выйти на устойчивое плато для удержания текущих объемов нефти в 2022 году, по сравнению со средним приростом буровых установок примерно на две за последние четыре недели.

«Газпром экспорт» заявил, что обратится в международный арбитраж в отношении польской PGNiG, желая пересмотреть и увеличить ценовые условия контракта.

Польша, предпринявшая шаги по снижению зависимости от поставок российского газа, является одним из наиболее ярых противников «Северного потока - 2», который, по ее мнению, усилит энергетическое влияние Москвы на Европу.

Глава PGNiG Павел Мажевски сообщил, что считает требование компании безосновательным, и что они готовы доказать это в суде.

В сообщении «Газпром экспорта» говорится, что он подал иск о ретроспективном пересмотре ценовых условий контракта 1996 года с PGNiG.

«Газпром экспорт» заявил, что направил в PGNiG запрос на пересмотр цены на газ по контракту, начиная с ноября 2017 года, а спустя три года сделал еще один запрос, говорится в сообщении компании.

Буровая: Это правильный шаг. Посмотрим, чем закончится. От исхода многое из стратегии ЕС (не декларативной, а реальной) станет понятно.

Вот и Украина, наконец-то, осознала смысл газовой игры Европы. Да! "Турецкий поток" и два "Северных потока" фиксируют новую геополитическую ситуацию. Вновь построенный из бывших социалистических стран (в случае с Украиной - из бывшей исторической части России) санитарный кордон вокруг России лишается транзитных преимуществ (более низкие цены и транспортный тариф).

Эти преимущества теперь получает Германия и Турция. И это неизбежная плата за исполнение пограничной функции.

Нельзя оберегать "цивилизованный мир" от "варварской России" и получать от варваров привилегии и дивиденды. Конфликт интересов называется. Рано или поздно проекция экономических интересов приведет к политическому сближению. Это прекрасно понимают в Вашингтоне, и хотя стремятся как можно дольше сохранить украинский транзит, знают, что "лавочку надо закрыть".

Играют на сохранение только для поддержки штанов украинской элиты на время трансформации глобального рынка газа. Потом Украине и всему "санитарному кордону" придется оплатить издержки "цивилизованного мира". И оплатить придется тройную цену. Таковы правила игры.

У игры есть несколько негативных для США последствий. Главное - усиление роли и позиции Германии в Европе. Здесь стратегия одна - максимальная десуверенизация немцев через НАТО и ЕС.

Что выигрывает здесь Россия? Ничего. Геополитически и экономически мы теряем "свои" территории. Мы теряем влияние на всю Восточную Европу. Небольшой (а главное кратковременный) выигрыш в цене на газ не компенсирует уровень потерь, "цена" которых исторически будет только расти.

Важное замечание: конструкция возможна только при сохранении тотального военно-политического доминирования США. Плана Б у Вашингтона не существует. Значит, ломать Россию будут.

Альтернативой этому сценарию только глубокий кризис мировой политической системы с формированием новых международных институтов и выработкой новых практик принятия международных решений. В общем, война неизбежна...

https://yangx.top/rbc_news/40637

Bloomberg пишет, что Европа отчаянно нуждается в новой стратегии хранения газа. Казалось бы, это хорошая идея - позволить Газпрому, основному поставщику газа в Европе, приобрести газовые хранилища вблизи своих покупателей.

Однако этой зимой хранилища не были заполнены и причиной этому – Европа, которая никогда не настаивала на минимальных объемах газа в хранилищах. Если Европа собирается позволить важным газовым хранилищам оставаться в руках иностранной компании, ей необходимо предпринять конкретные шаги, чтобы не допустить повторения низких уровней запасов как в начале зимы 2021 г.

Россия вдруг стала ненадежным поставщиком. Но тот факт, что Европа никогда не настаивала на минимальном уровне запасов для иностранных или отечественных компаний, владеющих хранилищами, вызывает недоумение.

Владение газовыми хранилищами в Европе должно сопровождаться обязательным заполнением их до начала зимы и конкретными правовыми санкциями в случае не выполнения этого обязательства. Если не решить этот вопрос, Европа останется заложницей политических целей своего крупнейшего поставщика.

Буровая: Все верно с точки зрения Европы. А вот для Газпрома смысл в таких хранилищах на территории Европы пропадает. Получается, что они как бы его, но как бы и не его.

Сегодня хранилища являются коммерческой составляющей сбытовой стратегии Газпрома. А в случае принятия предлагаемых правил, хранилища превращаются в фактор, отвечающий за энергобезопасность Европы.

Ну, и чуть-чуть помогут европейцам ещё и шить. В смысле контролировать цены на газ.

Министр нефти Ирана Джавад Оуджи заявил, что продажи иранской нефти, газового конденсата и продуктов нефтепереработки резко выросли за последние десять месяцев.

Выступая перед членами парламента в Тегеране, министр сказал, что в бюджет Ирана на следующий год, который по иранскому календарю начнется 21 марта 2022 г., включены продажи нефти в размере 1,2 млн б\с.

Экспорт иранской нефти подпадает под санкции США, и Китай остается единственным известным покупателем нефти у Тегерана.

Экспорт нефти в АТР через порт Козьмино достиг рекорда

Объем экспорта нефти в страны Азиатско-Тихоокеанского региона через порт Козьмино в Приморье в 2021 году достиг рекордных за 12 лет показателей в 35,1 млн тонн, увеличившись по сравнению с предыдущим годом на 6,7%.

80% общего объема отгружаемого сырья приходится на Китай, кроме того, в 2021 году 7% было поставлено в Японию, 6% - в США, 4% - в Южную Корею, 2% - в Малайзию, 1% - в Сингапур.

За все время работы порта - с конца декабря 2009 года и по состоянию на 17 января - обслужено 3 182 танкера, экспортировано суммарно 320,3 млн тонн нефти. Ресурсной базой высококачественного сорта ESPO служат месторождения Западной, Центральной и Восточной Сибири.

Директор ассоциации компаний газовой промышленности Германии Zukunft Gas Тим Келер заявил, что газопровод «Северный поток -2» запустят в течение 2022 года.

По его словам, ввод в эксплуатацию «Северного потока - 2» повлияет на демпинг цен на топливо, и ситуация в Европе выровняется.

«Я знаю, что европейские партнеры, которые вместе с «Газпромом» участвовали в «Северном потоке – 2», очень заинтересованы в долгосрочных отношениях с крупнейшим поставщиком газа в Европу. Нам, безусловно, необходимо более сильное развитие рынка природного газа в Европе, в частности в Германии. Так что в будущем спрос будет удовлетворен, и стратегическая роль природного газа отразится в изменении энергетического баланса в Европе, в частности в Германи», – резюмировал Келер. #ЦИТАТАДНЯ

Аналитики и трейдеры по всему миру борются с самой большой встряской за всю 60-летнюю историю СПГ. В декабре Китай стал крупнейшим в мире импортером СПГ, впервые с момента появления отрасли опередив Японию, а США в этом году, как ожидается, выйдут на первое место в мире по объемам экспорта сжиженного газа, превзойдя показатели Катара и Австралии, сообщает Bloomberg.

Новые лидеры рынка гораздо менее предсказуемы, чем их предшественники – данные, позволяющие спрогнозировать будущий спрос в Китае, трудно получить, а компании США предлагают очень гибкие контракты на поставки топлива, допускающие перенаправление партий и даже позволяющие покупателям заплатить за отказ от партии, если ее поставка перестала быть экономически обоснованной.

Это создает высокую волатильность цен на СПГ, из-за которой крупные потребители и инвестбанки стали формировать собственные трейдинговые подразделения. Это идеально подходит для ловких трейдеров, стремящихся получить прибыль от ценового арбитража между регионами.

Тем временем США приобрели больший вес на рынке. Только в прошлом месяце всплеск поставок американского СПГ в Европу помог охладить рекордный рост спотовых цен, поскольку поставки из России оставались слабыми.

Тем не менее, большая гибкость, обеспечиваемая США, сопряжена с множеством новых проблем. Трейдеры теперь должны внимательно следить за ураганами в Мексиканском заливе США, в то время как политические действия, такие как ужесточение правил выбросов, могут повысить стоимость поставок СПГ.

Американские производители СПГ также нарушили общеотраслевую норму ценообразования на поставки сырой нефти, решив вместо этого продавать грузы, привязанные к внутреннему газовому рынку Henry Hub, основной ценовой точке для фьючерсных контрактов США на топливо и название места доставки в Луизиана, где пересекаются несколько трубопроводов.

Поставкам, возможно, придется быстро изменить направление, если правительство Китая внезапно решит, что ему нужны спотовые поставки, чтобы прокормить свою экономику, или если геополитические проблемы приведут к санкциям.

Буровая: "Это создает высокую волатильность цен на СПГ, из-за которой крупные потребители и инвестбанки стали формировать собственные трейдинговые подразделения".

Это ключевой тезис задаваемого тренда на строительство рынка "бумажного газа". Часто повторяемая аббревиатура СПГ никого не должна обманывать. Речь идёт о создании глобальной финансовой (фьючерсы, форварды, деривативы) надстройки над всеми газовыми поставками, включая трубы.

Дело в том, что переход на спотовое ценообразование создаёт колоссальные риски. Спот - изначально рынок, рассчитанный на форс-мажор (ситуационно возникающий дефицит в условиях долгосрочных поставок). Реальная экономика (система жизнеобеспечения любой страны) требует гарантированных поставок нефти и газа, а спот предлагает разовые. Цены спота всегда были выше контрактных, падали они только тогда, когда падал спрос и на рынке долгосрочных поставок возникал избыток.

Когда на спот переводили нефтяное ценообразование, чтобы избежать возникающих рисков, которые провоцируют постоянные скачки цен, был создан огромный биржевой рынок "бумажной нефти". По объему торгов он в 1000 раз превосходит рынок физической нефти.

По факту был создан огромный финансовый пузырь, внутри которого игрой спекулятивного капитала управляются цены на поставки физической нефти. Игры внутри пузыря контролирует пятерка крупнейших инвестбанков США (объемы ликвидности) и комиссия по ценным бумагам США (правила торгов).

Без создания такого же пузыря над активно выстраиваемым газовым рынком цены будут постоянно скакать. А управлять этими ценами будут главные поставщики товарного газа на мировой рынок. Но это же произвол и грабеж постиндустриальных и цифровых экономик, развитие которых никак не связано с сырьем и природной рентой!

Правительство Германии намекает населению, что энергоизобилие кончилось

Чтобы достичь целей по сокращению выбросов углекислого газа до 65% от уровня 1990 года к началу следующего десятилетия, Германии придется сократить потребление энергии на 20-25%, сообщил министр экономики и климатической политики страны Роберт Хабек, представитель партии «зеленых».

«Задача большая. Гигантская», — охарактеризовал он своеобразие текущего момента на пресс-конференции. В 2010-20 годах, по словам Хабеку, Германии удалось сокращать выбросы в среднем на 15 млн тонн в год, но с 2022 по 2030 год темпы должны быть увеличены до 40 млн тонн в год.

Во многом это связано с тем, что Германия взяла на себя повышенные обязательства: в целом по Евросоюзу выбросы к 2030 году планируется сократить на 55% по сравнению с уровнем 1990 года. Такое решение последовало за постановлением немецкого Конституционного суда, который удовлетворил иск некой женщины, утверждавшей, что повышение уровня моря из-за глобального потепления поглотит ее семейную ферму.

Основным инструментом для декарбонизации экономики в Германии рассматривают увеличение мощностей ветроэнергетики, которые сейчас составляют 2 ГВт. Уже в следующем году, сообщил Роберт Хабек, они должны составить 5 ГВт, а к 2027 году – 10 ГВт.