По оценке члена Совета Ассоциации владельцев облигаций (АВО), частного инвестора Ильи Винокурова, фондовому рынку интересны эмитенты, предлагающие премию к рынку и фиксированную ставку с ежемесячным купоном на максимально длинный срок. Также приветствуется быстрая амортизация. И лизинговые компании этим критериям вполне отвечают.

Читайте подробности в объёмном материале о лизинговых эмитентах на портале Boomin. 💼@bondholders

Запись в 📹канале Ассоциации владельцев облигаций прямого эфира с эмитентом.

Ведущий – член Совета АВО Александр Рыбин, автор 💬канала @marythebond

В гостях - Президент и контролирующий акционер ФПК «Гарант-Инвест» Алексей Панфилов.

Компания владеет и управляет портфелем коммерческой недвижимости, а также занимается девелопментом и редевелопментом объектов коммерческой недвижимости в Москве. По состоянию на 01.01.2024 в собственности Гарант-Инвеста находятся 16 объектов, в том числе 13 действующих торговых центров (ТК «Галерея Аэропорт», ТРК «Москворечье», ТЦ «Ритейл Парк», ТРК «ПЕРОВО МОЛЛ», ТДК «Тульский», ТЦ «Коломенский», ТРК «Пражский Град», сеть районных ТЦ «Смолл») и 2 строящихся объекта МФК WESTMALL и Community Сenter в Люберцах.

Кредитный рейтинг компании:
ВВВ.ru НКР
ВВB|ru| НРА

@bondholders 🔹

🔖Наш обзор облигационных событий текущей недели.

Материал раз за разом улучшается и адаптируется к пожеланиям аудитории. 💼@bondholders

#Аналитика

Запись 📹прямого эфира «В гостях у Маньки» с Александром Рыбиным, автором 💬канала @marythebond


💼@bondholders

📌Друзья, как вы помните 18 мая 📍в Москве пройдет наше самое масштабное мероприятие года - Ярмарка эмитентов.

Мы постепенно наполняем программу залов спикерами, а холлы стендами партнеров. Многие из эмитентов уже сейчас запланировали угощать гостей своей продукцией и сувенирами 🥂. Мы даже тревожимся, что много активности заберет на себя именно выставочная часть. Ожидаем участия как и 📹 в прошлом году нескольких будущих дебютантов облигационного рынка.

Мы стараемся сделать этот день максимально интересным для вас. Нам важна ваша максимальная вовлеченность. Ваш высокий интерес к мероприятию будет дополнительно мотивировать эмитентов и профессиональных участников рынка уделять внимание нашим форумам и безусловно будет демонстрировать растущую организованность частных инвесторов как новой движущей силы рынка. Ну и самое важное, вы закончите этот день с новыми знаниями, контактами и впечатлениями.

Стоимость билетов будет расти по мере приближения даты мероприятия, поспешите.🔹 @bondholders

Инструменты под высокую ключевую ставку, жесткий сигнал Центробанка, бонды девелоперов — все еще актуальны?

Жесткий сигнал Банка России в минувшую пятницу заставил даже самых уверенных в скором развороте ДКП оптимистов пересмотреть свои взгляды. Для инвесторов снова становится актуальным такой консервативный инструмент как фонды денежного рынка. Как они устроены, кому подходят и какие риски есть даже у них?

🕖Сегодня в 📹 программе "Облигации — Главное" на РБК

Также в этом выпуске неожиданный разбор облигаций «Джи-групп». А- — это теперь ВДО? Если это девелопер, то да. И "любимец" участников чата @GoodBonds — бонды «АйДи Коллект».

Ведущий:
Константин Бочкарев

Гости:
Анастасия Пузанова, руководитель IR-проектов департамента корпоративных финансов «Цифра брокер»

Алексей Ребров, член Ассоциации владельцев облигаций (к.соц.н.) 🔹

21 февраля, в 19.30 МСК пройдет 📹 прямой эфир с эмитентом ООО Завод КриалЭнергоСтрой

Ведущий: Александр Рыбин, член Совета Ассоциации владельцев облигаций.

В гостях: Киямов Расим, ген.директор и совладелец компании.

Запись эфира пройдет в офисе Ива Партнерс 📍 г. Москва. Пресненская набережная, дом 8, стр.1, помещение I N («Башня Москва» Город Столиц комплекса «Москва-Сити»), 4 этаж, приглашаем в гости инвесторов заинтересованных в личном знакомстве с представителями эмитента, АВО и организатора выпуска. Для заказа пропуска необходимо сообщить о своем желании не позднее 19:30 МСК 20.02.2024 на е-майл [email protected] , с указанием Ф.И.О и контактного номера.

Рейтинговое агентство НКР 20.04.2023 года повысило кредитный рейтинг ООО «Завод КриалЭнергоСтрой» (далее — «Завод КЭС», «компания») с B+.ru до BB-.ru, прогноз изменён с негативного на стабильный.🔹

У члена Совета АВО, Александра Рыбина 25 февраля в гостях очень интересный гость, Алексей Третьяков, один из тех бондовиков, к мнению которого о рынке как минимум есть смысл прислушиваться. 📹Этот эфир «В гостях у Маньки» будет наполнен большим практическим смыслом. Начало записи в 13.00, если есть желание пообщаться, то ждем в Особняке инвестора, вход свободный (2 этаж).

Ставьте себе напоминание 🔔, подписывайтесь на наш 📹канал, прямой эфир дает возможность задать вопросы спикерам.
💼 @bondholders

📝В рамках работы Ассоциации владельцев облигаций по подготовке предложений о совершенствовании условий доступа малого и среднего бизнеса к гос.поддержке и улучшению бизнес-среды мы отмечаем ряд моментов которые на наш взгляд в существенной мере бы облегчали решение этой задачи. Подробности по ссылке. 🔹 @bondholders

📖Чтение на долгие выходные. За последный год мы очень много слышали о долговых обязательствах в виде #ЦФА и даже создали 💬отдельный чат для обсуждения цифровых активов.

А член Ассоциации владельцев облигаций Т.В.ТЕПЛОВА выступила со-автором монографии "КРИПТО-КОД.ПРИМЕНЕНИЕ МАШИННОГО ОБУЧЕНИЯ ДЛЯ РЫНКА КРИПТОВАЛЮТ И ЦИФРОВЫХ АКТИВОВ".

Тамара Викторовна доктор экономических наук, ординарный профессор, академический руководитель магистерской программы «Финансовые рынки и финансовые институты», директор Центра финансовых исследований и анализа данных, руководитель проекта «Искусственный интеллект в макромоделировании и прогнозировании экономических процессов и финансовых взаимосвязей с учетом сентимента участников рынка» Центра искусственного интеллекта НИУ «ВШЭ».

🔹 @bondholders

📌НЕДЕЛЬНЫЙ ОБЗОР
РЫНКА ОБЛИГАЦИЙ от АВО
19.02.2024 – 22.02.2024
рейтинги эмитентов В, ВВ, ВВВ, избранные выпуски А- и выше. 💼@bondholders

#Аналитика

🇷🇺С Днем защитника Отечества всех причастных! 💼@bondholders

Спрашивали? Отвечаем!

24 февраля прошел 📹прямой эфир в рамках образовательного проекта АВО 📹«Школа владельцев облигаций».

Константин Новик, к.физ.-мат.наук, руководитель направления «Финансовая грамотность» и автор канала 💬Тихие деньги посвятил этот эфир ответам на вопросы аудитории собранным ранее и тем которые поступили в комментариях к эфиру.

💼@bondholders

Сегодня в 📹эфире от автора канала 💬"Манька Аблигация", члена Совета АВО, Александра Рыбина.

"В гостях у Маньки" - Алексей Третьяков, CEO & основатель УК Арикапитал, автор 💬канала War, Wealth & Wisdom

НОМИНАЛЬНАЯ ИЛИ РЕАЛЬНАЯ ДОХОДНОСТЬ?

Долгосрочная стратегия и философия облигационного инвестора.

Взгляд на рынок в 2024 году.

Что будет с курсом, инфляцией и процентными ставками?

Сегменты долгового рынка.

Во что инвестировать? Почему не стоит держать в портфеле высокодоходные облигации?

Топ инвестиционных идей в облигационных фондах.

🔹@bondholders


#Аналитика

В принципе с такой обложкой можно было и не писать ничего о содержании 📹выпуска, но мы все таки попробуем.

21 февраля, Центробанк отозвал лицензию у Киви Банка, на которой работала платежная система Qiwi. Банк входил в первую сотню по активам в российской банковской системе — по состоянию на 1 февраля он занимал 89-е место. При этом совсем недавно компания разместила большой облигационный займ на 8,5 млрд руб. В четверг стоимость бондов серии 001Р-02 от «КИВИ Финанс» снизилась почти на 70%, а эффективная доходность превышала 80%. Какие ковенанты предусмотрены по этим облигациями? Стоит ли прямо сейчас выходить из бумаг? И, может, напротив, — сейчас самое время подобрать с пола то, что еще сможет принести феноменальную доходность? Константин Бочкарев отвечает на эти вопросы в нашем специальном выпуске.

Также в программе есть все инвестидеи — от ВДО до самых консервативных ОФЗ. Удивительно, но сейчас эти классы активов почти сравнялись с точки зрения доходности. Разобрали облигации компаний «Гарант-Инвест» и «Быстроденьги».

Гости:
Артём Тузов, директор департамента корпоративных финансов «IVA Partners»

Арсений Автухов, финансовый аналитик Market Power

Комментарии по МГКЛ от членов АВО Александра Рыбина и Алексея Реброва.

Ведущий:
Константин Бочкарев (друг всех бондовиков). 🔹 @bondholders

27 февраля более чем в 80 странах отмечается Всемирный день некоммерческих организаций (НКО).


Ассоциация владельцев облигаций является НКО и зарегистрирована Министерством юстиции 19 апреля 2021 года.

С того дня мы прошли большой путь и сделали много полезных дел для формирования комфортной инвестиционной среды на рынке ценных бумаг России.

Как и любая НКО мы успешно действуем благодаря неравнодушным людям из числа членов АВО и всех тех кто нам помогает финансово, организационно, своим трудом, своей экспертизой.

Все они – пример тем, кому небезразлично развитие общества, и тем, кто ищет вдохновение в полезных инициативах других людей.

Присоединяйтесь и помогайте нашему делу!

С любовью к инвесторам. Ваша АВО. 💼@bondholders

⚠️На российском долговом рынке случился интересный прецедент, вероятно первый для эмитента такого кредитного качества.

По биржевым облигациям Роснефть 2Р5 (RU000A0ZYVU5), размещенным в марте 2018 года, закончился период действия установленной при размещении купонной ставки (последний день известного купона был 22 февраля 2024 года).
В соответствии с Программой облигаций (4-00122-A-002P-02E), не позднее 5 рабочих дней до начала следующего купонного периода, эмитент должен был раскрыть информацию на ЦРКИ:
• предложение о выкупе (технические условия выкупа);
• величину купона на следующие купонные периоды (и указать на какие именно).
Оферта была раскрыта на ЦРКИ 6 февраля 2024 года, однако купон на следующие купонные периоды установлен не был: соответствующее сообщение отсутствует как на ЦРКИ, так и в разделе раскрытия информации на веб-сайте эмитента.
Данные облигации не торговались на Московский Бирже вчера (26 февраля 2024г), а начиная с 27 февраля 2024 года торгуются без расчета НКД, о чем есть отдельное сообщение Биржи: https://www.moex.com/n67861?nt=0

Очевидно, что такое пренебрежение правилами раскрытия информации является вопиющим нарушением прав инвесторов.

Ассоциация владельцев облигаций надеется, что регуляторы обратят внимание на нарушение правил раскрытия, а эмитент проявит добрую волю и объявит в ближайшем будущем о добровольном выкупе для оставшихся владельцев данных бумаг.🔹@bondholders

#EMCR

27.02.2024 17:55:53

Москва. 27 февраля. ИНТЕРФАКС - НК "Роснефть" установила ставку 13-20-го купонов облигаций серии 002Р-05 на уровне 9% годовых, говорится в сообщении компании.
Десятилетний выпуск облигаций на 20 млрд рублей был размещен в марте 2018 года по ставке полугодового купона 7,3% годовых до оферты с исполнением 28 февраля 2024 года.💼 @bondholders

⚠️Погашение Шредингера. Владельцы еврооблигаций VEB-23 и GMKN-23 так и не получили номинальную стоимость при погашении ⛔️

Ассоциация владельцев облигаций направила обращение в Банк России с просьбой разобраться в ситуации неполучения инвесторами номинальной стоимости при погашении облигаций VEB-23 (ISIN: XS0993162683) и GMKN-23 (XS1589324075), а также проверить данные факты на предмет нарушения закона о рынке ценных бумаг и Регламента торгов Московской биржи.

Напомним, в Ассоциацию обратились частные инвесторы, приобретавшие данные бумаги незадолго до погашения и не получившие выплат. При погашении облигации были списаны, однако, денежные средства были получены не по всем бумагам, а купленным только до определенной даты. Списки держателей на выплаты составлялись ранее последнего дня торгов, в результате инвесторы приобретали только бумаги, но не следующее за ними право (на выплаты).

К сожалению, многочисленные обращения инвесторов и Ассоциации к эмитентам, брокерам и организатору торгов не приблизили инвесторов к разрешению вопроса. 🔹

@bondholders

Представители Ассоциации владельцев облигаций 27 февраля приняли участие в обсуждении актуальных вопросов функционирования рынка ценных бумаг в России. 🔹 @bondholders