Полюс возвращается к дивидендам. #мнение #PLZL

https://polyus.com/ru/media/press-releases/the-board-will-consider-dividend-recommendation-for-9-months-of-2024/

Полюс возвращается к дивидендам (не платил с 2021 года). Менеджмент компании предложил СД рассмотреть выплату дивидендов:
✍️ За последние 12 мес. (янв.-сен. 2024 года + окт.-дек. 2023).
✍️ В 30% от EBITDA (по дивидендной политике).
✍️ Без учета выкупленных акций (то есть при расчете дивидендов дивидендная база будет делиться на 95 млн акций в обращении, а не на 136 млн общего числа акций).

Итого может получиться: 1200+ руб. / акция (8.5% от текущей цены)

👉 Мнение источника РДВ: Здорово, что возвращаются к выплатам. Акционеры могут на себе рублем почувствовать прибыль от роста рублевой цены золота. И очень здоровая практика платить дивиденды только на акции в обращении.

😀 @AK47pfl

Полюс возвращается к дивидендам. #мнение #PLZL

Почему СД скорее всего проголосует за выплату дивиденда?

1. Фактическая цена золота значительно выше того, что Полюс консервативно закладывал в бюджет ($2700+ против $1750) (https://www.youtube.com/watch?v=9P-4LapbFwk). То есть у Полюса сейчас все очень круто.

2. Дивиденд в 1200 руб. = 1.2 млрд долл. Это вполне посильно. На конец 1 полугодия 2024 года у Полюса было денежных средств на балансе на $2.6 млрд, а почти весь долг долгосрочный (с погашением в 2027+ годах) (см. рисунок выше).

😀 @AK47pfl

Помимо дивидендов Полюс остается и историей роста. #мнение #PLZL

✍️ Компания впервые с 2021 года планирует подробно рассказать о своем главном проекте роста — Сухом Логе.
✍️ Компания остается приверженной выполнению своих стратегических целей по долгосрочному наращиванию производства благодаря реализации масштабных инвестиционных проектов — прежде всего Сухого Лога.
✍️ Завершает реинжиниринг проекта и планирует раскрыть инвесторам его результаты до конца 2024 года.

https://polyus.com/ru/media/press-releases/the-board-will-consider-dividend-recommendation-for-9-months-of-2024/

😀 @AK47pfl

☺️😊😇🙂 Повышение справедливой цены акций Полюс (PLZL) 20951 руб., апсайд +47%. #оценка #PLZL

При сохранении текущей цены золота и курса рубля дивидендная доходность за 2025 год будет 13-14% — щедро для золотодобывающей компании в принципе, и особенно, для компании с проектами роста.

👉 Прогноз справедливой цены закладывает прогноз по ценам на золото 2500$/oz в 2025 году, 2350$/oz в 2026 год, 2200$/oz далее

😀 @AK47pfl

📚 Сборник. Полюс возвращается к дивидендам. #сборник #PLZL

✍️ Источники РДВ предупреждали нас с вами о возможной выплате дивидендов в Полюсе (PLZL) ещё в конце августа.
✍️ Менеджмент компании предложил СД рассмотреть выплату дивидендов.
✍️ СД Полюса (PLZL) скорее всего проголосует за выплату дивиденда.
✍️ Помимо дивидендов Полюс остается историей роста.
✍️ Повышение справедливой цены акций Полюс (PLZL) 20951 руб., апсайд +47%.

😀 @AK47pfl

СД Банка России на предстоящем 25 октября заседании вновь повысит ключевую ставку, уверены все опрошенные «Ведомостями» аналитики. #шок_новости

Чуть больше половины экспертов – 16 из 22 – полагают, что ставка вырастет с 19 до 20%. Еще шесть респондентов ожидают ее роста до 21%, а один эксперт допускает повышение сразу на 300 б. п. – до 22%.

https://www.vedomosti.ru/economics/articles/2024/10/21/1069834-konsensus-prognoz-tsb-klyuchevuyu-stavku

😀 @AK47pfl

🏆 Что инвестору нужно знать о внебиржевом рынке акций с ЦК? #рдв_образовательный

👉 Внебиржевой рынок акций с ЦК — это централизованный рынок, где участники подают оферты в адрес НКЦ, то есть торги организованы через посредника, но торговать можно как обычно на бирже. Для торгов доступно 125 бумаг.

Внебиржевой рынок имеет ряд отличий от биржевого:
✍️ Дивидендная доходность может быть выше, чем на биржевом рынке. Например, за 9мес23 компания Новошип заплатила 36.4 руб. дивидендов при цене акции 75 руб., а компания Волга-флот направила на выплату дивидендов за 2023 год всю многолетнюю нераспределенную прибыль, дав 115% одноразовой дивидендной доходности.
✍️ Компании, как правило, оценены по мультипликаторам дешевле, чем на бирже.
✍️ Аналитика по бумагам внебиржевого рынка, как правило, отсутствует в открытых источниках и является эксклюзивной. Из-за этого бумаги существенно недооценены.
✍️ Меньшая ликвидность, чем на бирже. Внебиржевой рынок меньше подходит для краткосрочных спекуляций, чем биржевой.
✍️ Покупка акции на внебиржевом рынке доступна только квалифицированным инвесторам.
✍️ Ограниченное количество брокеров, дающих доступ на внебиржевой рынок.

😀 @AK47pfl

Главное к открытию вторника (22.10):

👉 Значение индекса ЖиС: 51 (спокойствие). Подробнее об индексе здесь.

📍 13.58 ₽/¥, 73.94 $/барр.
📍 Сбербанк повысил процентные ставки по базовым ипотечным программам на 3 процентных пункта.
📍 Доля России на европейском рынке СПГ растет, несмотря на попытки ЕС ограничить поставки — Bloomberg.
📍 События сегодня: (1) В Казани начнется саммит БРИКС. (2) Софтлайн (SOFL) — заседание СД. В повестке вопрос об обратном выкупе акций.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

😀 @AK47pfl

Ставка в пятницу — возможен краткосрочный позитив, но со временем эффект повышения ставки продолжит оттягивать деньги с рынка. #тактика

Источники РДВ ждут в пятницу повышения ключевой ставки, возможных опций довольно много — 20%, 21% и даже 22%.

👉 Источники считают вариант 20% базовым, менее вероятен вариант 21%, а 22% — маловероятен.

В случае если ЦБ поднимет ставку до 20%, ожидаем покупку со стороны шортистов, которые пойдут через событие в шорте. В случае повышения до 21% и (очень маловероятно) до 22% ожидаем падения рынка. Также в фокусе риторика Центрального Банка, которую источники РДВ будут анализировать и комментировать в день заседания и конференции.

Помимо внутридневных реакций, повышение ставки продолжит оттягивать в среднесрочной и долгосрочной перспективе денежные средства с рынка, деньги продолжат оседать на депозитах и в фондах денежного рынка, в которых уже почти 600 миллиардов (в 4 основных БПИФах) рублей.

😀 @AK47pfl

Главное к открытию среды (23.10):

👉 Значение индекса ЖиС: 49 (спокойствие). Подробнее об индексе здесь.

📍 13.56 ₽/¥, 75.55 $/барр.
📍 Китайские НПЗ не зарабатывают прибыли, приходится им сокращать производство, всему виной перепроизводство топлива.
📍 События сегодня: (1) Саммит БРИКС — 2 день. Генсек ООН Гутерриш сегодня прибыл на саммит. (2) Росстат опубликует еженедельные данные об оценке индекса потребительских цен. (3) Полюс (PLZL) — заседание СД. В повестке вопрос дивидендов.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

😀 @AK47pfl

На рынках (временная) стабильность. #комментарий_стратега

✍️ Нефть стоит около годовых минимумов;
✍️ Валюта к рублю стоит около годовых максимумов;
✍️ Ожидания по ставке ЦБ 25 октября сформировались: повышение с 19% до 20% — почти абсолютный консенсус.

Источники РДВ продолжают получать проценты и дивиденды из стабильных инструментов: LQDT, фьючерсы на юань, бумаги с понятными и высокими дивидендами.

Трамп открыто говорит о том, что знает, как быстро закончить конфликт, а его победа на выборах вдруг стала базовым сценарием.

Но бросаться покупать пока рано. Судя по последней санкционной активности вокруг танкеров, США четко определились, куда они будут давить на переговорах с РФ.

Больше про то какие инструменты покупать, что происходит на мировой арене можно прочитать в полной версии комментария стратега от 22.10.2024 в Инсайт 361°. Получить доступ к закрытой группе может любой член клуба RDV Premium 361°.

🍐🍊 Комментарий главного стратега о ситуации на рынке выходит каждую неделю, запишитесь в лист ожидания, чтобы не пропустить аналитику от команды экспертов: @RDVPREMIUMbot

Вероятность перемирия России и Украины до 19 апреля 2025 года — 39%, при условии победы Трампа на выборах. #шок_новости

На беттинговой платформе предлагают поставить на то, что Трамп станет президентом и после этого, до 19 апреля 2025 года. Участники оценивают вероятность этого события в 25%.

С учётом того, что вероятность победы Трампа на выборах сейчас 64%, вероятность прекращения огня между Россией и Украиной до 19 апреля составляет 39%.

😀 @AK47pfl

#Золото
📊 Золото в рублях выше 264 000 за тр. унцию

☺️😊😇🙂 Повышение справедливой цены акций Полюс (PLZL) 20951 руб., апсайд +47%. #оценка #PLZL

При сохранении текущей цены золота и курса рубля дивидендная доходность за 2025 год будет 13-14% — щедро для золотодобывающей компании в принципе, и особенно, для компании с проектами роста.

👉 Прогноз справедливой цены закладывает прогноз по ценам на золото 2500$/oz в 2025 году, 2350$/oz в 2026 год, 2200$/oz далее

😀 @AK47pfl