⚡️ Выдача ипотек в 1 квартале 2023 практически восстановилась до уровня 1 квартала 2022 года. #факты

Объём выдачи ипотеки составил по итогам 1 квартала 1.2 трлн рублей - почти на уровне рекордного 1 квартала 2022 года, тогда объём выдачи составил 1.3 трлн. 1 квартал 2022 года был рекордным 1 кварталом по выдаче ипотек в истории.

Существенную часть выдач обеспечил март, около 530 млрд рублей.

Половина выдач ипотек в 1 квартале обеспечили госпрограммы, особенно семейная ипотека.

#SBER #SMLT #PIKK
@AK47pfl

🔥 Сбер (SBER) vs. ВТБ (VTBR): несправедливо одинаковая оценка по мультипликаторам, ведь Сбер платит дивы и самостоятельно пополняет свой капитал в отличии от конкурента. #аналитика

ВТБ = 4x P/E 2023
• Капитализация 0.94 трлн руб., однако с учётом одобренных допэмиссий может достигнуть 1.36 трлн руб.
• По итогам 2023 года ВТБ рассчитывает получить чистую прибыль выше уровня 2021 г., когда она составила 0.327 трлн руб.
• Дивидендов не будет в 2023 и 2024 году.

Сбер = 4x P/E 2023
• Капитализация 4.8 трлн руб.
• Прибыль по итогам года ожидается на уровне 1.2 трлн руб.
• Дивиденд в 2023 году ожидается в размере 25 рублей на акцию, в 2024 году источники РДВ ожидают 26.5 рублей на акцию (дивдоходность 24% за два года).

@AK47pfl

Обновление: сколько прибыли заработали топ-банки в России в 2022 году, в млрд рублей. #цифры

1. Сбер (SBER) 270
2. Райффазенбанк 141
3. 🆕 Юникредит-банк 56.5
4. Банк Санкт-Петербург (BSPB) 46.5
5. Открытие (VTBR) 40
6. Банк ДОМ РФ 24.7
7. Тинькофф (TCSG) 20.8
8. Совкомбанк 14.2
9. Росбанк (ROSB) 4.9
10. 🆕 ВТБ (VTBR) -612.6

Общая прибыль сектора 203 млрд руб.

Приведены данные крупнейших банков, которые публиковали отчётность по РСБУ или МСФО.

Источник: отчётности компаний, ЦБ РФ.

@AK47pfl

#LKOH #Прогноз
🔮 Прогноз целевой цены акций Лукойла от аналитиков

Sber CIB — 6400 руб
Газпромбанк — 6367
БКС — 6100
РДВ — 5675
Альфа-банк — 5375
Синара — 5000

Консенсус 5819 руб (потенциал роста 26%)

#LKOH #Дивиденды
🔮 Прогноз аналитиков по дивидендам Лукойла за 4кв2022

Синара 615
Sber CIB 536
РДВ 500
БКС 499
Газпромбанк 499
Альфа-банк 446

Консенсус 515 руб (потенциальная доходность 11.16%)

📚 Дивиденды и недооценка существенных событий в Лукойле (LKOH) — апсайд до 5675 рублей. #сборник

🔥 Лукойл может заплатить 500 рублей дивидендов за 2 полугодие 2022; дивдоходность может составить 20% к текущей цене https://yangx.top/AK47pfl/14742
2. Лукойл: справедлвая цена 5675 рублей, потенциал роста +25% https://yangx.top/AK47pfl/14743
3. Даже с учётом потолка цен на нефть, при текущем рубле цена реализации нефти у российских нефтяников выше, чем когда-либо https://yangx.top/AK47pfl/14744

@AK47pfl

#GECO #IPO
🧬 Генетико 7 апреля проведет ГОСА, на котором определит цену размещения акций на IPO

🔥 1.677 млрд рублей или 24 рубля за акцию. Источник РДВ из сектора биотех поделился с нами расчётом справедливой оценки компании Genetico (GECO). #оценка

Genetico выходит на IPO в апреле. Мы решили поделиться с вами оценкой компании до IPO, чтобы сформировать правильные инвестиционные ожидания.

👉🏿👉🏿👉🏿👉🏿 Выручка Genetico по итогам 2022 года составляет 312 млн рублей. Источник РДВ считает, что к 2028 году выручка вырастет до 1.8-2.0 млрд руб. благодаря росту проникновения генетических тестов.

Все направления бизнеса Genetico являются быстрорастущими, и самый большой рост приходится на эти три направления:

1. Самый большой прирост выручки к 2028 году может дать направление НИПТ.
• НИПТ - генетический тест, который с точностью 99% выявляет на ранней стадии беременности патологии плода (синдром Дауна, Эдвардса и другие)
• в развитых странах НИПТ включают в программу обязательного страхования и стандарты лечения, так как это помогает точно определить генетические отклонения плода
• выручка Genetico от этого направления может составить ~700 млн рублей в 2028 году за счёт включения теста в ОМС по ведению беременности

2. Онкотесты - ещё одно сравнительно новое направление, которое может показать значительный рост.
• онкотесты - генетические тесты, которые помогают подобрать правильное лечение некоторых видов рака
• в связи с этим онкотесты сейчас активно включаются в стандарты лечения при прохождении онкотерапии
• сейчас по оценке источника направление приносит 5% выручки Genetico, и по прогнозу вырастет до более чем 1/3 выручки в 2028 году

3. Крупнейшее текущее направление бизнеса Genetico - ПГТ
• ПГТ - это генетический тест, который повышает эффективность ЭКО с 40% до 70%
• проникновение теста в России составляет 8.5%, и Genetico занимает 1/5 этого рынка
• проникновение ПГТ в России растёт и может достичь к 2028 году 14% (для сравнения: на Западе ПГТ делается при каждом пятом цикле ЭКО), считает источник РДВ, благодаря включению процедуры в стандарты лечения

❗️ В оценку не заложен возможный выход Genetico на новые рынки, в том числе зарубежные - под это в том числе, компания привлекает деньги.

❗️ Также в оценку не заложены препараты от редких генетических заболеваний, которые разрабатывает Genetico.

Справедливая оценка компании составляет 1.677 млрд рублей, исходя из прогноза по денежным потокам по каждому из направлений.

👉 ВИДЕО РДВ о том, как устроен бизнес Genetico: https://yangx.top/AK47pfl/14689

@AK47pfl

📣 Цены на российские энергоносители растут, это приведёт к притоку валюты и укреплению рубля — Силуанов #шок_новости

Начались словесные интервенции для поддержания курса рубля.

@AK47pfl

❗️ Источники РДВ из сферы металлургии сообщают о проблемах со снабжением оборудования на ГОКах и прокатных заводах. #факты

Затраты на снабжение выросли во многие разы по сравнению с ситуацией до начала СВО. Как ожидает источник, ситуация снизит маржиналость металлургов и повлияет в конце концов на возможность выплачивать дивиденды.

#NLMK #CHMF #MAGN
@AK47pfl