РынкиДеньгиВласть | РДВ
139K subscribers
7.74K photos
183 videos
76 files
12.4K links
🔝 аналитика по российскому рынку ценных бумаг, которая ранее была доступна лишь финансовым элитам. Впереди брокеров и банков.

Стратегические вопросы: @dragonwoo

Реклама: @arina_promo

Премиум аналитика для инвесторов и трейдеров

№5294343272
加入频道
☀️ 29.07.2022

🌍 Главное:
• Аргентина, Бразилия и Мексика отказались от осуждения конфликта на Украине.
• Politico: конгрессмены США внесут законопроект о признании РФ спонсором терроризма. Что это значит.
• Латвия продолжает закупать газ России через посредника.

❗️Ожидается:
• Совбез ООН обсудит ситуацию на Украине.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

#morning
@AK47pfl
Forwarded from Сигналы РЦБ
#Нефтянка
🛢 Зарубежные нефтяники передают активы российским компаниям

• Правительство РФ распорядилось передать Зарубежнефти долю норвежской Equinor в Харьягинском месторождении в 30% и долю французской TotalEnergies в 20%.

• Также Equinor передала свои доли участия в четырех российских совместных предприятиях Роснефти.

• Shell продала свою сеть АЗС и завод смазочных материалов в Тверской области Лукойлу.

• Vitol согласился продать свою долю в Восток Ойл и находится в процессе завершения юридических формальностей.
🔥🛢 Внимание! Акции Роснефти (ROSN) могут вырасти на 53%.
Иностранные нефтяники выходят из российских активов возможность для Роснефти получить у британского BP «за копейки» свои 20% акций.

BP владеет 20%-ым пакетом в Роснефти и уже списали все свои $25.5 млрд активов в России в убыток. Выкупив «за ноль» у BP, Роснефть может погасить эти акции (вырастут дивиденды) или перепродать азиатским инвесторам (тоже позитив — выкупили «бесплатно», а продали «по рынку»). Возможная передача пакета BP повысит справедливую оценку акций Роснефти.

👉 Целевая цена акций Роснефть (ROSN) в случае выкупа пакета BP 536 рублей, потенциал роста +53%.

#ROSN
@AK47pfl
🔦 Роснефть (ROSN): справедливая стоимость 536 руб. в случае выкупа пакета своих акций у BP, апсайд 53%.

Почему 👉 https://yangx.top/AK47pfl/12826

#оценка #ROSN
@AK47pfl
🔥 Роснефть (ROSN): 11% дивдоходности и потенциал роста +53%.

Что станет триггером роста для акций Роснефти:

1. Роснефть может «за копейки» выкупить собственные 20% акций у BP. Британцы списали все свои $25.5 млрд активов в России в убыток. Выкупив их «за ноль» у BP, Роснефть может погасить эти акции (вырастут дивиденды) или перепродать азиатским инвесторам (тоже позитив — выкупили «бесплатно», а продали «по рынку»).

2. Отчётность за 1п2022г. Станет ясен размер будущих дивидендов, прогноз источников РДВ ~38 руб. на акцию, 11% дивдоходности.

👉 Целевая цена акций Роснефть (ROSN) в случае выкупа пакета BP 536 рублей, потенциал роста +53%.

#ROSN
@AK47pfl
🛢 Без нефти из РФ мир обойтись не сможет. Российские нефтяники благодаря текущим экстремальным ценам на нефть получают высокую прибыль.

1. Мягкой рецессии в США недостаточно, чтобы остудить нефть — дисбаланс спроса и предложения слишком велик. Нефть стабильно держится выше $100 за баррель.

2. Российская нефть находит свой путь на мировой рынок: пользуется спросом и в Азии и в Европе. «Российская нефть в Европе может стоить значительно дороже, чем считалось прежде».

3. В мае-июне 2022г. экспортная выручка РФ от продажи нефти на 8% больше, чем в прошлому году.

4. ОПЕК жив и будет жить, несмотря на все старания США. Эпоха комфортных для производителей цен продолжится.

#ROSN #LKOH #TATN #SNGS #SIBN
@AK47pfl
📈 350 рублей за акцию — сильный технический уровень для акций Роснефти (ROSN). Похоже, на этом уровне покупает сама компания в рамках объявленной buуbасk программы.

24 марта акцию «затолкали» на этот уровень и стараются на нём держать. Лишь выплата дивидендов за 1п смогла на время опустить акцию ниже. Если Роснефть зацепится за уровень 350 рублей за акцию - возможно продолжение роста.

#ROSN
@AK47pfl
🇨🇳🇹🇼 Обострение Тайваньского вопроса: политик #3 в США планирует посетить остров. Китай расценивает возможный визит как нарушение суверенитета КНР и угрожает военным ответом. В случае эскалации конфликт на Украине отойдёт в западных СМИ на второй план.

29 июля спикер палаты представителей США Пелоси начинает азиатское турне. Поездка будет включать визиты в Японию, Республику Корею, Малайзию и Сингапур. Посещение Тайваня пока указано как «предварительное».

Вопрос Тайваня — принципиальный вопрос для Китая (почему? подробнее здесь). По словам официального представителя Минобороны Китая, Пелоси — третий по значимости человек в американской системе власти, ее визит на Тайвань нарушит принцип «одного Китая». Он заявил, что армия Китая не будет наблюдать за этим сложа руки и обязательно примет все меры, чтобы пресечь внешнее вмешательство.

Китайские военные 29 июля уже начали двухдневные учения в Южно-Китайском море. По словам военных экспертов, в случае визита Пелоси на Тайвань Китай может запустить ракеты вблизи острова.

США хотели организовать визит Пелоси еще в апреле, но поездка в последний момент сорвалась «из-за положительного теста на Covid-19». Пекин так же угрожал дать «военный ответ» США, расценив возможный визит на Тайвань как покушение на территориальную целостность Китая.

В случае военного конфликта блок дружественных Китаю стран сплотится ещё сильнее. Военный Китай может угрожать безопасности США не меньше, чем Россия, поэтому тема Украины отойдёт на второй план.

@AK47pfl
📉 МосБиржа (MOEX) может потерять 10-15% комиссионых доходов. ЦБ готовится к отмене биржевых торгов долларом. Торги валютой — один из основных рынков, с которых МосБиржа берёт комиссию за оборот (в июне 24% общего объёма торгов).

«Главный» за валютные операции на Мосбирже — Национальный Клиринговый Центр. Торги валютой недружественных стран прекратятся в случае санкций Запада против НКЦ, хранящего средства в иностранных банках.

#MOEX
@AK47pfl
❗️ Самое важное за неделю:

🔥 Без нефти из России мир обойтись не сможет. Российские нефтяники благодаря текущим экстремальным ценам на нефть получают высокую прибыль.

2. В США мягкая рецессия и стагфляция, но ее недостаточно, чтобы остудить нефть — дисбаланс спроса и предложения слишком велик.

3. Две темы российской нефтянки: Лукойл: 30%+ дивдоходности, возможно, уже зимой. Роснефть — акции могут вырасти на 50%, иностранные нефтяники уходят из российских активов.

4. Евросоюз решил сократить потребление газа на 15%, но с исключениями. В Европе рекордные цены на газ.

5. Яндекс отчитался по МСФО за 2кв. Яндекс — сверхмашина.

👉 RDV PREMIUM — ваш путь к успешным инвестициям и свободе

#RDVweekly
@AK47pfl
РДВ. Влияем на рынки с 2008 года.

📣 Премиум доступ к знаниям РДВ: @RDVPREMIUMbot

🧠 Партнёрский сайт для думающих инвесторов: putinomics.ru
⚖️ Индикатор ЖиС Россия. 01.08.2022.

Текущее настроение: Спокойствие.

Индикатор ЖиС помогает выбрать лучшие периоды для покупки и продажи акций. Например, при экстремальной жадности на рынках (значение индекса выше 80 пунктов) лучше продавать активы, а не покупать их.
👉 Подробнее об индикаторе.

#morning #ЖиС
@AK47pfl
☀️ 01.08.2022

🌍 Главное:
Косово отложило запрет на сербские документы и автомобильные номера с 1 августа на 1 сентября.
• В ОПЕК отметили важность участия России в расширенном формате организации.
• Алжир заявил о готовности вступить в БРИКС.

❗️Ожидается:
• Совещание Путина по развитию металлургического комплекса.
• Мать и дитя (MDMG): операционные результаты за 2кв2022.

📈 Что влияет на рынки в ближайшие 5 дней?
Доступно членам @RDVPREMIUMbot

#morning
@AK47pfl
❗️Сбер (SBER): угроза падения акций на допуске нерезидентов к торгам 8 августа. Иностранцев в бумаге почти в ДЕСЯТЬ раз больше, чем русских.

С 8 августа 2022 года Мосбиржа планирует допустить к торгам клиентов-нерезидентов из «дружественных» стран (коих 1% от оборота), а также нерезидентов, конечные бенефициары которых — российские компании и граждане.

Под такую формулировку попадают, например, российские хедж-фонды и fаmilу офисы с пропиской на Кипре, которые могут на себя выкупить российские бумаги у недружественных стран и продавливать ими рынок РФ.

Сбер — наиболее популярная российская акция среди иностранцев. 44% держателей акций — это иностранные юридические лица. А доля частных инвесторов и российских юрлиц всего лишь 3.7% и 1.9% соответственно (остальные 50% — у Минфина РФ).

#SBER
@AK47pfl
❗️Сбер (SBER): угроза падения акций на допуске нерезидентов к торгам 8 августа. Иностранцев в бумаге почти в ДЕСЯТЬ раз больше, чем русских.

📝 И Сбер уже не тот. Подробнее ниже.

По данным доклада ЦБ, кредитный портфель банковского сектора с февраля снизился на 5.7%.

С февраля по июнь:
• Кредиты юрлицам -9.7%;
• Кредиты физлицам -0.7%;

С февраля по май:
• Ипотечные жилищные кредиты +1.8%;
• Потребкредиты -3.7%;
• Автокредиты -6.5%.

С 8 августа Мосбиржа допустит к торгам нерезидентов, конечные бенефициары которых российские компании и граждане. Сбер — наиболее популярная российская акция среди иностранцев: нерезиденты составляют 44% акционеров (почти в ДЕСЯТЬ раз больше, чем российских инвесторов). Падение бизнеса повышает вероятность распродажи акций Сбера иностранцами, считает источник РДВ.

#SBER
@AK47pfl
🔬 Сбер (SBER): угроза падения акций. Компания находится только в начале нисходящего тренда, считает источник РДВ.

Все факторы против Сбера:

📱🔻 Сбер теряет своё технологическое конкурентное преимущество. Полезное для потребителя мобильное приложение Сбера удалено из AppStore. 80% переводов приходится на мобильное приложение. Из-за отсутствия приложения Сбер может потерять до 1/3 потенциальных новых клиентов в 2022 году. Также Сбер отказывается от развития экосистемы: выходит из совместных технологических проектов.

💳🔻 Ослабевает потребительское кредитование. Тренд может продолжиться в результате роста безработицы в России. Вырастет число невыплат по кредитам.

🏭🔻 Ослабевает корпоративное кредитование. Иностранный бизнес уходит из РФ, российский — сталкивается с трудностями. В России снижается бизнес-активность, что бьёт по ещё одной части бизнеса Сбера — кредитованию бизнеса.

🏦🔻 Тренд на снижение ключевой ставки ЦБ. Банки зарабатывают на разнице между ставкой по кредиту и ставкой по вкладу. Чем ниже ключевая ставка, тем ниже этот спред и тем меньше прибыль банка.

💵🔻 Падает число валютных операций, Запад больше не ведёт дела со Сбером. Из-за включения Сбера в санкционные списки США и ЕС банку запрещено работать с валютой недружественных стран. Все активы банка за рубежом заморожены.

Сбер ещё не столкнулся со всеми последствиями и находится только в начале нисходящего тренда. Падение бизнеса повышает вероятность распродажи акций Сбера иностранцами, считает источник РДВ.

#SBER
@AK47pfl
Forwarded from Сигналы РЦБ
#LKOH #Отчетность
🖨 Лукойл: РСБУ 6мес2022

Выручка 1743 млрд руб (годом ранее 910 млрд руб)
Чистая прибыль 520.5 млрд руб (3.7х г/г)
🔦 Лукойл (LKOH): справедливая стоимость 5432 руб., апсайд +37%.

Почему 👉 https://yangx.top/AK47pfl/12780

#оценка #LKOH
@AK47pfl
🛢 3 августа ОПЕК+. Увеличение квоты НЕ поможет охладить цены на нефть. Комитет уже больше года отстаёт от планов и этот разрыв только увеличивается (см. график).

3 августа состоится заседание ОПЕК+. Впервые больше чем за год комитет соберётся без ранее обговоренного решения по добыче. Однако ожидается, что квота добычи будет снова увеличена, и тогда ОПЕК теоретически вернётся на доковидный уровень.

Увеличение квоты на добычу нефти НЕ означает увеличение предложения нефти на рынке. Комитет отстаёт от своих планов по добыче ещё с середины прошлого года. По итогам апреля 2022г. отставание добычи от планов составило 2.6 млн барр./сут., в мае — на 2.7 млн барр./сут.

На практике только саудиты и ОАЭ могли бы нарастить добычу, но даже у них заканчиваются мощности. Таким образом, увеличение квоты только увеличит разрыв между целевой и фактической добычей.

«Путин не позволит ОПЕК снизить цены на нефть»Bloomberg

Вряд ли цены на нефть пойдут вниз: саудиты не хотели бы создавать впечатление, что они пошли на поводу у США — Bloomberg

@AK47pfl
⚡️ Хрупкое равновесие: Нэнси Пелоси всё-таки летит на Тайвань? Визит, указанный в прошлую пятницу как «предварительный», подтверждают СМИ Тайваня.

Bloomberg со ссылкой на национальную газету Тайваня Liberty Times: Пелоси прибудет на Тайвань во вторник 2 августа. Делегация забронировала 2 отеля.

CNN: Пелоси летит на Тайвань, несмотря на предупреждения администрации президента Байдена.

Nikkei: США стягивают корабли и самолеты возле Тайваня в ожидании возможного визита Нэнси Пелоси.

Global Times: Самолет с Пелоси может попытаться совершить посадку на Тайване под предлогом технической неисправности или необходимости дозаправки.

Reuters: Войска Китая «не будут сидеть сложа руки», если спикер палаты представителей США Нэнси Пелоси посетит Тайвань, заявили в МИД КНР.

Обратных заявлений, что спикер палаты представителей НЕ летит на Тайвань, в СМИ нет.

Пекин угрожает дать «военный ответ», расценив возможный визит на Тайвань как покушение на территориальную целостность Китая (почему? подробнее здесь). США хотели организовать визит Пелоси еще в апреле, однако поездка в последний момент сорвалась «из-за положительного теста на Covid-19».
В мире будет спокойнее, если визит не состоится и в этот раз.

@AK47pfl